公司人员情况 - 截至2023年12月31日，公司有6名全职员工和3名兼职季节性员工[23] 公司项目权益情况 - 公司持有阿拉斯加Lik锌铅银矿50%运营权益，秘鲁Florida Canyon锌矿39%权益，秘鲁Chambara勘探项目85%权益，南达科他州Golden Crest项目100%权益[30][31][34] - 公司拥有佛罗里达峡谷锌矿项目39%权益，Nexa拥有61%权益，Nexa可通过独自出资勘探开发支出再获9%权益[141][142] - 2017年7月12日Solitario收购Zazu Metals Corp获得Lik矿50%权益，此前Zazu于2007年6月28日花2000万美元从GCO Minerals Company收购该权益[186] - 公司与泰克通过合资企业参与利克矿区勘探和开发，双方各持50%权益，合资企业自2018年起受《联合经营协议》约束，年度支出超100万美元需双方一致批准[187] 项目合作与协议情况 - 2017年8月公司和Nexa完成Florida Canyon矿床初步经济评估，Nexa自2006年该合资企业成立以来已100%资助项目支出，Nexa将通过继续独自资助所有项目支出并承诺根据积极的可行性研究将项目投入生产，将其在项目中的所有权从目前的61%增加到70%[31] - 2021年公司与Golden Crest II, LLC签订租赁协议，初始收购成本为12.5万美元，前五年需支付给矿权所有者总计34万美元的递增年度付款，之后每年支付15万美元，若提交43 - 101合格资源，最多需支付150万美元成功费，前五年需在GC矿权及相关感兴趣区域投入总计300万美元的工作承诺[32] - 2022年2月公司签订复活节索赔租赁协议，签署时支付1万美元，前十周年累计支付18万美元，之后每年支付3万美元，2023年3月修订协议将未来工作承诺减至1000英尺钻探[103] - 公司2021年5月获得GC索赔租赁权益，签署协议时支付6.5万美元，一周年时需支付6万美元，前五年累计支付34万美元，之后每年支付15万美元，若提交最多150万盎司黄金的43 - 101合格资源需支付每盎司1美元成功费，最高150万美元，前五年工作支出承诺300万美元，已完成前三年120万美元工作承诺，协议期限20年，可自动延期，矿主保留2.0%净冶炼厂回报特许权使用费，公司可支付100万美元降至1.0%[102] 项目资金支出情况 - 截至2023年12月31日，公司为Golden Crest项目的矿权标定、申请费、法律和其他成本总计支出103.5万美元，作为初始收购成本资本化[33] - 2021 - 2019年钻探计划中，公司自愿为39孔17033米的钻探计划出资158万美元[31] - 租赁协议签订时公司支付给矿权所有者6.5万美元，2022年6月支付6万美元[32] - 2019年公司为钻探计划出资158万美元，该资金将作为未来建设开发成本的预付款[142] - 2024年6月需向秘鲁政府支付约74.491万美元以维持矿权，由Nexa负责支付[142] - 2024年公司所有黄金冠索赔的联邦维护费和县级注册费约38.1万美元[104] 公司融资与资本需求情况 - 公司历史上通过出售投资、发行普通股、出售股票、出售期权和出售矿产权等方式满足资本需求[37] - 公司有权发行最多1亿股普通股和1000万股优先股，2023年修订ATM计划，可出售最多1000万美元普通股，还能发行最多占当时已发行股份20%的普通股[83] 公司环境与法规情况 - 2023年公司没有重大环境事故或已知违反任何适用环境法规的情况[40] - 法律法规变化，尤其是环境法规趋严，可能增加公司成本，影响勘探活动和财务状况[64][66] 公司境外业务资产情况 - 2023年12月31日和2022年12月31日，公司位于美国境外业务的总资产分别为37000美元和31000美元[41] 公司业务风险情况 - 公司的矿产勘探活动风险高，若无法出售或合资矿产项目，投入的资金可能无法收回，还可能导致投资减值[44] - 公司无美国证券交易委员会（SEC）规则定义的矿产储量，当前项目短期内不太可能产生收入或销售收益[47] - 