宏观经济与政策环境 - 2019年中国社会消费品零售总额首次突破40万亿元，较去年增加8%，连续6年成拉动中国经济增长第一引擎[4][5] - 2019年国务院印发意见提出10项举措促进体育消费和产业发展[12][13] - 2020年全球政经局势不明朗，新冠疫情或使环球经济增长放缓，对公司经营业绩造成暂时影响[10][11] 公司业务收购与合作 - 2019年9月公司完成收购压缩衣品牌“SKINS”全球商标与专利，其有超900个不同类别商标和专利，在全球主要国家和地区销售超160种压缩产品[6][8][15] - 集团2018年收购保健产品制造商展图生物科技有限公司，为本地零售网络提供逾千种产品[25][27] - 集团2017年与日本迪桑特株式会社成立合资公司经营“arena”中国市场，销售额稳定增长[20][22] - 集团2018年联手国际基金成立特殊目的收购公司，2020年2月完成合并移动数字媒体公司业务[26][28] 奥特莱斯业务发展 - 2019年厦门尚柏奥特莱斯项目第四季度开业，为厦漳泉超2000万居民提供消费去处，首周来访顾客达150,000人次[7][8] - 沈阳尚柏奥特莱斯项目2019年改建后活化部分商业面积，计划来年扩张商场北区经营面积[7][8] - 安阳尚柏国旅奥特莱斯已发展成当地地标性购物中心[7][8] - 厦门尚柏奥特莱斯2019年11月营业，已进驻超200个品牌[21][23] - 沈阳尚柏奥特莱斯周边住宅交付，集团计划来年扩建商场北区商业面积[21][23] - 安阳尚柏国旅奥特莱斯已有过百个国内外知名品牌进驻[21][23] - 公司持有天津和重庆两个社区商场，“尚柏奥莱”已发展成中国连锁奥特莱斯品牌[9][11] - 集团投资管理的重庆和天津社区商场经营稳定向好，已实施优化措施提升经营坪效[24][26] 品牌业务情况 - 公司自有品牌“PONY”与全球贸易伙伴进行探讨，未来将调整经营策略[6][8] - 公司合资经营的“arena”游泳品牌2019年销售额稳定增长，未来将推新产品及联乘系列[6][8] - 集团旗下“PONY”运动品牌有超45年历史，来年调整经营模式后有望成零售业务增长点[16][19] - 集团旗下国际品牌SKINS拥有超900个商标及专利，全球销售逾160种压缩产品[18] 财务数据关键指标变化 - 2019年公司营业额从3.818亿港元增至3.889亿港元，主要因厦门奥特莱斯开业[33][34] - 2019年公司毛利率从68%提升至72%，得益于奥特莱斯和金融服务业务营业额增长[33][34] - 其他收入及收益从1.686亿港元降至1.324亿港元，因2018年有一次性收益及2019年相关收益变动[33][34] - 行政开支从1.644亿港元降至1.297亿港元，因成本控制和采用新租赁准则[35] - 融资成本从3390万港元升至5370万港元，因银行利率、贷款增加及新租赁准则下利息[35] - 公司拥有人应占全年溢利从1.182亿港元降至7170万港元[35] - 物业重估盈余从2920万港元增至4.523亿港元，主要因厦门奥特莱斯完工增值[35] - 公司总负债从17.396亿港元增至22.321亿港元，主要因银行贷款和递延税项负债增加[37] - 2019年公司银行贷款加权平均有效利率为4.7%，高于2018年的4%[39] - 基于银行贷款总额与总资产计算，公司资产负债率从29.6%降至27.4%[40] - 2019年来自中国、香港及其他亚洲国家的收入占总收入约97.4%，2018年为97.1%；来自美国及其他国家的收入占比2.6%，2018年为2.9%[41] - 2019年12月31日，集团银行结余及现金为1.29791亿港元，2018年为1.3159亿港元；银行融资额度达14.26004亿港元，2018年为14.19409亿港元；取得银行贷款金额为14.10901亿港元，2018年为12.81054亿港元[42] - 2019年集团浮动利率银行贷款每年利息为4.10%至6.03%，2018年为2.38%至5.94%；银行贷款加权平均实际每年利率为4.7%，2018年为4%[42] - 