财务数据关键指标变化 - 截至2020年3月31日，应收账款净额为27,334美元，较2019年12月31日的31,181美元有所下降；合同资产（流动）为1,909美元，较2019年12月31日的1,871美元有所上升；递延收入（流动）为52,356美元，较2019年12月31日的49,260美元有所上升；递延收入（非流动）为162美元，较2019年12月31日的299美元有所下降；总递延收入为52,518美元，较2019年12月31日的49,559美元有所上升[22] - 2020年第一季度从期初递延收入中确认的收入约为2520万美元[22] - 截至2020年3月31日，为取得合同发生的成本确认为资产的金额为620万美元，2019年12月31日为590万美元；2020年和2019年第一季度与取得合同成本相关的摊销费用分别为160万美元和180万美元[24] - 2020年第一季度公司借款1000万美元，使得现金及现金等价物增加；截至2020年3月31日，现金及现金等价物为32,089美元，2019年12月31日为22,759美元[29][30][31] - 2020年和2019年第一季度加权平均每股期权授予公允价值分别为3.37美元和3.82美元；预期寿命分别为6.2年和6.3年；无风险利率分别为1.20%和2.55%；波动率分别为44%和43%[36] - 2020年和2019年第一季度记录的股份支付费用分别为260万美元和140万美元；截至2020年3月31日，与股份支付奖励相关的未确认股份支付费用为2100万美元，预计将在2.10年的加权平均期间内确认[36] - 2020年第一季度记录的所得税费用为328美元，2019年第一季度为175美元[42] - 2020年第一季度总营收为4665.3万美元，较2019年第一季度的4183.6万美元有所增长[50] - 2020年第一季度公司合并净亏损为790万美元，2019年第一季度为500万美元，2020年包含550万美元的合并相关费用、260万美元的股份支付费用和97.2万美元的无形资产摊销费用，2019年包含290万美元的合并相关费用、140万美元的股份支付费用和41.6万美元的无形资产摊销费用[68] - 截至2020年3月31日和2019年12月31日，未开票应收账款为190万美元[53] - 截至2020年3月31日，公司估计应收账款的期限为55 - 65天[54] - 公司因COVID - 19估计并记录了约20万美元的信用损失拨备增加[57] - 应收账款的信用损失准备金从2019年12月31日的90.4万美元，经当期计提22.8万美元、核销43.9万美元后，截至2020年3月31日为69.3万美元[58] - 2020年和2019年第一季度，来自北美以外客户的收入占比分别为46%和48%[69] - 2020年和2019年第一季度，经常性美元留存率分别为88%和95%[69] - 2020年非入门版高级客户的平均年度订阅收入为8.46万美元，入门版为4500美元；2019年分别为7.78万美元和4600美元[71] - 公司预计2020年第二季度收入活动水平将下降，因新冠疫情导致客户业务收缩[82] - 从2019年第一季度到2020年第一季度，收入成本绝对值增加，未来随收入增加预计也会增加[85] - 公司预计研发费用绝对值将增加，长期来看占收入百分比将下降[86] - 公司预计销售和营销费用将继续是最大的运营费用，长期来看占收入百分比将下降[87] - 公司认为长期来看，一般和行政费用占收入百分比将下降[88] - 2020年和2019年第一季度，公司记录的基于股票的薪酬费用分别为260万美元和140万美元[90] - 2020年第一季度总营收为4665.3万美元，较2019年第一季度增长12%（480万美元），主要因订阅和支持收入增长15%（580万美元），但专业服务和其他收入下降33%（96.4万美元）[98][99] - 2020年第一季度毛利润为2801.1万美元，较2019年第一季度增长12%（290万美元），主要因营收增加[98][101] - 2020年第一季度运营亏损为710万美元，2019年第一季度为480万美元，主要因2020年第一季度合并相关费用增加260万美元及收购带来的增量运营成本[98][102] - 截至2020年3月31日，公司拥有3210万美元的无限制现金及现金等价物，较2019年12月31日的2280万美元增加930万美元，主要因经营活动提供240万美元现金及债务所得1000万美元，但被200万美元的内部使用软件资本化成本和72万美元的资本支出抵消[103] - 2020年第一季度，订阅和支持收入成本为1674.8万美元，较2019年第一季度增长18%（257.8万美元），主要因收购Ooyala带来的增量成本；专业服务和其他收入成本为189.4万美元，较2019年第一季度下降26%（68.2万美元）[109] - 2020年第一季度专业服务及其他收入成本减少6.82亿美元，降幅26%[110] - 