公司基本信息 - 公司为精优药业控股有限公司，于百慕达注册成立，股份代号为00858[1][7] - 公司主席兼行政总裁谢博士负责集团策略规划等，公司拥有长春精优药业股份有限公司73%权益[72] - 程勇自2019年7月1日起任公司副行政总裁，有超十年药理研究及药物开发经验[72][73] - 楼屹博士有医学博士学位，曾在多公司任职，现于谢毅及毛裕民拥有的公司任董事和总经理[76][78] - 王秀娟2008年5月加入集团，2014年1月8日起任公司联席公司秘书，有超20年工商业经验[76][78] - 廖国华2008年11月加入公司，2013年12月任执行董事，2014年1月8日起任联席公司秘书，有超20年会计及财务管理经验[82][84] - 方林虎2001年任公司独立非执行董事，曾任复旦教授、副校长等职[83][84] - 薛京伦先生2001年获委任为独立非执行董事，2007年4月退休[88] - 金松女士2004年获委任为独立非执行董事，拥有逾20年不同行业会计经验[88][89] - 龚有禄先生2011年加入集团，负责长春精优及吉林精优整体管理及营运，有逾20年制药行业经验[94] - 吴红女士1995年加入集团，负责集团在中国所有财务事宜，毕业于江苏广播电视大学外贸会计专业[94] - 黄文达先生2004年加入集团，负责长春精优及吉林精优财务控制和管理，有逾10年制药企业财务管理经验[94] 报告期信息 - 报告期为截至2021年3月31日止年度（2021财年）[8] 宏观经济环境 - 2020年中国经济增长2.3%，为逾四十年来最低增速，第四季度同比增长6.5%[11] - 2021年第一季度中国经济同比增长18.3%，2020年为收缩6.8%[11] - 中国政府构建“双循环”新发展格局，聚焦提振内需及开放国内市场[11] - 2021年采纳“十四五”规划及新“双循环”发展格局，助力中国经济社会发展[11] - 全球经济活动受疫情干扰程度和范围下降，但复苏前景因新病毒变异仍不确定[59] - 中国经济在2021年一季度强劲复苏后稳步改善，医药行业短期增长受挑战，但长期受益于政策[59] - 中国当局加大医疗改革力度，推行聚焦创新驱动发展政策，行业竞争将升级[59] 公司财务状况 - 公司2021财年拥有人应占年度亏损约1.211亿港元，上一年度溢利约2.044亿港元，主要因可换股债券投资公平值变动亏损[19][20] - 公司2021年归属公司所有者的亏损约为1.211亿港元，较2020年的盈利8330万港元减少约2.044亿港元，主要因可换股债券投资公平值变动损失这一非现金项目[34] - 公司拥有人应占年度亏损约1.211亿港元，较上一年度溢利减少约2.044亿港元[37] - 制造业务板块通过提高生产能力和运营效率取得正面成果，贸易业务板块因进口产品问题亏损但亏损额减少[13][15] - 公司制造分类贡献的收益为7880万港元，较2020年增加120万港元或1.6%，毛利为4260万港元，较2020年减少30万港元，毛利率由55.3%降至54.0%[28] - 撇除可换股债券投资公平值亏损，公司经营分类亏损由860万港元减至50万港元，企业开支减少100万港元，抵消部分利息收入减少和利息开支增加的负面影响[28] - 公司自2018年起与有广泛分销网络的经销商合作扩大市场覆盖，制造药品板块虽面临挑战仍实现约7880万港元的收入，较2020年增加120万港元或1.6%，主要因提高人体免疫系统产品需求增加[35] - 制造药品板块毛利率较去年下降1.3%至约54.0%，主要因销售组合变动[35] - 公司某分类收益约7880万港元，较2020年增加约120万港元或1.6%，毛利率降至约54.0%，较去年下跌1.3%[36] - 自产药品业务录得溢利约400万港元，较2020年减少约250万港元[39][40] - 自产药品业务本年度研发开支约300万港元，2020年为60万港元，去年拨回营销及推广费用拨备约370万港元[40] - 进口药品业务本年度无收益，录得亏损约440万港元，较2020年减少约1050万港元或70.5%[40] - 进口药品业务员工成本减少约50万港元，拨回贸易及其他应收账款减值拨备约390万港元，去年计提拨备约600万港元[40] - 基因开发业务年度内仍未开展，无收益[44] - 