公司基本信息 - 慕容控股有限公司的股票代码为1575[1][6] - 公司总部位于中国浙江省海宁经济开发区由拳路500号[6] - 公司的主要往来银行包括中国银行（香港）有限公司、花旗银行、中国工商银行（亚洲）有限公司等[6] - 公司的主要营业地点位于香港铜锣湾威非路道18号万国宝通中心20楼2001室[6] - 公司网站为www.morrisholdings.com.hk[6] 财务表现 - 2019年收入减少约39.1%至约人民币980.3百万元（2018年：约人民币1,610.0百万元）[8] - 2019年毛利减少约75.9%至约人民币103.1百万元（2018年：约人民币428.0百万元）[8] - 2019年年内亏损约人民币140.7百万元，与2018年年内溢利约人民币86.4百万元相比[8] - 2019年每股基本亏损约人民币14.07分，与2018年每股基本盈利约人民币8.64分相比[8] - 公司未建议派付截至2019年12月31日止年度的任何股息（2018年：1.3港仙）[8] - 公司2019年收入从2018年的约人民币16.1亿元减少至约人民币9.8亿元，降幅约为39.1%[65] - 2019年公司亏损约人民币1.407亿元，而2018年盈利约人民币8640万元[65] - 公司2019年毛利率从2018年的约26.6%下降至约10.5%，主要由于美国对中国进口家具征收关税[70] - 公司2019年每股普通股基本亏损为人民币14.07分，而2018年每股基本盈利为人民币8.64分[71] - 公司2019年销售成本从2018年的约人民币11.82亿元减少至约人民币8.772亿元，降幅约为25.8%[72] - 公司2019年毛利从2018年的约人民币4.28亿元减少至约人民币1.031亿元，降幅约为75.9%[73] - 公司销售成本从2018年的人民币1,182.0百万元减少25.8%至2019年的人民币877.2百万元，主要由于收入减少[75] - 公司毛利从2018年的人民币428.0百万元减少75.9%至2019年的人民币103.1百万元，毛利率从26.6%降至10.5%，主要由于出口产品额外关税和销售减少[76] - 公司其他净收入及收益从2018年的人民币85.8百万元略减至2019年的人民币85.5百万元，主要由于出售物业、厂房及设备收益减少[78][82] - 公司销售及分销开支从2018年的人民币207.6百万元减少7.6%至2019年的人民币191.9百万元，主要由于营销成本减少[79][83] - 公司行政开支从2018年的人民币153.8百万元减少17.9%至2019年的人民币126.2百万元，主要由于2018年收购Jennifer Convertibles的法律及专业开支不再发生[80][84] - 公司融资成本从2018年的人民币24.9百万元增加17.9%至2019年的人民币29.3百万元，主要由于租赁负债利息增加[81][85] - 公司2019年所得税抵免为人民币38.3百万元，而2018年为所得税开支人民币13.9百万元，主要由于本年度亏损及去年超额拨备[87] - 公司2019年现金及现金等价物减少人民币52.9百万元，包括经营活动所得现金流量净额人民币132.9百万元，投资活动所用现金流量净额人民币94.7百万元，融资活动所用现金流量净额人民币83.5百万元[87] - 公司2019年12月31日的贸易应收款项及应收票据减少至人民币217.0百万元，主要由于2019年第四季度销售减少[89] - 公司2019年12月31日的贸易应付款项及应付票据减少至人民币389.3百万元，主要由于2019年第四季度采购减少[89] - 公司2019年员工总数为2,065人，较2018年的2,499人减少434人[96][98] - 2019年公司员工薪酬及相关成本总额为人民币1.811亿元，较2018年的1.849亿元略有下降[96][98] - 公司主要收入来自美国客户，生产成本以人民币结算，面临美元兑人民币汇率波动风险[93][103][107] - 公司2019年未使用任何金融工具进行对冲，截至2019年12月31日无未偿还对冲工具[93][104][107] - 