收入和利润（同比环比） - 2021年净销售额为12.829亿美元，较2020年的8.307亿美元增长54.4%[240] - 2021年净销售额为12.829亿美元，较2020年的8.307亿美元增长54.5%，但较2019年的12.088亿美元增长6.1%[296] - 2021年毛利润为2.200亿美元，较2020年的1560万美元大幅增长1300.8%[240] - 2021年净利润为1.710亿美元，而2020年净亏损为6190万美元，实现扭亏为盈[240] - 2021年净利润为1.710亿美元，而2020年净亏损为6190万美元[248][250] - 2021年净收入为1.71亿美元，相比2020年净亏损6190万美元和2019年净亏损1.1亿美元实现扭亏为盈[337] - 2021年税前利润为1.767亿美元，而2020年税前亏损为6070万美元[240] - 2021年所得税前利润为1.767亿美元，相比2020年亏损6070万美元和2019年亏损1.261亿美元大幅改善[321] - 2021年基本每股收益为3.73美元，稀释后每股收益为3.18美元[240] - 2021年基本每股收益为3.73美元，稀释后每股收益为3.18美元，2020年和2019年均为亏损[337] - 2021年综合收益（税后）为1.513亿美元[243] 成本和费用（同比环比） - 2021年销售、一般及行政费用为7720万美元，与2020年的7670万美元基本持平[240] - 2021年研发支出为170万美元，2020年为180万美元，2019年为410万美元[284] - 2021年重组费用总计670万美元，2020年为310万美元，2019年为860万美元[301] - 2021年折旧费用为5980万美元，低于2020年的6500万美元和2019年的6740万美元[339] - 2021年租赁总成本为890万美元，其中经营租赁成本为820万美元[347] - 2021年公司确认的确定缴费计划费用（主要为雇主匹配和非自由裁量缴款）为280万美元，2020年为320万美元，2019年为710万美元[405] 各条业务线表现 - 按终端市场划分，2021年工业部门销售额最高，为6.612亿美元，占总销售额的51.6%；移动部门为5.279亿美元，占41.2%[298] - 按产品类型划分，2021年棒材产品销售额最高，为8.636亿美元，占总销售额的67.3%[299] 各地区表现 - 美国市场是主要收入来源，2021年净销售额为11.661亿美元，占总销售额的90.9%[296] 资产、产能与运营数据 - 2021年闲置哈里森熔炼资产后，公司年熔炼能力从约200万吨降至约120万吨，降幅为40%[255] - 年发货能力从约150万吨降至约90万吨，降幅为40%[255] - 2021年末净库存总额为2.109亿美元，较2020年末的1.784亿美元增长18.2%[338] - 存货净额从2020年的1.784亿美元增加至2021年的2.109亿美元，增幅为18.2%[245] - 2021年末物业、厂房及设备净值为5.102亿美元，较2020年末的5.698亿美元下降10.5%[339] - 2021年长期资产净额为5.314亿美元，较2020年的6.001亿美元下降11.4%[296] - 2021年末无形资产净值为670万美元，较2020年末的930万美元下降28.0%[342] - 建筑物折旧年限约为30年，机器设备折旧年限为3至20年[264] - 无形资产摊销年限为3至15年[265] - 存货按成本与可变现净值孰低法计量，采用先进先出法或平均成本法计价[263] 现金流与资本支出 - 经营活动产生的现金流量净额为1.969亿美元，较2020年的1.735亿美元增长13.5%[250] - 资本支出为1220万美元，较2020年的1690万美元减少27.8%[250] - 现金及现金等价物大幅增加至2.596亿美元，较2020年的1.028亿美元增长152.5%[245] 债务与融资活动 - 截至2021年12月31日，公司总债务为4600万美元，且无浮动利率债务，利率上升暂不影响利息支出[215] - 2021年末总债务为4490万美元，较2020年末的7820万美元下降42.6%[350] - 截至2021年12月31日，2025年到期的可转换优先票据本金为4600万美元，净额为4490万美元[370][373] - 2025年到期可转换票据的公允价值在2021年12月31日约为1.07亿美元[374] - 2021年与可转换票据相关的总利息支出为410万美元，其中合同利息支出为370万美元[376] - 2021年公司支付的现金利息总额为510万美元[377] - 2021年6月1日到期的可转换优先票据本金总额为7500万美元，年现金利率为6.0%[361] - 2020年12月，公司交换了4600万美元的2021年到期票据，以获取等额本金的2025年到期新票据[364] - 2022年1月，公司回购了5000万美元的2025年到期的可转换优先票据本金，预计将从2022年第一季度起减少约60万股的稀释流通股[335] - 2022年1月，公司回购了500万美元的2025年到期票据本金，支付现金1240万美元，并将确认750万美元的债务清偿损失[373] - 