公司整体财务数据关键指标变化 - 2020年第一季度公司合并净收入为360万美元，每股0.98美元，2019年同期分别为380万美元和每股1.08美元；2020年第一季度年化ROE和ROA分别为8.27%和0.79%，2019年同期分别为9.96%和1.00%[158] - 剔除合并相关费用后，2020年第一季度调整后净收入为440万美元，每股1.20美元；调整后ROE和ROA分别为10.06%和0.96%[159] - 2020年第一季度合并净收入和每股收益分别下降3.5%和9.3%，调整后净收入和调整后每股收益分别增长17.3%和11.1%[160] - 2020年第一季度报告净收入为363.9万美元，2019年同期为377.1万美元；调整后净收入为442.4万美元，2019年同期为377.1万美元[309] - 2020年第一季度基本和摊薄每股收益报告值为0.98美元，2019年同期为1.08美元；调整后为1.20美元，2019年同期为1.08美元[309] - 2020年第一季度报告的年化平均净资产收益率（ROE）为8.27%，2019年同期为9.96%；调整后年化ROE为10.06%，2019年同期为9.96%[309] - 2020年第一季度报告的年化平均资产收益率（ROA）为0.79%，2019年同期为1.00%；调整后年化ROA为0.96%，2019年同期为1.00%[309] - 2020年3月31日每股账面价值为48.98美元，2019年12月31日为47.93美元；每股有形账面价值为41.40美元，2019年12月31日为43.47美元[188][309] - 2020年第一季度净利息收入为2080万美元，2019年同期为1980万美元，年化净息差降至4.92%，同比下降74个基点[210] - 2020年第一季度非利息收入为9029000美元，较2019年第一季度增加1900000美元，增幅27.1%[221][223] - 2020年第一季度非利息支出为22366000美元，较2019年第一季度增加2700000美元，增幅13.7%[226] - 2020年第一季度公司非合格递延薪酬计划录得2000000美元的薪酬费用减少，而2019年第一季度为1000000美元薪酬费用[227] - 2020年第一季度所得税费用为977000美元，有效税率为21.2%；2019年第一季度为907000美元，有效税率为19.4%[228] - 2020年第一季度贷款损失拨备总额为2650000美元，2019年为2395000美元[231] - 2020年第一季度净贷款冲销额为2225000美元，2019年为2829000美元[231] - 2020年3月31日贷款损失准备金余额为33298000美元，2019年为33589000美元[231] - 2020年3月31日，公司总资产为19亿美元，较2019年12月31日增加2.199亿美元，主要因收购Peoples增加1.906亿美元资产[268] - 2020年3月31日，贷款总额为12.37469亿美元，较2019年12月31日的11.15191亿美元增加；贷款净额为12.04171亿美元，2019年12月31日为10.82318亿美元[271] - 2020年3月31日，可供出售证券总计2.34424亿美元，较2019年12月31日的1.89733亿美元增加；其中美国政府机构和企业证券占比从11%升至13%，抵押贷款支持证券占比从46%降至45%，州和政治分区债务占比从43%升至42%[277] - 2020年3月31日，公司经纪货币市场和定期存款未偿还余额为400万美元，较2019年12月31日的200万美元有所增加[281] - 2020年3月31日，借款降至1.599亿美元，低于2019年12月31日的1.612亿美元[282] - 2020年3月31日，流动资产总计2.597亿美元，高于2019年12月31日的2.277亿美元[293] - 截至2020年3月31日，公司资金来源总容量为5.64561亿美元，未偿还金额为1.12029亿美元，可用金额为4.52532亿美元[296] - 截至2020年3月31日，公司总资本为2.03043亿美元，资本充足率为14.0%；一级资本为1.80747亿美元，资本充足率为12.5% [300] - 2020年3月31日，C&F银行超过总资本保护缓冲和一级资本保护缓冲分别为331个基点和405个基点[303] 各业务线数据关键指标变化 - 2020年第一季度零售银行和消费金融部门分别计提贷款损失拨备100万美元和70万美元[164] - 2020年第一季度零售银行部门净收入为57万美元，2019年同期为230万美元[171] - 2020年第一季度抵押贷款银行部门净收入为150万美元，2019年同期为56.7万美元[178] - 2020年第一季度消费金融部门净收入为190万美元，2019年同期为130万美元[181] - 零售银行部门平均投资贷款增加1.468亿美元，增幅19.0%；消费金融部门增加1400万美元，增幅4.7%；抵押银行部门待售贷款增加4190万美元，增幅153% [211] - 零售银行部门2020年3月31日和2019年12月31日总贷款分别为925,599千美元和797,550千美元，非应计贷款分别为1,875千美元和1,512千美元，非盈利资产分别为2,978千美元和2,615千美元[251] - 零售银行部门2020年3月31日和2019年12月31日非盈利资产与总贷款和OREO的比率分别为0.32%和0.33%，ALL与总贷款（不包括购买的信用受损贷款）的比率分别为1.25和1.32[251] - 抵押银行部门2020年3月31日和2019年12月31日非应计贷款分别为33千美元和372千美元，总贷款分别为4,279千美元和4,642千美元[252] - 抵押银行部门2020年3月31日和2019年12月31日非应计贷款与总贷款的比率分别为0.77%和8.01%，ALL与总贷款的比率分别为13.98和12.88[252] - 