机构业务布局 - 截至2022年12月31日，Waterstone Mortgage Corporation在26个州设有78个办事处，全年发起27.6亿美元待售抵押贷款[21][24] - 截至2022年12月31日，WaterStone Bank的社区银行业务有14个营业网点[22] - 截至2022年6月30日，威斯康星州49.0%的存款位于七县密尔沃基都会区，42.4%的存款位于银行设有分行的三个县[29] - 截至2022年6月30日，在46家金融机构中，公司在都会统计区的存款市场份额排名第10，占所有存款的1.4%[33] 贷款组合结构 - 截至2022年12月31日，一至四户家庭、多户家庭住宅和商业房地产贷款分别占贷款组合的31.09%、44.90%和17.41%[22] - 截至2022年12月31日，一至四户家庭住宅抵押贷款为4.696亿美元，占总贷款组合的31.1%；多户家庭住宅抵押贷款为6.78亿美元，占44.9%；商业房地产贷款为2.63亿美元，占17.4%[36] - 截至2022年12月31日，商业企业贷款、房屋净值贷款和建筑及土地贷款分别为2490万美元、1150万美元和6250万美元[36] - 截至2022年12月31日，多户家庭类别中对单一借款人或相关借款人集团的最大风险敞口为4380万美元，占总贷款组合的2.9%[37] - 截至2022年12月31日，一至四户住宅抵押贷款总计4.696亿美元，占总贷款的31.1%，平均首笔抵押贷款余额约为27.6万美元，最大未偿还余额为590万美元[41][43] - 多户房地产贷款总计6.78亿美元，占总贷款的44.9%，平均未偿还贷款余额约为140万美元，最大未偿还余额为1670万美元[44][45] - 房屋净值贷款和信贷额度总计1150万美元，占总贷款的0.8%，平均未偿还贷款余额约为4.7万美元，最大未偿还余额为33.4万美元[47] - 建筑和土地贷款总计6250万美元，占总贷款的4.1%，平均建筑贷款余额约为430万美元，最大未偿还余额为1530万美元；平均土地贷款余额约为16.9万美元，最大未偿还余额为60.4万美元[48][49] - 商业房地产贷款总计2.63亿美元，占总贷款的17.4%，平均贷款约为96万美元，最大未偿还余额为1610万美元[52][53] - 商业贷款总计2490万美元，占总贷款的1.7%，营运资金信贷额度未使用部分总计1740万美元[54][55] 贷款期限与利率规则 - 截至2022年12月31日，固定利率贷款到期金额为6.94993亿美元，可调整利率贷款到期金额为7.50233亿美元，总计14.45226亿美元[41] - 一至四户可调利率抵押贷款每年最高利率调整为200个基点，终身最高调整为600个基点，期限最长30年，以12个月SOFR利率或12个月LIBOR为指数[41] - 多户房地产贷款金额最高可达房产评估价值的80%，债务偿付覆盖率至少为1.15倍，期限不超过10年，本息还款通常基于30年摊销期[44] - 商业房地产贷款金额最高可达房产评估价值的80%，债务偿付覆盖率至少为1.15倍，期限不超过10年，本息还款通常基于20至25年摊销期[52] 贷款相关财务指标变化 - 2022年末贷款组合总额为15.10178亿美元，2021年为12.05785亿美元，2020年为13.75137亿美元[38] - 2022年末贷款信用损失准备为1757万美元，2021年为1578万美元，2020年为1882.3万美元[38] - 2022年末净贷款为14.92421亿美元，2021年为11.90007亿美元，2020年为13.56314亿美元[38] - 2022年12月31日，商业贷款平均未偿还余额为36.7万美元，最大未偿还余额为710万美元[56] - 2022年12月31日，非应计贷款总额降至430万美元，占贷款总额的0.29%，较2021年的560万美元和0.46%有所下降[66][70] - 2022年，330万美元贷款被列入非应计状态，320万美元本金还款到账，140万美元贷款恢复应计状态，无贷款转入房地产或冲销[70] - 2022年12月31日，430万美元非应计贷款中，260万美元已专项审查，记录3万美元部分冲销，其余170万美元汇总审查[71] - 