收入和利润表现 - HEI公司第三季度总收入为7.715亿美元，与去年同期的7.680亿美元相比基本持平[206] - HEI公司第三季度普通股净利润为6341.9万美元，较去年同期的6590万美元下降4%[206] - HEI公司前三季度总收入为21.486亿美元，较去年同期的20.992亿美元增长2%[206] - HEI公司前三季度普通股净利润为1.516亿美元，与去年同期的1.522亿美元基本持平[206] - 第三季度收入为6.88亿美元，同比微增100万美元，主要得益于电价上调带来的400万美元收入、斯科菲尔德发电厂的MPIR收入300万美元以及电线杆附着费收入200万美元[229] - 第三季度净收入为4700万美元，同比减少300万美元，主要由于运营费用和所得税费用增加[229] - 前三季度收入为19.01亿美元，同比增加3500万美元，主要受电价上调（2600万美元）和斯科菲尔德发电厂MPIR收入（1300万美元）推动[230] - 前三季度净收入为1.11亿美元，同比增加300万美元，得益于电价和MPIR收入增长[230] - 2019年第三季度净利润为2300万美元，较2018年同期2100万美元增长200万美元[289] 成本和费用 - 公司第三季度实际税率为19%，高于去年同期的14%[207] - 公司前三季度实际税率均为19%[207] - 2019年第三季度贷款损失拨备为300万美元，较2018年同期600万美元减少300万美元[288] - 截至2019年9月30日的九个月贷款损失准备金为1800万美元，较2018年同期的1200万美元增加600万美元[290] - 2019年前九个月贷款损失准备金为1790万美元，而2018年同期为1230万美元，主要因消费贷款组合和部分商业信贷增提准备金[310] - 2019年前九个月计息存款的平均成本为0.28%，高于2018年同期的0.22%[305] 电力业务运营指标 - 第三季度千瓦时销售量为24.14亿千瓦时，同比增长8500万千瓦时，主要因2019年第三季度天气更温暖潮湿[231] - 前三季度千瓦时销售量为64.49亿千瓦时，同比减少2000万千瓦时，主要因客户能效措施和分布式可再生能源增加[232] - 截至2019年9月30日，约29%的单户住宅安装了私人屋顶太阳能系统，约17%的公用事业客户拥有太阳能系统[263] 资本结构和融资活动 - HEI合并资本结构中，短期借款（非银行）从7400万美元增至1.64亿美元，占比从2%升至4%[219] - 截至2019年9月30日，公司资本结构为短期借款1.13亿美元（占3%）、长期债务14.18亿美元（占40%）、优先股3400万美元（占1%）、普通股权益19.93亿美元（占56%）[272] - 公司拥有2亿美元信贷额度，截至2019年9月30日无未偿还金额[272][273] - 公司获准在2024年6月30日前发行至多7亿美元特殊目的收益债券，用于资助资本改善项目[277] - 公司获准在2022年12月31日前发行应税债务，夏威夷电力、夏威夷电灯和毛伊电力的授权总额分别为4.1亿美元、1.5亿美元和1.3亿美元[279][281] - 公司获准在2022年12月31日前发行普通股，夏威夷电力、夏威夷电灯和毛伊电力的剩余授权金额分别为3.453亿美元、1.1亿美元和1.037亿美元[281][282] - 截至2019年9月30日，ASB未使用的FHLB借款能力约为22亿美元[321] - 截至2019年9月30日，ASB在德梅因联邦住房贷款银行的未使用借款能力为22亿美元，未偿还预付款为3800万美元[306] 现金流状况 - 2019年前九个月，HEI合并经营活动的净现金流入为3.41亿美元[222] - 2019年前九个月经营活动净现金流入为2.826亿美元，较2018年同期1.937亿美元增长45.9%[283] - 2019年前九个月投资活动净现金流出为2.951亿美元，较2018年同期3.006亿美元减少1.8%[283] - 2019年前九个月融资活动净现金流入为915.7万美元，较2018年同期1.015亿美元大幅下降91.0%[283] - 2019年前九个月，ASB经营活动提供的净现金为7100万美元[322] - 2019年前九个月，ASB投资活动使用的净现金为6500万美元，主要由于贷款净增加2.58亿美元[322] - 2019年前九个月，ASB融资活动提供的净现金为500万美元，主要由于存款负债增加3700万美元[322] 银行业务表现 - 2019年第三季度利息收入为6700万美元，较2018年同期6500万美元增长300万美元[288] - 截至2019年9月30日的九个月利息收入为2.02亿美元，较2018年同期的1.9亿美元增加1200万美元[290] - 截至2019年9月30日的九个月平均贷款组合余额增加2.03亿美元，其中房屋净值信贷、住宅、消费和商业贷款分别增加9100万、5700万、3700万和3100万美元[290] - 截至2019年9月30日的九个月总贷款组合收益率上升15个基点[290] - 截至2019年9月30日的九个月平均存款余额增加1.81亿美元，其中核心存款和定期存单分别增加1.36亿和4500万美元[290] - 截至2019年9月30日的九个月平均存款成本为28个基点，较2018年同期上升6个基点[290] - 截至2019年9月30日的九个月净息差为3.87%，高于2018年同期的3.78%[293] - 截至2019年9月30日的九个月平均生息资产总额为64.67774亿美元，净利息收入为6215万美元[293] - 