2020年第一季度订阅和支持业务毛利润增加320万美元，增幅13%；专业服务及其他业务毛利润减少28.2万美元，降幅74%[110] - 2020年第一季度研发费用增加150万美元，增幅20%；销售和营销费用减少8.2万美元，降幅1%；一般及行政费用增加130万美元，增幅24%；合并相关费用增加260万美元，增幅88%[111][112][113][114] - 2020年3月31日和2019年12月31日，公司子公司在国际地区持有的现金及现金等价物分别为1380万美元和1400万美元[115] - 2020年第一季度经营活动产生的现金流量为240万美元，投资活动使用的现金流量为270万美元，融资活动产生的现金流量为1000万美元[116] - 2020年和2019年第一季度，美国境外产生的收入占比分别为51%和52%，非美元货币收入占比分别为31%和33%，非美元货币费用占比均为16%[132] - 截至2020年3月31日和2019年12月31日，公司非美元货币应收账款分别为760万美元和750万美元[133] - 2020年3月31日，外币汇率不利变动10%，预计使收入减少140万美元、费用减少88.6万美元、营业收入减少56.1万美元[135] - 2020年3月31日，公司现金及现金等价物总计3210万美元[137] - 公司信贷额度的实际利率为4%，2020年第一季度产生约8000美元利息费用[137] - 信贷额度利率不利变动10%，对利息费用无重大影响[137] - 公司认为通胀对业务、财务状况和经营成果无重大影响[138] - 若成本面临重大通胀压力，公司可能无法通过提价完全抵消[138] 各条业务线数据关键指标变化 - 截至2020年3月31日，订阅和支持合同未履行的履约义务的总交易价格约为1.255亿美元，其中约1.005亿美元预计将在未来12个月内确认[25] - 2020年第一季度股票期权授予56,000股，行权4,804股，注销43,467股；截至2020年3月31日，流通在外的股票期权为2,487,152股，可行权的为1,156,257股[40] - 2020年第一季度受限股单位授予340,750股，归属并发行58,262股，注销182,439股；截至2020年3月31日，未归属的受限股单位为3,726,413股；2020年第一季度归属并发行的受限股单位的总公允价值为50万美元[41] - 截至2020年3月31日，公司有621名员工和3498名客户，其中2293名使用高级服务，1205名使用批量服务；2019年3月31日，有496名员工和3696名客户，其中2227名使用高级服务，1469名使用批量服务[67] - 截至2020年3月31日，公司有3498个客户，其中2293个使用高级服务，1205个使用批量服务；2019年同期分别为3696个、2227个和1469个[69] - 截至2020年3月31日，订阅和支持合同总积压约为1.255亿美元，预计未来12个月确认约1.005亿美元；2019年同期分别约为1.077亿美元和9210万美元[69] - 2020年第一季度，高级产品收入为4578.7万美元，较2019年第一季度增长12%（490.5万美元），主要因高级客户数量增加3%；批量收入为86.6万美元，较2019年第一季度下降9%（8.8万美元）[104] - 2020年第一季度，订阅和支持收入为4465.8万美元，较2019年第一季度增长15%（580万美元），主要因高级客户数量增加3%及平均年度订阅收入增长9%；专业服务和其他收入为199.5万美元，较2019年第一季度下降33%（96.4万美元）[98][105][106] - 2020年第一季度，北美地区营收为2499.9万美元，较2019年第一季度增长15%（320万美元）；北美以外地区营收为2165.4万美元，较2019年第一季度增长8%（160万美元），主要因欧洲地区营收增加[107][108] 公司协议与风险相关 - 公司于2018年12月14日签订修订并重述的贷款和担保协议，提供最高3000万美元的资产抵押贷款额度，2020年3月借款1000万美元，有效利率为4%[47][48] - 公司通常签订赔偿协议，截至2020年3月31日，未产生相关成本，也未同意客户的赔偿请求[45] - 公司保证产品和服务符合标准规格文件，截至目前未产生重大费用，认为这些协议的估计公允价值不重要[46] - 2020年3月25日，公司为应对新冠疫情借款1000万美元，截至报告日未用于运营，该笔借款有效利率为4%[122] - 截至2019年12月31日，公司联邦和州净经营亏损分别约为1.618亿美元和8240万美元，部分可在2039年前抵减未来应纳税所得额，部分可无限期抵减[124] - 公司认为现有现金及现金等价物和信贷额度至少未来12个月可满足营运资金和资本支出需求[122][130] - 公司最大的外币敞口为欧元、英镑和日元[135] 关键会计政策和估计 - 公司认为与收入确认、所得税、业务合并、无形资产和商誉相关的假设和估计是关键会计政策和估计[93]