2019年债项对总资产比率为27.4%，2018年为29.6%[42] - 2019年集团抵押的租赁土地及楼宇、投资物业、使用权资产、受限制银行存款账面价值分别约为2.82亿港元、13.14428亿港元、2.69063亿港元、0.37174亿港元，2018年分别为2.73亿港元、13.05971亿港元、2.8147亿港元、0.31396亿港元；担保银行额度约14.16004亿港元，2018年为14.09409亿港元[43][44] - 2019年已订立合约但未拨备的香港境外非上市股本投资资本投入及沈阳和厦门奥特莱斯建造成本为5.1415亿港元，2018年为2.51287亿港元[46] - 2019年12月31日，集团雇员总数为465人，2018年为454人；雇员成本（不包括董事袍金）约为7287.8万港元，2018年为7517.1万港元[48][50] - 截至2019年12月31日，无股份支付开支确认；截至2018年12月31日，确认股份支付开支约32.8万港元，每股购股权0.068港元[49][51] - 2019年无授出购股期权，无未确认股份支付开支；2018年未确认股份支付开支约32.8万港元[49][51] - 公司建议向股东派付2019年末期股息每股0.008港元，2018年为每股0.012港元，2019年约合共2379.4万港元，2018年为3568.8万港元[78][81] - 2019年12月31日集团租赁土地及建筑物重估盈余约4.52286亿港元[79] - 2019年12月31日集团投资物业公允价值净增加约4421.7万港元[80] - 2019年12月31日，集团租赁土地及楼宇重估盈余约4.52亿港元，计入物业重估储备[82] - 2019年12月31日，集团投资物业公平价值增加净额约4421.7万港元，计入损益[83] - 2019年12月31日，公司股份溢价为10.71657亿港元，实缴盈余为5.86774亿港元，留存溢利为6073.7万港元[89] - 2019年公司慈善及其他捐款约30,000港元，2018年为30,300港元[117] 公司人员变动与构成 - 郑盾尼先生于2020年3月19日获委任为林达控股有限公司执行董事及投资及管理委员会主席[52][54] - 沈培基先生71岁，于2013年11月27日获委任，2018年6月8日获重选，有逾30年高档消费品零售及分销经验[56][58] - 华宏骥先生53岁，于2013年11月27日获委任，2016年6月10日及2019年6月14日获重选，1990年毕业于香港大学，1992年取得律师资格[56][58] - 周宇俊先生73岁，于2014年12月15日获委任，2017年6月9日获重选，有逾40年商业、财务及投资管理经验[59] - 李长铭先生48岁，2014年9月加入集团，2019年1月1日获委任为执行董事，有近20年中国内地酒店、房地产发展及投资经验[57] - Benjamin Fitzmaurice先生45岁，2019年11月加入集团，任SKINS首席营运官，有过去10年运动消费行业经验[60][61] - Simon Goodfellow先生45岁，2019年8月加入集团，任SKINS首席商务官，有逾18年品牌产品销售等方面经验[61] - 黄强耀先生50岁，2015年6月加入集团，为PONY业务主管，有近20年综合管理等方面经验[61] - 陈竹曦先生41岁，2019年10月加入集团，为PONY业务副总裁，有逾12年运动用品行业经验[63] - 李华女士54岁，2009年加入集团，负责品牌推广及arena中国内地业务，有26年销售及营销经验[64] - 刘丽君女士49岁，2014年12月加入集团，为沈阳及厦门公园奥特莱斯总经理，有近30年业务运营及管理经验[65] - 廖金龍自2014年10月起任集团金融服务业务CEO，有逾29年金融行业经验[67][68] - 周素瑛自2004年6月起任集团公司秘书，有逾20年法律及监管经验[69] - 冯剑云于2014年7月1日加入集团，监管金融服务业务，有逾33年业务管理等经验[71] - 刘立军于2014年12月加入集团，任沈阳及厦门尚柏奥莱总经理，有近30年商业经营管理经验[66] - 