公司整体财务数据关键指标变化 - 2019年公司营业额减少15.7%至24.37亿港元，2018年为28.92亿港元[5][7] - 2019年毛利轻微减少0.7%至6.03亿港元，2018年为6.07亿港元[5][7] - 2019年毛利率增加至24.7%，2018年为21.0%[5][7] - 2019年公司拥有人应占纯利轻微减少0.7%至1.38亿港元，2018年为1.39亿港元[5][7] - 2019年建议派发末期股息每股8.0港仙，2018年为8.0港仙；特别股息每股13.5港仙，2018年为15.0港仙[6][8] - 集团总租金成本减少4.1%至1.62亿港元，占整体营运开支34.0%（2018年：34.9%）[12][14] - 截至2019年3月31日，集团整体存货水平为8.24亿港元，较2018年3月31日的10.01亿港元下降17.7%[13][15] - 截至2019年3月31日，集团权益总额达22.14亿港元，2018年3月31日为23.17亿港元[16] - 截至2019年3月31日，集团流动资产净值为18.86亿港元，银行及现金结余为10.85亿港元，银行贷款为6300万港元，负债资产比率为0.03倍[16] 公司业务布局情况 - 截至2019年3月31日，公司在大中华地区经营61个零售及批发点，其中香港11个、澳门1个、中国46个、台湾3个[9][10] 外部市场环境数据 - 2018年中国GDP同比增长6.6%，国内消费对经济增长贡献率达76.2%[10] - 2018年香港游客数量上升11.4%至超6500万，内地游客增加14.8%至5100万[10] - 2019年3月钟表业出口总值较2018年同期高出4.4%，香港市场占瑞士手表总出口量13.6%[16] 集团人员情况 - 截至2019年3月31日，集团约有600名员工，约70%位于中国内地，总人力较上一年减少[19] - 截至2019年3月31日，集团在香港、澳门、中国及台湾共雇佣约600名雇员，其中约70%为中国内地员工[24] 集团经营策略 - 集团实施存货管理政策，监控高价产品存货水平，按需购置存货[13][15] - 集团定期评估零售店业绩，关闭高租金低绩效店铺以优化资源配置[12][14] - 集团为高级管理人员开发系列培训课程，提升管理技能和创新能力[22] 公司董事信息 - 杨明标博士83岁，有逾60年钟表业经验[29][34] - 杨衍杰先生50岁，1993年加入集团，2003年3月出任公司董事总经理[30][34] - 杨敏仪女士57岁，1991年加入集团[31][34] - 林庆麟先生60岁，1992年加入集团，有逾32年会计及核数经验[32][34] - 蔡国钦先生64岁，1969年加入集团，有逾50年钟表业经验[33][34] - 孙秉枢博士94岁，自1993年9月起任公司独立非执行董事，有逾60年制造、经销及分销手表经验及31年经销及分销消费品及电子产品经验[35][36] - 李秀恒博士64岁，有逾40年制造业经验，1991年获“香港十大杰出青年”，1993年获“香港青年工业家”奖[37][39] - 蔡文洲先生63岁，有逾26年在香港出任执业会计师的经验[38][39] - 陈仕荣先生55岁，2013年加入集团，有逾25年钟表业经验[40] 董事会构成与运作 - 截至2019年3月31日，董事会由8名董事组成，包括主席、集团董事总经理、集团财务董事、2名执行董事和3名独立非执行董事[54][58] - 独立非执行董事占董事会成员超过三分之一，其中1人具备会计或相关财务管理专业资格[61] - 主席职责与集团董事总经理兼副主席分开，有助于加强独立性和问责性[56][59] - 主席负责领导和监管董事会运作，确保以集团最佳利益行事，批准会议议程等[57][59] - 集团董事总经理兼副主席负责管理集团业务，制定和执行政策，向董事会负责[60] - 董事会在主席领导下采用良好企业管治常规和程序，与股东保持有效沟通[57][59] - 公司收到独立非执行董事独立性书面确认，认为孙平许博士、李守洪博士和蔡文超先生具独立性[62] - 公司有三名独立非执行董事，占董事会成员三分之一，其中一名具备适当会计专业资格或相关财务管理专长[64] - 董事会每年定期举行至少四次会议，也会在需要时就特定事宜开会[66][69] - 对于董事会定期会议，董事至少提前十四天获书面会议通告，至少提前三天获议程与相关董事会文件[67][69] - 截至2019年3月31日止年度，执行董事杨明标博士、杨衍杰先生、杨敏仪女士、林庆麟先生、蔡国钦先生董事会会议出席率均为5/5，且均出席2018年股东周年大会[72] - 