财务业绩 - 截至2020年9月30日止6个月，公司综合收入为344,909千港元，较2019年同期的392,570千港元减少12.14%[20] - 截至2020年9月30日止6个月，公司毛利为27,332千港元，较2019年同期的35,298千港元减少22.57%[20] - 截至2020年9月30日止6个月，归属公司拥有人的溢利为7,360千港元，2019年同期亏损8,596千港元[20] - 截至2020年9月30日止6个月，每股盈利为1.18港仙，2019年同期每股亏损1.50港仙[20] - 本期建筑业收入约2.915亿港元，较2019年上半年减少16.4%，主要因承接大规模项目数目减少[25] - 本期公司出售建筑业部分业务，代价2400万港元，该出售部分收入约1415.1万港元（2019年上半年为1027.4万港元）[25] - 撇除已出售业务，余下建筑业（地基工程）毛利率从2019年上半年的10.7%升至本期的18.3% [25] - 环保业务收入增加约21.6%至约5340万港元（2019年上半年为4390万港元）[34] - 餐厨垃圾处理业务收入为3310万港元（2019年上半年为3680万港元），收入减少源于疫情检疫安排[34] - 2020年4月1日至和解协议完成，Clear Industry EPC集团贡献收入约1310万元人民币（约1450万港元），较2019年上半年630万元人民币（约720万港元）增加[68] - 2020年7月31日和解协议完成后，公司终止合并Clear Industry EPC集团业绩、资产及负债，产生收益约4161.3万港元[68] - 集团收入减少约12.14%至约3.449亿港元，主要因建筑和环保业务减少[85][87] - 来持续经营业务归属公司拥有人溢利约736万港元，去年同期亏损约859.6万港元[86][87] - 其他收入及收益净额由约3950万港元增至5220万港元，本期主要来自出售业务收益[89][90] - 集团行政开支减少约20.4%至约4640万港元，占收入比例13.5% [93][94] - 集团其他开支主要是一次性减值约1640万港元[95][99] - 集团财务成本轻微增加约0.6%至约1660万港元[96][100] - 截至2020年9月30日，集团总资产减少约15.0%至约11.069亿港元[97] - 截至2020年9月30日，集团带息贷款约3.151亿港元，流动比率约0.87 [98] - 截至2020年9月30日，集团资产总值约为11.069亿港元，较2020年3月31日减少约15.0%[101] - 2020年9月30日，集团银行结余及现金约为3980万港元，2020年3月31日约为2980万港元[101] - 2020年9月30日，集团计息贷款总额约为3.151亿港元，2020年3月31日约为4.254亿港元[101] - 2020年9月30日，集团流动比率约为0.87，2020年3月31日约为0.59[101] - 2020年9月30日，资本负债比率约为206.7%，2020年3月31日约为385.7%[103] - 截至2020年9月30日，集团质押账面价值约1.00806亿港元的资产，2020年3月31日约为1.1281亿港元[103] - 截至2020年9月30日，集团资本承担约为3640万港元，2020年3月31日约为4530万港元[112] - 2020年9月30日，集团流动负债净额为6580万港元[112] - 本期持续经营业务员工成本总额约4810万港元，较2019年同期约4900万港元有所降低[116][120] - 截至2020年9月30日，集团建筑合约未履行履约保函金额约5980万港元，较2020年3月31日的约6840万港元减少[125][128] 业务板块变动 - 期初公司主要业务包括香港建造业务、环保业务和工业流体业务，2020年4月初债权人执行质押股份后，工业流体业务不再是公司业务板块[22] - 公司业务包括建筑业、环保项目和工业流体系统服务，工业流体业务于2020年4月初不再是公司业务分部[23] 项目进展 - 截至2020年9月30日，公司完成4个项目[28] - 截至2020年9月30日，公司有7个在建项目，合约总值约5.955亿港元，所有项目如期进行[30][31] - 太原项目许可总处理量为每天500吨，2020年9月30日及报告前一日处理量分别约为每天251吨及277吨[37] - 合肥项目由公司拥有60%权益，许可处理量为每天200吨，2020年9月30日及报告前一日处理量分别约为每天201吨及207吨[37][40] - 公司于本期以约695.4万港元增购娄底项目20%股权，后出售其全部权益，确认减值约1641.6万港元[45][46][48] - 汉中合营公司总处理量为每天300吨，一期处理量为每天150吨，公司拥有其92%权益，运营模式未确定，建设待政府完成预可行性及市场研究[51][52][55][56] - 韩城项目处理量为每年20,000吨，运营期30年，施工中发现废水系统设计缺陷，因占用集体土地或被罚款约26万元，建设停工[53][54][57][60][63] - 2020年10月5日公司出售娄底项目100%股权，代价3000万人民币，出售已完成[77] 纠纷和解与合作 - 公司与清勤国际就Clear Industry收购协议纠纷达成和解，清勤国际支付3600万元现金退款及处置代价股份现金所得款[62][65] - 公司与Cevital成立Memsys合营公司各占50%权益，自2018年9月成立未开展业务，现股东决议自愿清盘，未完成[68] - 2020年7月27日各方就Vimab贷款协议纠纷达成和解[75] 投资意向 - 公司拟以不超8亿人民币参与天地人100%股权，最多参与3.25%股权，代价2600万人民币[71] - 公司有意向收购天地人约18%股权[71] 债务与融资 - Vimab对基金欠款本金1.31亿瑞典克朗，约1.01509亿港元，2020年4月7日前后不再为附属公司[75] - Vimab收购事项代价中约2300万港元以现金清偿，约1.475亿港元以发行42137142股新股清偿，代价比重约7.36%[77] - 未经审核2019年EBITDA少于购股协议财务指标，公司尝试协商不进行特别审核[77] - 公司向山林水发行本金500万美元可换股债券，山林水要求偿还本息共657.2708万美元及每日1667美元利息[81] - 现金流量预测涵盖未来18个月，将收取出售项目款项及尽力发行约2亿港元公司债券[112] - 公司在预测期内获间接主要股东5000万港元免息贷款，2020年8月5日起12个月后偿还[114][119] - 集团正与潜在投资者磋商剥离非核心资产/项目，并寻找融资选项和进行债务重组[114][119] 股权与购股期权 - 本期集团根据一般授权配发及发行5092.2万股配售股份及4976.8万股认购股份[107][109] - 公司2014年8月26日采纳的购股期权计划有效期至2024年8月25日，除非提前终止[137][141] - 购股期权认购价至少为授出当日收市价、前五个营业日平均收市价及授出面值中的较高者[138][141] - 授出购股期权要约须在七天内接纳，承授人接纳时需支付1港元[139][141] - 2017年9月25日和2019年3月28日的股东大会更新10%上限，报告日期可发行股份总数为57,290,013股[143][147] - 2019年3月5日公司授出购股权，可认购51,100,000股普通股，行使价每股1.65港元，有效期2年[143][147] - 30,120,000份购股权于2019年3月5日即时归属，20,980,000份于授出后1年归属[143][147] - 12个月内参与者获授购股权行使后发行股份不超已发行股份1%，超上限需股东批准[144][147] - 向董事等授购股权需独立非执行董事批准（授受人除外）[145][148] - 向主要股东等授购股权致股份超已发行0.1%且总值超500万港元，需股东投票批准[146][148] - 2020年4月1日至9月30日，董事朱勇军等未行使购股权数量不变[151] - 2020年4月1日至9月30日，雇员部分购股权已失效，剩余31,900,000份未行使[151] - 除表中董事及雇员，公司未授出其他购股，未向咨询人授购股权[151][152] 股东权益 - 截至2020年9月30日，朱勇軍先生於公司普通股權益總額83,816,000股，相關股份權益總額84,316,000股，佔公司已發行具表決權股份的12.51%[164] - 截至2020年9月30日，李錫勛先生於公司相關股份權益總額3,740,000股，佔公司已發行具表決權股份的0.55%[165] - 截至2020年9月30日，張立輝博士於公司普通股權益總額96,000股，佔公司已發行具表決權股份的0.01%[166] - 截至2020年9月30日，朱勇軍持有Jumbo Grand 10,000股，佔其已發行具表決權股份的100%；持有Excellent Point 50,000股，佔比100%[177][178] - 截至2020年9月30日，朱樹昌持有Prosper Power 75股，佔其已發行具表決權股份的75%[181] - 截至2020年9月30日，Jumbo Grand持有公司77,000,000股，佔公司股權概約百分比為11.43%[187] - 截至2020年9月30日，Prosper Power持有公司76,500,000股，佔公司股權概約百分比為11.35%[187] - 截至2020年9月30日，朱樹昌通過受控制法團權益持有公司76,500,000股，佔公司股權概約百分比為11.35%[187] - 截至2020年9月30日，Simple Gain International Limited持有公司40,000,000股，佔公司股權概約百分比為5.93%[187] - 截至2020年9月30日，Allan Warburg Holdings Limited通過受控制法團權益持有公司40,000,000股，佔公司股權概約百分比為5.93%[187] - Ample Cheer Limited、Best Forth Limited和Chu Yuet Wah在受控制法團權益均为76,500,000，占比11.35%[193] - CEF Concept Holdings Limited等多家公司在受控制法團權益或作为實益擁有人权益为55,400,000，占比8.22%[193] - 朱勇軍先生被視為於Jumbo Grand持有的77,000,000股股份中擁有權益[195] - 昌威由朱樹昌先生擁有75%權益，其持有的76,500,000股股份已質押[195] - Allan Warburg Holdings Limited及王沛德先生被視為於Simple Gain International Limited持有的40,000,000股股份中擁有權益[195] - CEF IV Holdings Limited由China Environment Fund IV, L.P.拥有92.55%权益[195] 其他事项 - 2020年第一季新公布厨房处理项目13个，相当于2019年数目60%，投资转向二三线城市[83][84] - 公司同意为天地人全资附属公司最高1.53986亿元人民币还款义务提供公司担保[126][128] - 董事不建议支付本期中期股息，2019年同期也无[129][132] - 期间及报告日期，公司无安排使董事借收购股份或债券获益，董事等无认购权及行使记录[154][155] - 截至2020年9月30日，无其他个人或集体能行使或控制公司股东大会5%或以上表决权并影响公司管理[198] - 报告期内，公司董事、管理股东、大股东及其关联方无与集团业务竞争或利益冲突业务[199] - 报告期内，公司及子公司未买卖或赎回公司上市证券[200] - 截至2020年9月30日，集团持续经营业务有380名雇员，较2020年3月31日的432名减少[116][120]