截至2021年12月31日，修订后信贷协议下的可用额度为2.511亿美元，且无未偿还借款[354] - 公司需就信贷额度未使用部分的日均余额支付0.25%的年承诺费[354] - 信贷额度将于2024年10月15日到期[356] 养老金及其他退休后福利 - 2021年养老金及其他退休后福利义务总额为14.370亿美元，计划资产公允价值为12.528亿美元，导致未拨备义务为1.842亿美元[228] - 2021年其他综合亏损（税后）为1970万美元，主要受养老金负债调整影响[243] - 根据《美国救援计划法案》的选择，预计公司对Bargaining Unit Pension Plan的强制缴款将延迟至2031年之后[292][293] - 2021年新批准的Bargaining Plan四年期合同使养老金负债增加1420万美元[380] - 2019年Salaried Plan修订停止福利累积，产生810万美元的缩减利得[381] - 2019年Supplemental Plan修订停止福利累积，产生80万美元的缩减利得[382] - 2019年退休后福利计划修订将Medicare资格退休人员转移，使退休后负债减少7020万美元[383] - 2019年另一项退休后福利计划修订取消医疗补贴，使退休后负债减少230万美元[384] - 截至2021年12月31日，养老金总福利义务为13.192亿美元，较年初的13.951亿美元减少7590万美元（约5.4%）[386] - 截至2021年12月31日，退休后计划总福利义务为11.78亿美元，较年初的12.83亿美元减少1.05亿美元（约8.2%）[386] - 2021年养老金计划精算利得为3790万美元，主要因贴现率上升[386] - 2020年养老金计划精算损失为1.148亿美元，主要因贴现率下降[386] - 2021年Bargaining Plan因合同修订产生1420万美元的“计划修订”义务增加[386] - 养老金计划资产年末公允价值从2020年的12.317亿美元降至2021年的11.760亿美元，减少4.5%[387] - 养老金计划整体资金状况从2020年末的赤字16.34亿美元改善至2021年末的赤字14.32亿美元[387] - 2021年养老金计划实际资产回报为4460万美元，远低于2020年的1.670亿美元[387] - 2021年养老金总结算支出为3110万美元，高于2020年的2470万美元[388] - 2021年所有养老金计划行政费用为300万美元，低于2020年的380万美元[389] - 截至2021年末，协商养老金计划和补充养老金计划的累计福利义务分别为10.096亿美元和2360万美元，均超过其计划资产公允价值[390] - 所有养老金计划的累计福利义务从2020年末的13.776亿美元降至2021年末的13.032亿美元[390] - 2021年末资产负债表上确认的养老金总负债为14.32亿美元，较2020年末的16.34亿美元有所减少[391] - 2021年末，计入其他综合收益的未确认前期服务成本（养老金部分）为1420万美元，退休后福利部分为未确认前期服务收益5590万美元[391] - 2021年末，协商养老金计划非流动负债为16.26亿美元，英国养老金计划非流动资产为2.48亿美元[391] - 2021年养老金义务贴现率假设为2.96%，高于2020年的2.68%；退休后福利义务贴现率假设为3.00%，高于2020年的2.65%[393] - 2021年养老金计划资产的预期长期回报率假设为5.76%，略低于2020年的5.80%[393] - 2021年医疗保健成本趋势率假设为10.00%，远高于2020年的5.50%[394] - 2021年净定期福利成本（收入）总计为负2880万美元，其中养老金计划为负2880万美元，退休后计划为负990万美元[394] - 2020年净定期福利成本（收入）总计为1020万美元，其中养老金计划为1020万美元，退休后计划为负170万美元[395] - 2019年净定期福利成本（收入）总计为3590万美元，其中养老金计划为3590万美元，退休后计划为570万美元[395] - 2021年养老金计划服务成本为1740万美元，利息成本为3620万美元，计划资产预期回报为负6740万美元[394] - 2020年养老金计划服务成本为1940万美元，利息成本为4270万美元，计划资产预期回报为负6430万美元[395] - 美国谈判养老金计划目标资产配置为：权益证券35.0%，债务证券49.0%，其他投资16.0%[396] - 所有养老金计划的加权平均目标资产配置为：权益证券27.2%，债务证券53.0%，其他投资19.8%[396] - 截至2021年12月31日，养老金计划资产公允价值总额为11.76亿美元，其中按公允价值层级计量的资产为5.318亿美元，按资产净值计量的资产为6.442亿美元[397] - 截至2020年12月31日，养老金计划资产公允价值总额为12.317亿美元，其中按公允价值层级计量的资产为7.226亿美元，按资产净值计量的资产为5.091亿美元[398] - 