公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2019年7月26日，公司总资产为78.11亿美元，较4月26日的87.41亿美元有所下降[6] - 2019年第二季度净收入为1.03亿美元，较2018年同期的2.83亿美元大幅减少[8] - 2019年第二季度基本每股净收入为0.43美元，稀释后为0.42美元，均低于2018年同期[8] - 2019年第二季度总运营费用为7.12亿美元，略高于2018年同期的7.09亿美元[8] - 2019年第二季度经营活动产生的净现金为3.1亿美元，略低于2018年同期的3.26亿美元[12] - 2019年第二季度投资活动产生的净现金为9.38亿美元，远高于2018年同期的1.86亿美元[12] - 2019年第二季度融资活动使用的净现金为6.03亿美元，低于2018年同期的8.12亿美元[12] - 2019年4月26日至7月26日，公司普通股数量从240降至239，总股东权益从10.9亿美元降至8.63亿美元[14] - 2019年第三季度和2018年第三季度，净收入分别为12.36亿美元和14.74亿美元[46] - 2019年第三季度和2018年第三季度，其他收入净额分别为1500万美元和1800万美元[54] - 2019年和2018年第三季度有效税率分别为13.4%和4.0%[99] - 2019年和2018年第三季度净收入分别为1.03亿美元和2.83亿美元，基本每股收益分别为0.43美元和1.08美元，摊薄每股收益分别为0.42美元和1.05美元[107] - 2019年和2018年第三季度美洲、EMEA、APAC地区净收入分别为6.35亿美元、4.02亿美元、1.99亿美元和8.43亿美元、4.3亿美元、2.01亿美元，总净收入分别为12.36亿美元和14.74亿美元[110] - 2020财年第一季度净收入为12.36亿美元，较上年同期减少2.38亿美元，降幅16%[138][147] - 2020财年第一季度毛利润为8.16亿美元，毛利率为66%，较上年同期增加1个百分点；产品收入毛利率下降3个百分点[138][148] - 2020财年第一季度运营收入为1.04亿美元，占净收入的8%，较上年同期的2.54亿美元和17%有所下降[138] - 2020财年第一季度净利润为1.03亿美元，摊薄后每股净利润为0.42美元，上年同期分别为2.83亿美元和1.05美元[138] - 2020财年第一季度净收入12.36亿美元，较2019年同期的14.74亿美元下降16%，主要因产品收入减少2.31亿美元[152] - 2020财年第一季度其他收入净额1500万美元，较2019年同期的1800万美元下降17%，主要因投资组合规模缩小致利息收入减少[175] - 2020财年第一季度所得税拨备为1600万美元，2018年同期为 - 1100万美元，变化率为 - 245%；2020财年第一季度实际税率为13.4%，2019财年第一季度为 - 4.0%[176] - 截至2019年7月26日，公司现金、现金等价物和短期投资为35.32亿美元，较2019年4月26日的38.99亿美元减少0.4亿美元；债务本金为15.8亿美元，较2019年4月26日的17.99亿美元减少[181] - 2020财年第一季度，经营活动提供净现金3.1亿美元，投资活动提供净现金9.38亿美元，融资活动使用净现金6.03亿美元，汇率变动影响为 - 300万美元，现金及等价物净增加6.42亿美元；2018年同期对应数据分别为3.26亿美元、1.86亿美元、 - 8.12亿美元、 - 1400万美元和 - 3.14亿美元[182] - 2020财年第一季度，公司现金转换周期为 - 10天，其中销售未收款天数为40天，库存未销售天数为25天，应付账款未支付天数为 - 75天[184] 各业务线数据关键指标变化 - 2019年第二季度产品收入为6.44亿美元，低于2018年同期的8.75亿美元[8] - 2019年第二季度软件维护收入为2.5亿美元，高于2018年同期的2.29亿美元[8] - 2019年第二季度硬件维护及其他服务收入为3.42亿美元，低于2018年同期的3.7亿美元[8] - 