截至2019年3月31日止年度，独立非执行董事孙秉枢博士董事会会议出席率为5/5，出席2018年股东周年大会；李秀恒博士股东周年大会出席率为5/5；蔡文洲先生董事会会议出席率为5/5，未出席2018年股东周年大会[72] - 独立非执行董事委任无指定任期，须根据公司细则在股东周年大会上轮值退任，公司管理层认为无迫切需要在委任书中加入指定任期[65][68] - 董事可在公司承担费用的情况下寻求独立专业意见，公司鼓励董事提升技能与知识、加深对集团了解[71] - 公司秘书林庆麟先生负责确保董事会程序被遵循，有效开展董事会活动，准备和维护会议记录[76] - 林庆麟自1992年起担任公司秘书，负责确保董事会了解法规等情况及集团合规[83][85] 公司目标与守则遵循 - 公司首要目标为提升股东长远回报总额，策略是兼顾可持续经常性盈利增长和稳健财务状况[49][50] - 公司采用上市规则附录十标准守则作为董事证券交易操守守则，全体董事回顾年度内遵守规定标准[46][48] - 截至2019年3月31日止年度，公司符合上市规则附录十四企业管治守则条文，除偏离守则条文A.4.1外[45][47] 董事培训与发展 - 公司为董事提供持续专业发展培训与相关读物，孙秉枢博士、李秀恒博士及林庆麟先生出席外界论坛或简报环节，蔡文洲先生参与香港会计师公会规定的持续专业发展课程[74][77] - 董事不时向公司提供所接受的持续专业发展培训详情[75][77] 财报编制与披露 - 公司年度及中期业绩于年底和年中适时刊发[86][89] - 董事负责按香港公司条例和会计准则编制年报及财务报表[88][90] - 董事认为集团在编制财报时应用适当会计政策并作出合理估计[91][94] - 董事负责确保集团保存会计记录以编制财务报表[92][95] - 董事负责采取措施保护集团资产并防范违规事项[93][96] - 董事认为集团有足够资源持续经营，采用持续经营基础编制财报[97] 审计相关情况 - 本财政年度支付给德勤的审计费为3190千港元，税务及非审计服务费为520千港元，总计3710千港元[99] - 审核委员会由全体独立非执行董事组成，主席为孙秉枢博士，成员有李秀恒博士及蔡文洲先生[100][102] - 2019年3月31日止年度，审核委员会召开了4次会议[102] - 截至2019年3月31日止年度，审核委员会举行了四次会议[103] - 审核委员会成员孙秉枢博士、李秀恒博士、蔡文洲先生出席率均为100%（4/4）[104] - 审核委员会不时与集团财务董事及高级管理层开会，审核集团中期和末期业绩、报告及其他财务等事宜[106][107] - 审核委员会检讨及监察外聘核数师德勤的独立性、客观性及审计过程有效性[108][110] - 集团委聘德勤提供审计、与审计有关、与税务有关、其他服务，但外聘核数师无资格提供一般顾问服务[109][110][111][112][113][114][115] - 审核委员会协助董事会维持有效内部控制系统，检讨集团评估程序和风险管理方式[116] 薪酬委员会情况 - 薪酬委员会由三名成员组成，包括两名独立非执行董事和一名董事总经理，孙秉枢博士任主席[116] - 薪酬委员会开会厘定集团董事与高级管理层薪酬待遇，按需要审议薪酬相关事宜[116] - 薪酬委员会协助董事会吸引、挽留和激励人才，制订公平透明的薪酬政策[116] - 董事和高级管理人员薪酬参考集团业绩、盈利能力及市场薪酬基准确定，员工和董事参与按集团和个人表现确定的奖金安排[117] - 截至2019年3月31日财政年度，薪酬委员会举行了1次会议，审批了截至2020年3月31日年度建议董事袍金及相关人员年终花红和薪酬待遇[118][121] 提名相关情况 - 截至2019年3月31日财政年度，公司未举行提名会议，无提名委员会，由执行董事物色新董事人选并向董事会建议[119][122] 股息政策 - 公司无股息政策或预定派息率，董事会将综合多因素决定未来股息[120][123] 风险管理与内部控制 - 董事会全权负责集团风险管理、内部控制及法律合规，提升业务运营风险意识并建立管理框架[125][126][128] - 审核委员会代表董事会定期检讨集团企业管治架构及常规，持续监察合规履行情况[127][128] - 集团采用符合COSO框架的企业风险管理框架，建立由董事会、审核委员会及风险管理小组组成的风险管理框架[129][130][133] - 集团制定并采纳风险管理政策，风险管理小组至少每年识别、评估和排列重大风险并确立纾缓计划[131][133] - 