财务表现 - 持续经营业务收益为7.788亿港元，同比增长35%[5] - 持续经营业务溢利为1.213亿港元，同比增长200%[5] - 股东应占溢利为1.21亿港元，较2017年的2.673亿港元有所下降[5] - 2018年12月31日，股东应占集团资产净值为114.054亿港元，每股资产净值为17.2港元[5] - 2018年资产总额为199.861亿港元，较2017年的190.111亿港元有所增长[12] - 2018年负债总额为139.745亿港元，较2017年的128.67亿港元有所增加[12] - 2018年每股基本盈利为0.18港元，较2017年的0.39港元有所下降[14] - 2018年宣派股息为每股0.05港元，较2017年的3.05港元大幅减少[14] - 2018年经调整股东应占每股资产净值为17.23港元，较2017年的14.12港元有所增长[14] - 截至2018年12月31日，公司收益为港币778,800,000元，同比增长35.1%[64] - 持续经营业务溢利为港币121,300,000元，同比增长200.2%[64] - 股东应占溢利为港币121,000,000元，同比下降54.7%[64] - 公司股东应占权益为港币6,011,600,000元，同比下降2.1%[68] - 公司物业资产总值为港币7,717,900,000元，同比下降10.2%[69] - 香港物业资产为港币3,317,100,000元，同比下降15.5%[69] - 英国物业资产为港币4,243,100,000元，同比下降5.6%[69] - 澳洲物业资产为港币157,700,000元，同比下降9.7%[69] - 英国投资物业收益为港币191,600,000元，同比增长47.6%[74] - 澳洲物业投资收益为港币16,800,000元，同比增长3.1%[76] - 香港銅鑼灣皇冠假日酒店業績較2017年有所改善，主要由於旅遊市場增長及成本節約措施[77] - 公司於2018年1月發行1.5億美元擔保票據，年利率4.875%，到期日為2023年1月19日[77] - 截至2018年12月31日，公司已抵押銀行存款、銀行結存及現金總額為74.712億港元，較2017年的57.696億港元增長29.5%[78] - 公司總金融投資為47.32億港元，較2017年的44.928億港元增長5.3%[78] - 公司未動用融資額為17.078億港元，較2017年的9.838億港元增長73.6%[78] - 公司銀行借貸為109.794億港元，較2017年的110.673億港元減少0.8%[79] - 公司擔保票據為27.267億港元，較2017年的15.533億港元增長75.5%[79] - 公司淨債務為15.029億港元，較2017年的23.582億港元減少36.3%[79] - 公司資產與負債比率為11.5%，較2017年的19.7%下降8.2個百分點[79] - 公司於2018年12月31日尚未償還借貸總額為137.061億港元，較2017年的126.206億港元增長8.6%[81] 物业资产 - 香港地区物业资产占总物业资产的45.7%[22] - 澳洲Lizard Island Resort的总楼面面积为10,500平方米，公司所占权益为100%[29] - 英国John Sinclair House的总楼面面积为2,991平方米，公司所占权益为100%[31] - 英国20 Moorgate的总楼面面积为14,386.3平方米，公司所占权益为100%[32] - 英国33 Old Broad Street的总楼面面积为17,760平方米，公司所占权益为100%[33] - 香港铜锣湾皇冠假日酒店的总楼面面积为14,945平方米，公司所占权益为100%[39] - 香港西九龙NKIL 6549临海住宅发展项目的总楼面面积为91,700平方米，公司所占权益为10%[38] - 香港寿臣山道东1号的总楼面面积为11个住宅物业，每个住宅物业连同2个停车位[26] 市场环境与展望 - 香港2018年整体经济增长3.0%，但第四季度因全球经济放缓、中美贸易争端及美国持续加息等因素下滑至1.3%[89] - 2019年香港政府预测经济增长2%至3%，亚洲尤其是中国大陆预期将成为全球经济增长的重要引擎[89] - 2018年香港住宅物业市场自年中以来面临整固，交易量及寓所价格双双大跌，第四季度租赁市场亦出现下降信号[89] - 2018年访港游客激增11.4%，创历史记录新高，达6510万人次，访客消费显著增长8.3%[94] - 2019年公司预期酒店业务增长将减慢，但物业租金收入及债务市场利息收入将提供稳定盈利[94] - 公司将继续积极探索土地及物业收购机会，以优化盈利并提升表现[94] 企业管治 - 2018年公司企业管治常规修订，非执行董事任期定为三年，每三年一次重选连任[98] - 公司董事会负责监督业务及发展，包括采纳目标及策略性计划、批准派发股息、委任及罢免董事会成员等[102] - 公司董事会已授权管理层处理日常运作、编制财务报表、实施内部监控制度及风险管理等[102] - 2018年公司企业管治常规修订，包括采纳股息政策及延长审核委员会成员禁止期至两年[106] - 董事会成员多元化政策于2013年8月采纳，旨在提高董事会表现质素[107] - 2018年董事会举行了五次会议，所有董事均出席了全部会议[112][114][116] - 董事会成员中超过半数为非执行董事，包括独立非执行董事，其意见对董事会决策有重大影响[118] - 三名独立非执行董事拥有国际贸易、会计及法律等不同业务及专业背景[137] - 董事会已成立审核委员会、提名委员会、薪酬委员会及执行委员会，并明确其职权范围[138] - 审核委员会由三名独立非执行董事组成，2018年举行了两次会议，所有成员均出席[144] - 审核委员会在2018年召开两次会议，讨论审计及财务报告等事宜，包括会计原则、全年业绩、中期业绩、独立核数师的重要发现、管理层说明函件及风险管理[145] - 审核委员会建议续聘独立核数师，并检视相关审计费用，2019年3月审阅2018年经审核综合财务报表，认为其符合财务报告准则[148] - 提名委员会在2018年举行一次会议，2019年1月再次举行会议，检讨董事会架构、人数、组成及多元化政策，建议重新委任退任董事[150] - 薪酬委员会在2018年召开一次会议，确定执行董事薪酬待遇及酬金，并向董事会建议非执行董事薪酬待遇及酬金[157] - 独立核数师德勤在2018年提供审计服务费用为160万港元，非审计服务费用为85.5万港元，总计245.5万港元[169] - 公司已委聘独立顾问进行内部审计检讨，未发现重大内部监控问题[174] - 公司实施了有效的内部监控制度，包括管理架构、财务报告审阅和定期业务会议[173] - 公司严格禁止未经授权使用机密或内幕消息，并实施程序防止不当处理内幕消息[177] - 公司通过多种渠道与股东进行及时、透明、准确的沟通，包括年报、中期报告和公司网站[178] - 公司股东可以选择以印刷本或电子方式收取公司通讯，提升沟通效率[191] - 公司股东可以要求召开股东特别大会，需持有不少于十分之一缴足股本[194] - 公司股东可以提交书面请求，要求于股东大会上动议决议案[197] - 公司不断加强与投资者的关系，欢迎投资者提供意见[198] - 公司董事会将不时监察、检阅、修订及撤销企业管治常规，确保遵守规定[199] 业绩公布日期 - 公司2018年年度全年业绩公布日期为2019年3月28日[44] - 公司2019年年度中期业绩公布日期为2019年8月30日或之前[44]