公司整体财务数据关键指标变化 - 2019年公司收入为12.62亿港元，较2018年的10.11亿港元增长24.8%[7] - 2019年公司年内亏损4.62亿港元，较2018年的盈利1.44亿港元下降421.2%[7] - 2019年公司每股基本亏损0.1155港元，较2018年的每股盈利0.0360港元下降420.8%[7] - 2019年公司总资为243.05亿港元，较2018年的233.44亿港元增长4.1%[15] - 2019年公司本公司拥有人应占权益为38.40亿港元，较2018年的43.91亿港元下降12.6%[15] - 2019年公司实现营业收入12.6156亿港元，较上一年度增加24.8%；除税后净亏损为4.6186亿港元，2018年溢利为1.438亿港元[31] - 2019年末总资产243.0467亿港元，较2018年末的233.4384亿港元增加4.1%；总负债204.6503亿港元，较2018年末的189.5277亿港元增加8.0%[46] - 2019年末流动资产净值77.3791亿港元，较2018年末的75.7108亿港元增加2.2%；流动比率为1.5倍，与2018年末持平[47] - 2019年度现金流入净额38.4272亿港元，2018年末为3.3586亿港元；2019年末银行结余53.5995亿港元，2018年末为15.1723亿港元[47] - 2019年末银行及其他借款总额99.1583亿港元，较2018年末的103.9496亿港元降低4.6%[47] - 2019年末未偿还票据3130万港元，2018年末为6285万港元；未偿还债券21.7367亿港元，2018年末无；资本负债比率增加约32.5%至3.157，2018年末为2.382[50] - 2019年末公司拥有人应占权益总额38.3964亿港元，2018年末为43.9107亿港元[50] 各业务线收入关键指标变化 - 2019年经纪服务的佣金及手续费收入为1.68亿港元，较2018年的2.12亿港元下降21.0%[7] - 2019年企业融资服务的佣金及顾问费收入为1.55亿港元，较2018年的2.11亿港元下降26.8%[7] - 2019年资产管理服务的管理费及顾问费收入为3607.61万港元，较2018年的1922.57万港元增长87.6%[7] - 2019年贷款及融资服务的利息收入为4.79亿港元，较2018年的4.28亿港元增长11.9%[7] - 2019年金融产品及投资收入为4.24亿港元，较2018年的1.40亿港元增长203.0%[7] - 公司经纪服务、企业融资服务收入同比分别下降21.0%、26.8%；资产管理服务、贷款及融资服务、金融产品及投资业务收入同比分别上升87.6%、11.9%及203.0%[31] - 2019年集团经纪服务佣金及手续费收入16780万港元，同比下降21.0%；证券经纪佣金及手续费收入13755万港元，同比下降24.5%；年末机构客户数量较年初增加32%，机构客户资产较年初大幅上升约84%[37] - 2019年集团企业融资业务收入15478万港元，同比下降26.8%；债务证券的配售、包销及分包销佣金收入为6258万港元，较上一年度下降49.9%；股本证券的配售、包销及分包销佣金收入为5382万港元，较上一年度增加7.2%[40] - 2019年集团资产管理业务收入3608万港元，较上一年度增长87.6%；年末管理客户资产规模达89.5亿港元[42][43] - 2019年集团贷款及融资业务收入较上一年度增长11.9%至47920万港元[44] - 2019年金融产品及投资收入42372万港元，较2018年的13982万港元大幅增加203.0%[45] 市场行情数据 - 2019年末香港恒生指数报28,189.8点，相比2018年末上涨约9.1%；全年日均股票交易额872亿港元，较2018年下降18.9%；香港证券市场市价总值于2019年底为38.2万亿港元，按年上升27.6%[33] - 