公司物业持有情况 - 截至2019年6月30日，公司有10个PROs[143] - 截至2019年6月30日，公司拥有554个自助存储物业，分布在29个州和波多黎各，可出租面积约3380万平方英尺，约26.9万个存储单元[145] - 截至2019年6月30日，2018年合资企业拥有103个物业，可出租面积约770万平方英尺，约6.3万个存储单元，分布在17个州，公司持股25%[148] - 截至2019年6月30日，2016年合资企业拥有72个物业，可出租面积约490万平方英尺，约4万个存储单元，分布在13个州，公司持股25%[149] - 截至2019年6月30日，公司同店组合包括439个合并自助存储物业[155] 公司物业交易情况 - 2019年上半年，公司以3.799亿美元收购56个自助存储物业，可出租面积约350万平方英尺，约2.7万个存储单元[146] - 2019年上半年，2016年合资企业以410万美元向公司出售1个自助存储物业，可出租面积不足10万平方英尺，约300个存储单元[150] 第二季度财务数据关键指标变化 - 2019年第二季度净收入为1770万美元，2018年同期为1300万美元，增加470万美元[157] - 2019年第二季度总租金收入为8717.5万美元，2018年同期为7501.9万美元，增加1215.6万美元[158] - 2019年第二季度净营业收入同店组合为5200.8万美元，2018年同期为4930.8万美元，增加270万美元；非同店组合为1110.5万美元，2018年同期为307.6万美元，增加802.9万美元[158] - 2019年第二季度总净营业收入为6311.3万美元，较2018年同期的5238.4万美元增加1072.9万美元[159] - 2019年第二季度总收入增加1570万美元，增幅19.7%，主要源于新增76处自存仓物业、租户租金上调和入住率从88.9%升至89.1%[160] - 2019年第二季度租金收入增加1220万美元，增幅16.2%，其中非同店租金收入增加1100万美元，同店组合租金收入增加310万美元，增幅4.6%[161] - 2019年第二季度其他物业相关收入增加60万美元，增幅22.7%，主要源于非同店收入增加40万美元[162] - 2019年第二季度管理费用和其他收入为510万美元，较2018年同期的220万美元增加290万美元[163] - 2019年第二季度物业运营费用为2720万美元，较2018年同期的2520万美元增加200万美元，增幅8.0%[164] 上半年财务数据关键指标变化 - 2019年上半年净收入为3070万美元，较2018年同期的2500万美元增加570万美元，主要因净营业收入增加[172] - 2019年上半年租金收入为1.7003亿美元，较2018年同期的1.4703亿美元增加2300万美元[173] - 2019年上半年其他物业相关收入为595.2万美元，较2018年同期的487万美元增加108.2万美元[173] - 2019年上半年物业运营费用为5364.7万美元，较2018年同期的5041万美元增加323.7万美元[173] - 2019年上半年总营收增加2980万美元，增幅19.1%，主要源于76个自储物业增量收入、租户租金上调和入住率从88.1%升至88.2%[175] - 2019年上半年租金收入增加2300万美元，增幅15.6%，非同店租金收入增加2060万美元，同店组合租金收入增加630万美元，增幅4.7%[176] - 2019年上半年其他物业相关收入增加110万美元，增幅22.2%，非同店其他物业相关收入增加80万美元[177] - 2019年上半年管理费用和其他收入为1000万美元，较2018年增加570万美元[178] - 2019年上半年物业运营费用为5360万美元，较2018年增加320万美元，增幅6.4%[179] - 2019年上半年一般及行政费用增加520万美元，增幅30.8%，源于监管和行政费用、物业平台成本等增加[180] - 2019年上半年折旧和摊销增加640万美元，增幅14.7%，源于76个自储物业折旧费用增加[181] - 2019年上半年利息费用增加710万美元，增幅35.1%，源于循环信贷借款和1.75亿美元定期贷款借款增加[182] - 2019年上半年未合并房地产投资的权益亏损为370万美元，2018年为不足10万美元[183] - 2019年上半年自储物业销售收益为280万美元，2018年为40万美元[184] 不同时期特定财务指标对比 - 2019年和2018年Q2净利润分别为1773.3万美元和1304.1万美元，H1分别为3067.3万美元和2501.4万美元[191] - 