公司基本信息 - 截至2019年11月21日，公司普通股约有987名登记持有人[210] - 公司普通股在纳斯达克全球精选市场交易，代码为“HOLX”[210] - 公司拥有多处房产用于业务，租赁的部分房产中，Danbury, CT的一处制造设施租赁于2022年到期，有4个五年续约期[206] - 公司从未宣布或支付过现金股息，目前计划保留所有收益用于未来增长、偿还债务和回购股票[211] 股票回购计划 - 2018年6月13日，公司董事会授权一项最高5亿美元的股票回购计划，有效期至2023年6月13日[213] - 2019年6月30日至9月28日，公司共回购7313股普通股，平均每股价格49.01美元，剩余可回购金额2.115亿美元[214] - 2018年6月13日，董事会授权最高5亿美元的股票回购计划，2019财年回购480万股，花费2.001亿美元，截至9月28日，剩余授权金额2.115亿美元[376] - 2019年11月19日，董事会授权最高2.05亿美元的股票回购，11月25日，已初步回购330万股[377] 公司财务关键指标 - 2019财年公司总营收33.673亿美元，净亏损2.036亿美元，基本和摊薄后每股净亏损均为0.76美元[219] - 2019财年公司营运资金为7.23亿美元，总资产64.421亿美元，长期债务28.123亿美元，股东权益21.157亿美元[219] - 截至2019年9月28日，公司营运资金7.23亿美元，现金及现金等价物6.018亿美元，较之前减少6490万美元[356] - 2019财年，公司经营活动产生现金6.495亿美元，净亏损2.036亿美元，非现金调整后部分被递延所得税负债减少2.357亿美元抵消[357] - 2019财年，公司投资活动使用现金2.807亿美元，主要用于收购、资本支出等[359] - 2019财年，公司融资活动使用现金4.315亿美元，主要用于偿还债务、回购股票等，部分被新贷款和股权计划收益抵消[360] - 截至2019年9月28日，公司总债务31亿美元，包括2018年信贷协议下的定期贷款14.9亿美元等[361] - 截至2019年9月28日，长期债务义务总计30.84亿美元，利息总计6.081亿美元[379] - 截至2019年9月28日，总合同义务为39.759亿美元，其中1年内到期5.205亿美元，1 - 3年到期4.374亿美元，3 - 5年到期15.188亿美元，5年以上到期14.992亿美元[379] - 截至2019年9月28日，递延薪酬计划负债为5190万美元，不确定税务准备金长期负债为1.016亿美元[380] - 公司预计现金及现金等价物、经营现金流、2018年修订循环信贷和证券化计划资金可满足未来12个月运营和债务支付需求，长期流动性取决于未来经营业绩[381] 公司收购与出售业务 - 2017财年第二季度公司收购Cynosure，第三季度收购Medicor；2018财年第一和第四季度分别收购Emsor和Faxitron；2019财年第一季度收购Focal Therapeutics[218] - 公司于2019年11月20日签署协议，以2.05亿美元现金出售医美业务，预计净收益约1.38亿美元，预计2019年底完成交易[229] - 2017年3月22日，公司以16.6亿美元收购Cynosure，其中可辨认无形资产包括7.36亿美元的已开发技术、1.07亿美元的在研项目、7400万美元的商标、4200万美元的分销协议和3500万美元的客户关系[233][234] - 2017年4月7日，公司以1900万美元收购Medicor；2017年12月11日，以1.63亿美元收购Emsor，其中包括4900万美元的或有对价[240][241] - 2018年7月31日，公司以8950万美元收购Faxitron，其中包括1170万美元的暂扣款项和290万美元的或有对价；2019财年第四季度，或有对价负债增加170万美元[242] - 2018年10月1日，公司以1.201亿美元收购Focal，其中包括1400万美元的暂扣款项；2019财年第二季度支付150万美元，剩余1250万美元于2019年10月1日支付[243] - 2019年8月1日，公司收购SuperSonic Imagine约46%的股份；2019年11月21日，以1250万美元收购760万股，持股比例增至约78%[244] - 2017财年第一季度，公司以18.5亿美元现金出售血液筛查业务，交易于2017年1月31日完成，获得18.65亿美元，确认8.997亿美元的收益[245] - 2019年8月1日，公司以1820万美元收购SSI 46%的流通股，截至9月28日，剩余股份现金要约收购价格约为2090万美元；11月21日，又以1250万美元收购760万股，持股约78%[375] 各业务线营收占比 - 2019财年和2018财年，公司因血液筛查业务的长期供应协议、过渡服务协议和研发服务分别确认5850万美元和5540万美元的收入[246] - 2019财年、2018财年和2017财年，产品收入占总收入的比例分别为82.3%、82.2%和83.0%；服务和其他收入占比分别为17.7%、17.8%和17.0%[249] 各业务线产品收入变化 - 2019财年产品收入27.713亿美元，较2018财年的26.439亿美元增长4.8%，除医疗美容业务外各业务板块均增长[251] - 2019财年诊断产品收入11.799亿美元，较2018财年的11.236亿美元增长5.0%，主要因分子诊断业务增长[251][252] - 2019财年乳腺健康产品收入8.368亿美元，较2018财年的7.585亿美元增长10.3%，主要因收购产品及数字乳腺摄影系统销量增加[251][253] - 2019财年医疗美容产品收入2.529亿美元，较2018财年的2.784亿美元下降9.2%，主要因身体塑形和女性健康产品销售下降[251][254] - 2019财年妇科手术产品收入4.362亿美元，较2018财年的4.211亿美元增长3.6%，主要因MyoSure和Fluent系统销量增加[251][255] - 2019财年骨骼健康产品收入6550万美元，较2018财年的6230万美元增长5.1%，主要因Horizon