其他收入及收益及虧損淨額為9470萬港元，2020年為收益1.061億港元，減少約2.008億港元[54] - 可換股債券投資公平值變動產生的非現金項目收益減少約2.06億港元[54] - 撥回貿易及其他應收賬款減值撥備270萬港元和110萬港元，去年分別計提撥備590萬港元及450萬港元[54] - 與聯營公司的貸款利息收入及估算利息收入減少淨額約520萬港元[54] - 壞賬收回減少約210萬港元，銀行利息收入減少約240萬港元，政府補助增加約90萬港元[54] - 初步評估可換股債券投資公平值變動產生的收益增加約7100萬港元，最終分類為非流動資產，公平值較2020年3月31日減少約1.047億港元[54] - 銷售及分銷費用增加至約2950萬港元，2020年為2460萬港元[58] - 营销及推广开支增加约490万港元或20.3%，撇除去年拨回约370万港元后仅增加约120万港元[59] - 行政费用约为2390万港元，较2020年减少约250万港元或9.7%，主要因员工成本减少约110万港元[59] - 销售、推广及座谈会活动开支因疫情减少约100万港元，研发开支增加约240万港元[59] - 截至2021年3月31日，公司现金及银行结余总额约1.484亿港元，较2020年增加约50万港元或0.3%[62] - 截至2021年3月31日，预提费用及其他应付款项降至2890万港元，较2020年减少约330万港元[65] - 2021年3月31日，集团总借款与总资产比率为0.063，2020年为0.051[65] - 2021年3月31日，集团总资产约11.642亿港元，总债项约7390万港元[65] - 2021年3月31日，集团持有KKC Capital SPC共80000股参与股份，总代价8000万港元，过往公平值亏损共8000万港元[66] - 截至2021年3月31日，集团有171名员工，2020年为169名[66] - 2021年3月31日止年度员工成本约2080万港元，2020年约2250万港元[66] 公司业务项目 - 公司持有进生有限公司49%股权，其主要资产为口服胰岛素产品的在研项目无形资产，该产品仍处临床试验阶段[45] - 2018年7月27日，公司与领航医药集团向进生提供总额3000万港元贷款，公司提供49%即1470万港元，年利率5%，还款期限为每次提款后60个月[45] - 2019年8月进生提取2000万港元，公司和领航医药集团分别提供980万港元和1020万港元，连同2018年9月提取的1000万港元，进生已全额提取3000万港元贷款[45] - 2020年初疫情扰乱产品临床试验，患者招募及甄选工作暂停，2020年第三季度重新开始，目前仍在进行中[47] - 进生集团重新评估产品商品化时间表，预计在2023年年中左右[47] - 年内进生集团亏损约1010万港元（2020年：1310万港元），公司分占亏损约290万港元（2020年：320万港元），减少约30万港元[47] - 亏损减少主要与产品研发费用减少有关[47] - 鉴于中国人口老龄化、预期寿命提高和糖尿病等慢性病发展，优质糖尿病药物市场需求巨大，该口服胰岛素产品市场潜力大[47] 公司战略与展望 - 公司将保持灵活应对国家政策变化，使内部资源与医药行业发展方向一致[20] - 公司长期战略是加强制造业务板块核心竞争力，促进可持续发展[20] - 公司认为优质糖尿病药物市场需求大，投资Smart Ascent Limited及其附属公司未来或合理[20] - 公司对未来前景持审慎乐观态度，将优化内部管理和资源配置应对挑战[21][22] - 公司将继续专注制造分类发展，完善分销网络、调整营销策略，投资自有产品开发、提升产能及运营效率[60] - 公司会调配资源与业务伙伴合作，把握市场机遇，恢复贸易分类表现[60] - 尽管未来经营状况复杂挑战多，但公司财务状况稳健，管理层努力将为长远发展奠基[61] 公司治理 - 截至2021年3月31日，公司已采纳及应用企业管治守则条文，但有若干偏离情况[96] - 守则条文A.1.3及A.7.1规定董事会例会通知等要求，公司采用更灵活方法召开会议[96] - 守则条文A.2.1规定主席及行政总裁角色应分开，谢毅博士兼任公司主席及行政总裁，但公司认为权力与权限平衡[96] - 