会计准则相关 - 公司递延采用ASU 2016 - 13标准至2023财年，并持续评估其对合并财务报表的潜在影响[87] - 公司正在评估引用LIBOR的合同以及FASB提供的可选权宜之计和例外情况，ASU 2020 - 04有效期为2020年3月12日至2022年12月31日[89] 租赁业务相关 - 截至2020年6月30日，公司有一处重要租赁物业，位于墨西哥湾/路易斯安那州，租给Energy XXI GIGS Services, LLC，初始租赁期限11年，续租选择权为9年或剩余使用寿命的75%（取较小值），2020年7月1日 - 2021年6月30日月租金为4033583美元[92][94] - EGC租户自2020年4月1日起停止支付租金，公司已发起诉讼追讨2020年4 - 7月未付租金及利息[103][104] - 公司认定GIGS资产存在减值迹象，2020年第一季度末进行减值评估，2020年上半年确认该资产租赁物业减值损失1.403亿美元，截至2020年6月30日其账面价值为6600万美元[105][106] - 因EGC租户2020年第二季度未支付租金及公司对租赁付款可收回性的预期，2020年上半年确认3010万美元递延租金应收款的非现金核销[107] - 2020年4月14日，Pinedale LGS租户和运营商的母公司及担保人UPL宣布其巨额债务和严峻市场条件引发重大疑虑[108] - 2020年6月30日，公司以1800万美元现金将Pinedale LGS出售给租户Ultra Wyoming，Pinedale租赁协议终止[112][113] - 与Prudential就修订后的Pinedale定期信贷安排达成和解协议，该安排未偿余额约3200万美元，出售所得1800万美元及Pinedale LP约330万美元现金支付给Prudential[114] - 2020年第二季度和上半年，公司在综合运营报表中确认租赁物业减值和处置损失约1.465亿美元，租赁终止损失约45.8万美元，债务清偿收益1100万美元[115][117] - 截至2020年6月30日，Pinedale LGS租赁物业占比从44.4%降至0%，Grand Isle Gathering System租赁物业占比升至98.1%；Pinedale LGS租赁收入占比从38.9%降至0%，Grand Isle Gathering System租赁收入占比升至61.0%[117] - 2020年第二季度和上半年，公司租赁和租赁物业折旧费用分别为267.8981万美元和734.676万美元，摊销费用分别为2.2983万美元和4.5966万美元，ARO增值费用分别为11.6514万美元和22.8685万美元[118] - 2020年第二季度公司确认与派恩代尔LGS资产相关的租赁物业减值和处置损失1.465亿美元[217] - 2020年第二季度公司确认与派恩代尔LGS资产出售相关的租赁终止损失45.8万美元[218] - 2020年上半年，公司确认GIGS资产租赁物业减值损失1.403亿美元，Pinedale LGS资产租赁物业减值和处置损失1.465亿美元，Pinedale LGS资产租赁终止损失45.8万美元[234][235][236] - 2020年第二季度，EGC租户停止支付租金，导致租赁收入现金流减少970万美元；若第三、四季度继续不支付，每季度将减少1210万美元[265][267] - 2020年6月30日出售Pinedale LGS，第三、四季度Pinedale租赁协议的租赁收入现金流每季度将减少550万美元，该租赁协议年租赁收入约2200万美元[268] - 2020年6月30日后，公司仅剩一份重大租约[274] - 2020年第二季度起，GIGS资产折旧费用预计每季度120万美元[267] - 2020年第二季度前，Pinedale LGS的折旧和摊销费用约每季度220万美元，即每年约890万美元[268] - 公司与EGC及EGC租户就Grand Isle租赁协议存在多起法律纠纷，包括租金未支付和EGC试图撤销担保义务[279] 市场环境影响相关 - 2020年第一和第二季度，COVID - 19及能源市场不确定性导致全球石油市场动荡，影响公司管道等设施产品的全球需求和价格[96] - 