2020财年第一季度产品收入6.44亿美元，较2019年同期的8.75亿美元下降26%，战略解决方案和成熟解决方案产品收入分别下降29%和23%[153][156][157] - 2020财年第一季度软件维护收入2.5亿美元，较2019年同期的2.29亿美元增长9%[157] - 2020财年第一季度硬件维护及其他服务收入3.42亿美元，较2019年同期的3.7亿美元下降8%[160] - 2020财年第一季度产品收入成本3.12亿美元，较2019年同期的3.98亿美元下降22%，材料成本占比从87%降至82%[164] - 2020财年第一季度销售和营销费用4.05亿美元，较2019年同期的4.09亿美元下降1%；研发费用2.15亿美元，较2019年同期的2.08亿美元增长3%；一般及行政费用7100万美元，较2019年同期的7300万美元下降3%[169][170][171] - 2020财年第一季度重组费用2100万美元，较2019年同期的1900万美元增长11%，公司宣布重组计划削减约2%全球劳动力[173] 资产相关数据变化 - 2019年第一季度采用新租赁标准，确认约1.49亿美元的使用权资产、1.58亿美元的租赁负债，留存收益累计调整600万美元[21] - 截至2019年4月26日，商誉余额为17.35亿美元，截至7月26日增至17.7亿美元[28] - 截至2019年7月26日，已开发技术无形资产净值为6200万美元，高于4月26日的4700万美元[29] - 2019年7月26日止三个月，无形资产摊销费用为1100万美元，2018年同期为1300万美元[30] - 2019年7月26日，现金及现金等价物为29.67亿美元，高于4月26日的23.25亿美元[32] - 2019年7月26日，受限现金为600万美元，与4月26日持平[32] - 2019年7月26日，存货为1.16亿美元，其中采购组件2100万美元，产成品9500万美元[33] - 截至2019年7月26日和2019年4月26日，物业及设备净值分别为7.54亿美元和7.59亿美元[35] - 公司预计在未来12个月内完成剩余土地出售，账面价值5200万美元，预计现金收入9600万美元[37] - 截至2019年7月26日和2019年4月26日，其他非流动资产分别为7.09亿美元和5.9亿美元[38] - 截至2019年7月26日和2019年4月26日，应计费用分别为6.33亿美元和8.51亿美元[40] - 截至2019年7月26日和2019年4月26日，产品保修负债分别为3900万美元和4000万美元[41] - 截至2019年7月26日和2019年4月26日，其他长期负债分别为8.82亿美元和7.97亿美元[43] - 2019年7月26日，公司债务投资按合同到期日划分，一年及以内到期的摊余成本为5.24亿美元，公允价值为5.23亿美元；一至五年到期的摊余成本为1.46亿美元，公允价值为1.46亿美元；五至十年到期的摊余成本为500万美元，公允价值为500万美元[63] - 2019年7月26日和4月26日，公司长期债务公允价值分别约为15.69亿美元和15.53亿美元[65] - 截至2019年7月26日，公司高级票据本金总额为15.5亿美元，未摊销折扣和发行成本为500万美元，高级票据总额为15.45亿美元，长期债务总额为11.45亿美元[66] - 截至2019年7月26日，公司未来本金债务到期情况为2020财年4亿美元、2022年5亿美元、2023年2.5亿美元、2025年4亿美元，总计15.5亿美元[69] - 截至2019年7月26日，公司商业票据未偿还本金总额为3000万美元，加权平均利率为2.56%，到期日为29天；4月26日未偿还本金总额为2.49亿美元，加权平均利率为2.73%，到期日为27至38天[70] - 截至2019年7月26日，公司经营租赁使用权资产为1.42亿美元，经营租赁负债为1.51亿美元，加权平均剩余租赁期限为4.0年，加权平均折现率为2.7%[76] - 截至2019年7月26日，公司未来最低经营租赁付款总额为1.65亿美元，减去利息1400万美元后为1.51亿美元[78] - 