公司整体财务表现 - 2023年公司净亏损约6980万港元，较2022年的约1.358亿港元减少，主要因酒类业务无毛损及存货撇减约2700万港元、金融资产公平值亏损减少约2600万港元、一般及行政开支减少约1300万港元[36,38,52] - 截至2023年6月30日，公司持续经营业务收入约3120万港元，2022年约4110万港元[52] - 2023年基本每股亏损约0.44港仙，2022年约0.87港仙[52] - 2023年6月30日，集团持续经营业务收益约3120万港元，2022年约4110万港元；亏损净额约6980万港元，2022年约1.358亿港元；每股基本亏损约0.44港仙，2022年约0.87港仙[54] 酒店款待业务 - 2023年酒店款待业务收益约2560万港元，2022年约1590万港元；分类亏损约1030万港元，2022年约910万港元，主要因物业等减值亏损[39,40] - 本年度酒店款待业务收益约2560万港元，2022年约1590万港元；分类亏损约1030万港元，2022年约910万港元，亏损主要因物业、厂房及设备减值亏损[55][57] - 截至2023年6月30日止年度，酒店款待业务为集团贡献约82%的收益[56][58] - 酒店One Niseko Resort Towers位于日本北海道二世古，有110间高档客房及室内外温泉[56][58] 应收贷款情况 - 截至2023年6月30日，公司有本金总额约1.619亿港元应收贷款，2022年约1.627亿港元；相关应收利息总额约6880万港元，2022年约5160万港元[41,42] - 截至2023年6月30日，公司应收贷款本金总额约1.619亿港元，2022年约为1.627亿港元；2023年相关应收利息总额约6880万港元，2022年约为5160万港元[73][77] - 截至2023年6月30日，贷款组合未偿还本金总额及应收利息约为2.3069亿港元，2022年约为2.1434亿港元[96][99] - 最大借贷人及五大借贷人未偿还本金额及应收利息（减值前）分别约为7000万港元和1.96亿港元，占比分别约为30.4%和84.9%，2022年分别约为6600万港元、1.82亿港元，占比约为30.6%和84.8%[96][99] - 年内一名个人借贷人偿还贷款78.37万港元[96][99] - 2023年6月30日，未偿还贷款及应收利息逾期少于一年为0港元，逾期超过一年为2.3069亿港元，2022年分别为1782.9万港元和1.9651亿港元[101][102] - 2023年6月30日，集团应收贷款减值亏损约900万港元，减值亏损拨备约2.29亿港元，分别相当于应收贷款约142%和应收贷款及利息总额的99%，2022年分别约为1300万港元、2.04亿港元，占比约为126%和95%[121][122] 借贷业务 - 2023年借贷业务分类亏损约860万港元，2022年约1090万港元，主要因应收贷款减值亏损[43,45] - 借贷业务2023年分类亏损约860万港元，2022年约为1090万港元，主要因应收贷款减值亏损[75][79] - 公司通过全资子公司德泰财务在香港开展借贷业务，主要由其内部资源提供资金[89][90] - 德泰财务向独立第三方借贷人授出贷款，不向一般消费者市场放贷，近年未招揽新客户或发放新贷款[91][92] - 公司建立并维持多元化信贷风险组合，避免信贷风险集中，不会向单一借款人或其关联方授出超过贷款组合50%的贷款[93][94] - 贷款组合包括个人和企业借款人，个人借款人为商人，企业借款人涉及汽车贸易、博彩度假等业务[95] - 公司在授出贷款前进行信贷风险评估，包括审查潜在借款人财务资料和评估其财务状况[83][86] - 公司按个别基准评估及决定贷款抵押品价值，通过多种方式收回逾期贷款[84][87][88] - 集团贷款组合中，一项贷款由抵押品及个人担保担保，利率10%；一项仅由抵押品担保，利率5.5%；一项仅由个人担保担保，利率20%；五项无担保，利率8% - 16%[97][100] - 德泰财务授出贷款前会进行信贷评估，包括获取身份文件、评估财务状况、进行互联网及媒体搜寻等程序[104][113] 酒类产品业务 - 2023年酒类产品业务收益约10万港元，2022年约1890万港元；分类亏损约60万港元，2022年约2690万港元，公司变卖存货获取现金[44,46] - 