公司整体财务数据关键指标变化 - 2020年，公司总合并净亏损1.238亿美元，勘探与生产部门净亏损3.269亿美元[49] - 2020年运营收入为15.46291亿美元，2019年为16.93332亿美元，2018年为15.92668亿美元[172] - 2020年运营费用为15.16433亿美元，2019年为11.81523亿美元，2018年为10.72945亿美元[172] - 2020年净收入亏损为1.23772亿美元，2019年为3.0429亿美元，2018年为3.91521亿美元[172] - 2020年基本每股收益亏损为1.41美元，2019年为3.53美元，2018年为4.56美元[172] - 2020年总净工厂为59.98067亿美元，2019年为55.0951亿美元，2018年为49.77143亿美元[173] - 2020年总资产为69.64935亿美元，2019年为64.62157亿美元，2018年为60.36486亿美元[173] - 2020年总资本化为46.01562亿美元，2019年为42.72743亿美元，2018年为40.68695亿美元[173] - 2020年公司亏损1.238亿美元，2019年盈利3.043亿美元，盈利下降主要因勘探与生产部门亏损[212] 各业务线净收入贡献情况 - 2020年，管道与存储部门贡献净收入7890万美元，部分抵消公司净亏损[50] - 2020年，集输部门贡献净收入6860万美元，部分抵消公司净亏损[57] - 2020年，公用事业部门贡献净收入5740万美元，部分抵消公司净亏损[58] - 2020年，其他类别和公司运营净亏损180万美元[59] 各业务线运输与存储能力数据 - 2020财年末，Supply Corporation的合同运输能力约为3443MDth/天，公用事业部门占1200MDth/天（35%），勘探与生产部门占74MDth/天（2%），租给Empire 55MDth/天（2%），非关联客户占2114MDth（61%）[51] - 2020年末，Supply Corporation的固定存储容量为70693MDth，公用事业部门签约30064MDth（43%），租给Empire 3753MDth（5%），非关联客户签约36876MDth（52%）[52] - 2020财年末，Empire的固定运输能力约为984MDth/天，公用事业部门和勘探与生产部门分别占7%和20%，非关联客户占73%[53] 公用事业部门天然气采购情况 - 2020年，公用事业部门购买73.4Bcf天然气，其中美国生产商和供应商的多月合同采购占52%，现货市场采购占48%[63] 公司员工情况 - 截至2020年9月30日，公司及其全资子公司共有2162名全职员工[80] - 截至2020年9月30日，公司48%的在职员工受集体谈判协议覆盖[81] - 公司财年自愿离职率（不包括退休）为4.4%，优于行业水平[83] - 公司财年未发生停工，闲置天数为零[84] 公司债务相关情况 - 公司1974年契约规定发行增量长期债务需满足利息覆盖测试，且长期债务与合并资产比率不超过60%[93] - 鉴于2020财年及可能的2021财年资产减值，公司在2021财年几个季度内不得发行增量长期债务[93] - 公司4.90%的票据本金5亿美元将于2021年12月到期，1974年契约不阻止公司发行长期债务替换到期债务[93] - 2020年3月27日，公司被标普降级至BBB - 负面展望，6月3日修订为BBB - 稳定展望，此次降级增加了公司短期借款成本，6亿美元未偿长期债务在特定情况下利率可能上调，另有5亿美元未偿长期债务仅因评级降至投资级以下利率就可能上调[94] 公司面临的外部风险与挑战 - 纽约于2019年7月通过《气候领导力与社区保护法》，可能导致电力和地热能形式的竞争加剧[73] - 公用事业部门天然气交付量受天气影响，纽约的天气正常化条款可缓解对利润率的影响[74] - 纽约州2020年6月颁布立法，禁止在纽约州新冠灾难紧急状态期间（目前持续至2020年12月3日）因未付款终止住宅公用事业服务，之后至2021年3月31日，向配电公司证明因新冠紧急状态导致财务状况变化的住宅客户也禁止因未付款终止服务[102] - 