消费金融部门2020年3月31日和2019年12月31日非应计贷款分别为377千美元和611千美元，总贷款分别为307,591千美元和312,999千美元[254] - 消费金融部门2020年3月31日和2019年12月31日非应计消费金融贷款与总消费金融贷款的比率分别为0.12%和0.20%，ALL与总消费金融贷款的比率分别为6.91和6.96[254] - 零售银行部门2020年3月31日和2019年12月31日非盈利资产分别为3000千美元和2600千美元，非应计贷款分别为1900千美元和1500千美元[254] - 零售银行部门剔除PCI贷款后，贷款损失准备金占总贷款比例从2019年12月31日的1.32%降至2020年3月31日的1.25%；剔除购入贷款后，该比例从2019年12月31日上升至2020年3月31日的1.45%；2020年第一季度记录贷款损失拨备100万美元[255] - 消费金融部门非应计贷款从2019年12月31日的61.1万美元降至2020年3月31日的37.7万美元；待售收回车辆从2019年12月31日的41万美元增至2020年3月31日的49.6万美元[256] - 消费金融部门贷款损失准备金从2019年12月31日的2180万美元降至2020年3月31日的2130万美元；2020年第一季度贷款损失拨备较2019年同期减少74.5万美元；逾期贷款占总贷款比例从2019年12月31日的4.17%降至2020年3月31日的3.38%；2020年第一季度年化净冲销率从2019年第一季度的3.79%降至2.81%；贷款损失准备金占贷款比例从2019年12月31日的6.96%降至2020年3月31日的6.91%[257] - 消费金融部门非优质汽车贷款延期还款占比从2019年3月31日的1.84%增至2020年3月31日的4.27%；2019年12月31日止年度月均延期还款占非优质汽车贷款未偿还余额的1.90%[259] - 2020年3月31日，抵押贷款银行部门有2.32亿美元的利率锁定承诺和1.086亿美元的待售抵押贷款未偿还本金[284] 贷款相关数据变化 - 2020年第一季度年化净冲销率从2019年第一季度的3.79%降至2.81%[183] - 2020年3月31日，总逾期贷款占总贷款的比例为3.38%，2019年12月31日为4.17%，2019年3月31日为2.66%[183] - 2020年3月31日，贷款损失准备金为2130万美元，占总贷款的6.91%；2019年12月31日为2180万美元，占比6.96%[183] - 2020年第一季度平均贷款增至13亿美元，较2019年同期增加2.037亿美元[211] - 2020年第一季度平均贷款整体收益率降至7.08%，同比下降64个基点，主要因贷款组合构成变化[212] - 2020年第一季度，公允价值购买调整的 accretion 使贷款收益率增加约37个基点，使生息资产收益率和净息差增加约28个基点；2019年第一季度分别为约16个基点和约13个基点[183][202] - 2020年零售银行业务年化净冲销与当期平均未偿还贷款总额的比率为0.01%，消费金融为2.81%；2019年分别为0.01%和3.79%[231] - 截至2020年3月31日和2019年12月31日，贷款损失准备金总额分别为33,298千美元和32,873千美元[235] - 截至2020年3月31日，贷款按信用质量指标分类，通过评级贷款为883,716千美元，特别提及贷款为39,674千美元，次级贷款为4,580千美元，次级非应计贷款为1,908千美元，总计929,878千美元[244] - 截至2019年12月31日，贷款按信用质量指标分类，通过评级贷款为783,963千美元，特别提及贷款为15,383千美元，次级贷款为962千美元，次级非应计贷款为1,884千美元，总计802,192千美元[246] - 2020年3月31日，受损贷款（含420万美元TDR）总计501.1万美元；2019年12月31日，受损贷款（含440万美元TDR）总计551.1万美元[262] - 2020年3月31日，TDR总计417.3万美元（应计TDR 383.8万美元、非应计TDR 33.5万美元）；2019年12月31日，TDR总计435.3万美元（应计TDR 409.9万美元、非应计TDR 25.4万美元）[264] 利率相关情况 - 自2019年12月31日以来，美联储分别于2020年3月3日和3月15日降息50个基点和100个基点[165] - 2020年第一季度平均生息资产增长2.771亿美元，主要因1月1日收购Peoples [210] - 2020年第一季度可供出售证券平均余额减少1220万美元，证券投资组合平均收益率下降17个基点[215] - 2020年第一季度其他银行有息存款平均余额增加8570万美元，平均收益率下降102个基点[216] - 2020年第一季度货币市场、储蓄和有息活期存款平均余额增加8940万美元，定期存款增加1.461亿美元，有息存款平均成本上升16个基点[217] - 2020年第一季度平均借款增加530万美元，借款平均成本下降37个基点[218] - 利率和规模因素导致净利息收入各组成部分在不同时期发生变化，2020年净利息收入变化为增加95.7万美元[208] - 公司认为维持当前净息差水平具有挑战性，受当前利率环境、盈利资产构成可能变化和收购的PCI贷款购买折扣增值降低等因素影响[219] 合并相关费用情况 - 2020年第一季度，公司记录的合并相关费用为95.7万美元（税后78.5万美元），截至2020年3月31日，累计合并相关费用为170万美元（税后140万美元），预计2020年第二季度还将产生约40万美元的税后合并相关费用[184][186] 贷款业务处理情况 - 公司自2020年4月3日起已成功处理并发放超过1100笔贷款