财务数据 - 公司2019年收益约1.691亿港元，较2018年约1.801亿港元减少约1100万港元，减幅约6.1%[10] - 2019年净利约370万港元，2018年约1100万港元[11] - 公司收益由2018年约18010万港元下降约1100万港元，或约6.1%，至2019年约16910万港元[23] - 公司毛利由2018年约1930万港元减少约380万港元，或约19.7%，至2019年约1550万港元，毛利率由约10.7%下降至约9.2%[26] - 公司直接成本由2018年约16080万港元减少约720万港元，或约4.5%，至2019年约15360万港元[26] - 公司行政开支由2018年约610万港元增加约380万港元，或约62.3%，至2019年约990万港元[27] - 公司其他收入由2018年的27万港元减少至2019年的1.4万港元[28] - 公司2019年录得净利约3.7万港元，2018年则录得约1100万港元[29] - 2019年4月30日，公司本公司拥有人应占权益总额约为11380万港元，2018年约为10040万港元[31] - 2019年4月30日，公司现金及银行结余约为5850万港元，2018年约为9420万港元，较2018年减少约3570万港元[31][34] - 2019年4月30日，公司已发行股本为800万港元，已发行普通股数目为8亿股，每股面值0.01港元[42] - 2019年4月30日，集团有97名雇员，2018年为144名；报告期员工成本总额约2430万港元，2018年约为3030万港元[43] - 招股章程计划2018年4月30日前用330万港元添置机器等，实际使用330万港元[47][61] - 招股章程计划2019年4月30日前用3466万港元作额外员工成本，实际产生成本约2573万港元[47][48][61] - 招股章程计划2018年4月30日前用360万港元作其他相关初步成本，实际使用360万港元[54][57][61] - 招股章程计划2018年4月30日前用800万港元满足营运资金需求，实际使用800万港元[59][61] - 2019年4月30日，公司已发行股本总数为每股股份0.01港元之普通股8亿股[155] - 2019年4月30日，公司可供分派储备约为3330万港元（2018年：约3770万港元），包括股份溢价及累积亏损[161] - 截至2018年和2019年4月30日止年度，土木工程拓展署合约收益分别占集团收益总额约86.6%及39.5%[143] - 报告期内，集团最大及五大客户分别占集团收益总额约39.5%及100%（2018年：约86.6%及100%）[147] - 报告期内，集团向最大及五大供应商的采购分别占集团采购总额约23.7%及约67.2%（2018年：约37.3%及约77.6%）[147] - 截至2019年4月30日止年度，集团建筑合约收益约1.69065亿港元[195] 财务数据变动原因 - 收益减少主因香港政府土木工程拓展署及地政總署斜坡工程项目工程贡献减少[10] - 净利减少归因于行政开支增加及收入减少致毛利率下降[12] 业务展望与策略 - 公司预计未来数年在香港业务将继续面临挑战[13] - 公司正积极在亚太其他市场（如日本、泰国、新加坡）发展建筑业务[13] - 公司致力凭现有经验丰富业务范围，如设计建造物业发展、投资潜在物业等[13] - 公司仍专注香港建筑业斜坡山泥倾卸预防及补救工程和装修工程[13] - 公司将加强竞争优势并扩大业务以增加股东回报[13] - 公司预计未来数年在香港业务将继续面临挑战，正积极在亚太其他市场拓展建筑业务，丰富业务范围[21] 公司业务性质 - 公司为香港承建斜坡工程及翻新工程的总承建商[19] - 执行董事将集团作为总承建商在香港承建建筑工程视为单一经营分部[148] 资本架构与负债情况 - 2019年4月30日及2018年4月30日，公司资产负债比率为零[35] - 报告期集团无重大资本承担和或然负债，2018年为零[40][41] - 报告期集团无订立衍生工具协议，无承担金融工具对冲外汇风险，2018年为零[39] - 集团资本架构自2016年10月28日上市至报告日期无变动，股本仅由普通股组成[42] 重大投资与交易情况 - 报告期内集团无附属公司及联属公司的重大投资、收购或出售，无重大投资或资本资产的其他计划[44] - 报告期内并无订立或存在涉及公司全部或任何大部分业务的管理合约[170] - 报告期内公司及附属公司无购买、出售或赎回公司证券情况[178] - 2019年4月30日，自2016年9月26日采纳购股计划以来未授出任何购股期权[182] 人员变动与职责 - 严建平、刘宏立、李懿轩于2019年获委任为独立非执行董事[66][70] - 叶美宝为高级项目经理，许志刚为公司秘书，分别于2003年4月、2019年1月加入集团[71] - 许志刚于2019年1月6日获委任为公司秘书，报告期内完成不少于15小时相关专业培训[119][120] - 执行董事兼行政总裁徐子花女士获委任为集团合规主任[121] 企业管治 - 公司致力建立及维持良好企业管治常规及程序[74] - 