气候变化可能导致公司运营和财务结果受影响，极端天气事件可能破坏天然气基础设施，扰乱供应链和运营，相关法律法规可能增加公司成本、减少天然气需求、影响资金获取[96][97] - 有组织的对油气行业的反对可能导致监管和立法举措增加，限制油气使用、增加运营成本、引发诉讼，影响公司运营结果和现金流[98][99] - 公司项目的延迟或变更，包括监管延迟或拒绝必要的批准、许可或命令，可能导致项目无法按时完成、资产减记和收益减少[100] - 公司作为控股公司，依赖运营子公司偿还贷款本金和利息以及支付股息来满足财务需求，但子公司可能无法产生足够净收入或现金流[101] - 经济放缓通常导致能源消费下降，新冠疫情、经济衰退等可能影响公司收入、现金流和增长，公司各部门面临供应商和客户信用风险[102] - 利率上升可能影响公司资本支出融资和债务再融资能力，公司受监管业务的授权回报率基于利率假设，利率波动可能产生不利影响[104] - 油气价格波动影响公司勘探与生产部门运营，价格受多种因素影响，长期降价可能限制公司勘探和生产活动，影响收入、现金流和运营结果[105] - 新冠疫情导致石油当前需求下降，可能降低天然气需求，减少公司收入，还可能带来客户付款延迟或无法收回、承包商或供应商无法履行合同等影响[117][118] - 公司运营面临火灾、自然灾害、爆炸等固有风险，可能导致人身伤害、财产损失等，虽有保险但可能不足[119] - 第三方试图破坏公司网络安全，可能导致业务运营中断、数据被盗等，公司虽有保险但可能无法完全覆盖损失[121][122] - 公司油气开发存在诸多风险，实际产量和钻井成本难以预测，可能与储量和产量估计有显著差异，影响公司收益[123] - 公司业务需遵守联邦和州的各种法律法规，法规变化可能增加成本、限制收入增长[124] - 公司受管道和危险材料安全管理局（PHMSA）管辖，若因新法规产生无法完全收回的合规成本，财务状况可能受影响[126] - 公司供应公司和帝国公司受联邦能源监管委员会（FERC）管辖，费率调整可能影响收益[127] - 公司业务受环境法规影响，合规成本和责任可能对经营结果、财务状况和现金流产生负面影响[129][130] 公司物业、厂房及设备投资情况 - 截至2020年9月30日，公司在物业、厂房及设备的净投资为60亿美元，其中勘探与生产部门占30.7%，公用事业、管道与存储部门占55.9%，集输部门占13.3%，其他及企业运营占0.1%[138] - 自2015年9月30日以来，物业、厂房及设备净投资增加6.66亿美元，增幅为12.5%，这一增长已扣除2016年和2020年油气生产资产的减值（分别为9.48亿美元和4.49亿美元）以及2020年9月30日重新分类为待售资产的5340万美元木材资产[138] - 2020年9月30日，勘探与生产部门在物业、厂房及设备的净投资为18亿美元[139] - 2020年9月30日，管道与存储部门在物业、厂房及设备的净投资为18亿美元，其中传输管道占36%（2265英里），存储设施占15%（30个存储场，工作气量772亿立方英尺，389英里管道），压缩机站占31%（33个，227356马力）[140] - 2020年9月30日，集输部门在物业、厂房及设备的净投资为8亿美元，主要包括333英里管道和23个压缩机站（118800马力）[142] - 2020年9月30日，公用事业部门在物业、厂房及设备的净投资为16亿美元，其中天然气配送网络（14972英里配送管道）和客户服务连接分别约占49%和32%[143] 公司储量数据变化 - 2020年9月30日，勘探与生产部门的Seneca拥有已探明开发和未开发天然气储量3325085MMcf、石油储量22100Mbbl[35] - 公司已探明已开发和未开发天然气储量从2019年9月30日的29500亿立方英尺增至2020年9月30日的33250亿立方英尺，增幅为12.7%[146] - 公司已探明已开发和未开发石油储量从2019年9月30日的2487.3万桶降至2020年9月30日的2210万桶，降幅为11.1%[147] - 