公司收购与出售情况 - 2019年7月29日公司完成对第一数据公司的收购，总收购价约465亿美元，第一数据股东获得2.86亿股费哲金融服务公司普通股，公司还转换约1500万份第一数据股权奖励，并支付约164亿美元偿还其现有债务[212][217] - 2018年10月31日公司以约6.59亿美元收购伊兰金融服务公司的借记卡处理、ATM管理服务和Money Pass®免附加费网络[218] - 2018年3月公司出售贷款解决方案业务55%的权益，获得4.19亿美元的总销售收益，2019年8月该业务合资企业合并后公司所有权权益稀释至31%[220] - 2019年7月29日，公司以约465亿美元收购First Data Corporation 100%已发行和流通的股票[277] 行业市场情况 - 过去25年美国金融机构数量以每年约3%的相对稳定速度下降，主要因自愿并购[224] - 全球支付领域不断发展，技术进步、数字支付和电子商务增长，竞争也在演变，企业和消费者对便利性和安全性的期望不断提高[222] - 金融机构市场快速演变，对有助于其赢得和留住客户、增加收入、遵守法规和提高运营效率的解决方案兴趣增加[223] 公司业务板块情况 - 公司业务包括第一数据、支付与行业产品、金融机构服务三个业务板块，以及企业及其他部分[211][215] - 第一数据业务板块有一定季节性，第一季度销售水平最低，第四季度最高[212] - 支付与金融业务板块主要位于美国，大部分收入来自多年期合同的经常性账户和交易费用，服务具有非 discretionary 性质[214] 公司关键企业优先事项 - 公司2019年的关键企业优先事项包括从第一数据收购中实现整合价值，同时继续建立高质量收入、加强客户关系、提供创新和整合[221] 公司财务关键指标（截至2019年9月30日） - 截至2019年9月30日，公司持有的抵押品金额为5.1亿美元[230] - 截至2019年9月30日，公司记录的商户信用损失准备金为3500万美元[231] - 截至2019年9月30日和2018年12月31日，公司现金及现金等价物分别为10亿美元和4.15亿美元[297] - 截至2019年9月30日，公司外国信贷额度未偿还金额为2.48亿美元，加权平均利率为17.0%[295] - 截至2019年9月30日，公司应收账款证券化项目持有7.57亿美元应收账款，最大借款能力为5亿美元，已借款5亿美元，平均利率为2.87%[296] - 截至2019年9月30日，公司约有220亿美元未偿还借款和7.82亿美元最低经营租赁付款，其他合同义务总计12.46亿美元[300] 公司财务关键指标（2019年第三季度） - 2019年第三季度，公司处理和服务收入为26.08亿美元，同比增长113%；产品收入为5.2亿美元，同比增长175%；总收入为31.28亿美元，同比增长122%[237] - 2019年第三季度，公司总费用为27.54亿美元，同比增长161%；运营收入为3.74亿美元，同比增长5%；净收入为1.98亿美元，同比下降13%[237] - 2019年第三季度，公司利息费用净额为1.64亿美元，同比增长264%；债务融资活动为4900万美元，同比下降713%[237] - 2019年第三季度和前九个月，公司归属于非控股股东的净收入均为2700万美元[237][242] - 2019年第三季度总营收增加17.16亿美元，增幅122%，主要因收购第一数据带来16.14亿美元增量收入[248] - 2019年第三季度支付业务营收增加8200万美元，增幅10%，收购的伊兰业务贡献5%的增长[249] - 2019年第三季度金融业务营收增加2200万美元，增幅4%，但前九个月因出售贷款解决方案业务55%股权使营收减少3%[251] - 2019年第三季度总费用增加16.98亿美元，增幅161%，费用占营收比例上升[253] - 2019年第三季度处理和服务成本占比降至46.2%，受多笔收购和业务转型影响[254] - 2019年第三季度产品成本占比降至79.4%，主要因收购第一数据和业务转型[255] - 2019年第三季度销售、一般和行政费用占比升至36.3%，因收购第一数据相关成本增加[256] - 2019年第三季度总运营收入增加1800万美元，增幅5%，运营利润率下降[258] - 2019年第三季度支付业务运营收入增加4200万美元，增幅16%，运营利润率上升[259] - 2019年第三季度净利息支出增加1.19亿美元，增幅264%，因发行多笔债券融资收购第一数据[264] - 