未折现且不包括非租赁组件的经营租赁付款，2020 - 2024财年分别为4700万、3800万、2600万、1400万、1000万美元，之后为1600万美元，总计1.51亿美元[79] - 截至2019年7月26日和4月26日，美国现金、现金等价物和短期投资分别为7.9亿美元和1.59亿美元，国际分别为27.42亿美元和37.4亿美元[111] - 2020财年第一季度，公司采用新租赁会计准则，确认约1.49亿美元的使用权资产和1.58亿美元的租赁负债[142] 股权与薪酬相关数据 - 截至2019年7月26日和4月26日，流通在外的股票期权均少于100万份，2019年7月26日行使期权的内在价值、所得收益、归属期权的公允价值分别为100万、100万、200万美元[81] - 2019年授予的PBRSUs授予日总公允价值为1800万美元，将在剩余适用绩效/服务期内确认为薪酬费用[82][83] - 2019年7月26日，RSUs流通在外数量为800万股，加权平均授予日公允价值为51.25美元/股[83] - 2019年7 - 9月，ESPP发行股份100万股，所得收益为5400万美元[85] - 2019年7 - 9月，股票薪酬费用总计4200万美元，所得税收益为400万美元，截至2019年7月26日，与股权奖励相关的未确认薪酬费用为3.83亿美元[86] - 董事会授权回购至多136亿美元的普通股，2019年7 - 9月回购400万股，平均每股价格64.87美元，总购买价格2.5亿美元，期末剩余授权金额为16.39亿美元[87][89] - 自2003年5月13日至2019年7月26日，公司共回购3.17亿股普通股，平均每股价格37.80美元，总购买价格为120亿美元[90] - 2019年7 - 9月，每股股息为0.48美元，分配至额外实收资本的股息支付为1.15亿美元[91] - 2020财年第一季度，公司回购400万股普通股，平均价格为每股64.87美元，总计2.5亿美元；宣布每股0.48美元的现金股息，总计支付1.15亿美元[139] 公司收购与重组相关 - 2019年5月23日，公司以5800万美元现金收购Cognigo Research Ltd全部股份[27] - 2019年5月23日，公司以5800万美元现金收购Cognigo Research Ltd.全部流通股[140] - 2020财年第一季度，公司宣布重组计划，全球员工数量减少约2%，此前的2018年5月和2019年4月的重组计划分别使全球员工数量减少不到2%和约1%[96][97] - 2019年净费用为2.1亿美元，现金支付为2亿美元，其他为4000万美元，期末余额为1.6亿美元；2018年净费用为1.9亿美元，现金支付为1亿美元，期末余额为1.5亿美元[98] - 2020财年第一季度，公司宣布重组计划，全球员工减少约2%，产生约2100万美元费用[141] 税务相关 - 信用损失计量新会计准则将于2021财年第一季度生效，预计对公司合并财务报表无重大影响[26] - 2019财年采用新收入会计标准，2018年第三季度因追溯应用该标准对某些公司间交易调整确认3400万美元离散税收优惠[102] - 截至2019年7月26日，有2.93亿美元未确认税收优惠，其中2.44亿美元会影响所得税拨备，2.49亿美元已计入其他长期负债[103] - 2017年12月22日《减税与就业法案》生效，美国联邦企业所得税税率从35%降至21%[177] - 截至2019年7月26日，公司有2.93亿美元的未确认税收利益，其中2.44亿美元若确认会影响所得税拨备，2.49亿美元已计入其他长期负债[179] 其他 - 2019年7月26日止三个月，公司出售约10亿美元外国子公司持有的公司债券，确认出售收益1400万美元[61] - 公司有10亿美元的循环无担保信贷安排，含5000万美元信用证子安排，作为商业票据计划的备用，协议于2021年12月10日到期[71] - 2019年7月26日止三个月，公司经营租赁成本为1400万美元，可变租赁成本为400万美元，总租赁成本为1800万美元[74] - 2019年8月14日，公司在美国加利福尼亚北区联邦地方法院被提起证券集体诉讼，指控公司在2