2019年和2018年Q2归属于普通股股东、OP单位持有人和LTIP单位持有人的FFO分别为3397.8万美元和2741.6万美元，H1分别为6655.8万美元和5309.4万美元[191] - 2019年和2018年Q2归属于普通股股东、OP单位持有人和LTIP单位持有人的核心FFO分别为3428.3万美元和2756.6万美元，H1分别为6702万美元和5342.4万美元[191] - 2019年和2018年Q2每股和每单位FFO分别为0.38美元和0.33美元，H1分别为0.74美元和0.65美元[191] - 2019年和2018年Q2每股和每单位核心FFO分别为0.38美元和0.34美元，H1分别为0.75美元和0.65美元[191] - 2019年和2018年Q2摊薄后每股收益分别为 - 0.19美元和0.07美元，H1分别为 - 0.11美元和0.19美元[194] - 2019年和2018年Q2净营业收入分别为6311.3万美元和5238.4万美元，H1分别为12233.5万美元和10149万美元[199] 特定指标定义及说明 - 公司定义NOI为GAAP下净收入加多项费用减多项收入，是评估运营表现的指标但有局限性[196][198] - 公司定义EBITDA为GAAP下净收入加多项费用，调整后EBITDA为EBITDA加多项费用减多项收入[200] - EBITDA和调整后EBITDA有助于跨期比较业绩，但不反映资本支出等现金支出[201] 特定时期EBITDA等指标对比 - 2019年和2018年6月30日结束的六个月，公司净收入分别为3067.3万美元和2501.4万美元，EBITDA分别为1.19674亿美元和9182万美元，调整后EBITDA分别为1.19744亿美元和9354.5万美元[203] 现金相关指标变化 - 2019年6月30日，公司现金及现金等价物为1530万美元，受限现金为450万美元，较2018年12月31日分别增加210万美元和130万美元[209] - 2019年和2018年6月30日结束的六个月，公司经营活动提供的现金分别为9350万美元和7430万美元，增加了1920万美元[210] - 2019年和2018年6月30日结束的六个月，公司投资活动使用的现金分别为3.181亿美元和1.879亿美元[211] - 2019年和2018年6月30日结束的六个月，公司资本支出分别为1040万美元和1010万美元[212] - 2019年和2018年6月30日结束的六个月，公司融资活动提供的现金分别为2.28亿美元和1.208亿美元[214] 公司信贷及债务情况 - 截至2019年6月30日，公司信贷安排总借款额度为10.2亿美元，7月29日增加至12.75亿美元[215][216] - 2023年、2028年和2029年定期贷款安排额度分别为1.75亿美元、7500万美元和1亿美元，截至2019年6月30日全部已使用，有效利率分别为2.83%、4.62%和4.27%[217][218][220] - 2019年7月30日，公司运营合伙企业协议发行1亿美元3.98%的2029年到期和5000万美元4.08%的2031年到期高级无担保票据[221] 公司股权交易及分配情况 - 2019年6月30日结束的六个月，公司出售237.5万股普通股和178.568万股A类优先股，净收益分别约为7060万美元和4360万美元[222] - 2019年上半年收购56处房产，发行4890万美元OP股权[224] - 2019年上半年，913,680份次级绩效单位转换为863,148份OP单位，15,377份DownREIT次级绩效单位转换为13,475份DownREIT OP单位[225] - 2019年5月22日，董事会宣布普通股和OP单位现金股息和分配为每股0.32美元，A类优先股和A - 1类优先股单位现金分配为每股0.375美元；6月14日，宣布向次级绩效单位持有人总计分配850万美元[227] 公司未返还资本出资情况 - 截至2019年6月30日，公司运营合伙企业针对普通股股东和OP单位持有人的未返还资本出资总计16.307亿美元，优先分配比例为6%[229] - 截至2019年6月30日，已向各系列次级绩效单位分配总计1.501亿美元未返还资本出资，次级分配比例为6%[231] 公司未合并实体情况 - 截至2019年6月30日，公司无未合并实体或金融伙伴关系，未对未合并实体的债务提供担保或承诺提供资金[242] 自存业务季节性情况 - 自存业务有轻微季节性波动，5 - 9月收入和利润占比更大，历史上7月入住率最高，2月最低[243] 公司市场风险情况 - 公司主要市场风险为利率风险，使用利率互换降低风险，不用于交易或投机[244] - 截至2019年6月30日，有2.345亿美元债务受可变利率影响（不包括利率互换的可变利率债务），1个月LIBOR变动100个基点，利息费用变动约230万美元/年[245]