公司整体财务数据关键指标变化 - 2019年上半年公司主营业务收入为1690万元，2018年上半年为2170万元[19][21] - 2019年上半年公司毛利为310万元，2018年上半年为720万元[19][21] - 2019年上半年公司主营业务毛利率达18.3%[19][21] - 2019年上半年公司除税后亏损净额收窄至约4190万元，2018年上半年为6050万元[19][21] - 公司总收入从2018年上半年的2170万元减少22.1%至2019年上半年的1690万元[31][33] - 毛利从2018年上半年的720万元降至2019年上半年的310万元，毛利率从33.2%降至18.3%[32][34] - 其他收入从2018年上半年的27.7万元增至2019年上半年的35.4万元[36][40] - 2019年上半年录得其他亏损17.7万元，因金融资产公允价值亏损[37][41] - 销售及营销开支从2018年上半年的160万元减少56.3%至2019年上半年的70万元[38][42] - 一般及行政开支从2018年上半年的5000万元减少44.8%至2019年上半年的2760万元[39][43] - 2019年上半年财务成本净额为1730万元，期内亏损净额为4190万元[45][48][50] - 2019年和2018年上半年现金及现金等价物期末余额分别为897.2万元和4679.7万元，期初余额分别为3388万元和6017.8万元[53] - 截至2019年6月30日止六个月，经营活动所用现金净额为2000万元，主要因期内亏损净额4190万元，部分由提早赎回承兑票据亏损970万元及折旧摊销640万元等非现金项目抵销[54][55] - 截至2019年6月30日止六个月，投资活动所用现金净额为3410万元，主要来自购买物业、厂房及设备款项3460万元[56][59] - 截至2019年6月30日止六个月，融资活动所得现金净额为2940万元，主要来自发行可换股债券现金所得款项净额3350万元[57][60] - 截至2019年及2018年6月30日止六个月，集团资本支出分别为1470万元及130万元[58][61] - 资产负债比率于2019年6月30日减少7.3%至29.8%（2018年12月31日为37.1%）[79][81] - 2019年6月30日经营租赁承担（作为承租人）：一年以下4.8万元人民币，2018年12月31日为523.2万元人民币；一年以上及五年以下2019年为0，2018年为387万元人民币[85] - 2018年12月31日公司就经营租赁承担作出亏损性经营租赁拨备290.2万元人民币[87][88] - 2019年6月30日经营租赁承担（作为出租人）：一年以下200万元人民币，与2018年相同；一年以上及五年以下2019年为500万元人民币，2018年为600万元人民币[90] - 2019年6月30日物业、厂房及设备资本承担为442.4万元人民币，2018年为793万元人民币[93] - 截至2019年6月30日公司有240名全职雇员（2018年12月31日为236名），截至2019年6月30日止六个月员工成本总额约2340万元人民币（2018年同期约1960万元人民币）[98][100] 各业务线数据关键指标变化 - 2019年上半年公司报纸广告收入降至170万元，2018年上半年为270万元[20] - 报纸广告2019年上半年收入降至170万元，2018年上半年为270万元[22] - 营销及印刷服务2019年上半年收入约1380万元，2018年上半年为1900万元，毛利率从31.1%降至11.4%[23][26][28] - 网络服务分部暂未为公司带来收入贡献[24][27][29] 公司项目进展情况 - 2019年全球经济增速放缓，中国影视行业进入以内容质量为核心的整合阶段[99][101][103] - 政府计划到2020年在中国建设1000个“特色小镇”，公司积极开发以电影或媒体为主题的综合发展项目[108][109] - 2018年5月公司完成收购卓耀有限公司，房山项目可计量实用面积约为4022亩（相当于约2681347平方米），租约为期50年至2058年12月[111][112] - 2019年上半年公司已基本完成房山项目的土地平整等工作，因政策收紧审批时间延长，预计2019年四季度左右获得第一批批文，2020年二季度左右生态园及鸟语林开始商业运营[114][115] - 房山项目开发分三个阶段，因政策收紧审批延迟，原计划2018年末（一期）、2019年（二期）、2020 - 2021年（三期）推迟至2019 - 2020年（一期）、2021年（二期）、2021 - 2022年（三期）[117][119] - 2017年9月公司与永泰县政府订立框架协议，永泰项目面积达15.6平方公里，公司拥有40年独家经营权，计划将龙门峡谷风景区重建为4A级景区[118][119] - 永泰项目因2019年5月左右暴雨建设延迟，8月左右建筑内外翻新装修已恢复，种植温室和鸟语林等新景点预计2019年四季度完成，获安全许可后2020年春节前向公众开放[121] - 公司预计有足够资金在2020年春节前启动永泰项目商业运营，2020年二季度启动房山项目生态园及鸟语林商业运营[122] - 公司计划通过债务融资和与资产管理公司及潜在投资者合作设立投资基金为项目未来发展融资，目前正在谈判，未达成有约束力协议[122] - 永泰项目工程受暴雨影响延误，2019年8月复工，新景点工程2019年第四季度完工，计划2020年春节前开放；房山项目生态园及鸟语林2020年第二季度前开始商业运营[123] - 公司拟通过债务融资及与资产管理公司及潜在投资者合作设立投资基金为项目未来发展拨资，目前融资计划未达成有约束力协议[123] 公司治理与守则相关 - 