公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2020年6月30日，公司总资产为4739.8244万美元，较2019年12月31日的4433.958万美元增长6.9%[10] - 截至2020年6月30日，公司总负债为5801.1446万美元，较2019年12月31日的5207.982万美元增长11.4%[10] - 截至2020年6月30日，公司股东赤字为1061.3202万美元，较2019年12月31日的774.024万美元增长37.1%[10] - 2020年第二季度，公司营收为1974.0767万美元，较2019年同期的2010.1713万美元下降1.8%[12] - 2020年上半年，公司营收为3659.9154万美元，较2019年同期的4209.0096万美元下降13.0%[12] - 2020年第二季度，公司净亏损为59.6831万美元，较2019年同期的88.1167万美元收窄32.3%[12] - 2020年上半年，公司净亏损为340.935万美元，较2019年同期的181.5883万美元扩大87.8%[12] - 截至2020年6月30日，公司发行并流通的普通股数量为1185.5606万股，较2019年12月31日的1181.883万股增加0.3%[10] - 2020年净亏损3409350美元，2019年为1815883美元[16] - 2020年经营活动净现金使用量为852182美元，2019年为3394412美元[16] - 2020年投资活动净现金使用量为8000美元，2019年为314462美元[16] - 2020年融资活动提供的净现金为3557274美元，2019年为333339美元[16] - 2020年现金及受限现金净增加2697092美元，2019年减少3375535美元[16] - 2020年上半年，公司基于股票的薪酬费用为536.351万美元[14] - 2019年上半年，公司净亏损为181.5883万美元[12] - 截至2020年6月30日和2019年12月31日，公司现金分别为674.9201万美元和405.2109万美元，受限现金均为138.0684万美元[60] - 2020年和2019年截至6月30日，包含在合同负债余额中的已确认收入分别约为260万美元（2020年1月1日）和520万美元（2019年1月1日）[76] - 2020年第二季度收入为1974.0767万美元，去年同期为2010.1713万美元，减少36.0946万美元，降幅1.8%；上半年收入为3659.9154万美元，去年同期为4209.0906万美元，减少549.1752万美元，降幅13%[120][121] - 2020年第二季度销售成本为1716.0698万美元，去年同期为1785.807万美元，减少69.7372万美元，降幅3.9%；上半年为3332.1265万美元，去年同期为3736.3038万美元，减少404.1773万美元，降幅10.8%[129][130] - 2020年第二季度采购成本为1155.3909万美元，去年同期为1229.5771万美元，减少74.1862万美元，降幅6%[132] - 2020年上半年采购额为2173.72万美元，较2019年同期的2518.71万美元减少344.99万美元，降幅13.7%[133] - 2020年二季度劳动力成本为160.70万美元，较2019年同期的192.98万美元减少32.28万美元，降幅16.7%[134] - 2020年上半年劳动力成本为332.68万美元，较2019年同期的390.95万美元减少58.28万美元，降幅14.9%[135] - 2020年二季度毛利润为258.01万美元，较2019年同期的224.36万美元增加33.64万美元，增幅15%[140] - 2020年上半年毛利润为327.79万美元，较2019年同期的472.71万美元减少144.92万美元，降幅30.7%[141] - 2020年二季度销售、一般和行政费用为281.53万美元，较2019年同期的254.78万美元增加26.75万美元，增幅10.5%[145] - 2020年上半年销售、一般和行政费用为590.83万美元，较2019年同期的545.34万美元增加45.49万美元，增幅8.3%[146] - 2020年6月30日，公司营运资金为1270.14万美元，较2019年12月31日的1385.17万美元减少115.03万美元，降幅8.3%[153] 各业务线数据关键指标变化 - 2020年和2019年截至6月30日的三个月，公司航空结构件业务收入分别为736.9845万美元和1068.9406万美元；航空系统业务收入分别为228.5716万美元和642.1811万美元；套件和供应链管理业务收入分别为1008.5206万美元和299.0496万美元[51] - 2020年和2019年截至6月30日的六个月，公司航空结构件业务收入分别为1649.7321万美元和2077.028万美元；航空系统业务收入分别为351.0983万美元和1454.5278万美元；套件和供应链管理业务收入分别为1659.085万美元和677.4538万美元[51] - 2020年第二季度政府分包合同收入为1423.5552万美元，去年同期为1366.3551万美元，增加57.2001万美元，增幅4.2%；上半年为2694.156万美元，去年同期为2841.3514万美元，减少147.1954万美元，降幅5.2%[122][123] - 2020年第二季度直接军事合同收入为361.5343万美元，去年同期为156.1504万美元，增加205.3839万美元，增幅131.5%；上半年为416.9291万美元，去年同期为398.7129万美元，增加18.2162万美元，增幅4.6%[124][125] - 2020年第二季度商业分包合同收入为188.9872万美元，去年同期为487.6658万美元，减少298.6786万美元，降幅61.2%；上半年为548.8303万美元，去年同期为968.9453万美元，减少420.115万美元，降幅43.4%[126][127] 