报告基本信息 - 报告为ALLETE公司2019年第二季度10 - Q表格[2] - 合并财务报表相关内容页码：资产负债表7页、利润表8页等[2] - 管理层对财务状况和经营成果讨论分析从31页开始[2] 前瞻性陈述相关 - 前瞻性陈述涉及风险和不确定性，实际结果可能与预期有重大差异[6] - 影响前瞻性陈述结果的因素包括公司战略实施能力、经济条件、法律法规变化等[7] - 关于导致结果与预期不同的额外披露在ALLETE 2018年10 - K表格第一部分1A项风险因素中讨论[8] - 前瞻性陈述仅代表陈述作出之日，公司无义务更新[8] 财务数据关键指标变化 - 2019年第二季度末现金及现金等价物为2.031亿美元，2018年为6910万美元[9] - 2019年上半年总运营收入为6.476亿美元，2018年为7.023亿美元[10] - 2019年上半年净收入为1.047亿美元，2018年为8230万美元[10] - 2019年上半年基本每股收益为2.03美元，2018年为1.61美元[10] - 2019年第二季度综合收入为3450万美元，2018年为3160万美元[11] - 2019年上半年经营活动产生的现金为9520万美元，2018年为1.944亿美元[12] - 2019年上半年投资活动产生的现金为4600万美元，2018年为 - 1.385亿美元[12] - 2019年上半年融资活动使用的现金为1360万美元，2018年为3320万美元[12] - 2019年上半年现金、现金等价物和受限现金增加1.276亿美元，2018年增加2270万美元[12] - 2019年上半年末现金、现金等价物和受限现金为2.066亿美元，2018年为1.328亿美元[13] - 截至2019年6月30日和2018年12月31日，公司股东权益总额分别为22.05亿美元和21.082亿美元[14] - 2019年上半年和2018年上半年，公司净利润分别为1.047亿美元和0.823亿美元[14] - 截至2019年6月30日和2018年12月31日，公司现金及现金等价物分别为2.031亿美元和0.691亿美元[17] - 截至2019年6月30日和2018年12月31日，公司存货净额分别为0.782亿美元和0.867亿美元[18] - 截至2019年6月30日和2018年12月31日，公司其他非流动资产分别为1.638亿美元和1.524亿美元[19] - 截至2019年6月30日和2018年12月31日，公司其他流动负债分别为0.595亿美元和1.285亿美元[20] - 截至2019年6月30日和2018年12月31日，公司其他非流动负债分别为2.828亿美元和2.626亿美元[21] - 2019年上半年和2018年上半年，公司支付的利息净额分别为0.338亿美元和0.33亿美元[22] - 2019年6月30日，经营租赁成本为280万美元，上年同期为570万美元；经营租赁产生的经营现金流为280万美元，上年同期为570万美元[28] - 2019年6月30日商誉无记录，2018年12月31日为1.485亿美元[47] - 2019年上半年无形资产摊销费用为140万美元，2018年同期为270万美元[48] - 2019年6月30日无形资产净值为110万美元，2018年为7480万美元[47] - 2019年6月30日资产公允价值总计2.15亿美元，负债公允价值总计2.17亿美元，净公允价值为 - 20万美元；2018年12月31日资产公允价值总计2.12亿美元，负债公允价值总计2.36亿美元，净公允价值为 - 240万美元[51][52] - 2019年6月30日长期债务账面价值为15.43亿美元，公允价值为16.843亿美元；2018年12月31日账面价值为14.952亿美元，公允价值为15.346亿美元[55] - 2019年6月30日短期债务总计2770万美元，长期债务总计15.059亿美元；2018年12月31日短期债务总计5750万美元，长期债务总计14.285亿美元[56][57] - 2019年6月30日备用信用证未偿还金额为5630万美元，2018年12月31日为1840万美元[58] - 截至2019年6月30日，公司债务与总资本比率约为0.42:1.00，符合财务契约要求[60] - 2019年上半年公司从Square Butte购电成本为4110万美元，2018年同期为3770万美元[63] - 2019年第二季度，公司基本每股收益计算中，净利润为3420万美元，加权平均普通股股数为5160万股，每股收益为0.66美元；2018年同期净利润为3130万美元，加权平均普通股股数为5130万股，每股收益为0.61美元[100] - 2019年上半年，公司基本每股收益计算中，净利润为1.047亿美元，加权平均普通股股数为5160万股，每股收益为2.03美元；2018年同期净利润为8230万美元，加权平均普通股股数为5120万股，每股收益为1.61美元[100] - 2019年第二季度，公司当期所得税费用（收益）总计为 - 10万美元，递延所得税收益总计为 - 470万美元，总所得税收益为 - 480万美元；2018年同期分别为 - 30万美元、 - 510万美元和 - 540万美元[101] - 2019年上半年，公司当期所得税费用（收益）总计为20万美元，递延所得税收益总计为 - 210万美元，总所得税收益为 - 190万美元；2018年同期分别为40万美元、 - 950万美元和 - 910万美元[101] - 截至2019年6月30日，公司未确认的税收利益总额为130万美元（2018年12月31日为160万美元），其中60万美元若确认将对有效所得税税率产生有利影响[103] - 2019年上半年，公司向设定受益养老金计划现金缴款1040万美元（2018年同期为1500万美元），预计2019年不会再向该计划追加缴款，且2019年上半年未向其他退休后福利计划缴款，预计2019年也不会缴款[105] - 2019年第二季度总运营收入为2.904亿美元，2018年同期为3.441亿美元；2019年前六个月总运营收入为6.476亿美元，2018年同期为7.023亿美元[108] - 