公司独立非执行董事并非按特定任期委任，但须退任及重选[99][100] - 公司三分之一的董事须轮值退任，主席、副主席或董事总经理毋须轮值退任[99][100] - 获委任填补临时空缺之董事任期仅直至下届股东周年大会为止[99][100] - 谢毅博士因其他重要事务未能出席2020年8月28日的股东周年大会，王秀娟女士获委任为大会主席[103][104] - 公司未设立股息政策，认为综合多因素确定股息支付更合适[103][104] - 公司采纳上市规则附录十所载标准守则作为董事买卖公司证券的操守守则，董事在2021年3月31日止年度均遵照规定准则[105][106] - 截至年报刊发日期，董事会由五名执行董事及三名独立非执行董事组成[108] - 2021年3月31日止年度，公司举行四次董事会会议及一次股东周年大会[110][111] - 公司为董事会成员及高级职员安排了适当的董事及高级职员责任保险[110] - 谢毅博士担任公司主席及行政总裁，虽不符合守则条文要求，但公司认为可维持权力与权限平衡[117] - 董事（主席除外）须轮值退任并符合资格重选连任，公司认为此举符合股东最佳利益[119] - 董事会设立提名、薪酬及审核三个委员会，由全体独立非执行董事组成[119] - 提名委员会由谢毅博士及全体独立非执行董事共四人组成[123][126] - 董事会采纳董事会成员多元化政策，提名委员会将协助实施并监督该政策[124][126] - 提名委员会已采纳提名政策，作为提名标准及程序的指引[124][126] - 提名委员会评估董事人选时需考虑技能、知识、经验、多元化等多项标准[125][127] - 若需新增或更换董事，提名委员会可通过多种渠道识别和评估合适人选并向董事会推荐[130] - 对于退任董事的重新委任，提名委员会会审查其服务情况并考虑提名标准后向董事会推荐[131] - 若股东推荐的候选人符合提名标准，提名委员会可向董事会提议将其列为董事候选人[131] - 提名委员会于截至2021年3月31日止年度举行一次会议，全体成员出席以检讨董事会架构等[133] - 薪酬委员会成员包括三名独立非执董及谢毅博士，截至2021年3月31日止年度举行两次会议[137][138][139] - 截至2021年3月31日止年度，酬金在零港元至100万港元的高层管理人员有3人，与上一年持平[142] - 审核委员会成员为方林虎、薛京伦及金松，截至2021年3月31日止年度举行三次会议，各董事出席率均为100%[148][150] - 截至2021年3月31日止年度，就审核服务已付/应付核数师酬金为76万港元[149] - 公司董事确认按上市规则等编制集团综合财务报表的责任，集团采用持续经营基准编制报表[153] - 截至2021年3月31日止年度，审核委员会采纳风险管理方法确定业务单位审阅范畴，审核结果显示制度关键领域合理且充分执行[154][157] - 公司董事负责按上市规则等要求编制集团综合财务报表，集团按持续经营基准编制财务报表[155] - 集团于2013年采纳内幕消息披露政策，审核委员会及董事会认为该程序有效[161] - 公司鼓励董事持续专业进修，所有董事通过参加培训课程等进行持续专业发展[162][165] - 截至2021年3月31日止年度，董事获上市规则等最新发展的简报及书面资料，公司为董事举办内部培训研讨会[165] - 廖国华先生及王秀娟女士为公司联席公司秘书，各在截至2021年3月31日止年度参与不少于15小时相关专业培训[170][173] 股东权益与沟通 - 公司通过联交所网站、公司网站等多个渠道向股东传达资料[175] - 股东周年大会为股东与董事会交流意见的有效平台，董事会相关成员将出席并答疑[180][182] - 持有不少于公司已缴足股本十分之一的股东可请求召开特别大会，董事需在请求书递交21天内安排，否则呈请人可自行召开，但需在3个月内[180][183] - 持有有权投票的已缴足股本不少于二十分之一的股东或不少于100名股东书面要求，公司需通知股东相关决议案并传阅不超1000字书面陈述书[181][183] - 书面呈请须在大会前至少六周（须发决议案通知）或至少一星期（其他呈请）送交公司注册处并支付合理费用[190][191] - 股东可致函公司主要营业地点向董事会提交查询及建议[1