公司2019年现金及现金等价物维持在满意水平，无重大资本承诺[102][106] - 公司2019年未进行任何重大投资、收购或出售附属公司[94] - 公司2016年12月10日采纳购股权计划，但截至2019年12月31日未授出、行使或注销任何购股权[97][99] - 公司五大客户的贸易应收款项在2019年和2018年分别占总贸易应收款项的75.8%和67.7%[109] - 公司主要收入来自美国，其经营业绩和财务状况受美国经济不确定性及政治状况影响[109] - 公司已评估美国对华贸易政策变更带来的业务风险，并探索缓解风险的方法[109] 公司治理与董事会 - 公司于2019年5月21日委任国卫会计师事务所有限公司为核数师[5] - 公司于2019年9月1日委任林海麟先生为公司秘书[5] - 公司于2019年4月12日委任彭永康先生为独立非执行董事[3] - 公司于2019年5月28日委任国弟先生为独立非执行董事[3] - 公司于2019年5月28日委任国弟先生为薪酬委员会主席[3] - 曾金先生于2016年3月18日获委任为执行董事，负责监管公司的生产规划及质量管理[29] - 沈志东先生于2017年7月6日获委任为执行董事，总管公司的行政事务及人力资源事宜[31][33] - 吴月明先生于2018年6月6日获委任为执行董事，主要负责协调及管理公司后勤办公室支援工作及公共关系[37][38] - 刘海峰先生于2017年7月6日获委任为独立非执行董事，主要负责监督及向董事会提供独立判断[40][44] - 彭永康先生于2019年4月12日获委任为独立非执行董事，主要负责监督及向董事会提供独立判断[43][45] - 楚国第先生于2019年5月28日获委任为独立非执行董事，主要负责监督及向董事会提供独立判断[47] - 褚國弟先生於2019年5月28日獲委任為獨立非執行董事，主要負責監督及向董事會提供獨立判斷[48] - 邵少敏先生於2016年12月10日獲委任為獨立非執行董事並於2019年4月12日辭任，主要負責監督及向董事會提供獨立判斷[51] - 黃文禮先生於2016年12月10日獲委任為獨立非執行董事並於2019年5月28日辭任，主要負責監督及向董事會提供獨立判斷[57] - 彭玉玲女士於2015年12月31日獲委任為本集團首席財務官，負責主管本集團的財務營運及會計工作[60] - 沈江平女士於2015年12月31日獲委任為本集團人力資源總監，負責監督招聘、員工培訓、獎勵管理及人力資源事務[61] - 公司董事会由四名执行董事和三名独立非执行董事组成，具有较高的独立性[112] - 公司董事会每年至少召开四次会议，必要时召开额外会议[119] - 公司已采纳上市规则附录十的证券交易标准守则，所有董事和相关员工在报告期内均遵守该守则[121] - 公司将继续检讨企业管治常规，以提升企业管治水平并满足股东和投资者的期望[120] - 公司董事会负责监督集团的管理、业务、战略方向和财务表现[118] - 公司董事会已设立审计委员会、薪酬委员会和提名委员会，各委员会根据其职权范围履行职责[118] - 公司董事会每年至少召开四次会议，必要时可额外召开[122] - 公司已安排投购有关董事及高级职员责任的保险[128] - 公司董事会由执行董事和独立非执行董事组成，其中独立非执行董事占董事会人数超过三分之一[129][134] - 独立非执行董事需具备适当的会计专业资格或相关财务管理专业知识[134] - 公司董事会成员之间无财务、商业、家庭或其他重大关系[136] - 公司已收到全体独立非执行董事提交的年度独立性确认书[136] - 独立非执行董事邵少敏于2019年4月12日辞任，彭永康先生同日获委任[137] - 独立非执行董事黄文礼于2019年5月28日辞任，褚国弟先生同日获委任[137] - 独立非执行董事刘海峰于2017年7月6日获委任[137] - 公司于2018年12月10日采纳了新的股息政策，计划按不少于集团除税后综合净利润30%的派付比率支付年度股息[141] - 