利率与市场风险 - 公司多数贷款为固定利率，市场利率变化会导致收益波动，利率上升或下降均可能对财务状况产生不利影响[193] 经济环境风险 - 经济状况恶化可能导致产品和服务需求下降、贷款违约增加、资产价值降低等，对公司业务和财务状况产生重大不利影响[195] 存款情况 - 2019年12月31日，定期存款占总存款的80.40%，为4.002亿美元；一年内到期的定期存款占总存款的58.06%，为2.89亿美元，其中经纪存款占总存款的10.47%，为5210万美元[199] - 2019年12月31日，公司持有新泽西州市政存款1400万美元，若短期内大量提取，将对短期流动性和收益产生负面影响[201] 贷款风险 - 2019年12月31日，商业和多户家庭房地产贷款占贷款组合的22.23%，为1.198亿美元，增加此类贷款可能会增加贷款风险[203] 公司资产增长 - 公司资产从2014年12月31日的5.424亿美元增加到2019年12月31日的7.666亿美元，增长41.3%，即2.242亿美元，未来几年预计实现适度有机增长[211] 投资组合风险 - 公司投资组合包括企业和市政债务证券，存在额外信用风险，证券估值变化可能会降低利润和资本水平[212][214] 声誉风险 - 公司声誉对业务成功至关重要，若声誉受损，可能对业务和经营业绩产生重大不利影响[217] 税法风险 - 美国税法变化可能对住宅物业市场和住宅抵押贷款需求产生不利影响，增加贷款损失准备金，降低公司盈利能力[219] 法规与合规风险 - 法律法规变化和监管合规成本可能对公司运营产生不利影响，增加运营成本[220] - 联邦法规规定的最低资本要求包括：普通股一级资本比率4.5%、一级风险加权资产资本比率6%、总资本比率8%、一级杠杆比率4%，还有2.5%的“资本保护缓冲”[225] - 资产低于100亿美元且符合其他标准的机构可选择遵守9%的“社区银行杠杆比率”[226] - 未遵守相关法律法规可能导致罚款或制裁，包括限制收购或开设新分行[227] 市场竞争风险 - 市场竞争激烈或降低公司利润并减缓增长，贷款和存款业务面临价格竞争，可能减少净利息收入，还会增加吸引和留住员工的难度与成本[222] 人员风险 - 公司成功依赖于留住关键人员，关键人员流失可能影响业务运营和收入，增加招聘成本[228] 系统与网络风险 - 系统故障或网络安全漏洞可能对公司财务状况和运营结果产生不利影响，增加运营成本和法律责任[229] 外部事件风险 - 自然灾害、恐怖主义行为、全球市场动荡等外部事件可能损害公司业务，影响运营和财务状况[234] - 新冠疫情可能对公司业务和运营结果产生不利影响，如需求下降、贷款违约增加等[235] 股息政策 - 公司目前打算保留所有未来收益，预计在可预见的未来不会支付普通股现金股息[244] 股票交易风险 - 公司普通股交易不活跃，股价可能大幅波动，股东可能无法按期望的数量、价格和时间出售股票[246] 新兴成长公司身份 - 公司作为新兴成长公司，本次发行完成后最长5年适用该身份，不再符合条件的最早情形包括发行5周年后财年结束、年总收入达10.7亿美元及以上等[252] - 若不再符合新兴成长公司条件，作为较小报告公司仍可使用简化披露要求，但可能使普通股对投资者吸引力降低[253][254] 较小报告公司身份 - 公司作为较小报告公司且为非加速申报者，不受《萨班斯 - 奥克斯利法案》第404(b)条约束，只要证券公众流通量低于2.5亿美元或年收入低于1亿美元且公众流通量低于7亿美元，就保持较小报告公司身份[254] 股票回购限制 - 适用法规限制公司在首次公开募股后第一年回购普通股，除非获得新泽西州银行保险部事先批准，这可能对股价产生负面影响[255] 公司收购限制 - 多种因素使收购公司更困难，如互助控股公司只能由其他互助储蓄机构或互助控股公司收购，公司章程和细则有延迟或阻止收购的条款，禁止非公司主体投票超过已发行普通股的10%[256] - 首次公开募股完成后3年内，未经美联储事先批准，任何人不得直接或间接获取或要约获取超过10%的普通股[257] - 依据联邦法律，收购银行控股公司控制权需通知美联储，收购10%或以上任何类别有表决权股票会产生收购方“控制”该公司的可反驳推定[257] - 银行控股公司在获取包括波哥大储蓄银行在内任何银行任何类别有表决权股份超过5%的直接或间接所有权或控制权前，需获得美联储和新泽西州银行保险部事先批准[259]