财务表现 - 2019年净利息收入为14.49亿美元，同比增长1.9%[191] - 2019年净收入为6.45亿美元，同比增长9.0%[191] - 2019年每股基本收益为3.64美元，同比增长8.7%[191] - 2019年总资产为43.66亿美元，同比增长3.9%[191] - 2019年股东权益为6.15亿美元，同比增长9.0%[191] - 2019年平均资产回报率为1.49%，同比增长0.08个百分点[191] - 2019年平均股东权益回报率为10.84%，同比增长0.01个百分点[191] - 2019年净利息收益率为3.60%，同比下降0.06个百分点[191] - 2019年效率比率为60.70%，同比增长0.53个百分点[191] - 2019年第四季度净收入为1.60亿美元，同比增长4.8%[193] - 2018年第四季度净利息收入为36,280百万美元，较上一季度增长0.4%[195] - 2018年第四季度净收入为15,709百万美元，较上一季度下降2.5%[195] - 2018年第四季度基本每股收益为0.89美元，较上一季度下降2.2%[195] - 2018年第四季度平均资产回报率为1.48%，较上一季度下降0.04个百分点[195] - 2019年总资产为4,366,003百万美元，较2018年增长3.9%[285] - 2019年总存款为3,405,572百万美元，较2018年增长3.0%[285] - 2019年股东权益为614,886百万美元，较2018年增长9.0%[285] - 2019年贷款净额为3,213,568百万美元，较2018年增长1.3%[285] - 2019年非利息收入为12,239百万美元，较上一季度下降3.4%[195] - 2019年非利息支出为28,172百万美元，较上一季度增长0.2%[195] - 公司2019年总利息收入为185.398亿美元，同比增长8.1%[286] - 2019年净利息收入为144.885亿美元，同比增长1.9%[286] - 2019年贷款损失准备金为4.819亿美元，同比下降21.9%[286] - 2019年非利息收入为50.184亿美元，同比下降3.4%[286] - 2019年非利息支出为118.258亿美元，同比增长0.7%[286] - 2019年净收入为64.54亿美元，同比增长9%[286] - 2019年综合收入为75.404亿美元，同比增长35.6%[286] - 2019年基本每股收益为3.64美元，同比增长8.7%[286] - 2019年加权平均流通股数为17.724亿股，同比增长0.2%[286] - 2017年公司净收入为51,493千美元[288] - 2018年公司净收入为59,228千美元[288] - 2019年公司净收入为64,540千美元[288] - 2019年净收入为64,540百万美元，同比增长8.97%[289] - 2019年经营活动产生的现金流量为83,458百万美元，同比增长27.45%[289] - 2019年投资活动使用的现金流量为34,491百万美元，同比减少65.7%[289] - 2019年融资活动产生的现金流量为74,266百万美元，同比增长5700%[289] - 2019年现金及现金等价物增加123,233百万美元，同比增长464%[289] - 2019年存款净增加99,622百万美元，同比增长136.7%[289] - 2019年抵押贷款销售收益为94,507百万美元，同比增长66.7%[289] - 2019年证券投资净流出196,727百万美元，同比减少30.1%[289] - 2019年贷款净减少46,162百万美元，同比减少50.4%[289] - 2019年股息支付为26,235百万美元，同比增长7.5%[289] 股息与股票发行 - 2017年公司现金股息为每股1.30美元，总计22,924千美元[288] - 2017年公司发行普通股55,191股，总计1,513千美元[288] - 2018年公司现金股息为每股1.38美元，总计24,412千美元[288] - 2018年公司发行普通股42,133股，总计1,230千美元[288] - 2019年公司现金股息为每股1.48美元，总计26,235千美元[288] - 2019年公司发行普通股45,639股，总计1,264千美元[288] - 2019年公司股票薪酬为783千美元[288] 贷款与信用管理 - 公司维持贷款和租赁损失准备金（ALLL），以覆盖估计的信用损失，信用损失计入ALLL，回收则贷记ALLL[313] - 公司使用内部风险评级系统对商业信贷进行评估，特别是对可能或已观察到信用弱点的大型商业信贷进行单独审查[314] - 当任何有担保的商业贷款被认为无法收回时，公司会对抵押品的当前价值进行评估，并将贷款减记至抵押品价值减去预计销售成本[317] - 所有封闭式消费贷款（不包括传统的1-4户住宅贷款和由房地产担保的分期和循环贷款）在逾期120天（5个月付款）时将被核销[318] - 公司使用12个滚动季度进行历史损失率分析，并根据当前条件调整历史损失率[319] - 公司持有的待售抵押贷款按成本或估计市场价值的较低者进行计量，未实现的净损失计入收入[320] - 公司对商誉和核心存款无形资产进行年度减值评估，商誉余额为6550万美元，自2015年1月1日以来未发生变化[327][328] - 