财务表现 - 公司2020年中期收入为2.689亿港元，较2019年同期的8.001亿港元大幅下降，主要由于COVID-19疫情导致的旅游限制和检疫措施[5] - 公司2020年中期毛利率下降至37.0%，较2019年同期的45.7%下降8.7个百分点，主要由于焦精煤平均售价下降[8] - 公司2020年中期销售成本为1.694亿港元，较2019年同期的4.348亿港元减少61%，主要由于销量减少[6] - 公司2020年中期确认可换股票据衍生工具部分公平值变动亏损7.147亿港元[11] - 公司2020年中期对胡硕图矿场资产进行减值扣除9,170万港元，较2019年同期的3.072亿港元减少70.3%[16] - 公司2020年财政期间煤炭销售额同比减少约531,300,000港元[24] - 公司2020年财政期间焦煤产量为279,100吨，动力煤产量为57,000吨[25] - 公司2020年财政期间煤炭加工平均回收率为92.1%，焦精煤平均回收率为81.2%[27] - 公司2020年财政期间向主要客户销售169,900吨焦精煤，占公司收入的76.0%[28] - 公司截至2020年9月30日止六个月的收入为268,869千港元，同比增长58.7%[98] - 公司截至2020年9月30日止六个月的毛利为99,496千港元，同比增长172.7%[98] - 公司截至2020年9月30日止六个月的净亏损为1,007,693千港元，同比增长106.9%[98] - 公司截至2020年9月30日止六个月的每股基本及摊薄亏损为5.36港元，同比增长106.9%[98] - 公司截至2020年9月30日的非流动资产为1,430,991千港元，同比下降7.2%[102] - 公司截至2020年9月30日的流动资产为677,144千港元，同比增长12.4%[102] - 公司截至2020年9月30日的净流动负债为1,434,155千港元，同比增长0.1%[102] - 公司截至2020年9月30日的净负债为3,360,881千港元，同比增长42.8%[103] - 公司截至2020年9月30日的累计亏损为3,718,014千港元，同比增长36.8%[105] - 公司截至2020年9月30日的汇兑差额为774千港元，同比增长104.6%[105] - 公司截至2020年9月30日止六个月的经营业务净现金流出为7,241千港元，相比2019年同期的净现金流入221,629千港元大幅下降[107] - 公司截至2020年9月30日止六个月的现金及现金等价物净减少10,240千港元，相比2019年同期的净增加37,484千港元[107] - 公司确认截至2020年9月30日净负债约为3,360,900,000港元，净流动负债约为1,434,200,000港元[110] - 公司截至2020年9月30日止六个月的煤炭开采业务收入为268,869千港元，相比2019年同期的800,146千港元大幅下降[118] - 公司截至2020年9月30日止六个月的除税前亏损为1,003,090千港元，相比2019年同期的424,237千港元亏损扩大[118] - 公司截至2020年9月30日的煤炭开采业务资产为2,026,739千港元，相比2020年3月31日的2,064,076千港元略有下降[122] - 公司截至2020年9月30日止六个月的政府补贴为3,965,000港元，较2019年同期的2,426,000港元增长63.5%，主要用于与新冠疫情相关的员工保留和企业支持[124] - 公司截至2020年9月30日止六个月的杂项收入为34,055,000港元，较2019年同期的2,305,000港元大幅增长1,377.4%，主要由于与前勘探承办商的和解协议[125] - 公司截至2020年9月30日止六个月的财务成本为252,567,000港元，较2019年同期的409,993,000港元下降38.4%，主要由于可换股票据的实际利息开支减少[128] - 公司截至2020年9月30日止六个月的所得税开支为4,603,000港元，较2019年同期的62,829,000港元大幅下降92.7%，主要由于递延税项的变化[129] - 公司截至2020年9月30日止六个月的每股基本及摊薄亏损为1,007,693,000港元，较2019年同期的487,066,000港元增加106.9%[137] - 