公司产能情况 - 公司电弧炉及转炉总设计炼钢年产能约为330万吨，轧钢总设计年产能为300万吨，高炉及烧结炉总设计年产能分别为210万吨及370万吨[4] - 烧结炉设计年产能为370万吨，两座高炉设计年产能均为105万吨，两座转炉设计年产能均为115万吨，电弧炉设计年产能为50万吨[5] - 两条棒材轧线总设计年产能达170万吨，大型棒材轧线设计年产能达65万吨，线材轧线设计年产能达65万吨[5] - 清洁智能化制示范线设计年产能为优质钢锭30万吨及锻材/锻件10万吨[5] - 特钢产品的钢轨项目预计2020年试生产，设计产能为100万吨[73] 产品规格情况 - 公司棒材横切面直径介乎12毫米至32毫米[6] - 公司生产的带肋及光圆线材横切面直径均介乎6毫米至12毫米[7] - 公司优质碳素结构钢棒材及线材横切面直径介乎5.5毫米至350毫米，碳含量低于0.8% [8] - 公司合金结构钢棒材横切面直径介乎5.5毫米至350毫米[9] - 公司轴承钢棒及轴承钢线横切面直径介乎5.5毫米至150毫米[10] - 公司钢锭产品规格从3吨至80吨[11] 财务数据关键指标变化 - 2018年总钢材销售量为298.7万吨，2017年为308.7万吨[17] - 2018年营业额为119.175亿元，2017年为123.625亿元[17] - 2018年毛利为19.669亿元，2017年为20.252亿元[17] - 2018年每吨毛利为652元，2017年为647元[17] - 2018年拥有人应占溢利为9.616亿元，2017年为8.981亿元[17] - 2018年每股基本盈利为0.4272元，2017年为0.4415元[17] - 2018年每股摊薄盈利为0.3922元，2017年为0.4193元[17] - 2018年公司营业额为119.17535亿元，较2017年的123.62478亿元轻微减少3.6%[36] - 2018年商品贸易营业额由2017年的19.92394亿元减至7.09711亿元，下跌64.4%[36] - 2018年普通钢及特钢销量分别为223.5432万吨及75.1189万吨，较2017年下跌4.0%及1.1%[36] - 2018年普通钢及特钢平均售价分别升至每吨3505元及3799元，总销售额由2017年的100.20939亿元上升6.7%至106.88569亿元[36] - 2018年山东省销售额占公司总营业额约68.1%（2017年：68.0%），上海市占6.0%（2017年：3.1%）[29] - 2018年普通钢材产品占钢材销售总额的73.3%（2017年：74.6%），特钢产品占26.7%（2017年：25.4%）[32] - 2018年出口销售额为8261.4万元（2017年：1.9493亿元），占钢材销售总额的0.8%（2017年：1.9%）[37] - 本年度销售成本为99.5068亿元，较去年下跌3.7%；商品贸易及副产品销售成本降至12.08445亿元，下跌47.8%；钢铁生产及销售总成本升至87.42235亿元，上升9.0%；每吨钢铁生产成本升至2927元，上升12.7%[44] - 本年度毛利为19.66855亿元，较去年下降2.9%；钢材对整体毛利贡献达19.46334亿元，占比99.0%；整体毛利率为16.5%，与去年相若[45] - 本年度其他收入及收益为13.2846亿元，较去年上升3.5倍，主要因政府资助增加及可换股债券嵌入式衍生工具公平值收益[47] - 本年度销售及分销开支为1.2821亿元，较去年下跌87.5%，因运输成本重新分类至销售成本[48] - 本年度行政开支为12.5538亿元，较去年增加28.0%，因工资薪金上升及新增耕地开垦费[49] - 2018年末现金及现金等价物约为9.357亿元，已抵押银行存款约为9.371亿元；应付贸易款项及应付票据约为14.795亿元；一年内到期银行及其他借贷约为43.423亿元；一年后到期银行及其他借贷约为4.891亿元[50] - 2018年末资产总值约为143.970亿元，包括股本约12.876亿元、储备约47.096亿元、负债总额约83.998亿元[51] - 