徐成龙于2011年2月加入集团，任展图生物科技总经理，有20年运营与管理经验[66] 股权与认股权证情况 - 2016年7月6日，公司发行约5.39733亿份认股权证，每份认购价1港元[86] - 2019年，公司合资格股东行使约19.2万份认股权证，发行约19.2万股普通股，1.9万港元及17.3万港元分别计入股本及股份溢价[86] - 2019年7月5日，认股权证认购权利失效[86] - 2019年12月31日，郑盾尼持有公司普通股1.14342亿股，占已发行股本38.44%[97] - 2019年12月31日，陈嘉利持有公司普通股900万股，占已发行股本0.30%[97] - 2019年12月31日，沈培基持有公司普通股1000万股，占已发行股本0.34%[97] - 截至2019年12月31日，郑先生被视为持有1,143,420,000股股份，占公司已发行股本38.44%[113] - 截至2019年12月31日，李华熙女士被视为持有1,143,420,000股股份，占公司已发行股本38.44%[113] - 截至2019年12月31日，Goldsilk直接持有1,071,040,000股股份，占公司已发行股本36.01%[113] - 截至2019年12月31日，柯清辉先生和黄丽宁女士被视为各持有470,000,000股股份，占公司已发行股本15.80%[113] - Goldsilk持有的160,366,000份认股权证于2019年7月5日届满[98] - 沈先生持有的2,350,000份认股权证于2019年7月5日届满[98] - 李先生及其配偶持有的14,924,000份认股权证于2019年7月5日届满[98] - 柯先生及其配偶持有的94,000,000份认股权证于2019年7月5日届满[114] 公司治理与合规 - 持有公司不少于10%已缴足股本且有投票权的股东可要求召开特别股东大会[126][128] - 2019年举行三次董事会会议，未达每年至少四次要求[137] - 郑盾尼同时担任公司主席及首席执行官，与规定不符[137] - 公司非执行董事未按规定任期任命[138] - 公司将提呈决议案重聘香港立信德豪会计师事务所有限公司为核数师[134][135] - 2019年公司遵守企业管治守则，除A.1.1、A.2.1和A.4.1条文外[136] - 截至2019年12月31日，董事会由6名董事组成，其中3位为执行董事，3位为独立非执行董事[139][141] - 年内，董事会共召开3次会议，全体董事董事会会议出席率为100%，股东周年大会出席率为100%[148][149] - 公司秘书周素瑛女士为集团全职雇员，已遵守上市规则第3.29条相关专业培训规定[150][151] - 董事会委托提名、审核及薪酬委员会履行企业管治职责，审核及薪酬委员会主席为独立非执行董事，三个委员会多数成员为独立非执行董事[150][151] - 薪酬委员会旨在向董事会建议及检视董事与高级管理层薪酬福利政策，薪酬按表现而定，包括工资、花红及购股权[152][155] - 审核委员会有具体书面职权范围，监督审计过程，独立审查财务报告流程和内部控制程序有效性[154] - 2019年3月和8月，审核委员会与首席财务官、外部审计师和高级管理层审查集团中期和年度业绩[154] - 公司通过传閱香港联交所最新资讯为董事提供持续专业培训[145] - 公司根据上市规则第3.13条获得各独立非执行董事独立性年度确认函[142][144] - 董事会将集团业务策略执行、日常管理及营运权力和职责交由首席营运官及高层管理人员负责[142][144] - 审核委员会于2019年3月及8月与首席财务官等审阅集团中期及全年业绩[156] - 独立内部审核服务供应商检视2019年度集团风险管理及内部控制系统，无重大发现[157][159] - 提名委员会有三名董事，其中两位是独立非执行董事[159][160] - 截至2019年12月31日财政年度，郑盾尼提名委员会会议出席率100%，沈培基审核、薪酬、提名委员会会议出席率均为100%，华宏骥审核、薪酬、提名委员会会议