公司截至2020年9月30日止六个月在物业、厂房及设备上的支出为1,606,000港元，较2019年同期的1,595,000港元略有增加[140] - 胡碩圖相關資產的可收回金額評估顯示減值虧損為91,667,000港元，較2019年的307,248,000港元有所減少[143] - 勘探及評估資產總計從2019年4月1日的270千港元增加至2020年9月30日的533千港元[145] - 鐵礦石勘探專營權的可收回金額被評估為甚微，公司決定在2020年10月許可證到期後將其交還政府[149][150] - 存貨總額從2020年3月31日的241,365千港元減少至2020年9月30日的231,274千港元[152] - 應收貿易賬項及票據總額從2020年3月31日的120,365千港元增加至2020年9月30日的205,436千港元[154] - 應收貿易賬項及票據中，0至30天的賬款從2020年3月31日的35,916千港元大幅增加至2020年9月30日的155,370千港元[157] - 其他应收款项从6,835千港元增加至19,075千港元，增长179%[159] - 可退回增值税从106,193千港元增加至115,660千港元，增长8.9%[159] - 应付贸易账款中，31至60天的账款从29,968千港元增加至42,186千港元，增长40.8%[160] - 其他应付账款及应计费用从138,307千港元增加至147,511千港元，增长6.7%[161] - 可换股票据的负债部分从3,546,316千港元减少至1,493,058千港元，下降57.9%[162] - 衍生工具部分的公平值变动从-377,767千港元增加至714,667千港元[162] - 2020年可换股票据的本金总额为3,438,058,423港元，到期日为2025年3月6日[167] - 2020年可换股票据的实际利率为21.82厘[169] - 股价从0.44港元上涨至0.89港元，增长102.3%[170] - 波幅从74.19%增加至79.15%[170] - 公司发行了总计3,467,015,000港元的2014年可换股票据，到期日为2019年11月21日，年利率为3厘[176] - 2014年可换股票据的债务部分实际利率为19.96厘，衍生工具部分按公平值计量[177] - 公司通过Ruby Pioneer Limited承接了3厘ZV可换股票据的全部款项，并延长了还款期限至2024年11月21日，年利率为3厘[184] - 公司完成了资本重组，减少了1,693,133,000股股份，并将每股面值由0.2港元减至0.02港元[187] - 公司通过股份溢价削减和实缴盈余账户抵销了累计亏损3,537,218,000港元[187] - 公司采用二项式估值模式对购股权进行估值，购股权可自授出日期起随时行使[190] - 截至2020年9月30日，公司尚未行使的购股权数量为14,000,000股，加权平均行使价为2.260港元[191] - 公司已订约但未拨备的资本承担总额为39,130千港元，其中包括兴建新堆煤区891千港元、洗煤厂20,492千港元等[195] - 公司面临的前采矿承办商诉讼索赔金额约为105,600,000港元，其中50,000,000港元已在综合财务报表中作出拨备[197] - 公司金融工具的公允价值计量分为三个等级，第一级为活跃市场中的报价，第二级为可观察输入值[200] 煤炭业务 - 公司2020年中期毛煤产量为336,100吨，较2019年同期的1,012,700吨大幅减少[4] - 公司2020年中期销售焦精煤224,600吨，动力煤14,100吨，原煤34吨，较2019年同期分别减少63.7%、81.7%和66%[5] - 公司2020年财政期间焦煤产量为279,100吨，动力煤产量为57,000吨[25] - 公司2020年财政期间煤炭加工平均回收率为92.1%，焦精煤平均回收率为81.2%[27] - 公司2020年财政期间向主要客户销售169,900吨焦精煤，占公司收入的76.0%[28] - 公司2020年财政期间在新疆拥有三名焦煤客户[30] - 公司2020年财政期间持有九项采矿许可证和两项勘探许可证[31] - 公司自2020年2月起暂停从蒙古向中国出口煤炭，直至2020年8月才恢复正常运营[111] - 