2020年第一和第二季度，新冠疫情和能源市场波动使公司租户受影响，大岛租赁协议租户自4月1日起停止支付租金，公司确认GIGS资产减值1.403亿美元，冲销递延租金应收款3010万美元[194] - 因UPL和Ultra Wyoming破产，公司在派恩代尔交易中确认损失约1.36亿美元（扣除相关债务清偿收益）[195] 法律纠纷相关 - 公司要求EGC和Cox Oil提供财务报表信息遭拒，已通过法律途径解决，预计获得信息后通过修订2019年年报提交所需财务报表信息[100][102] 资产减值评估相关 - 公司对GIGS资产进行减值评估时使用10.0%的加权平均折现率[106] 天然气业务相关 - 公司与Spire的长期天然气运输合同，自2018年11月费率下调后，合同负债以每季度约13.8万美元的速度下降，截至2020年6月30日，剩余履约义务分配的收入约为5540万美元[122] - 截至2020年6月30日，公司运输和分销收入合同负债余额为626.3098万美元，合同资产余额为3.3万美元[123] - 2020年和2019年截至6月30日的三个月和六个月，天然气运输合同收入占比分别为68.0%、57.6%、68.4%、59.5%，天然气分销合同收入占比分别为27.2%、35.0%、25.0%、34.9%[124] - 子公司运输和分销收入2020年第二季度为440万美元，2019年同期为490万美元，减少48.5万美元，主要因2019年8月费率案和解[211] - 2020年第二季度运输和分销费用为120万美元，与2019年同期基本持平[213] - 子公司MoGas和Omega的运输与分销收入在2020年和2019年上半年分别为960万美元和970万美元，减少约15.7万美元，主要因2019年8月MoGas与FERC的费率案和解[226] - 运输与分销费用在2020年和2019年上半年分别为260万美元和270万美元，减少约15.3万美元，主要因MoGas的法律、咨询和维护成本降低[227] 贷款相关 - 2018年12月12日，Four Wood Corridor批准SWD Enterprises出售资产，Compass SWD签订130万美元新贷款协议，2019年6月12日修订，2020年5月22日再次修订，延期至2024年11月30日，2020年12月31日前只付利息，2021年5月31日前年利率8.5%，之后12.0%，2021年1月1日起恢复每月约1.1万美元本金还款并递增，截至2020年6月30日和2019年12月31日贷款价值120万美元[126][128][129] 所得税相关 - 截至2020年6月30日和2019年12月31日，递延所得税资产分别为760.3793万美元和758.2313万美元，递延所得税负债分别为330.8757万美元和298.8752万美元，净递延所得税资产分别为429.5036万美元和459.3561万美元[130] - 公司部分TRS有120万美元净运营亏损可根据CARES法案进行亏损抵税[131] - 截至2020年6月30日和2019年12月31日，资本损失结转额分别约为44万美元和50万美元，若未使用将在2024年12月31日到期，已分别计提9.2万美元和10.5万美元估值备抵[132] - 2020年和2019年截至6月30日的三个月和六个月，总所得税费用（收益）分别为 - 7.3827万美元、6.2699万美元、 - 9.8549万美元、51.0034万美元[135] 固定资产相关 - 截至2020年6月30日和2019年12月31日，固定资产净值分别为10535.828万美元和10685.5677万美元，2020年和2019年截至6月30日的三个月和六个月折旧费用分别为84.4万美元、170万美元、84.3万美元、170万美元[136] 管理费用相关 - 2020年3月31日结束的三个月，经理自愿放弃17.1万美元激励费，2020年6月30日结束的三个月，公司未赚取激励费[137][138] - 经理放弃2020年第一和第二季度基于5.875%可转换票据发行净收益的增量管理费（现金部分用于交换7.00%可转换票据除外），2020年第二季度就Pinedale交易涉及资产支付增量管理费[140][141] - 2020年和2019年截至6月30日的三个月和六个月，管理协议产生的费用分别为160万美元、320万美元、170万美元、350万美元[142] - 