2022年12月31日，五大非应计贷款未偿本金总额240万美元，占非应计贷款总额55.7%，无冲销或专项估值准备[72] - 2022年和2021年12月31日止年度，无逾期90天以上的应计贷款[74] - 2022年12月31日，债务重组总额93.6万美元，低于2021年的400万美元，且均按重组条款执行[76] - 2022年12月31日，债务重组中93.6万美元为非应计，2021年为167万美元非应计和231.9万美元应计[80] - 截至2022年12月31日，逾期贷款从2021年的710万美元降至630万美元，减少80.1万美元，降幅11.3%[82] - 截至2022年和2021年12月31日，潜在问题贷款本金总额分别为550万美元和790万美元[84] - 截至2022年和2021年12月31日，房地产总值分别为14.5万美元和14.8万美元[85] - 截至2022年12月31日，贷款信用损失准备金从2021年的1580万美元增至1780万美元，增加200万美元[90] - 2022年和2021年净回收额分别为51.9万美元（占平均贷款年化的0.04%）和94.5万美元（占平均贷款年化的0.07%）[91] - 2022年末，贷款信用损失准备金与非应计贷款的比率为412.28%，与应收账款的比率为1.18%；2021年末分别为283.06%和1.31%[89] - 2022年，净回收额与平均未偿还贷款的比率为 - 0.04%，2021年为 - 0.07%[89] - 2022年末，一至四户家庭贷款信用损失准备金为474.3万美元，占比31.09%；多户家庭为797.5万美元，占比44.90%等[96] 贷款审批与决策规则 - 首席信贷官或特定贷款人员可批准最高50万美元的有担保抵押贷款，首席执行官可联合批准最高100万美元的有担保抵押贷款[64] - 超过300万美元的新贷款需经贷款委员会和董事会批准，对未偿贷款超过1000万美元的借款人的新贷款需经董事会审查[64] - 公司信用决策依赖借款人信用质量和抵押物估值，抵押物估值需客观稳定[92] - 贷款信用损失准备金依据GAAP确定，未来准备金基于贷款组合等因素评估[98] 抵押银行业务情况 - 2022年单户住宅抵押贷款发放量为27.6亿美元，较2021年的42.3亿美元减少14.7亿美元，降幅34.6%[102] - 2022年再融资产品减少9.863亿美元，降幅76.6%；购房产品减少4.788亿美元，降幅16.3%[102] - 2022年抵押银行业务收入降至1.041亿美元，较2021年的1.976亿美元减少9350万美元，降幅47.3%[102] - 2022年购房贷款占总发放量的89.1%，高于2021年的69.5%；政府贷款占比29.3%，高于2021年的23.4%[103] 证券资产情况 - 2022年末，抵押贷款支持证券总计1330万美元，加权平均收益率2.48%，加权平均剩余期限9.7年，公允价值较摊余成本低180万美元[109] - 2022年末，抵押债务债券总计1.248亿美元，加权平均收益率2.06%，加权平均剩余期限6.0年，公允价值较摊余成本低2100万美元[110] - 2022年末，私人标签抵押贷款支持证券总计810万美元，加权平均收益率3.61%，加权平均剩余期限5.3年，公允价值较摊余成本低93.5万美元[111] - 2022年末，政府支持企业债券总计230万美元，加权平均收益率0.60%，加权平均剩余期限2.6年，公允价值较摊余成本低24.4万美元[112] - 2022年末，市政债券总计3690万美元，加权平均收益率3.94%，加权平均剩余期限6.8年，公允价值较摊余成本低76.5万美元[113] - 2022年末，其他债务证券总计1120万美元，加权平均收益率3.43%，加权平均剩余期限7.3年[114] - 截至2022年12月31日，可出售债务证券摊销成本总计222,614千美元，加权平均收益率为2.53%[117] 存款情况 - 截至2022年12月31日，定期存款证占客户存款总额的53.6%，加权平均成本为1.52%[119] - 2022年12月31日和2021年12月31日，定期存款证分别为6.423亿美元和6.267亿美元，其中剩余期限一年及以内的分别为5.023亿美元和5.33亿美元[121] - 