酒类产品业务2023年6月30日止年度收益约为10万港元，2022年约为1890万港元[123][124] - 酒类产品业务2023年6月30日止年度分类亏损约60万港元，2022年约为2690万港元[123][124] 资产减值评估相关假设 - 2023及2022年6月30日，公平值减出售成本方法主要假设出售成本占物业市值3.5%[67][70] - 公司一致应用相同方法厘定可收回金额，2023及2022年6月30日采用公平值减出售成本进行减值评估[68][71] - 现金流预测基于五年期财务预算，2023年收益复合平均年增长率约2.0%，2022年为11.6%[69][72] - 2023年收益增长率较2022年高约61%[69][72] - 预测期间毛利率预计约为93%，2022年为94%[69][72] - 税前提现率17%，2022年为17%；超五年现金流预测采用长期增长率2%，2022年为2%[69][72] 上市证券组合 - 截至2023年6月30日，公司管理上市证券组合，持有中电控股、深圳国际等多家公司股票，如中电控股持股218,000股，占集团资产价值2.14%[125][127] - 2023年6月30日止年度，部分上市证券有已变现和未变现收益/（亏损），如香港交易及结算所有限公司已变现亏损7,990千港元，未变现收益626千港元[133][135] - 2023年6月30日，集团管理的上市证券组合公平值约1.18亿港元，本年度证券买卖及重估亏损约4750万港元[165][171] 公司经营策略与展望 - 全球经济前景面临通胀压力及地缘政治不确定性，公司将继续监察并审慎回应市场[139] - 鉴于日元汇率持续贬值，将吸引更多旅客到访日本，公司会把握投资机遇多元化业务并控制成本[139] 股息政策 - 董事会决定不建议就2023年6月30日止年度派付任何股息，2022年也未派息[142] 公司资金与资产状况 - 截至2023年6月30日，公司在金融机构的存款、已抵押银行结余以及银行结余及现金共约1.243亿港元，2022年约8750万港元[146] - 2023年6月30日，公司流动资产净值约2.757亿港元，2022年约3.313亿港元[146] - 2023年6月30日，公司资产负债比率约为0.09，2022年约为0.09[147] - 2018年6月13日公司完成供股，发行10,463,687,800股普通股，供股所得款项净额约5.236亿港元，截至2023年6月30日已动用约4.79亿港元[148][149] - 扣除供股相关费用后，每股供股股份的净认购价约为0.050港元[149] - 2018年6月13日公司完成供股，发行104.64亿股供股股份，所得款项净额约5.24亿港元，截至2023年6月30日已动用约4.80亿港元[153] - 预计剩余款项约4460万港元将于2023年12月30日或之前用于偿还银行贷款[157][159] - 按招股章程汇率换算，相关金额相当于6.20亿日元[158][160] - 2023年6月30日，集团抵押资产包括日本酒店土地及楼宇约2.69亿港元、香港投资物业约1590万港元、银行存款约70万港元及附属公司全部股权[162][169] - 未动用所得款项净额作为计息存款存放于香港持牌银行及金融机构[161][173] - 集团大部分资产及负债以港元、人民币及日元列值，未就外汇风险订立工具，将密切关注汇率走势[174][179] 公司人员与交易情况 - 2023年6月30日，集团在香港、中国及日本共约有28名雇员，薪酬政策定期检讨[176][180] - 截至2023年6月30日止年度，除披露外公司无其他须遵守上市规则第14A章申报规定的关连交易[177][181] 公司治理与人员变动 - 2023年4月杜振偉获委任为公司独立非执行董事，其在公私营界别具丰富行政及管理经验[194] - 公司致力于维持高水平企业管治，采用强调有效内部控制和对全体股东问责性的原则[196][198] - 截至2023年6月30日止年度，公司遵守上市规则附录十四所载企业管治守则的守则条文，但存在偏离情况[197][199] - 守则条文第A.2.1条规定主席及行政总裁职能应区分，自2020年3月季志雄辞任后，公司无行政总裁，监督及确保集团业务与董事会指令一致的职责归董事会[197][200]