公司董事会成员多元化政策考虑了性别、年龄、文化背景、专业经验等多方面因素，以提升董事会表现质量[143][147] - 提名委员会负责推荐合适的董事候选人，确保董事会具备符合公司业务需求的技能、经验和观点多元化[145][148] - 公司董事会设立了审计委员会、薪酬委员会和提名委员会，所有委员会成员均为独立非执行董事[152] - 审计委员会的主要职责是监督集团的财务报告程序、内部监控和风险管理制度[152] - 2019年公司外聘核数师的总费用为156.9万元人民币，其中审计及审计相关服务费用为148.1万元人民币，非审计服务（税务及其他专业服务）费用为8.8万元人民币[172] - 公司董事及高级管理层的薪酬包括基本工资、退休福利及酌情花红，2019年支付的董事酬金金额详情载于财务报表附注8[157][161] - 公司提名委员会负责甄选及推荐董事候选人，考虑因素包括专业知识、技能、经验、个人诚信及时间投入等[160] - 公司董事会负责履行企业管治职责，包括制定及检讨公司政策、监督董事及高级管理层的培训及持续专业发展等[166] - 公司董事会将继续检讨企业管治及法律合规政策、董事培训及持续专业发展参与情况[168] - 公司于2019年9月1日任命林海麟先生为公司秘书，接替于2019年2月28日辞职的何女士[173][175] - 公司董事会负责编制真实公允的财务报表，采用香港会计师公会发布的香港财务报告准则，并一致应用适当的会计政策[174] - 公司已制定符合COSO 2013框架的内部控制制度，以确保运营的有效性和效率、财务报告的可靠性以及遵守适用法律法规[185] - 公司采用风险管理体系，包括风险识别、评估和管理，以确保业务目标的实现[182] - 公司定期进行年度审查，评估是否需要设立内部审计部门，目前由董事会直接负责风险管理和内部控制系统[189] - 公司委聘外部独立顾问对风险管理和内部控制系统进行独立审查，以确保高水准的企业管治[190] - 公司实施内幕信息政策和程序，确保公开披露信息的真实性、准确性和及时性[193] - 公司限制内幕信息的访问权限，仅少数员工可按需查阅，并确保员工熟知保密责任[196] - 公司在重大磋商时订立保密条款，以防止内幕信息泄露[194] - 董事会和审计委员会审查了公司风险管理和内部控制系统的充分性和有效性，认为现有系统是充分且有效的[199] 业务发展与战略 - 公司成功开发其他市场以降低美国市场风险，并计划加大力度开发其他成熟及稳定的家具市场[10] - 公司持续专注于研发，已获认可为高新技术企业，研究部门获评为省级研究中心[10] - 公司预计2020年将面临更多挑战和机遇，计划密切关注形势发展并调整经营及销售策略[13] - 公司计划继续发展自有品牌，致力于成为全球知名的家具品牌企业[14] - 公司在中国内地拥有2间自营零售店和2间代理店，并在香港开设了3间自营零售店和1间店中店[65] - 公司致力于产品研发，已获得高科技企业认证，并被评为省级研究中心[68] - 公司通过参加第34届深圳国际家具展览会展示其品牌“慕容沙发”的高品质产品[65] - 公司在美国的批发及零售业务表现不佳，主要受中美贸易战影响[65] - 公司定期进行绩效评估和"慕容巨匠"评选活动，以激励技术人员士气[96][98] 风险管理与内部控制 - 公司已制定符合COSO 2013框架的内部控制制度，以确保运营的有效性和效率、财务报告的可靠性以及遵守适用法律法规[185] - 公司采用风险管理体系，包括风险识别、评估和管理，以确保业务目标的实现[182] - 公司定期进行年度审查，评估是否需要设立内部审计部门，目前由董事会直接负责风险管理和内部控制系统[189] - 公司委聘外部独立顾问对风险管理和内部控制系统进行独立审查，以确保高水准的企业管治[190] - 公司实施内幕信息政策和程序，确保公开披露信息的真实性、准确性和及时性[193] - 公司限制内幕信息的访问权限，仅少数员工可按需查阅，并确保员工熟知保密责任[196] - 公司在重大磋商时订立保密条款，以防止内幕信息泄露[194] - 董事会和审计委员会审查了公司风险管理和内部控制系统的充分性和有效性，认为现有系统是充分且有效的[199]