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Associated Capital Group(AC) - 2019 Q2 - Quarterly Report

GAMCO与AC分拆及票据还款情况 - 2015年11月30日GAMCO向股东按比例分配AC普通股,完成分拆,GAMCO向AC发行2.5亿美元本票,2018年底AC收到5000万美元本金还款,全额还清本金,本票年利率4% [97,98] - 2018年AC收到GAMCO票据本金还款5000万美元,全额还清未偿本金余额,该票据原本金2.5亿美元,年利率4%[98] 事件驱动资产管理业务数据 - 2019年上半年事件驱动资产管理业务的“Associates Funds”无杠杆净回报率为2.2%(毛回报率3.26%),全球企业并购活动达2万亿美元[100] - 2019年上半年事件驱动资产管理业务的“Associates Funds”策略净回报率为2.2%,毛回报率为3.26%,全球企业并购活动达2万亿美元[100] GPEP业务情况 - 2017年8月成立的GPEP授权资本为1.5亿美元,作为“无基金”赞助商开展业务[109] 公司现金和投资情况 - 2019年第二季度末公司现金和投资净额约为9.18亿美元,其中现金及现金等价物3.62亿美元,短期美国国债3400万美元,证券净额2.38亿美元,投资于关联和第三方基金及合伙企业2.84亿美元[117] - 2019年第二季度末公司现金和投资净额约为9.18亿美元,其中现金及现金等价物3.62亿美元,短期美国国债3400万美元等[117] - 截至2019年6月30日,公司有现金及现金等价物3.62亿美元,净投资5.56亿美元[148] 公司股东权益情况 - 2019年6月30日,公司总股东权益为8.84亿美元,每股39.21美元,较2018年12月31日的8.66亿美元(每股38.36美元)增加,主要因净收入2200万美元[118] - 2019年6月30日,公司股东权益总额为8.84亿美元,每股39.21美元,较2018年底的8.66亿美元(每股38.36美元)增加2200万美元[118] 投资咨询和激励费用情况 - 2019年第二季度投资咨询和激励费用为271.3万美元,2018年同期为261.5万美元;2019年上半年为544.6万美元,2018年同期为514.4万美元[121] - 2019年第二季度投资咨询和激励费用为271.3万美元,2018年同期为261.5万美元;2019年上半年为544.6万美元,2018年同期为514.4万美元[121] 机构研究服务收入情况 - 2019年第二季度机构研究服务收入为207.6万美元,2018年同期为217.2万美元;2019年上半年为398.9万美元,2018年同期为432.4万美元[121] - 2019年第二季度机构研究服务收入为207.6万美元,2018年同期为217.2万美元;2019年上半年为398.9万美元,2018年同期为432.4万美元[121] - 2019年上半年机构研究服务收入降至390万美元,上年同期为430万美元[135] 公司运营及收益情况 - 2019年第二季度公司运营亏损320万美元,2018年同期为350万美元;其他收入为300万美元,2018年同期为1970万美元;所得税收益为30万美元,2018年同期为费用340万美元;净亏损93.2万美元,每股亏损0.04美元,2018年同期净收入1180万美元,每股0.51美元[121,122] - 2019年第二季度总营收为482.1万美元,与2018年同期基本持平[121,123] - 2019年第二季度总费用为797.2万美元,2018年同期为824.2万美元;2019年上半年为2050万美元,2018年同期为1719.5万美元[121] - 2019年第二季度净收益为15.2万美元,2018年同期为1286.3万美元;2019年上半年为2480.6万美元,2018年同期亏损950.9万美元[121] - 2019年第二季度归属于公司股东的净亏损为93.2万美元,2018年同期净收益为1182.4万美元;2019年上半年净收益为2221.5万美元,2018年同期亏损1040.5万美元[121] - 2019年第二季度运营亏损320万美元,较2018年同期的350万美元有所减少[122] - 2019年第二季度总收入480万美元,与上年同期持平[123] - 2019年上半年运营亏损为1100万美元,2018年同期为770万美元;净收入增至2220万美元,上年同期亏损1040万美元[131] - 2019年上半年运营亏损1100万美元,高于2018年同期的770万美元[131] - 2019年上半年总收入950万美元,与上年同期持平[133] 薪酬相关情况 - 可变薪酬最高可达某些收入流的55%,管理层费用为税前利润总额的10% [114,115] - 2019年第二季度薪酬为590万美元,与2018年同期持平;固定薪酬从320万美元增至410万美元[126] - 截至2019年6月30日的三个月,基于股票的薪酬为30万美元,上年同期无此项费用[127] 咨询费及AUM情况 - 2019年第二季度咨询费为270万美元,较上年同期增加10万美元,AUM增至16亿美元[125] - 2019年第二季度咨询费270万美元,较上年同期增加10万美元,AUM增至16亿美元[125] - 截至2019年6月30日,AUM为16.07亿美元,较2018年12月31日增长5.7%,较2018年6月30日下降1.6%[142][143] - 截至2019年6月30日,AUM为16亿美元,较2018年12月31日增长5.7%,较2018年6月30日下降1.6%[142] 其他运营费用情况 - 2019年上半年其他运营费用为830万美元,上年同期为490万美元,增加340万美元[139] 投资收益情况 - 2019年上半年投资收益为3470万美元,2018年同期亏损1100万美元[140] - 2019年上半年投资收益为3470万美元,而2018年同期亏损1100万美元[140] 净现金使用情况 - 2019年上半年净现金用于经营活动为3610万美元,投资活动为390万美元,融资活动为810万美元[148][149] - 2019年上半年净现金用于经营活动3610万美元,投资活动390万美元,融资活动810万美元[148] - 2018年上半年净现金用于经营活动5160万美元,投资活动提供1500万美元,融资活动提供1720万美元[148] G.research净资本情况 - G.research在2019年6月30日的净资本为430万美元,超过所需金额410万美元[151] - G.research净资本为430万美元,超出25万美元的要求金额410万美元,时间为2019年6月30日[151] - 按规则,G.research最低净资本为25万美元或储备公式中总借方项目的2%中的较高者[151] AC公司报告提交情况 - AC公司于2019年3月8日向美国证券交易委员会提交2018年10 - K表格年度报告[152]