2019年和2018年第三季度所得税拨备占未合并附属公司投资收益前收入的百分比分别为20.7%和25.7%[266] - 2019年和2018年第三季度未合并附属公司投资收益分别为2200万美元和100万美元[267] - 截至2019年9月30日的三个月，非控股股东应占净收入为2700万美元[269] - 2019年和2018年第三季度Fiserv每股摊薄净收入分别为0.33美元和0.55美元[270] 公司财务关键指标（2019年前九个月） - 2019年前九个月，公司处理和服务收入为52.29亿美元，同比增长43%；产品收入为9.13亿美元，同比增长51%；总收入为61.42亿美元，同比增长44%[242] - 2019年前九个月，公司总费用为50.11亿美元，同比增长70%；运营收入为11.31亿美元，同比下降14%；净收入为6.46亿美元，同比下降28%[242] - 2019年前九个月，公司利息费用净额为2.79亿美元，同比增长108%；债务融资活动为 - 4700万美元，同比下降488%[242] - 2019年前九个月总营收增加18.7亿美元，增幅44%，主要因收购第一数据带来16.14亿美元增量收入[248] - 2019年前九个月支付业务营收增加2.34亿美元，增幅9%，收购的伊兰业务贡献5%的增长[249] - 2019年前九个月金融业务营收增加1800万美元，增幅1%，但前九个月因出售贷款解决方案业务55%股权使营收减少3%[251] - 2019年前九个月总费用增加20.61亿美元，增幅70%，费用占营收比例上升[253] - 2019年前九个月处理和服务成本占比升至46.8%，受多笔收购和业务转型影响[254] - 2019年前九个月产品成本占比降至82.7%，主要因收购第一数据和业务转型[255] - 2019年前九个月销售、一般和行政费用占比升至29.6%，因收购第一数据相关成本增加[256] - 2019年前九个月总运营收入减少1.91亿美元，降幅14%，运营利润率下降[258] - 2019年前九个月支付业务运营收入增加9200万美元，增幅11%，运营利润率上升[259] - 2019年前九个月净利息支出增加1.45亿美元，增幅108%，因发行多笔债券融资收购第一数据[264] - 2019年和2018年前九个月所得税拨备占未合并附属公司投资收益前收入的百分比分别为17.9%和24.5%[266] - 2019年和2018年前九个月未合并附属公司投资收益分别为1200万美元和800万美元[267] - 截至2019年9月30日的九个月，非控股股东应占净收入为2700万美元[269] - 2019年和2018年前九个月Fiserv每股摊薄净收入分别为1.39美元和2.16美元[270] - 2019年前九个月经营活动提供的净现金为16亿美元，较2018年前九个月的9.81亿美元增加65%[272] - 2019年和2018年前九个月资本支出分别约占总收入的7%和6%[273] - 2019年和2018年前九个月公司分别回购了1.56亿美元和12.3亿美元的普通股[276] 公司债务相关情况 - 2019年9月30日，公司债务主要包括168亿美元的固定利率优先票据和44亿美元的可变利率定期贷款[282] - 2019年9月30日，循环信贷安排下的未偿还借款为4.06亿美元，可变利率为2.92%[283][286] - 2019年1月16日公司签订170亿美元364天高级无抵押过渡性贷款协议，截至2019年9月30日的三个月和九个月分别记录200万美元和9800万美元相关费用，该协议于2019年7月1日终止[287] - 2019年2月15日公司签订50亿美元高级无抵押定期贷款协议，包括15亿美元三年期和35亿美元五年期贷款，2019年7月29日协议资金到位，贷款按季度分期偿还，2019年9月30日可变利率为3.30%[288] - 2019年6月24日公司发行90亿美元优先票据，包括不同利率和到期日的票据，半年付息一次[289] - 2019年3月公司签订50亿美元国债锁定协议，6月24日结算支付1.83亿美元，将在原预测利息支付期限内摊销至收益[290] - 2019年7月1日公司发行15亿欧元和10.5亿英镑优先票据，包括不同利率和到期日的票据，每年付息一次[292] - 2019年6月公司使用部分优先票据净收益偿还7.9亿美元循环信贷安排借款，7月29日使用剩余净收益等偿还约164亿美元First Data现有债务并支付相关费用[294]