集团设立内部审计职能，协助董事会和审核委员会监察风险管理及内部控制系统，及时汇报重大缺陷[132][134] - 集团董事总经理、副董事长和财务总监负责制定和实施风险纾缓策略，财务总监安排保险保障[135] - 风险管理报告至少每年提交，内部控制报告半年提交，董事会认为集团风险管理和内部控制系统有效[136] - 审核委员会和董事会至少每年一次收取风险管理报告，每半年收取内部监控报告，董事会对集团风险管理及内部监控系统成效进行年度检讨[138] - 集团恪守证券及期货条例及上市规则规定，在合理可行情况下尽快向公众披露内幕消息，确保消息发放前保密[139][143] - 董事会负责监察集团业务运作，执行董事加入附属公司董事会，核心业务部门行政管理队伍和业务管理层对业务运作与表现负责[140][144] - 业务计划与预算由业务管理层按年编制，经执行董事审批，编制预算时管理层评估重大业务风险[142][144] - 执行董事审阅每月管理报告，与管理层开会检讨业务表现、预测和风险敏感度等，集团财务董事团队对照预算和预测检讨表现[145][148] - 集团财务董事为开支批准和控制订立指引程序，营业支出按预算和职责层级监控，资本开支按年度预算程序监控[146][148] - 内部审计部门定期向集团董事总经理兼副主席汇报，必要时向审核委员会汇报，提供风险管理活动及监控独立保证[147][149] - 内部审计运用风险评估方法制订周年审核计划，经审核委员会审议，年内按需重新评估[147][149] - 外聘核数师提交内部监控及财务报告事宜报告，报告获审阅并采取适当行动[151][155] - 审核委员会审查合规状况，公司全年遵守适用的企业管治守则条文，除一项偏差已作解释[154] - 审核委员会检讨合规情况，公司全年遵守适用企业管治守则条文，但偏离守则条文A.4.1[156] - 董事会透过审核委员会检讨集团截至2019年3月31日止年度内部监控系统成效，认为系统有效且足够[157][159] 投资者关系与沟通 - 董事会及集团高级管理层通过多种渠道与投资者等保持紧密沟通，委派集团财务董事林庆麟为投资者关系联络人[160] - 董事会通过多种方式为股东提供集团业绩资料，股东可从集团网站获取更多信息[162][164] - 鼓励股东出席股东大会，股东有法定权力要求召开特别大会并提出议程，重要决议案以投票表决[163][164] ESG相关情况 - 公司根据香港联交所指引提呈截至2019年3月31日止年度的ESG报告[165][166] - 公司成立ESG小组，包括高级管理层及部门主管，董事会全面负责集团ESG报告及策略[169][171] - ESG小组主要责任包括建立长期目标、监控风险、评估管理系统有效性及定期向董事会报告目标实现情况[169][171] - 董事会授权ESG小组执行任务，ESG风险严重时可咨询外部专业意见[170][171] - 公司定期检讨风险管理程序，ESG小组和董事会评估重大风险，设计并执行内部监控措施[172][173] - 公司通过会议、电邮通讯、定期评估等多种方式与供应商及业务伙伴、客户、雇员、投资者及股东、政府及监督机关等利益相关者进行积极交流互动[174] - 公司就ESG报告指引进行重要性评估，通过内部会议和向外部利益相关者派发问卷识别潜在ESG议题[176] - 公司识别出的重大ESG议题涵盖社会、雇佣及劳工常规、环境等方面，如产品责任、数据隐私、气体排放等[178][179] 公司业务特色与荣誉 - 公司参加“香港Q - 唛计划”，仅从使用环保及安全原材料的制造商进口手表，确保产品安全[181][184] - 公司零售店位于黄金地段，旗舰店设有VIP休息室，专业销售团队提供周全意见和优质售后服务[182][184] - 公司获香港零售管理协会颁发“行业服务领袖—银奖”[183][184] 公司合规与管理 - 公司重视数据隐私，遵循各地数据保护法规，采取技术措施保护个人数据[185] - 报告期内，公司未发现与相关法律法规的重大不合规情况[186] - 公司自1961年成立以来与众多欧洲知名奢侈手表品牌建立并保持着紧密关系[187] - 公司选择手表制造商时除考虑产品质量，还考虑其声誉及环境和社会表现[187] - 公司自1961年成立起与众多知名欧洲钟表品牌建立并维持深厚关系[189] - 公司在员工手册中列入严格行为守则，严禁索取及收受利益，违规会受纪律处分[191][194] - 公司要求部分员工定期申报利益，并向业务伙伴等告知申报利益政策[191][194] -