审计范围与意见 - 审计涵盖Global X MSCI China ETF等5个子基金截至2020年3月31日的财务报表[10] - 公司认为财务报表真实公允地反映子基金财务状况及交易和现金流情况，符合国际财务报告准则[11] - 公司依据国际审计准则进行审计，认为获取的审计证据充分适当[12] - 审计目标是获取财务报表不存在重大错报的合理保证并出具审计报告[25] 关键审计事项 - 公允价值通过损益计量的金融资产存在性和估值是关键审计事项[16] 编制责任与要求 - 经理和受托人负责按国际财务报告准则编制财务报表及相关内部控制[20] - 经理和受托人需评估子基金持续经营能力并按持续经营基础编制报表[21] - 经理和受托人要确保财务报表按信托契约和香港证监会相关规定披露[22] 子基金净资产情况 - 截至2020年3月31日，Global X MSCI China ETF净资产为8.43108634亿港元，2019年为17.55770208亿港元[34] - 截至2020年3月31日，Global X Hang Seng High Dividend Yield ETF净资产为1.29666546亿港元，2019年为1.38687675亿港元[34] - 截至2020年3月31日，Global X CSI 300 ETF净资产为1.02543827亿元人民币，2019年为1.12789716亿元人民币[34] - 截至2020年3月31日，Global X China Biotech ETF净资产为8.51720925亿元人民币[34] - 截至2020年3月31日，China Cloud Computing ETF净资产为4.49976711亿元人民币[34] - 截至2020年3月31日，Global X China ETF年初净资产余额为17.55770208亿港元，年末为8.43108634亿港元[36] 子基金盈亏情况 - 2020年，Global X MSCI China ETF净亏损1.1202809亿港元，2019年净亏损2.69293218亿港元[35] - 2020年，Global X Hang Seng High Dividend Yield ETF净亏损3613.1172万港元，2019年净亏损209.2867万港元[35] - 2020年，Global X CSI 300 ETF净亏损380.9743万元人民币，2019年净亏损11.8194万元人民币[35] - 2020年，Global X China Biotech ETF净利润为1.7432153亿元人民币[35] - 2020年，China Cloud Computing ETF净利润为1.32009464亿元人民币[35] - 2020年3月31日，MSCI China ETF净（亏损）/收益为 - 1.33428316亿港元，2019年为 - 3.15425067亿港元[120] - 2020年3月31日，China Biotech ETF自2019年7月24日成立至该日净（亏损）/收益为1.81503862亿元人民币[120] 子基金现金流情况 - 2020年Global X MSCI China ETF经营活动产生的净现金流为8.03305893亿港元，融资活动使用的净现金流为7.94963792亿港元[39] - 2020年Global X Hang Seng High Dividend Yield ETF经营活动使用的净现金流为2713.4448万港元，融资活动产生的净现金流为2711.0043万港元[41] - 2020年Global X CSI 300 ETF经营活动产生的净现金流为6188.975万元人民币，融资活动使用的净现金流为6436.146万元人民币[43] - 2019年7月24日至2020年3月31日，Global X China Biotech ETF经营活动使用的净现金流为6.75768874亿元人民币，融资活动产生的净现金流为6.8665129亿元人民币[45] - 2020年Global X MSCI China ETF现金及现金等价物年末余额为1662.4984万港元，较年初增加834.2101万港元[39] - 2020年Global X Hang Seng High Dividend Yield ETF现金及现金等价物年末余额为59.7316万港元，较年初减少2.4405万港元[41] - 2020年Global X CSI 300 ETF现金及现金等价物年末余额为1.4997万元人民币，较年初减少24.7171万元人民币[43] - 2019年7月24日至2020年3月31日，Global X China Biotech ETF现金及现金等价物年末余额为1088.2416万元人民币[45] - 2019年7月24日至2020年3月31日，Global X China Cloud Computing ETF税前利润为132,015,462元人民币[47] - 该ETF经营活动使用的净现金流量为 - 314,169,345元人民币，融资活动产生的净现金流量为315,954,414元人民币[47] - 截至2020年3月31日，该ETF现金及现金等价物期末余额为1,785,069元人民币[47] 子基金名称变更 - 2019年11月1日起，信托和子基金名称变更，如Mirae Asset Horizons Exchange Traded Funds更名为Global X ETF Series [50] 子基金构成 - 截至2020年3月31日，信托有五个子基金，分别为MSCI China ETF、Hang Seng High Dividend Yield ETF、CSI 300 ETF、China Biotech ETF和China Cloud Computing ETF [50] 财务报表编制准则 - 财务报表按国际财务报告准则（IFRSs）编制，MSCI China ETF和Hang Seng High Dividend Yield ETF以港元列报，其余三个子基金以人民币列报[58][59] 会计准则变更影响 - 2019年4月1日起，MSCI China ETF、Hang Seng High Dividend Yield ETF和CSI 300 ETF采用新会计准则IFRIC - Int 23，对财务状况和业绩无影响[65][66] - 对IAS 1和IAS 8的修订于2020年1月1日起生效，预计对基金财务报表无重大影响[68] 金融资产和负债分类与计量 - 子基金根据IFRS 9对金融资产和金融负债进行分类[69] - 金融资产按摊余成本或公允价值计量且其变动计入当期损益（FVPL）进行后续计量[70] - 金融资产按公允价值计量且其变动计入当期损益（FVPL）的条件有三个方面[73] - 金融负债按摊余成本计量的类别包括管理、托管、行政、保管、赎回、应付经纪人和注册费等[72] - 子基金在成为金融工具合同条款一方时确认金融资产或负债，按公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产买卖按交易日核算[74] - 