2018年末资本负债比率为0.86，较去年的0.87轻微下降，因来自西王集团的借款减少；银行及其他借款年利率介乎3.31%至11%[52] - 2018年末物业、厂房及设备资本承担为10.19575亿元；技术咨询服务承担为零元[57] - 2018年12月31日，集团面对的以美元计值的净负债为人民币1.75404亿元，2017年为人民币2.41809亿元[63] - 2018年12月31日，集团共有4276名雇员，2017年为4289名；本年度雇员成本为人民币2.97565亿元，2017年为人民币2.5523亿元[66] - 2018年集团向五大供应商采购额占采购总成本约34.0%（2017年：45.4%）[185] - 2018年集团来自五大客户的营业额占总营业额约25.3%（2017年：27.6%）[185] - 2018年12月31日，公司可供分派储备约为人民币1460万元（2017年：零）[183] 公司业务发展与规划 - 公司2018年环保总投入3.6亿元以上，完成多项环保深度治理项目[23] - 公司全年主持和参加国家标准制修订达9个，申报发明专利6个[23] - 公司计划发展高端特钢产品，提升特钢比例以增强竞争力和盈利能力[27] - 高速重載高強度鋼軌项目总投资额25.5亿元，2018年完成部分基础施工和厂房立柱，设备已订购并支付定金[34] - 公司按领域设立五个科研部门，每年有10余研发项目[72] 公司治理结构 - 董事会由三名执行董事、两名非执行董事及三名独立非执行董事组成，至少三分之一成员为独立非执行董事[78] - 董事任期为三年，获董事会委任的新增董事须于下届股东周年大会经股东重选连任[81] - 独立非执行董事梁树新在会计等方面拥有逾20年经验[81] - 公司主席王棣为非执行董事王勇之子[85] - 王勇、王棣及孙新虎于2011年9月27日就所持西王控股股份订立表决协议[85] - 公司主席负责制订集团计划及政策，行政总裁负责监察及落实计划和政策[87] - 公司遵照企业管治守则成立董事委员会，大部分成员为独立非执行董事[89] - 本年度公司修改审核委员会及提名委员会的职权范围[89] - 本年度审核委员会举行2次会议，检讨公司财务申报系统及内部控制程序，建议采纳截至2017年12月31日止年度经审核账目与末期业绩公告及截至2018年6月30日止六个月未经审核账目与中期业绩公告[91] - 本年度薪酬委员会召开1次会议，审阅董事薪酬组合并向董事会提供推荐意见[94] - 本年度提名委员会召开1次会议，对董事会架构进行年度审阅，重新评估公司独立非执行董事的独立性[97] - 执行董事张健、孙新虎、李海霞出席董事会会议次数为11/11，出席股东大会次数为1/1[98] - 非执行董事王棣出席董事会会议次数为11/11，出席薪酬委员会会议次数为1/1，出席提名委员会会议次数为1/1，出席股东大会次数为1/1；王勇出席董事会会议次数为11/11，出席股东大会次数为1/1[98] - 独立非执行董事梁树新出席董事会会议次数为11/11，出席审核委员会会议次数为2/2，出席股东大会次数为1/1；于叩出席董事会会议次数为11/11，出席审核委员会会议次数为2/2，出席薪酬委员会会议次数为1/1，出席提名委员会会议次数为1/1，出席股东大会次数为1/1；李邦广出席董事会会议次数为11/11，出席审核委员会会议次数为2/2，出席薪酬委员会会议次数为1/1，出席提名委员会会议次数为1/1，出席股东大会次数为1/1[98] - 酬金在零至人民币1,000,000元的高级管理层人数为5人，在人民币1,000,001元至人民币1,500,000元的为0人[100] - 截至2018年12月31日止年度，外聘核数师安永会计师事务所年度审核服务酬金为人民币1,850千元，非审核服务酬金为0[101] - 执行董事、非执行董事及独立非执行董事与公司订立为期三年的服务协议，可提前三个月书面通知终止[187] 风险管理与内部控制 - 年内公司设立内部审计部，全面审视集团内部控制及风险管理的适当性及有效性[102] - 集团风险管理系统由五项元素组成，由风险管治架构及程序两部分构成[104] - 