2019年美股道琼斯指数、标普500指数及纳斯达克指数分别上涨22.3%、28.9%、35.2%；欧洲英国富时指数、德国DAX指数及法国CAC指数分别上升12.1%、25.5%及26.4%；亚洲上证综合指数上涨22.3%，深证综合指数上升35.9%[33] - 2019年北向交易合计平均每日成交额为417亿元人民币，占内地市场成交额的4.0%，2018年分别为204亿元人民币和2.8%；南向交易平均每日成交额为96亿元人民币，占香港市场成交额的6.2%，2018年分别为108亿元人民币和5.9%；债券通日均成交金额达107亿元人民币，较2018年增加近200%[34] - 2019年港交所新上市公司183家，较2018年的218家下跌16.1%；全年累计股份集资总额4520亿港元，较2018年的5441亿港元下降约16.9%，其中IPO集资金额为3129亿港元，较2018年的2880亿港元上升8.6%[34] - 截至2019年12月底，香港证券市场市值达38万亿港元，较2018年底上升超27%；606家持牌法团是香港联交所参与者，较2018年底增加29家，增幅约5%[35] 公司业务发展情况 - 2020年初公司作为独家保荐人完成2单港交所主板IPO保荐业务[23] - 2019年公司机构客户业务快速增长，对经纪业务收入构成有力支撑[23] - 2019年公司资产管理业务设立首支公募基金“中国核心资产基金”，并与多家银行达成产品上架协议[23] - 2019年公司金融产品及投资业务在有效控制风险的前提下取得较好投资收益[23] - 公司旗下兴证国际期货有限公司获香港交易所颁“2019模范中资期货商”奖项[23] - 2019年集团完成48支公募及私募G3货币计价债券（含优先股）的发行及承销，协助企业融资约22.63亿美元；固定收益类结构性产品发行业务录得安排费收入2974万港元[40] - 2019年集团股权融资业务通过一、二级市场共协助企业融资金额约为21.19亿港元[41] 公司亏损原因 - 2019年公司因对相关保证金贷款作出减值拨备，导致全年除税后溢利由盈转亏[25] - 2019年集团就相关保证金贷款作出减值拨备，并采取清收动作[44] 公司人员及薪酬情况 - 截至2019年末，集团聘任219名全职雇员，2018年末为202名；2019年度薪酬总额2.321亿港元，2018年为1.8704亿港元[55] 股息分配情况 - 报告期后，董事会不建议就2019年度派付末期股息[57] - 董事会不建议就截至2019年12月31日止年度派付任何末期股息[90] 重大收购及出售情况 - 2019年度集团未作出任何涉及附属公司及联属公司的重大收购及出售[53] 公司风险管理情况 - 合规部门严密监察持牌业务运营，确保符合监管规定并安排牌照续期，还为员工安排持续专业培训[63] - 集团制定政策程序监控市场价格风险，各业务线评估新交易和新业务市场风险，审查业务线市场风险限制[64] - 金融产品及投资业务制定债券等选择标准，多元化固定收益投资组合，控制投资期限和建立止盈止损机制[64] - 外汇风险主要来自港元以外货币交易，集团关注汇率走势并采取对冲措施[65] - 利率风险来自固定利率应收贷款和债务证券，集团采用美元国债期货等工具对冲利率风险[67] - 集团管理层密切监察利率风险敞口，现金流量利率风险集中在香港和伦敦银行同业拆借利率[67] - 运营风险方面，集团设专人监督经营、控制合规，制定更新运营手册，设授权等级和监控系统[68] 公司董事信息 - 非执行董事黄奕林51岁，1998年7月获武汉大学西方经济学博士学位，金融服务业经验逾19年[70][71] - 执行董事李宝臣42岁，2003年7月获南开大学经济学硕士学位，金融服务业经验逾16年[72][73] - 执行董事汪详40岁，2006年3月获英国赫特福德大学会计与金融管理硕士学位，金融服务业经验逾11年[73][74] - 曾艳霞43岁，2016年6月1日及6月8日分别获委任为执行董事及副行政总裁，金融服务业经验逾13年[76] - 张春娟36岁，2019年7月17日及8月2日分别获委任为副行政总裁、财务总监及执行董事，金融服务业经验逾11年[76] - 