公司因肯塔基州税法变化，在2019年确认了270万美元的州所得税收益，合每股基本收益0.15美元[336] - CTBI的银行自有寿险政策按现金退保价值计算，公司从这些政策的现金退保价值定期增加和死亡赔付中确认免税收入[340] - 抵押贷款服务权（MSRs）按公允价值计量，使用Level 3输入进行估值，基于独立第三方的折现现金流分析和计算机定价模型[341] - CTBI采用ASU 2018-11的可选过渡方法，于2019年1月1日应用，并选择了一些缓解选项，包括不分离租赁和非租赁组件[352] - CTBI预计在采用CECL标准时，信用损失准备金将增加约210万至390万美元，增幅为6%至11%，增加部分将通过扣除递延税后的留存收益抵消[358] - CTBI计划在允许的三年期内采用资本过渡救济，以缓解CECL采用对监管资本的负面影响[360] - CTBI采用ASU 2018-13，自2020年1月1日起生效，预计对当前报告影响最小[366] - CTBI采用ASU 2018-15，自2020年1月1日起生效，预计对合并财务报表影响不大[369] - CTBI采用ASU 2019-12，简化了所得税会计处理，移除了四项例外情况[369] - 2019年12月31日，公司贷款总额为32.49亿美元，较2018年的32.09亿美元有所增长，其中商业建筑贷款增长26.7%至1.05亿美元，商业其他贷款增长3.3%至3.90亿美元[397] - 2019年12月31日，公司非应计贷款总额为1399.9万美元，较2018年的1186.7万美元有所增加，其中商业其他贷款的非应计贷款从79.7万美元大幅增加至383.9万美元[407] - 2019年12月31日，公司贷款组合中90天以上逾期贷款总额为3133.4万美元，其中商业房地产贷款逾期金额最大，为1236.6万美元，其次是住宅房地产抵押贷款，逾期1032.0万美元[407] - 商业贷款总逾期金额为4354.6万美元，占总贷款金额3.2086亿美元的13.57%[410] - 商业建筑贷款逾期金额为84.3万美元，占总贷款金额8271.5万美元的1.02%[410] - 设备租赁贷款逾期金额为1626.7万美元，占总贷款金额118309.3万美元的1.37%[410] - 住宅房地产抵押贷款逾期金额为1452.4万美元，占总贷款金额722417万美元的0.20%[410] - 消费直接贷款逾期金额为118.3万美元，占总贷款金额144289万美元的0.08%[410] - 2019年商业贷款组合中，Pass级别的贷款金额为149335.9万美元，占总贷款金额166494.8万美元的89.69%[425] - 2019年住宅房地产和消费贷款组合中，非执行贷款金额为1414.8万美元，占总贷款金额158371.6万美元的0.89%[425] - 2019年12月31日，正在进行正式止赎程序的消费抵押贷款总额为240万美元，较2018年的330万美元有所下降[426] - 商业建筑贷款通常基于预计现金流，并由在建项目担保，贷款金额超过50万美元时通常要求承包商提供履约保证金[411] - 商业房地产贷款主要被视为现金流贷款，其次是由房地产担保的贷款，还款通常依赖于担保物业的成功运营[413] - 2019年公司不良贷款总额为57,771千美元，未偿还合同本金为61,786千美元，平均投资于不良贷款的金额为55,700千美元，确认的利息收入为2,371千美元[431] - 2018年公司不良贷款总额为46,366千美元，未偿还合同本金为50,956千美元，平均投资于不良贷款的金额为47,097千美元，确认的利息收入为2,171千美元[431] - 2017年公司不良贷款总额为47,412千美元，未偿还合同本金为52,212千美元，平均投资于不良贷款的金额为49,343千美元，确认的利息收入为2,127千美元[434] - 2019年公司对35笔贷款进行了困难债务重组，涉及金额为9,076千美元，其中商业房地产贷款占6,784千美元[438] - 2018年公司对40笔贷款进行了困难债务重组，涉及金额为9,017千美元，其中商业房地产贷款占5,387千美元[439] - 2019年公司对商业房地产贷款进行了17笔困难债务重组，涉及金额为6,784千美元[438] - 2018年公司对商业房地产贷款进行了24笔困难债务重组，涉及金额为5,387千美元[439] - 2019年公司对商业其他贷款进行了17笔困难债务重组，涉及金额为1,829千美元[438] - 2018年公司对商业其他贷款进行了8笔困难债务重组，涉及金额为465千美元[439] - 2019年公司对住宅房地产贷款进行了1笔困难债务重组，涉及金额为463千美元[438] - 2019年违约重组贷款总额为52.7万美元，涉及3笔贷款，其中商业贷款64万美元，住宅贷款46.3万美元[442] - 2019年抵押贷款银行收入为233万美元，其中贷款销售净收益174.6万美元，贷款服务净收入58.4万美元[445] - 2019年抵押贷款服务权（MSR）的期末公允价值为326.3万美元，较年初减少344万美元，主要由于估值假设变化导致515万美元的减值[446] - 2019年相关方信贷余额为3781.6万美元，较年初增加1943万美元，主要由于相关方变动导致2003.8万美元的增加[450] - 2019年相关方存款总额为2090万美元，较2018年增加430万美元[450] - 2019年抵押贷款服务权的平均折扣率为10.1%，加权平均违约率为2.69%，提前还款速度为11.7%[447] - 