DXA系统销量增加[251][256] - 2019财年服务及其他收入5.96亿美元，较2018财年的5.74亿美元增长3.8%，主要因乳腺健康业务安装、备件及服务合同转化率和续约率提高[258] - 2018财年产品营收较2017财年增长4.2%，达26.439亿美元，主要因收购赛诺秀和乳腺健康业务销售增长[303] - 2018财年诊断业务产品营收较2017财年下降3.6%，主要因血液筛查业务剥离致营收减少8820万美元[303][304] - 分子诊断产品2018财年收入为6.012亿美元，2017财年为5.576亿美元，增长主要归因于全球Aptima系列检测试剂销售增加[305] - 乳腺健康产品收入2018财年较2017财年增长7.1%，主要因新产品销量增加和美元贬值[306] - 医学美容业务产品收入2018财年较2017财年增长56.1%，但因召回TempSure Vitalia系统记录680万美元收入储备[307][308] - 妇科手术产品收入2018财年较2017财年下降1.2%，主要因NovaSure系统美国销量下降，MyoSure系统全球销量增加[309] - 骨骼健康产品收入2018财年较2017财年增长3.1%，主要因美国Horizon骨质疏松评估产品销量增加[310] - 2018财年美国产品收入占比74.2%，2017财年为76.7%，其他国际市场收入占比上升[311] - 服务及其他收入2018财年为5.74亿美元，较2017财年的5.208亿美元增长10.2%[312] 各业务线成本与费用变化 - 2019财年产品销售成本9.487亿美元，占产品收入的34.2%，较2018财年的8.866亿美元（占比33.5%）增长7.0%[259] - 2019财年无形资产摊销费用3.185亿美元，较2018财年的3.194亿美元下降0.3%，主要因Cynosure和Cytyc收购的无形资产摊销减少[259][265] - 2019财年无形资产和设备减值费用5.787亿美元，主要因医疗美容业务报告单元出现减值迹象[259][266] - 2019财年服务及其他收入成本为3.505亿美元，占比58.8%，较2018财年的3.152亿美元增长11.2%，服务及其他收入毛利率从2018财年的45.1%降至2019财年的41.2%[267] - 2019财年研发费用为2.322亿美元，占比6.9%，较2018财年增长6.2%，主要因购买知识产权、人员增加等[269] - 2019财年销售和营销费用为5.649亿美元，占比16.8%，较2018财年增长3.7%，主要因收购及人员、营销活动增加[270] - 2019财年一般及行政费用为3.323亿美元，占比9.9%，较2018财年下降9.2%，主要因2018财年包含法律和解费用[271] - 2019财年无形资产摊销费用为5200万美元，占比1.5%，较2018财年下降12.3%，主要因收购无形资产摊销减少[272] - 2019财年无形资产和设备减值费用为1.067亿美元，占比3.2%，较2018财年的4600万美元增长132.0%[269] - 2018财年商誉减值费用为6.857亿美元，占比21.3%，2019财年无此项费用，下降100.0%[269] - 2019财年重组费用为660万美元，占比0.2%，较2018财年的1420万美元下降53.5%[269] - 2019财年利息费用为1.408亿美元，较2018财年的1.487亿美元下降5.3%，主要因债务再融资[277] - 2019财年有效税率为21.0%，较2018财年的73.4%下降82.4%，主要因内部重组等因素[282] - 2018财年实施《减税与就业法案》带来3.462亿美元收益[283] - 产品销售成本占比2018财年为33.5%，2017财年为34.7%，产品毛利率从2017财年的53.6%升至2018财年的54.4%[313][314] - 服务及其他收入成本2018财年为3.152亿美元，占比54.9%，2017财年为2.589亿美元，占比49.7%，毛利率从2017财年的50.3%降至2018财年的45.1%[323] - 研发费用2018财年较2017财年下降6.1%，销售和营销费用增长9.2%，一般和行政费用增长6.6%[324][325] - 2018财年销售和营销费用较2017财年增长9.2%，主要因纳入Cynosure增加4990万美元，剔除Cynosure后，Hologic传统业务相关费用减少500万美元[326] - 2018财年一般及行政费用较2017财年增长6.6%，主要因纳入Cynosure增加2210万美元，剔除其影响后，Hologic传统业务费用略有增加，主要因法律费用等增加[327] - 2018财年无形资产摊销费用较2017财年减少5.1%，主要因血液筛查业务无形资产摊销减少1040万美元，部分被Cynosure无形资产摊销增加890万美元等抵消[329] - 2018财年第二季度，公司取消并放弃Cynosure收购中的一个研发项目，记录4600万美元减值损失[330] - 2018财年和2017财年，公司重组费用分别为1420万美元和1330万美元[333] - 2018财年利息费用为1.487亿美元，较2017财年的1.532亿美元减少2.9%，主要因再融资等[334] - 2018财年债务清偿损失为4590万美元，较2017财年的320万美元增长1334.4%[335] - 2018财年其他收入净额为760万美元，较2017财年的1290万美元减少41.1%[337] - 2018财年所得税费用为3.073亿美元，较2017财年的4.75亿美元减少164.7%，2018财年有效税率为73.4%，2017财年为38.6%[339] 各业务线运营情况 - 2019财年诊断业务总营收12.055亿美元，较2018财年增长5810万美元，增幅5.1%；运营收入1.631亿美元，增长1760万美元，增幅12.1%[285] - 2019财年乳腺健康业务总营收13.142亿美元，较2018财年增长9600万美元，增幅7.9%；运营收入3.993亿美元，减少40万美元，降幅0.1%[288] - 2019财年医学美容业务总营收3.156亿美元，较2018