2019年第二季度净收入为3420万美元，2018年同期为3130万美元；2019年前六个月净收入为1.047亿美元，2018年同期为8230万美元[108] - 2019年第二季度现金及现金等价物为2.031亿美元，2018年为6910万美元[9] - 2019年第二季度应收账款（扣除备抵）为8740万美元，2018年为1.444亿美元[9] - 2019年第二季度总运营费用为2.542亿美元，2018年为3.076亿美元[10] - 2019年第二季度运营收入为3620万美元，2018年为3650万美元[10] - 2019年第二季度摊薄每股收益为0.66美元，2018年为0.61美元[10] - 2019年第二季度净利润为3.42亿美元，2018年同期为3.13亿美元；2019年上半年净利润为10.47亿美元，2018年同期为8.23亿美元[11] - 2019年上半年经营活动产生的现金流量为9.52亿美元，2018年同期为19.44亿美元；投资活动产生的现金流量为4.6亿美元，2018年同期为-13.85亿美元；融资活动产生的现金流量为-1.36亿美元，2018年同期为-3.32亿美元[12] - 2019年6月30日现金、现金等价物和受限现金期末余额为20.66亿美元，期初余额为7.9亿美元；2018年6月30日期末余额为13.28亿美元，期初余额为11.01亿美元[13] - 2019年6月30日普通股期末余额为143.33亿美元，2018年同期为141.54亿美元[14] - 2019年第二季度每股普通股股息为0.5875美元，2018年同期为0.56美元；2019年上半年为1.175美元，2018年同期为1.12美元[14] - 2019年6月30日现金和现金等价物为20.31亿美元，受限现金包含在预付款项和其他中的为0.9亿美元，包含在其他非流动资产中的为2.6亿美元[17] - 2019年6月30日存货净额为7.82亿美元，2018年12月31日为8.67亿美元[18] - 2019年6月30日其他非流动资产总额为16.38亿美元，2018年12月31日为15.24亿美元[19] - 2019年上半年折旧费用为10.08亿美元，2018年同期为9.92亿美元[12] - 2019年上半年出售美国水务服务净收益为26.42亿美元[12] - 2019年6月30日其他流动负债总计5950万美元，2018年12月31日为1.285亿美元；其他非流动负债2019年6月30日总计2.828亿美元，2018年12月31日为2.626亿美元[20][21] - 2019年和2018年上半年现金支付利息净额分别为3380万美元和3300万美元[22] - 2019年上半年资本性支出应付账款增加2110万美元，2018年上半年减少3940万美元[22] - 2019年上半年确认使用权资产和租赁负债3120万美元，2018年无此项目[22] - 截至2019年6月30日和2018年12月31日，非流动监管资产分别为3.912亿美元和3.895亿美元，流动监管负债分别为350万美元和5510万美元，非流动监管负债分别为5.088亿美元和5.121亿美元[42] - 截至2019年6月30日和2018年12月31日，资产公允价值分别为2.15亿美元和2.12亿美元，负债公允价值分别为2.17亿美元和2.36亿美元[51][52] - 截至2019年6月30日和2018年12月31日，长期债务账面价值分别为15.43亿美元和14.952亿美元，公允价值分别为16.843亿美元和15.346亿美元[55] - 截至2019年6月30日，公司短期债务为2.77亿美元，长期债务为15.059亿美元，总债务为15.336亿美元；截至2018年12月31日，短期债务为5.75亿美元，长期债务为14.285亿美元，总债务为14.86亿美元[56][57] - 截至2019年6月30日，备用信用证未偿还金额为5630万美元；截至2018年12月31日为1840万美元[58] - 截至2019年6月30日，公司债务与总资本比率约为0.42:1，需维持比率不超过0.65:1[60] - 截至2019年6月30日，Square Butte未偿还债务为3.019亿美元，2019年上半年明尼苏达电力从其购电成本为4110万美元，2018年同期为3770万美元[63] 会计政策变更 - 公司于2019年第一季度采用新租赁准则，确认使用权资产3120万美元[22][24] - 2019年第一季度公司采用SEC披露更新和简化修正案，列报股东权益变动表[23] 经营租赁相关 - 公司最大的经营租赁是BNI Energy的拉铲挖掘机，若不执行购买选择权，租赁期末需支付300万美元终止费[27] - 截至2019年6月30日，其他非流动资产和使用权资产均为3120万美元，其他流动负债为720万美元，其他非流动负债为2400万美元，总经营租赁负债为3120万美元[29] - 车辆和设备经营租赁的加权平均剩余租赁期限为4年，土地及其他为29年；车辆和设备经营租赁的加权平均折现率为3.2%，土地及其他为4.5%[29] 重大业务交易 - 2019年公司出售美国水服务公司，获得约2.65亿美元现金，税后收益为1110万美元[30] - 2019年5月3日，公司收购俄克拉荷马州约300兆瓦的钻石泉风力项目，预计2019年末开工，2020年下半年完工[31] 业务收入相关 - 2019年上半年成本回收附加费收入为1740万美元，2018年同期为5210万美元；明尼苏达电力公司2016年综合费率案最终费率于2018年12月1日生效，预计每年增加约1300万美元收入[34] - 2018年威斯康星州综合费率案最终费率于2019年1月1日生效，预计每年增加约130万美元收入[35] 股权投资相关 - 截至2019年6月30日，公司对ATC的股权投资余额为1.336亿美元，2019年已投资460万美元，预计还将投资约400万美元；ATC授权的股权回报率为10.32%，含激励加成后为10.82%[43][45] - 截至2019年6月30日，公司对诺布尔斯2的股权投资为2660万美元，2019年第一季度诺布尔斯2返还资本830万美元，预计2019年还将投资约3300万美元[46] 项目建设相关 - 明尼苏达电力公司正在建设GNTL，全长约220英里，预计2020年年中完工，美国