公司基本信息 - 截至2020年9月30日，公司在全球拥有超750名员工[147] - 2020年8月24日，公司董事会批准将名称从Dasan Zhone Solutions, Inc.变更为DZS Inc. [148] - 2020年8月1日，Charlie Vogt被任命为公司总裁兼首席执行官[149] - 2020年8月1日，公司完成将总部从加利福尼亚州迁至德克萨斯州普莱诺市[150] 应收账款与借款情况 - 2020年6月1日，DZS Japan将约1160万美元应收账款转让给JECC，获得约1165万美元[150] - 截至2020年9月30日，公司有590万美元的有担保借款余额[150] - 2020年6月，DZS Japan应收账款保理获得约1160万美元，截至9月30日，有担保借款余额为590万美元[189] - 截至2020年9月30日，公司从关联方借款余额为2820万美元，年利率均为4.6%[199] - 2020年第三和前九个月关联方借款利息费用分别为30万美元和80万美元，2019年同期分别为10万美元和30万美元[200] - 截至2020年9月30日，三个客户分别占应收账款净额的17%、16%和16%，美国以外国家客户的应收账款占93%[203] 收入情况 - 2020年第三季度，产品收入同比增长34%至8890万美元，服务收入同比下降2%至500万美元[153] - 2020年前九个月，产品收入同比下降8%至1.978亿美元，服务收入同比下降2%至1410万美元[154] - 2020年第三季度，公司总净收入占比中，第三方为99%，关联方为1% [152] - 2020年前三季度总净收入为2.12亿美元，较去年同期的2.293亿美元下降8%；第三季度总净收入为9390万美元，较去年同期的7150万美元增长31%[156] - 2020年前三季度国际净收入为1.801亿美元，较去年同期的1.973亿美元下降9%；第三季度国际净收入为8200万美元，较去年同期的6070万美元增长35%[156][158] - 2020年前三季度北美净收入为3190万美元，较去年同期的3200万美元基本持平；第三季度北美净收入为1190万美元，较去年同期的1080万美元增长11%[156] - 2020年前三季度有一个客户占净收入的16%，第三季度有两个客户合计占净收入的35%；2019年前三季度无单一客户占净收入10%或以上，第三季度有一个客户占净收入的11%[159] 成本与利润情况 - 2020年前九个月，公司总成本收入占比为68%，毛利润占比为32% [152] - 2020年前三季度研发费用为2690万美元，较去年同期的2950万美元下降9%；第三季度研发费用为890万美元，较去年同期的990万美元下降10%[163] - 2020年前三季度销售、营销、一般和行政费用为4380万美元，较去年同期的4570万美元下降4%；第三季度该费用为1690万美元，较去年同期的1570万美元增长8%[166][167] - 2020年前三季度所得税费用为250万美元，第三季度为160万美元；2019年前三季度所得税费用为110万美元，第三季度为30万美元[168] - 2020年前三季度调整后EBITDA为484.7万美元，第三季度为640万美元；2019年前三季度调整后EBITDA为825.2万美元，第三季度为 - 25.7万美元[173] - 2020年前三季度总成本收入为1.44亿美元，较去年同期的1.544亿美元下降7%；第三季度总成本收入为6580万美元，较去年同期的4930万美元增长33%[161] - 2020年前九个月净亏损900万美元，2019年全年净亏损1330万美元，截至2020年9月30日累计亏损3830万美元[177] 现金流情况 - 2020年9月30日现金及现金等价物为3130万美元，其中海外子公司持有1370万美元；总债务本金为5150万美元，流动负债中反映2330万美元[179] - 2020年前九个月经营活动净现金使用量从2190万美元降至1100万美元，减少1090万美元[184] - 2020年前九个月投资活动净现金使用量从620万美元降至190万美元，减少420万美元[185] - 2020年前九个月融资活动净现金流入为1980万美元，2019年同期为4620万美元[186] 客户与市场风险 - 公司预计未来运营结果在很大程度上取决于对少数大客户的销售，季度收入可能因关键客户订单变化而大幅波动[160] 资金保障与预期 - 公司认为现有措施和现金等价物至少能满足未来十二个月预期现金需求[181] 未来合同承诺 - 截至2020年9月30日，公司未来合同承诺总额为80016千美元[204] - 2020 - 2024财年及以后，公司未来合同承诺分别为12204千美元、22684千美元、33026千美元、4424千美元、3958千美元、3720千美元[204] - 公司未来最低经营租赁付款总额为23845千美元，主要用于办公、制造及研发场地，租赁到期日至2027年[204][205] - 公司短期债务总额为23341千美元，其中2020年需偿还5940千美元，2021年需偿还17401千美元[204] - 截至2020年9月30日，公司采购承诺为4663千美元，为不可撤销的库存采购承诺[204][206] - 公司长期关联方债务为28167千美元，将于2023年偿还[204]