按油当量计算，公司已探明已开发和未开发储量从2019年9月30日的3099亿立方英尺油当量增至2020年9月30日的3458亿立方英尺油当量，增幅为11.6%[148] - 截至2020年9月30日，公司探明储量较上年增长12%，达到34580亿立方英尺当量[189] 公司油气销售与生产成本及产量数据 - 2020年公司天然气每千立方英尺平均销售价格为1.77美元，2019年为2.43美元，2018年为2.40美元；石油每桶平均销售价格2020年为45.94美元，2019年为64.17美元，2018年为66.38美元[155] - 2020年公司油气每千立方英尺当量平均生产成本为0.84美元，2019年为0.88美元，2018年为0.91美元；日均平均产量2020年为660百万立方英尺当量，2019年为580百万立方英尺当量，2018年为488百万立方英尺当量[155] 公司井数与开发面积数据 - 截至2020年9月30日，阿巴拉契亚地区产气井毛井数为881口，净井数为768口；西海岸地区产油井毛井数为1,865口，净井数为1,831口[156] - 截至2020年9月30日，公司开发面积毛面积为676,088英亩，净面积为664,705英亩；未开发面积毛面积为711,022英亩，净面积为664,336英亩[157] - 截至2020年9月30日，宾夕法尼亚州的净面积为1,243,444英亩，其中马塞勒斯、尤蒂卡或杰纳西页岩的页岩开发面积约为101,990英亩，占公司在宾夕法尼亚州总净面积的8.2%[157] - 2020 - 2023年及之后到期的未开发毛面积分别为967英亩、4,882英亩、2,973英亩和209,665英亩，对应净面积分别为695英亩、4,403英亩、2,648英亩和205,344英亩；剩余492,535英亩毛面积（451,246英亩净面积）为公司拥有的非到期油气权[158] - 2020年公司勘探净完井数为1口，开发净完井数为73.84口；2019年勘探净完井数为0口，开发净完井数为84口；2018年勘探净完井数为4口，开发净完井数为56.4口[159] - 截至2020年9月30日，公司正在钻探的井毛井数为56口，净井数为49口[161] 公司股权与股票交易情况 - 截至2020年9月30日，公司有9,993名普通股注册股东，普通股在纽约证券交易所上市交易，交易代码为“NFG”[165] - 2020年7 - 9月公司共购买40,541股普通股，平均每股价格为42.45美元，未通过公开宣布的股票回购计划购买股票，剩余可回购股票数量为6,971,019股[169] 行业与地区能源相关数据 - EIA的2020年国际能源展望预测，到2050年全球天然气消费量将增长超过40%[179] - 纽约州1990 - 2016年电力部门温室气体排放下降56%，住宅、商业和工业建筑排放减少约23%[179] - 公用事业部门2012 - 2019年温室气体排放减少24.7%[180] 公司税务与资产交易情况 - 公司申请加速剩余4250万美元替代最低税（AMT）抵免退款，并于2020年6月收到[186] - 2020年公司因油价和天然气价格低迷，在成本上限测试下累计减值费用达4.494亿美元（税后3.263亿美元）[188] - 2020年7月31日，公司以5.063亿美元收购壳牌在宾夕法尼亚州的上游和中游资产[190] - 2020年8月5日，公司签订协议以1.157亿美元出售宾夕法尼亚州的木材及其他资产，预计年底前完成交易[191] - 2020年6月，公司发行5亿美元5.50%的票据，到期日为2026年1月15日；还公开发售437万股普通股，每股价格39.50美元[192] - 2020年5月，公司与10家银行签订364天信贷协议，获得额外2亿美元无担保承诺循环信贷额度[193] 公司项目情况 - 帝国北项目允许每天从宾夕法尼亚州蒂奥加县向TC能源管道和TGP 200线输送20.5万德卡热单位额外页岩气，最终项目成本估计为1.29亿美元[195] - FM100项目预计在2021年底投入使用，初步成本估计约2.8亿美元，将在宾夕法尼亚州创造约33万德卡热单位/天的额外运输能力[195] 公司业务费率与收益情况 - 2020年供应公司的新费率生效，增加收益1490万美元[196] 勘探与生产部门财务与运营数据变化