2019年公司支付给一家律师事务所的法律费用和费用总计120万美元，该律所由公司董事持股[451] - 2019年公司为他人服务的抵押贷款总额为4.86亿美元，较2018年增加2400万美元[445] - 2019年公司抵押贷款服务权的公允价值调整导致975万美元的减值，较2018年增加632万美元[445] - 2019年公司抵押贷款服务权的价值受利率变动影响较大，公司未对其公允价值变动进行对冲[447] - 2019年底贷款和租赁损失准备金（ALLL）总额为35,096千美元，较年初的35,908千美元略有下降[452] - 2019年公司计提的贷款损失准备金为4,819千美元，较2018年有所增加[452] - 2019年贷款损失冲销总额为9,736千美元，较2018年有所增加[452] - 2019年贷款损失回收总额为4,105千美元，较2018年有所增加[452] - 2019年底单独评估的贷款损失准备金为1,212千美元，占总准备金的3.5%[452] - 2019年底集体评估的贷款损失准备金为33,884千美元，占总准备金的96.5%[452] - 2019年底单独评估的贷款余额为57,771千美元，占总贷款余额的1.8%[452] - 2019年底集体评估的贷款余额为3,190,893千美元，占总贷款余额的98.2%[452] - 2019年公司总存款为34.05572亿美元，较2018年的33.0595亿美元有所增长[459] - 2019年公司非利息存款为8.6576亿美元，较2018年的8.03316亿美元有所增加[459] - 2019年公司房地产和设备净值为4.4046亿美元，较2018年的4.5291亿美元有所下降[456] - 2019年公司其他房地产拥有余额为1.948亿美元，较2018年的2.7273亿美元有所减少[457] - 2019年公司抵押品分类中，1-4家庭房产为3630万美元，较2018年的5253万美元有所下降[458] - 2019年公司设备和租赁融资的ALLL余额为18万美元，较2018年的12万美元有所增加[454] - 2019年公司商业建筑ALLL余额为686万美元，较2018年的884万美元有所下降[454] - 2019年公司集体评估的贷款减值准备为30.7528亿美元，较2018年的31.62272亿美元有所减少[455] - 2019年公司个人评估的贷款减值准备为4741.2万美元，较2018年的4636.6万美元有所增加[454] - 2019年公司房地产抵押贷款ALLL余额为568.8万美元，较2018年的602.7万美元有所下降[454] - 公司总存款到期金额为1,099,160千美元，其中1年内到期的金额为856,430千美元，占比77.9%[460] - 短期债务总额为234,823千美元，其中回购协议为226,917千美元，联邦基金购买为7,906千美元[462] - 2019年回购协议的最高余额为2.375亿美元，发生在3月31日，全年平均余额为2.285亿美元[463] - 长期债务中，次级债券余额为57,841千美元，利率为3.50%，到期日为2037年6月1日[464] - 2019年12月31日，回购协议的抵押品总价值为2.649亿美元，2018年为2.852亿美元[467] - 2019年12月31日，回购协议的剩余合同期限中，美国国债和政府机构抵押品为77,433千美元，占比34.1%[469] - 联邦住房贷款银行（FHLB）的月度摊销借款总额为415千美元，加权平均利率为0.06%[471] - 截至2019年12月31日，公司FHLB借款能力为6.067亿美元，已使用0.4百万美元，剩余3.919亿美元可用[472] 证券投资 - 公司2019年12月31日的可供出售证券总市值为599.8百万美元，未实现净收益为5.9百万美元[378] - 公司2019年12月31日的持有至到期证券总市值为517千美元[379] - 公司2019年实现证券净收益783千美元，其中可供出售证券实现净收益3千美元[384] - 公司2019年12月31日的公允价值权益证券为2.0百万美元，主要来自Visa B类股票[385] - 公司2019年12月31日作为抵押品的证券摊余成本为239.1百万美元[387] - 公司2019年12月31日未实现亏损的债务证券占比为42.8%，较2018年的75.7%显著下降[388] - 公司2019年12月31日暂时性减值的可供出售证券总额为258.9百万美元，未实现亏损为1.96百万美元[389] - 截至2018年12月31日，公司持有的可供出售证券中，未实现亏损总额为944.6万美元，其中美国国债和政府机构证券未实现亏损为146.8万美元，州和地方政治分区证券未实现亏损为242.5万美元，美国政府支持的机构抵押贷款支持证券未实现亏损为554.7万美元[391] - 2019年12月31日，公司持有的可供出售证券中，持有12个月以上的证券未实现亏损总额为859.8万美元，其中美国政府支持的机构抵押贷款支持证券未实现亏损最大，为517.0万美元[391] - 2019年12月31日，公司持有的可供出售证券中，持有不足12个月的证券未实现亏损总额为84.8万美元，其中美国政府支持的机构抵押贷款支持证券未实现亏损最大，为37.7万美元[391] - 2019年12月31日，公司持有的可供出售证券中，其他债务证券未实现亏损为6000美元，较2018年无变化