集团风险管治架构以“三道防线”模式为基础，规范了企业风险管理政策[105] - 集团企业风险管理主要程序包括风险识别、评估、应对、汇报、年度检讨和监控[106] - 年内已识别、管理及监察的主要风险包括销售及营销流程及物料储存[109] - 董事会透过审核委员会对集团截至2018年12月31日止年度的风险管理及内部监控系统有效性进行年度检讨，认为系统等有效充分[110] 信息披露与合规 - 公司制定披露政策确保内幕资料公平及时公开，披露小组获授权决定信息披露并提交董事会审议[111] - 公司业务主要由中国内地附属公司进行，公司本身于联交所上市，截至2018年12月31日止年度及直至报告日期，在所有重大方面已遵守中国内地及香港有关法律法规[152] 人员情况 - 张健37岁，2015年10月14日任执行董事兼行政总裁，有丰富工作履历[123] - 孙新虎44岁，2011年6月任非执行董事，2015年4月16日重新任执行董事，在多家公司任职[124] - 李海霞37岁，2015年10月14日任执行董事，曾在西王糖业任职，后任西王金属科技副财务总经理[125] - 王勇68岁，2011年6月任主席兼非执行董事，2014年10月9日辞任主席仍任非执行董事，在西王集团等有任职经历[127] - 西王集团实际持有西王食品60.52%权益，王勇自2010年2月起任西王食品董事[128] - 王棣35岁，2007年11月任非执行董事，2014年10月任公司主席，在西王集团等担任多职[129] - 梁树新56岁，2012年2月23日任独立非执行董事，有超20年会计等经验[131] - 于叩71岁，2012年2月23日任独立非执行董事，1969年进入钢铁行业[132] - 李邦广45岁，2016年3月31日任独立非执行董事，是合格中国律师[133] - 张庆生41岁，2008年11月任技术部副总裁，2013年10月7日调任生产部副总经理[135] - 胡哲39岁，2013年7月任销售部副总经理，负责销售部整体管理[136] - 李殿中50岁，2015年4月16日任技术总监，发表论文超100篇，获授权专利超30项[137] - 黄继兴44岁，2015年11月20日任首席财务官及公司秘书，有超20年相关领域经验[139] - 王建翔35岁，2017年任投资者关系总监，有国际贸易硕士学位[141] 购股期权相关 - 截至2018年12月31日止年度有773.3333万份购股期权获行使[161] - 购股期权计划或公司任何其他购股期权计划下所有已授出未行使购股期权均被行使后可发行的最大股份数量不得超出随时已发行股份总数的30%[164] - 购股期权计划或公司任何其他购股期权计划下所有已授出未行使购股期权均被行使后可发行的最大股份数量不得超出2亿股，即相关普通决议案通过之日已发行股份的10%[164] - 在任何12个月期间，按购股期权计划或公司任何其他购股期权计划授出的购股期权被行使后，已向及可向每名合格参与者发行的股份总数不得超过相关股份类别总数的1%[166] - 若向公司主要股东或独立非执行董事授出的购股期权条款有变动；或向主要股东、独立非执行董事或其各自任何联系人授出购股期权将导致所有已授出及将授出的购股期权被行使后，已发行及将发行给该人员的股份数量在授出日期前（含当日）12个月期间超过已发行股份总数的0.1%[167] - 购股计划下可发行最大股份数不得超一般计划上限批准日已发行股份的10%[168] - 授出当日股份收盘总值超500万港元，授出更多购股权须经股东批准[169] - 授出购股权要约应在28日内被接受，接受时应付1.00港元对价，购股权行使期不超10年[170] - 2018年12月31日，发行在外购股权涉及4,766,667股普通股[175] - 2018年王棣和孙新虎共行使4,333,333份公司购股权[180] 股份发行与融资 - 2018年1月25日，公司进行股本筹资活动，拟将所得款项净额约2.352亿港元用作一般营运资金且已悉数动用[61] - 2018年根据配售及认购协议发行151,111,000股股份[182] - 2018年2月9日发行1亿港元于2019年到期的9%有