佛罗里达峡谷和利克项目有矿产资源，但未实现100%控制，升级为矿产储量依赖合资伙伴，且无保证能实现[48] - 黄金冠项目处于早期勘探阶段，无SEC规则定义的矿产资源或储量，未来勘探结果不确定[51] - 公司业务依赖某些商品（特别是黄金和锌）的市场价格以及汇率，且未进行套期保值，价格和汇率波动可能产生不利影响[52] - 矿产勘探活动危险，可能导致重大意外成本，对财务状况和运营能力产生不利影响[53] - 公司在美国境外的业务可能受政治、当地和经济条件变化等因素影响，可能对财务状况和经营成果产生不利影响[54] - 公司可能没有足够资金进行勘探和开发，无法获得融资或合适的合资伙伴可能影响业务发展和盈利[56] - 众多竞争对手在技术和财务资源上优于公司，可能影响公司的财务状况、前景或经营成果[57] - 公司未对政治风险投保，未投保或保险覆盖有限的事件可能对财务状况和经营成果产生重大不利影响[62] - 天气变化可能影响公司运营，恶劣天气造成的延误或损坏可能对运营或财务状况产生重大影响[63] - 公司业务依赖关键高管，失去他们可能对业务、未来运营和财务状况产生不利影响[71] - 公司业务模式依赖合资伙伴，其财务状况、运营能力和公司优先级会影响公司业绩[72] - 公司Lik项目年度预算超过100万美元需合资伙伴一致同意，否则勘探可能延迟[72] - 公司若未能遵守FCPA，可能面临处罚和其他不利后果，影响业务和财务状况[76][77] - 疫情或大流行病可能对公司业务、财务状况和运营结果产生重大不利影响，如影响2024年及以后的勘探计划、员工健康、劳动力生产率等[85] - 金融机构发行或持有公司金融工具或现金的失败，可能对公司普通股市场价格、流动性和资本资源产生重大不利影响[85][86] - 成本增加可能阻碍公司勘探、销售或开发当前项目，资本和运营成本受多种因素影响且价格波动[87] - 公司依赖信息技术系统，面临网络安全风险，虽采取措施但仍可能受影响，2023年未发生重大网络安全事件[88][93] 公司股票交易情况 - 2023年公司普通股在NYSE American和TSX的日均交易量约为62,000股，市场流动性有限且价格波动大[78] 公司盈利情况 - 公司30年运营中有27年亏损，仅在2000年、2003年和2015年实现净收入，其中2003年因衍生品工具获得543.8万美元收益[81] 公司投资情况 - 截至2023年12月31日，公司在货币市场基金投资773.8万美元，在美国国债投资69.8万美元，约14万美元现金存于无保险存款账户和经纪账户[86] 黄金冠项目基本情况 - 黄金冠项目由1724个未专利矿脉索赔组成，相关面积约33334英亩[101] - 黄金冠项目所在地区平均年温度55°F，冬季和夏季平均高温分别为32°F和80°F，年降雨量约26英寸，降雪量44英寸，矿产勘探季节一般为4月初至11月底[107] - 南达科他州历史黄金总产量约5100万盎司，排名美国第三[109] - Solitario于2021年5月收购241个GC矿权，此前GC LLC完成少量工作并发现含金岩石[111] - 1988 - 1993年Homestake进行干溪沉积物调查，指出7平方公里的金异常区域，1993 - 1994年钻3个深孔，2个孔见Homestake地层[116] - 2017 - 2020年GC LLC收集251个岩石样品，103个金含量超20 ppb，12个超1000 ppb [117] - Solitario确定超20个富金目标区，14个多克/吨，其余0.1 - 1克/吨[124] - 2021年Solitario在Downpour目标区获高品位金样品，2022年采样127.5米探槽，发现高品位矿段[125] - 2022年Downpour矿化带确定走向长800米、宽达500米，2023年显示可能向东北延伸2 - 3公里[126] - 2022年Solitario在Ponderosa发现矿化区，Spur 234米探槽平均品位0.82克/吨，Zig Zag 27米探槽平均品位3.22克/吨[128] - 2023年Ponderosa矿化区东北显示高品位矿化延伸2公里，含新发现的Sleeping Beauty和Holland矿带[128] - Solitario计划2024年第二季度开始钻探，待许可证批准[130] - 