2020年3月和6月行政协议费用分别为6.4万美元和12.8万美元，2019年同期为6.8万美元和13.6万美元[143] 现金及债务相关 - 2020年6月30日现金及现金等价物账面价值和公允价值均为1.13713646亿美元，2019年12月31日为1.20863643亿美元[149] - 2020年6月30日总债务为1.1805亿美元，2019年12月31日为1.56036亿美元[151] - 2020年6月30日净债务为1.1467928亿美元，2019年12月31日为1.52109426亿美元[151] - 截至2020年6月30日，公司遵守CorEnergy信贷安排所有契约，无未偿还借款，CorEnergy循环信贷和MoGas循环信贷额度分别约为5500万美元和100万美元[155] - 2020年5月8日，Pinedale LP与Prudential达成停顿协议，将有效利率提高到8.50%[159] - 2020年6月30日，Pinedale LGS出售交易结束，公司因债务解除获得约1100万美元收益[160] - 2020年3月和6月CorEnergy信贷安排递延融资成本摊销费用分别为14.3635万美元和28.727万美元，2019年同期为14.3635万美元和28.7271万美元[162] - 2020年3月和6月修订后的Pinedale定期信贷安排递延融资成本摊销费用分别为1.3205万美元和2.641万美元，2019年同期为1.3205万美元和2.6411万美元[162] - 2020年3月和6月总递延债务成本摊销费用分别为15.684万美元和31.368万美元，2019年同期为15.684万美元和31.3682万美元[162] - 2017年7月28日前，CorEnergy信贷安排相关递延融资成本约180万美元，修订后约160万美元继续递延摊销，新增130万美元债务发行成本也递延摊销，总计290万美元在5年内直线摊销[164] 可转换票据相关 - 2015年6月29日，公司公开发行1.15亿美元7.00%可转换优先票据，2020年6月15日到期，年利率7.00%，每1000美元本金可转换30.3030股普通股，转换价33美元/股[165] - 2019年公司进行两次7.00%可转换票据交换交易，共记录债务清偿损失3400万美元[166][167] - 2019年8月12日，公司私募发行1.2亿美元5.875%可转换优先票据，2025年8月15日到期，年利率5.875%，初始转换率为每1000美元本金转换20股普通股，转换价50美元/股[169][171][172] - 2020年4月29日，公司回购约200万美元5.875%可转换票据，花费约130万美元，产生债务清偿收益57.6万美元，交易后剩余本金1.181亿美元[174] - 2020年3 - 6月和6个月，7.00%可转换票据实际利率约7.9%和7.7%，5.875%可转换票据约6.4%[175] - 截至2020年6月30日，公司遵守CorEnergy信贷安排债务契约，但考虑COVID - 19影响，若未获豁免可能违反契约[177][178] - 公司董事会授权证券回购计划，可在2020年8月20日前回购剩余7.00%可转换票据、最多500万美元普通股和7.375% A系列优先股[180] 股权相关 - 截至2020年6月30日，公司有5010814份存托股份（约50108股）7.375% A系列优先股和13651521股普通股发行并流通[181][182] - 2018年10月和11月，公司分别提交100万股普通股和最高6亿美元债务或股权证券的货架注册声明，但因EGC未提供财务信息，预计暂无法使用[183][185] - 2020年第二季度公司普通股股息为每股0.05美元，将于8月31日支付给8月17日登记在册的股东[190] - 2020年第二季度公司7.375% A系列优先股股息为每股0.4609375美元，将于8月31日支付给8月17日登记在册的股东[191] - 2020年2月28日，支付普通股股息每股0.75美元，7.375% A系列优先股每股0.4609375美元；5月29日，支付普通股股息每股0.05美元，优先股股息不变；7月28日宣布8月31日支付普通股股息每股0.05美元，优先股股息不变[272][273] 公司业务目标及计划相关 - 公司业务目标是提供稳定股息并实现长期增长，正评估将现金投入新的股息生成资产的机会[196] - 公司