洪瑛69岁，2016年7月27日及9月30日分别获委任为独立非执行董事及审核委员会主席，会计行业经验逾41年[81] - 田力51岁，2016年7月27日及9月30日分别获委任为独立非执行董事及薪酬委员会主席等，金融服务业经验逾19年[82] - 秦朔51岁，2016年7月27日及9月30日分别获委任为独立非执行董事及薪酬委员会等成员[84] 公司股本及股东情况 - 公司法定及已发行股本详情载于综合财务报表附注34[91] - 2019年12月31日，公司可供分派储备约为3,368,534,784港元[93] - 本年度集团来自5大客户的收入占集团外部客户收入不足11%[96] - 2019年12月31日，黄奕林持有公司2,264,384股普通股，占比0.06%[105] - 2019年12月31日，金光（2020年2月6日辞任）持有公司9,263,389股普通股，占比0.23%[105] - 2019年12月31日，汪详持有公司8,131,197股普通股，占比0.20%[105] - 2019年12月31日，曾艳霞持有公司7,204,858股普通股，占比0.18%[105] - 2019年12月31日，兴证（香港）金融控股有限公司持有公司2,077,337,644股股份，占股51.93%[108] - 2019年12月31日，兴业证券股份有限公司持有公司2,077,337,644股股份，占股51.93%[108] - 2019年12月31日，嘉实资本管理有限公司持有公司293,232,000股股份，占股7.33%[108] - 2019年12月31日，嘉实基金管理有限公司持有公司293,232,000股股份，占股7.33%[108] - 2019年12月31日，China Credit Trust Co., Ltd持有公司293,232,000股股份，占股7.33%[108] 公司融资协议情况 - 2018年9月26日，公司与金融机构订立33.8亿港元、为期36个月的贷款融资协议[121] - 2019年5月15日，公司与银行订立3000万美元非承诺性循环贷款融资的融资函件甲[122] - 2019年5月15日，公司与银行订立2亿港元非承诺性循环贷款融资的融资函件乙[122] - 2019年5月15日，公司与银行订立3亿港元非承诺性循环贷款融资的融资协议甲，期限12个月[122] - 2019年5月15日，公司与银行订立8000万美元非承诺性循环贷款融资的融资协议乙[124] - 2019年7月9日，公司及附属公司与银行订立最高为12亿港元非承诺性循环贷款融资的融资函件[124] - 2020年2月26日，公司确认接纳银行修订最多合共3亿港元的融资函件乙[125] - 融资协议要求兴业证券需直接或间接合法及实益拥有公司已发行股本至少51%[121][122][124][125] - 融资协议要求兴业证券需拥有公司的管理控制权，即多数在任董事由其提名且对管理策略及政策有控制权[121][124] 公司咨询服务协议情况 - 截至2018年12月31日止三个年度，兴证咨询服务（深圳）有限公司向公司提供服务的建议上限金额分别约为820万港元、1020万港元及1210万港元[127] - 2018年4月3日公司与兴证咨询服务（深圳）有限公司订立补充服务协议，2018年度咨询服务或新服务应付年度上限由1210万港元修订为3600万港元[128] - 2018年4月3日公司与兴证咨询服务（深圳）有限公司重续服务协议，2019 - 2021年各年服务建议上限金额分别为6800万港元、1.05亿港元及1.53亿港元[131] - 截至2019年12月31日止年度，集团向兴证咨询服务（深圳）有限公司支付咨询服务费1966.8087万港元[132] - 兴证（香港）金融控股有限公司持有公司51.93%权益，持有兴证咨询服务（深圳）有限公司100%权益[132] 控股股东相关规定 - 各控股股东在不竞争契据生效期间，在获认可证券交易所上市的公司持有不超5%股权（个别或连同其联系人）[137] 慈善捐款情况 - 2019年集团支付约2.4万港元慈善捐款[139] 股份过户登记