截至2021年12月31日，退休后福利计划资产公允价值总额为7680万美元，其中按公允价值层级计量的资产为960万美元，按资产净值计量的资产为6720万美元[400] - 截至2020年12月31日，退休后福利计划资产公允价值总额为8220万美元，其中按公允价值层级计量的资产为1970万美元，按资产净值计量的资产为6250万美元[401] - 2022年预计养老金福利支付总额为9610万美元，退休后福利计划支付为1050万美元[402] - 公司预计未来12个月需向养老金和退休后福利计划缴款和支付530万美元，2023年至2031年间需支付3300万美元[402] 资产减值与处置 - 2021年因哈里森熔炼和铸造资产闲置，公司记录了950万美元的非现金减值费用[314] - 2021年通过出售TimkenSteel (Shanghai) Corporation Limited获得净现金收益620万美元，并确认子公司出售损失110万美元[315] - 2021年因客户项目提前终止，公司记录了240万美元的资产减值费用[316] - 2021年记录了1060万美元的资产减值费用，以及130万美元的资产出售净损失[340] 税务相关 - 2021年实际所得税税率为3.2%，2020年为-2.0%，2019年为12.8%[322] - 2021年递延所得税负债总额为1.005亿美元，递延所得税资产总额为1.138亿美元，估值备抵为1550万美元[325] - 截至2021年底，公司在美国和非美国司法管辖区拥有总计2.246亿美元的亏损结转，其中1.642亿美元在美国，6040万美元在英国[326] - 截至2021年12月31日，公司合并资产负债表上的递延所得税负债为220万美元[325] - 2020年根据CARES法案递延了640万美元的雇主部分社会保障工资税[288] - 2020年第四季度就员工保留税收抵免计提了230万美元的收益[289] - 2021年第四季度从美国国税局收到了与员工保留税收抵免相关的50万美元款项，剩余180万美元于2022年第一季度收到[290] 股权激励与每股收益计算 - 2021年用于计算稀释每股收益的股权激励可发行普通股等价物为480万股[332] - 2021年可转换票据的普通股等价物为740万股，被计入稀释每股收益计算[334] - 经修订的2020年股权激励计划授权可用于授予的普通股总数增加了200万股，激励性股票期权可发行股份上限也相应增加了200万股[407] - 截至2021年12月31日，根据修订后的2020年计划，仍有约400万股TimkenSteel普通股可供授予[408] - 2020年授予的股票期权加权平均公允价值为每份2.23美元，风险自由利率为0.96%，预期股票波动率为42.67%[409] - 截至2021年12月31日，公司未行权股票期权为2,054,088份，加权平均行权价为20.41美元，加权平均剩余合约期限为4.4年，总内在价值为560万美元[411] - 2021年内，公司股票期权行权527,870份，加权平均行权价为7.74美元[411] - 2021年内，公司取消、没收或失效的股票期权为349,107份，加权平均行权价为24.42美元[411] - 预计将归属的期权为314,180份，加权平均行权价为7.53美元，剩余合约期限为7.8年，总内在价值为280万美元[411] - 截至2021年12月31日，已可行权期权为1,739,908份，加权平均行权价为22.74美元，剩余期限为3.8年，总内在价值为280万美元[411] - 截至2021年12月31日，公司未归属的基于时间的限制性股票单位为1,668,050份，加权平均授予日公允价值为7.92美元[413] - 2021年内，公司授予基于时间的限制性股票单位938,995份，加权平均授予日公允价值为7.70美元[413] - 2021年内，公司归属基于时间的限制性股票单位545,453份，加权平均授予日公允价值为7.02美元[413] - 2021年内，公司取消、没收或失效的限制性股票单位为97,818份，加权平均授予日公允价值为7.53美元[413] 其他财务数据 - 总资产从2020年的9.940亿美元增长至2021年的11.589亿美元，增幅为16.6%[245] - 股东权益从2020年的5.075亿美元增长至2021年的6.646亿美元，增幅为30.9%[245] - 留存亏损从2020年的3.634亿美元收窄至2021年的1.882亿美元，改善幅度为48.2%[245][248] - 2021年其他（收入）费用净额为净收入5950万美元，2020年为净收入1420万美元，2019年为净费用2330万美元[318] - 2021年外汇汇兑损失为10万美元，2020年为20万美元[277] - 采用ASU 2020-06会计标准导致资本公积减少1060万美元，流动及非流动可转换票据分别增加110万美元和530万美元，留存收益赤字减少420万美元[286] - 截至2021年末，未来不可取消经营租赁的最低付款额现值为1450万美元[348] - 2021年，TimkenSteel（上海）有限公司向TimkenSteel支付了净额80万美元和40万美元的股息[323] - 2021年第四季度解决并支付了140万美元的保修索赔[272]