公司自2010年12月3日上市起采纳上市规则附录十四企业管治守则作为自身企业管治守则[133][136] - 2016年4月起公司主席职位一直悬空，公司正物色合适人选填补空缺[135][138] - 董事会定期开会审议主席职位悬空影响公司经营的议题，认为已采取足够措施，不会使权力失衡[140][142] - 公司采纳上市规则附录十标准守则作为董事证券交易行为守则，董事在2019年上半年至报告日期遵守规定标准[141][143] - 公司遵照上市规则成立审核委员会，成员包括三名独立非执行董事，已审阅2019年上半年简明合并中期财务资料[145][146] - 公司于2010年11月8日成立薪酬委员会和提名委员会，2012年3月27日采纳经修订职权范围，两个委员会均由三名成员组成[148][151] 公司股本与债券相关 - 股本重组于2019年4月10日上午9时生效，股份每手买卖单位由1,000股现有股份改为10,000股新股份[154][155] - 2019年1月24日，公司与昇平国际发展有限公司订立可换股债券认购协议，发行本金总额2.5亿港元（相当于人民币2.1575亿元）、利率3%的可换股债券[156] - 可换股债券初步换股价为每股换股股份0.24港元，到期日为发行日起计满三周年当日，假设按此价格悉数转换，可转换为最多10.41666666亿股股份[160][161] - 可换股债券认购事项所得款项总额及净额分别约为2.5亿港元及2.45亿港元，截至2019年6月30日已按原定用途使用[162] - 2019年5月21日，公司按每股0.24港元的换股价向认购人配发及发行1.856亿股可换股股份[166] - 因部分转换，公司已发行股本由5.7199903亿股增至7.5759903亿股[166] - 1.856亿股可换股股份相当于部分转换前已发行股本约32.45%，及经部分转换扩大的已发行股本约24.50%[166] - 2019年上半年公司未赎回任何上市股份，公司及附属公司未买卖或回购任何上市股份[167] - 截至2019年6月30日止六个月，公司无赎回、购买或出售任何上市股份[169] 公司股权权益情况 - 截至2019年6月30日，陈志先生被视为于1,083,265,340股股份及相关股份中拥有权益，权益概约百分比为142.98%[173] - 截至2019年6月30日，余诗权先生于223,049股股份中拥有权益，权益概约百分比为0.03%[173] - 截至2019年6月30日，施建祥于46,712,500股股份中拥有权益，权益概约百分比为6.17%[176] - 截至2019年6月30日，昇平国际被视为于1,081,507,176股股份及相关股份中拥有权益，权益概约百分比为142.75%[176] - 截至2019年6月30日，陈榕于39,335,004股股份中拥有权益，权益概约百分比为5.19%[176] - 截至2019年6月30日，Happy Day Development Ltd.于39,335,004股股份中拥有权益，权益概约百分比为5.19%[176] 公司业务限制与互联网业务相关 - 外国投资者被限制不得投资于增值电讯业务及出版物印刷的控股权超过50%[181][183] - 2015年12月17日，互联网架构合约由福州鼎策代替原外商独资企业承担[185][186] - 互联网营运公司注册资本为人民币100万元，60%以郑百灵名义登记，40%以许凯宁名义登记[187][188] - 互联网营运公司注册资本为人民币1百万元，主要从事增值电信等业务[189] - 互联网营运公司注册资本中，60%以郑柏龄名义注册，40%以许开宁名义注册[190] - 订立互联网架构合约可使互联网营运公司集团经济利益流入集团，控制其业务等[192][194] - 贷款协议于2015年12月17日签订，新外商独资企业为贷款人，郑贷款600,000元，许贷款400,000元，年期10年可自动续期[198] - 郑及许不得在未经新外商独资企业事先书面同意下偿还任何贷款[198] - 股权质押协议于2015年12月17日签订，郑质押互联网营运公司60%股权，许质押40%股权[200] - 股权质押协议担保贷款协议下贷款偿还及服务协议下服务费支付[200] 公司股息分配情况 - 董事会不建议派付2019年上半年中期股息，2018年同期也无派息[125][128][130] 公司业务发展计划 - 公司凭借营销等经验开发手机APP及软件平台，分析大数据满足户外广告屏供需方需求，还计划提供电子商务功能[124][126][129] - 公司将积极发掘影视投资等业务机遇，物色合作伙伴和项目，把握影视文化产业发展机遇[124][127][129] 公司债务情况 - 截至2015年12月31日止年度，集团取得按揭贷款1547万元，交易成本3.5万元，以物业所有权及个人担保作抵押[73][76] - 截至2019年6月30日，按揭贷款因含应要求偿还条款分类为流动负债，按揭年期7年，按季调整浮动利率为基准利率1.15倍，期内实际年利率7.1%[74][76] - 2018年12月31日止年度，公司自第三方取得150万元人民币贷款，年利率6%，为期2年[77][80] - 2019年4月23日，公司向认购人发行本金2.1575亿元人民币的可换股债券，年利率3%，年期3年，期内实际年利率11.5%[78][80] - 截至2019年6月30日，可换股债券尚未偿还本金约1.77309亿元人民币[78][81] 公司资产情况 - 集团贸易应收款项由2018年12月31日的790万元减少12.7%至2019年6月30日的690万元，主要因期内贸易应收款项减值拨备增加[64][65] - 截至2019年6月30日及2018年12月31日，持作出售物业均为2462.2万元[68] - 集团贸易应付款项于2019年6月30日保持在460万元的相同水平（2018年12月31日：460万元）[71][75]