公司截至2020年9月30日的煤炭开采业务资产为2,026,739千港元，相比2020年3月31日的2,064,076千港元略有下降[122] 股东与股权结构 - 周大福（控股）有限公司及其关联公司持有公司2,698,101,424股股份，占已发行股本的1,434.20%[66] - 顾明美女士及其关联方持有634,324,270股股份，占已发行股本的337.18%[66] - 郑家纯博士及其配偶叶美卿女士合计持有9,866,750股股份，占已发行股本的5.24%[66] - 公司购股权计划中，截至2020年9月30日，未行使的购股权总计14,000,000股[73] - 公司及其附属公司在财政期间未进行任何上市证券的购买、出售或赎回[75] 公司治理 - 公司董事会未为非执行董事设定特定任期，构成对企业管治守则的偏离[76] - 公司未成立提名委员会，构成对企业管治守则的偏离[76] - 公司截至2020年9月30日在香港、蒙古及中国共聘用644名全职雇员[85] - 公司董事会包括执行董事、非执行董事及独立非执行董事共9名成员[89] - 公司审核委员会由三名独立非执行董事组成，具备会计及财务管理的专业知识[86] - 公司已采纳董事进行证券交易的自订守则，并制定了相关雇员指引[80][81] - 公司在2020年股东周年大会上由审核委员会兼薪酬委员会主席主持[79] - 公司未按规定成立提名委员会，董事会的架构、规模及组成由全体董事会集体审议[77] - 公司全体董事确认在财政期间已遵守证券交易的相关规定[84] - 公司未发现相关雇员在截至2020年9月30日的六个月内违反证券交易规定[84] 融资与负债 - 公司于2020年9月30日确认净负债为33.609亿港元，净流动负债约为14.342亿港元[40] - 公司获得主要股东鲁连城先生提供的19亿港元融资，截至2020年9月30日，未动用融资余额为9.369亿港元[40] - 公司于2020年9月30日的现金及银行结余为5170万港元，流动比率为0.32[40] - 公司物业、厂房及设备的账面值减少，主要由于扣除减值亏损8250万港元[42] - 公司于2020年9月30日的负债资产比率为2.4，较2020年3月31日的1.9有所上升[50] - 公司应收贸易账项给予30至60天的信贷期，应收票据到期日为180天或以内[43] - 公司于2020年9月30日的透过损益按公平值列账之金融资产公平值为4230万港元，占总资产的2.0%[46] - 公司于2020年9月30日的存货水平较高，以应对后续的正常销售活动[44] - 公司于2020年9月30日的其他应收账项、预付款项及按金中，包括蒙古政府将退还的预缴增值税1.157亿港元[45] - 公司于2020年9月30日的或然负债主要涉及前采矿承办商于2013年提出的法律申索[52] - 公司主要股东鲁连城先生已通过垫款向公司提供1,900,000,000港元融资，截至2020年9月30日，来自一名董事的垫款为1,778,600,000港元[110] 行业与市场环境 - 2020年首九个月，中国钢铁产品出口量同比下降19.6%至40.39百万吨，出口价值减少20.4%至33,190,000,000美元[20] - 2020年上半年，中国煤炭开采及洗选行业收入同比下降11.8%，溢利减少31.2%[20] - 2020年首九个月，蒙古煤炭产量同比下降40.7%至22.9百万吨，出口量同比下降30.9%至19.9百万吨[22] - 国际货币基金组织预测2020年全球经济将萎缩4.4%[53] - 中国第三季度国内生产总值同比增长4.9%，前三季度增长0.7%[55] - 世界钢铁协会预测2020年全球钢铁需求将收缩2.4%，2021年将回升4.1%[55] - 中国钢铁需求预计2020年将增长8%，2021年将继续受基础设施和住房项目支持[55] - 公司2020年业绩同比下降66.4%，主要由于疫情导致的出口中断[56] - 蒙古2020年上半年国内生产总值同比下降9.7%，全年预计收缩2至4%，2021年预计增长8.2%[56] - 蒙古政府计划2021年将煤炭出口量提高至42百万吨，预计带来1.3万亿蒙古图格里克的收入[56] - 公司计划寻找新业务以分散风险并扩大收入基础[58]