按公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产按公允价值记录，交易成本直接计入损益；其他金融资产和负债按公允价值加直接增量成本初始计量[75] - 子基金按公允价值计量FVPL类金融工具，后续公允价值变动计入“FVPL金融资产未实现损益净变动”，利息和股息分别计入“利息收入”和“股息收入”[76] - 非FVPL类债务工具按实际利率法以摊余成本计量，扣除减值准备，损益在终止确认、减值或摊销时确认[77] - 非FVPL类金融负债按实际利率法以摊余成本计量，损益在终止确认或摊销时确认[78] - 子基金在特定条件下终止确认金融资产和负债，若部分转移资产权利且未转移风险报酬和控制权，按持续涉入程度确认资产和相关负债[80][81] - 子基金按公允价值计量金融工具投资，根据不同情况采用不同方法确定公允价值，资产和负债按公允价值层次分类[82][83][84][85] 可赎回单位分类与交易 - 可赎回单位满足一定条件时分类为权益工具，子基金持续评估其分类，发行、收购和注销按权益交易核算，可按比例以实物和/或现金赎回，不同ETF的单位创建或赎回倍数不同[93][95][96][98] - 单位创建或赎回数量：CSI 300 ETF为500,000单位的倍数，MSCI China ETF和恒生高股息率ETF为200,000单位的倍数，中国生物科技ETF和中国云计算ETF为50,000单位的倍数[110] 子基金组建费用 - 中国生物科技ETF和中国云计算ETF的组建费用分别为人民币641,111元和人民币641,110元，由管理人全额承担[112] 子基金资产净值情况 - 2020年3月31日，MSCI China ETF会计资产净值为843,108,634港元，交易资产净值为844,977,236港元；2019年分别为1,755,770,208港元和1,756,186,520港元[112] - 2020年3月31日，恒生高股息率ETF会计资产净值为129,666,546港元，交易资产净值为129,729,289港元；2019年分别为138,687,675港元和138,687,675港元[112] - 2020年3月31日，CSI 300 ETF会计资产净值为102,543,827元，交易资产净值为102,629,062元；2019年分别为112,789,716元和112,789,716元[112] - 2020年3月31日，中国生物科技ETF会计资产净值为851,720,925元，交易资产净值为852,102,267元[113] - 2020年3月31日，中国云计算ETF会计资产净值为449,976,711元，交易资产净值为450,284,267元[113] 子基金单位发行与赎回情况 - 2020年3月31日，MSCI China ETF发行单位从年初52,800,000个，创建1,800,000个，赎回27,200,000个，年末为27,400,000个[116] - 2020年，CSI 300 ETF赎回500,000单位，换取现金余额人民币6,436,146元（2019年：500,000单位，人民币6,135,248元）[118] - 2019年7月24日至2020年3月31日，中国生物科技ETF发行21,200,000单位，换取现金余额人民币1,142,151,248元；赎回7,450,000单位，换取现金余额人民币464,751,853元[119] 子基金交易与费用情况 - 2020年3月31日，MSCI China ETF与花旗银行交易总额为2.02718057亿港元，占比9.57%，佣金13.9807万港元，平均费率0.07%；2019年交易总额为7.5505531亿港元，占比11.22%，佣金30.9175万港元，平均费率0.04%[122] - 2020年3月31日，MSCI China ETF管理费率最高为2%，实际为0.049%，管理费用应付额为13.5992万港元，2019年为7.3321万港元[125][126] - 2020年3月31日，MSCI China ETF托管费率最高为1%，实际为0.05%，托管费用应付额为13.8767万港元，2019年为7.3186万港元[130][134] - 2020年3月31日，MSCI China ETF行政费率为0.07%，行政费用应付额为19.7055万港元，2019年费率为0.05%，费用为8.3994万港元[135][136] - 2020年3月31日，Hang Seng High Dividend Yield ETF管理费率最高为2%，实际为0.18%，管理费用应付额为6.6939万港元，2019年为2.1035万港元[125][126] - 2020年3月31日，Hang Seng High Dividend Yield ETF托管费率最高为1%，实际为0.06%，托管费用应付额为2.2314万港元，2019年为0.701万港元[130][134] - 2020年3月31日，Hang Seng High Dividend Yield ETF行政费率为0.1%，行政费用应付额为3.7189万港元，2019年为1.1684万港元[135][136] - 2020年3月31日，CSI 300 ETF管理费率最高为2%，实际为0.25%，管理费用应付额为6.838万元人民币，2019年为2.3493万元人民币[125][126] - MSCI China ETF 2020年管理费用总计888,948港元，2019年为1,323,514港元[137] - Hang Seng High Dividend Yield ETF 2020年管理费用总计499,568港元，2019年为499,139港元[137] - CSI 300 ETF 2020年管理费用总计544,553元人民币，2019年为563,635元人民币[139] - China Biotech ETF在2019年7月24日至2020年3月31日期间管理费用总计805,999元人民币[139] - China Cloud Computing ETF在2019年7月24日至2020年3月31日期间管理费用总计635,819元人民币[139] 子基金其他费用与款项情况 - 截至2020年3月31日，MSCI China ETF银行余额为13,310元人民币（2019年：133,984元人民币）存于中国工商银行，其他子基金存于花旗银行[143] - 截至2020年3月31日，MSCI China ETF登记费为67,500港元（2019年：15,000港元），China Biotech ETF为284,000元人民币，China Cloud Computing ETF为276,000元人民币[152] - 截至2020年3月31日，MSCI China ETF赎回应付金额为12,194,280港元，CSI 300 ETF为36,154元人民币，China Biotech ETF为9,251,895元