公司订单与履约情况 - 公司有大约2.09亿美元已获资金订单积压，其中98%为军事项目[23] - 截至2020年6月30日，公司剩余履约义务的交易价格约为2.09亿美元，预计在2020财年确认其中约27%，其余部分在2022财年确认[52] - 截至2020年6月30日和2019年12月31日，公司总积压订单分别为5.46423亿美元和5.61878亿美元，其中政府合同积压订单分别为4.91075亿美元和4.96702亿美元，商业合同积压订单分别为5534.8万美元和6517.6万美元[116] 公司租赁相关情况 - 2020年截至6月30日的六个月和三个月，公司经营租赁费用分别为88.322万美元和44.161万美元[58] - 截至2020年6月30日，公司不可撤销经营租赁的未来最低租赁付款总额（未折现）为367.6799万美元，现值为346.4146万美元[59] 公司存货情况 - 截至2020年6月30日和2019年12月31日，公司存货中原材料分别为151.0559万美元和88.1761万美元；在产品分别为282.7794万美元和191.6209万美元；产成品分别为332.0155万美元和309.3416万美元[63] 公司股权与激励计划情况 - 2019年6月，一名董事会成员退休，7326个未归属受限股票单位被没收，价值约4.67万美元[65] - 2019年4月，公司向员工授予4950股普通股，2019年截至6月30日的六个月，约6000美元薪酬费用计入销售、一般和行政费用，约2.6万美元计入销售成本[66] - 2019年6月30日止三个月和六个月计算摊薄普通股每股亏损时未使用37,354股增量股份[77] - 2020年10月6日，股东批准将2016年长期激励计划下可发行普通股总数增加80万股，从60万股增至140万股[98] 公司债务情况 - 2016年3月24日公司与银行签订信贷协议，包括3000万美元循环信贷贷款承诺和1000万美元定期贷款[78] - 截至2020年6月30日，循环贷款未偿还金额为2670万美元，利率6.25%，到期日为2021年6月30日；定期贷款初始金额1000万美元，到期日为2021年6月30日[82] - 长期债务（不包括未摊销债务发行成本）到期情况为2021年472.8515万美元、2022年286.1709万美元、2023年15.6578万美元、2024年5.9705万美元，总计780.6507万美元[84] - 2020年4月10日公司获得479.5万美元PPP贷款，利率1%，已申请全额豁免[86] - 2020年8月24日，公司对信贷协议进行第六次修订，600万美元循环贷款余额转为定期贷款，循环贷款可用额度降至2400万美元，定期贷款本金增至约793.3万美元，到期日延至2022年5月2日[94][95][96] - 截至2020年6月30日，公司循环贷款余额为2670万美元，利率为6.25%，定期贷款初始金额为1000万美元，经第六次修订后于2022年5月2日到期[163] - 公司于2020年4月10日获得479.5万美元的薪资保护计划贷款，利率为1%[112] - 公司于2020年8月24日对信贷协议进行第六次修订，将循环贷款中的600万美元转为定期贷款，循环贷款额度降至2400万美元，定期贷款本金增至约793.3万美元，到期日延至2022年5月2日[113][114] 公司客户情况 - 2020年上半年，公司两大客户分别占收入的39%和10%；2019年上半年，四大客户分别占收入的27%、15%、13%和13%[88] 公司法律诉讼与监管情况 - 公司就与Air Industries的营运资金纠纷提起诉讼，索赔约350万美元，2020年10月1日法院因程序问题驳回动议[101] - 2020年5月22日，公司收到SEC传票，要求提供与财务报表错误、2018年股权发行和前首席财务官离职相关的文件和信息[104] 公司内部控制与财务报告问题 - 管理层认为公司内部控制在2018年12月31日和2019年12月31日无效，原因是在控制环境、风险评估、控制活动和监控方面存在重大缺陷[168] - 2018年9月30日止九个月的季度报告中，公司因发票编码错误导致收入高估927,257美元[188] - 2018年3月31日至2019年9月30日以及2020年6月30日，公司违反与联合银行信贷安排的多项契约，联合银行已豁免2020年6月30日的违约并修订部分财务契约，2020年9月30日季度起恢复财务契约测试[197][198] - 公司未能在SEC规定时间内提交2019年12月31日年度报告及2020年3月31日、6月30日和9月30日季度报告，重新成为当前申报人后12个完整日历月内无资格使用S - 3表格进行证券发行注册[200] - 2019年公司聘请专业人员填补财务领导团队关键职位，2020年第二季度更新收入确认政策和程序[178] - 截至2019年12月31日和2018年12月31日，公司财务报告内部控制有效性审计结果为不利[176] - 截至2020年6月30日，公司披露控制和程序在合理保证水平上无效[179] - 公司已重述多个前期合并财务报表，影响投资者信心、股价、融资能力和客户声誉，可能导致股东诉讼[185][186] - 公司已识别财务报告内部控制重大缺陷，若不补救，可能影响财务状况和经营成果报告的及时性和准确性[187] - 公司正采取补救措施解决内部控制重大缺陷，但无法保证补救措施充分有效，未来可能出现新的重大缺陷[188] - 公司因财务报表重述、内部控制补救及相关诉讼已产生并预计继续产生重大费用[195] 公司上市合规情况 - 2020年4月17日公司收到纽交所通知，因未及时提交非依赖期重述财务报表不符合继续上市标准，获6个月初始补救期[203] - 2020年8月25日公司提交非依赖期重述财务报表，9月30日提交截至2020年3月31日季度的10 - Q表季度报告[203] - 2020年10月15日公司获额外3个月时间，至2021年1月15日，提交截至2020年6月30日季度报告、截至2020年9月30