2024年公司计划开展5000米钻探计划，包含约8 - 12个勘探岩心孔，预计二季度末前获最终许可[137] - 2023年12月美国林务局发布对公司黄金冠钻探计划的最终环境评估和无重大影响草案决定，异议审查预计2024年3月底完成[135] 佛罗里达峡谷项目情况 - 佛罗里达峡谷约80%的矿化以硫化物为主，其余为混合硫化物 - 氧化物或氧化物为主[154] - 矿化岩溶结构水平宽度达50米，垂直高度达900米，沿走向长度达1000米[155] - 2023年Nexa在项目上支出约400万美元，完成多项工作，包括道路建设、许可申请等[153] - 1997 - 2001年Cominco钻80个地表岩芯孔，总长24,696米；2006 - 2013年Nexa完成309个地表岩芯孔，总长77,193米；2011 - 2013年Nexa完成95个地下岩芯孔，总长15,144米[158] - 2018年11月 - 2019年10月Nexa完成39孔、17,033米的岩芯钻探计划，三个主要目标均成功实现[159] - 2023年Nexa完成两个岩芯孔，总长1,362米，其中一孔有0.5米的薄矿段，含2.05%锌、0.47%铅和2.58克/吨银[160] - 2018 - 2019年部分钻孔矿化截段数据显示，如PEBGD - 03孔1.3米矿段含42.7%锌、15.0%铅等[163] - 冶金测试显示硫化物为主的矿石锌回收率超90%、铅回收率超80%，2022年针对硫化矿测试锌回收率91.7%、铅回收率88.5%[169] - 2017年Solitario和Nexa联合资助SRK为项目做PEA评估，设想地下开采，日处理2,500吨浮选厂，矿山寿命12.5年[170][171] - 佛罗里达峡谷项目无报告的矿产储量，估算的矿产资源中，测量资源量806,945吨，锌品位11.32%等[172][173] - 截至2022年12月31日，Nexa完成700米地下隧道挖掘[177] - 佛罗里达峡谷项目所在区域海拔在1800 - 3200米之间，年平均气温约25°C，年平均降雨量超1米[148] - 秘鲁对矿业运营征收1% - 12%的滑动比例特许权使用费，最低为收入的1%[144] Lik锌矿项目情况 - Lik锌矿项目由47个阿拉斯加州采矿权组成，面积约6,075英亩（2,460公顷），2022年估计租金9,000美元[184][185] - 2018 - 2023年公司与泰克每年签署《联合勘探协议》增编以继续勘探，预计2024年签署第六份增编，过去五年泰克担任勘探项目管理者[188] - 1977 - 1979年合资企业完成25线英里地面地球物理、土壤采样项目，钻103个金刚石钻孔，总深度达56460英尺并估算矿产资源[195] - 2018 - 2023年泰克代表合资企业开展多项工作，采集381个土壤样本，IP地球物理调查含六条共八公里测线[205] - 2022年泰克完成三孔737米（2415英尺）钻探计划，Lik - 231孔见矿3.5米（11.5英尺），锌品位9%、铅品位3% [206] - 2022年12月泰克提交70个岩芯钻孔钻探许可申请，2023年获批，2023年完成一个钻孔但未遇显著矿化[207] - 利克南区矿床地表面积约3600英尺长、2000英尺宽，已下探约650英尺；北区约2300英尺长、1150英尺宽，已下探约1000英尺[210] - 历史上典型矿化钻孔如5号孔，进尺24.23米，锌品位19.72%、铅品位6.27%、银品位126.5克/吨[213] - 1977 - 2023年共开展多次金刚石钻探，总钻孔数233个，总进尺41215.0米[215] - 2007 - 2008年扎祖完成两次金刚石钻探计划，2008年底利克南区大部分矿床已按线距200英尺、孔距约100英尺测试[215] - 2011年Lik钻探计划结合勘探与开发钻探[216] - 截至2011年底公司和前所有者在Lik矿区完成229个钻孔，总进尺约38328米（125700英尺）[216] - 块状硫化物中岩芯回收率通常较高，未矿化和弱矿化段回收率较低且更易变[218] - 块状硫化物样品长度通常为2 - 3英尺，偶尔达9英尺[218]