董事会采纳并遵守企业管治守则，唯偏离守则条文第A.2.1条[75] - 公司认为徐女士兼任主席及行政总裁对业务运营及管理有利[75] - 董事会负责领导、监控集团，制订整体策略等[77] - 董事会将职责分派予董事委员会[77] - 董事会认为董事具备集团业务所需的平衡技术与经验[79] - 截至报告日期，董事会由五名董事组成，两名执行董事，三名独立非执行董事[80] - 报告期内举行12次董事会会议，2019年5月1日至报告日期举行四次董事会会议，公司股东周年大会将于2019年10月11日举行[86] - 各董事在报告期内出席董事会会议的次数不同，如刘潭影女士、徐子花女士等为16/16[88] - 公司细则规定现任三分之一的董事须于每届股东周年大会轮席告退，各董事至少每三年退任一次[90] - 各独立非执行董事与公司订立的委任函任期为三年，可按规定通知终止[90] - 董事会已设立审核、薪酬、提名三个委员会，并订明职权范围[92] - 公司已采纳董事进行证券交易的操守准则，全体董事报告期内遵守规定[85] - 董事会已采纳多元化政策，报告期内已达致该政策[82][83] - 提名委员会每年监控董事会多元化政策实施[83] - 公司建议董事参与持续专业发展，全体董事知悉其重要性并承诺参与培训[91] - 审核委员会报告期内举行五次会议，2019年5月1日至报告日期举行一次会议[94] - 薪酬委员会报告期内举行四次会议[99] - 提名委员会报告期内举行四次会议，2019年5月1日至报告日期举行一次会议[109] - 高级管理层报告期内薪酬在500,001港元至1,000,000港元的有1人[105] - 审核委员会主要职责包括对公司内部控制等给予意见、监督财务报表等[94] - 薪酬委员会主要职责是就薪酬政策向董事会提建议、审阅管理层薪酬方案等[98] - 提名委员会主要职责是检讨董事会架构等并就董事委任等提建议[107] - 审核委员会推荐重新委任开元信德会计师事务所有限公司为核数师[94] - 薪酬委员会就集团薪酬政策及策略进行检讨并提建议[102] - 提名委员会审阅董事会架构、规模及组成等[109] - 提名委员会成员在报告期内出席会议情况良好，如刘景顺先生等出席率达100%[110] - 公司无企业管治委员会，董事会履行企业管治职能，董事将每年检讨集团企业管治政策及守则遵守情况[111] 财务报表相关 - 董事负责编制综合财务报表，认为截至2019年4月30日止财政年度报表按相关准则编制，当时无重大不明朗因素影响集团持续经营能力[112] - 外聘核数师开元信德会计师事务所有限公司对综合财务报表发表独立意见，报告载于年报第38 - 42页[114] - 集团业绩详情见年报第38至42页“独立核数师报告”[141] 风险管理与内部控制 - 董事会监督集团风险管理及内部控制系统，集团无内部审计部门，由董事会在审核委员会协助下负责相关工作[115] - 董事会透过审核委员会对集团风险管理及内部控制系统进行一次检讨，外聘顾问汇领企业融资有限公司进行审阅，未发现重大问题，董事会采纳改进措施[116] 股东大会相关 - 公司股东周年大会将于2019年10月11日举行，通告将在会前最少20个完整营业日寄发股东[122] - 股东持有不少于公司缴足股本十分之一可要求召开特别股东大会[124] - 若董事会未在要求递交后21日内召开会议，公司需偿付要求人士合理费用[125] - 公司应届股东大会将于2019年10月11日举行，股份过户登记处将于2019年10月4日至10月11日暂停办理手续[153] 信息披露与沟通 - 公司通过多渠道向公众传达资料，投资者可在官网查询信息[131] 股息政策 - 公司已采用股息政策，派付股息需考虑多因素并受法规限制[135][136][137] - 报告期内概无宣派及派付中期或末期股息（2018年：无），且无股东同意放弃股息[152] 业务合作情况 - 集团与大部分主要客户维持1至10年以上业务关系[143] - 集团与大部分主要供应商维持1至9年以上业务关系[145] - 报告期内集团采购物料和委派分包商无重大困难，与五大供应商及分包商无重大纠纷[145] 核数师变动 - 致同自2019年5月20日起辞任公司核数师，开元信德同日获委任为新核数师[188] 其他事项 - 公司已为董事及高级管理层安排董事及高级人员责任保险[181] - 公司将在刊发年报后三月内刊发光环境、社会及管治报告[185] - 截至报告日期，公司维持GEM上市规则规定的足够公众持股量[187] - 报告期内公司无须根据GEM上市规则披露的关连交易[174] - 报告期内董事及其紧密联系人无与集团业务构成竞争的业务权益[175] - 2019年4月30日，合规顾问及其相关人员无公司证券须通知的权益[176] - 截至报告日期，集团报告期后无重大事项[184] 建筑合约会计处理 - 合约收益采用产量法随时间确认，根据已交付服务或已履行工程的价值直接计量[195] - 合约成本于进行工作或就预期合约亏损计提任何拨备时确认[195] - 合约收益及成本的确认依赖管理层对各项合约最终结果的估计，涉及重大管理层判断[195] - 核数师认为管理层对建筑合约进行会计处理时采用的判断及估计有可用凭证作支撑[195]