从2021年12月31日至2022年12月31日，存款减少3440万美元，降幅为2.8%，其中交易账户减少5000万美元，降幅为8.2%，定期存款增加1560万美元，增幅为2.5%[122] - 2022年12月31日和2021年12月31日，25万美元及以上未保险存款总额分别为3.133亿美元和2.633亿美元[125] 借款情况 - 截至2022年12月31日，公司借款包括来自芝加哥联邦住房贷款银行的3.857亿美元预付款和用于为待售贷款提供资金的110万美元短期回购协议未偿还余额[126] - 2022年末借款余额为386,784千美元，加权平均利率为3.68%，全年平均余额为348,482千美元，加权平均利率为2.42%[127] 员工情况 - 截至2022年12月31日，公司有742名全职等效员工，其中172名为WaterStone银行员工，570名为Waterstone Mortgage Corporation员工[128] - 公司为员工提供包括401k计划、员工持股计划等在内的全面薪酬和福利套餐[129] 监管与合规情况 - WaterStone银行受威斯康星州法律、联邦法律和法规的监管，接受WDFI和联邦存款保险公司的监督和检查[130] - 威斯康星州储蓄银行对单一借款人的贷款总额不得超过储蓄银行总资产的20%，对单一借款人的贷款金额可达储蓄银行资本的20%，以适销抵押品全额担保的贷款可额外增加5%，为开发国内住宅单元的贷款金额不超过3000万美元或储蓄银行资本的30%中的较低者[138][140] - 截至2022年12月31日，WaterStone银行合格储蓄投资占其资产的84.2%，满足合格储蓄贷款机构60%的要求[141] - WaterStone银行的存款账户由联邦存款保险公司保险，一般最高限额为25万美元[149] - 自2023年1月1日起，WaterStone银行规模的机构存款保险评估率为机构总资产减去有形资本的2.5至42个基点[150] - 威斯康星州储蓄银行需保持最低资本与总资产比率为6%，截至2022年12月31日，WaterStone银行该比率为15.90%[154] - 联邦法规要求联邦存款保险公司投保的存款机构满足多项最低资本标准，包括普通股一级资本与风险加权资产比率为4.5%、一级资本与风险加权资产比率为6.0%、总资本与风险加权资产比率为8.0%、一级资本与总资产杠杆比率为4.0%[155] - 法规规定若机构未持有相当于普通股一级资本与风险加权资产2.5%的“资本保护缓冲”，将限制资本分配和某些酌情发放给管理层的奖金[157] - 立法要求为资产低于100亿美元的合格机构设定8%至10%的“社区银行杠杆率”，目前该比率为9%，WaterStone银行未选择采用[159][160] - 对于原始贷款价值比等于或超过90%的自住一至四户永久抵押贷款和房屋净值贷款，机构应要求适当的信用增强[146] - 不同类型房地产贷款有不同的监管贷款价值上限，如未开发土地贷款为65%、土地开发贷款为75%等[153] - 2022年12月31日，WaterStone Bank被认为资本充足，普通股一级资本比率为20.46%，一级杠杆比率为17.08%，一级风险资本比率为20.46%，总风险资本比率为21.52%[165] - 2022年12月31日，WaterStone Bank的所需流动性比率为8.0%，且符合该要求，同时其持有的流动资产中50%须为“主要流动资产”，公司也符合此要求[169] - 储蓄银行或其子公司与任一关联方的“涵盖交易”金额不得超过储蓄银行资本和盈余的10%，与所有关联方的此类交易总额不得超过资本和盈余的20%[173] - 储蓄银行向内部人士及其关联方的贷款总额不得超过适用于国民银行的单一借款人贷款限额（通常为资本和盈余的15%），向所有内部人士及其关联方的贷款总额不得超过储蓄银行未受损的资本和盈余[174] - 除特定例外情况，向高管的贷款不得超过25,000美元或储蓄银行未受损资本和盈余的2.5%中的较高者，但最高不超过100,000美元[174] - 若拟向内部人士或其关联方的贷款与现有贷款合计超过500,000美元或25,000美元与储蓄银行未受损资本和盈余的5%中的较高者，则需经储蓄银行董事会多数成员事先批准[174] - 拥有或间接控制超过25%州储蓄银行有表决权证券的公司，需作为储蓄银行控股公司受WDFI监管，公司