截至2019年9月30日的九个月净利息收入为1.87476亿美元，净息差为3.87%，相比2018年同期的1.79384亿美元和3.78%有所增长[295] - 总贷款平均余额从2018年的47.50872亿美元增至2019年的49.53896亿美元，贷款收益率从4.58%升至4.73%[295] - 消费贷款组合的年化收益率最高，2019年为13.32%，平均余额为27.16亿美元[295] - 房屋净值信贷额度（HELOC）占贷款组合的21%，截至2019年9月30日未偿还余额为10.79262亿美元，其中75%为仅付息产品[302] - 投资证券组合从2018年12月31日的15.30408亿美元下降至2019年9月30日的13.43452亿美元，主要原因是还款用于贷款增长而非再投资[303] - 截至2019年9月30日，可供出售投资证券的税后未实现收益为290万美元，而2018年12月31日为税后未实现损失2440万美元[309] - 截至2019年9月30日，ASB总资产为71.35亿美元，存款为61.96亿美元，是夏威夷最大的金融机构之一[320] - 截至2019年9月30日，ASB贷款持有净额为50.31亿美元，较2018年12月31日的47.91亿美元增长5%[320] - 截至2019年9月30日，ASB存款负债为61.96亿美元，较2018年12月31日的61.59亿美元增长1%[320] - 截至2019年9月30日，ASB总资产为71.35亿美元，较2018年12月31日的70.28亿美元增长2%[320] 资产质量和信用指标 - 2019年9月30日贷款拖欠率降至0.41%，较2018年同期0.52%有所改善[288] - 2019年第三季度年化净冲销率为0.69%，高于2018年同期的0.40%[288] - 截至2019年9月30日的九个月年化净冲销率为0.46%，高于2018年同期的0.33%[290] - 截至2019年9月30日的九个月拖欠率从2018年9月30日的0.52%降至0.41%[290] - 2019年前九个月年度化净核销率为0.46%，高于2018年同期的0.33%[311] - 截至2019年9月30日，ASB贷款损失准备金为5304万美元[311] 资本充足率 - ASB普通股一级资本比率为12.8%，远高于6.5%的最低要求[324] - ASB一级资本比率为12.8%，总资本比率为14.0%，均超过监管要求[324] - 截至2019年9月30日，ASB的普通股权一级资本比率为12.8%，远高于6.5%的最低要求[324] - 截至2019年9月30日，ASB的总资本比率为14.0%，远高于10.0%的最低要求[324] 监管与费率申请 - 截至2019年9月30日，夏威夷电力公司实际与PUC允许的RORB差异为-0.84%，ROACE差异为-1.72%[254] - 截至2019年9月30日，电灯公司实际与PUC允许的RORB差异为-1.41%，ROACE差异为-2.62%[254] - 截至2019年9月30日，毛伊岛电力公司实际与PUC允许的RORB差异为-1.27%，ROACE差异为-2.11%[254] - 毛伊岛电力公司因最终费率低于临时命令，于2019年6月和7月向客户退还约50万美元[257] - 夏威夷电力公司2020年费率申请要求增加7760万美元收入，增幅4.1%[258] - 夏威夷电灯公司2019年费率申请要求增加1340万美元收入，增幅3.4%[258] - 毛伊岛电力公司2018年费率最终确定增加1220万美元收入，增幅3.7%[258] 可再生能源与电网投资 - 公司执行了8项可再生能源购电协议，总光伏容量为274.5兆瓦，电池储能系统规模为274.5兆瓦/1098兆瓦时，预计年度总支付额为6260万美元[264] - 公司获得监管批准，可通过购电协议成本调整机制回收7项购电协议的5780万美元年度支付额，剩余480万美元支付额尚待批准[264] - 第一阶段太阳能光伏项目总容量为8兆瓦[247] - 第二阶段50%的公用事业容量将保留给中低收入客户[248] - 电网现代化战略第一阶段已获批准，预计成本约为8600万美元，为期五年[245] - 公司已申请实施高级配电管理系统作为电网现代化第二阶段部分，预计五年实施成本为4600万美元[245] - 公司预测2019年至2023年五年期间公用事业部门净资本支出最高达21亿美元[285] 资产与回报指标 - 公司截至2019年9月30日的十二个月平均资本回报率为7.6%，高于去年同期的7.2%[234] - 截至2019年9月30日，公用事业厂房财产及设备的净账面价值为40亿美元，其中发电资产占28%，输配电资产占63%[236] 市场环境与外部因素 - 夏威夷9月份失业率小幅下降至2.7%[210] - 截至2019年9月，瓦胡岛单户住宅中位销售价格同比下降0.5%，公寓中位销售价格同比下降1%[211] 其他重要业务发展 - 公司获得一项为期50年的美国陆军私有化合同，将以1630万美元收购配电系统，并在合同期内通过月度费用抵免方式支付[268] - 公司初步评估陆军合同前六年资本需求约为4000万美元，预计对收益影响不重大[269] - 穆迪将公司评级展望从“稳定”上调至“正面”，并确认其高级无担保评级为Baa2，商业票据评级为P-2[274] - 截至2019年9月30日，ASB对借款人的贷款承诺和未使用信贷额度为19亿美元[321] - 截至2019年9月30日，ASB对借款人的贷款承诺、未使用信贷额度和信用证为19亿美元[321] - 2019年10月，ASB出售办公楼获得税前收益约880万美元[312]