公司收购情况 - 2019年1月31日，公司完成对Ozark National和NIS的收购，支付现金约2.054亿美元[232] - 2019年1月31日收购奥扎克国家记录1.458亿美元已收购业务价值无形资产，第三季度摊销200万美元，前八个月摊销590万美元[306] - 2019年1月31日收购奥扎克国民时，公司记录了1.46亿美元的无形资产（VOBA）[382] - 2019年1月31日收购Ozark National和NIS时，公司借款7500万美元，部分用于支付2.055亿美元的现金收购价格，该借款于2019年第一季度偿还[421] 各业务线有效保单及保额情况 - 截至2019年9月30日，National Western有12.13万份年金合同和4.82万份国内人寿保险单有效，保额超33亿美元；Ozark National有18.4万份人寿保险单有效，保额近63亿美元；国际业务有5.2万份人寿保险单有效，保额约141亿美元[237][239][242] - 截至2019年9月30日，国民西方人寿保险有效保额国际业务线为141亿美元，国内业务线为33亿美元；2018年12月31日，国际和国内业务线分别为154亿美元和32亿美元[254] - 截至2019年9月30日，年金有效保单总数为121350份，GAAP年金准备金为7.319553亿美元；2018年12月31日，保单总数为126910份，准备金为7.708294亿美元[264] - 截至2019年9月30日的九个月，万能寿险有效保额从2018年12月31日的约156亿美元降至148亿美元[272] - 国内寿险有效保单数量从2017年12月31日的50200份降至2018年12月31日的49000份，再降至2019年9月30日的48200份，2019年前九个月保单退保率约为6.0%[329] - 国际寿险业务有效保额从2017年底的166亿美元降至2018年底的154亿美元，2019年9月30日进一步降至141亿美元[344] - 截至2019年9月30日，奥扎克国民传统寿险业务约有18.4万份有效保单，保额近63亿美元，年化退保率为4.6%[378] 各业务线保费收入及销售情况 - 目前，National Western 83%的国内人寿保费收入来自单一保费人寿产品[237] - 2019年第三季度，人寿保险年化首年保费销售额较2018年第三季度增长32%，国内业务增长49%；2019年前九个月，总销售额较2018年下降12%，国内业务增长17%[246][247] - 2019年前九个月，国内单一保费人寿产品占国内人寿总销售额的82%[248] - 2019年前九个月，Ozark National传统人寿保险销售额为370万美元，第三季度为120万美元[246][247] - 2019年前三季度，固定指数年金销售占比达93%[257] - 2019年第三季度，年金销售总额为5990.3万美元，2018年同期为8691.7万美元；2019年前三季度，年金销售总额为1.85103亿美元，2018年同期为3.0312亿美元[256] - 2019年前九个月，国内寿险新发行保单数量比2018年同期低16%，保险发行规模比2018年低5%[330] - 2019年前九个月国内万能寿险保费收入中，首年和单一保费为12.7596亿美元，续保保费为1.3847亿美元；2018年分别为13.0689亿美元和1.4844亿美元[332] - 2019年前三季度国际寿险业务保费和其他收入总计3.1962亿美元，2018年为4.6575亿美元；前九个月为10.5149亿美元，2018年为11.4562亿美元[342] - 国际寿险业务中，万能寿险收入和传统寿险保费均呈下降趋势，2019年前九个月万能寿险收入为7.1987亿美元，2018年为7.8278亿美元；传统寿险保费为789.2万美元，2018年为948.9万美元[344] - 2019年前九个月国际万能寿险保费收入为5.145亿美元，2018年为6.9485亿美元，其中固定指数万能寿险产品保费分别约为3100万美元和4490万美元[349] - 2019年前九个月年金合同退保率为7.7%，与2018年同期的7.6%相当[359] - 2019年和2018年9月30日止九个月，固定指数年金存款占总年金存款的比例分别为90%和94%[362] - 截至2019年9月30日的三个月和八个月，传统寿险保费分别为2.18亿美元和5.58亿美元，其中首年保费分别为1476万美元和3940万美元，续保保费分别为2.04亿美元和5.19亿美元[379] - 2019年和2018年第三季度传统寿险退保和提款金额分别为437.5万美元和115.2万美元，九个月分别为1339.7万美元和275.6万美元[424] - 2019年和2018年第三季度万能寿险退保和提款金额分别为2939.5万美元和2396.1万美元，九个月分别为7388.8万美元和7487万美元[424] - 2019年和2018年第三季度年金退保和提款金额分别为1.73161亿美元和1.78033亿美元，九个月分别为5.28668亿美元和5.25515亿美元[424] 运营收入及费用情况 - 2019年第三季度，运营收入为1.70372亿美元，2018年同期为1.53477亿美元；2019年前三季度，运营收入为5.16931亿美元，2018年同期为4.6795亿美元[270] - 2019年前三季度，万能寿险和年金合同收入为1.12703亿美元，2018年同期为1.16753亿美元[270] - 2019年第三季度，保险成本费用从2018年9月30日的2640万美元降至2540万美元；2019年前三季度，从7970万美元降至7670万美元[272] - 2019年前三季度，退保费用收入较上年同期减少，年金和国际寿险保单退保率略高于上年，国内寿险保单退保率有所下降[273] - 2019年第三和九个月，其他费用收入增加50万美元；2018年同期减少40万美元[274] - 2019年第三季度和前九个月，奥扎克国民的人寿保险续保保费分别为2040万美元和5190万美元[276] - 2019年和2018年前九个月，护理业务收入分别为430万美元和1300万美元，BP III收入分别为300万美元和230万美元，NIS 2 - 9月收入为590万美元[285][286] - 2019年第三季度和前九个月，指数期权总损益分别为329.6万美元和6312.7万美元，2018年同期分别为6968.3万美元和3558.1万美元[289] - 2019年和2018年前九个月，资产管理费分别约为810万美元和1890万美元；2019年和2018年第三季度，资产管理费分别为50万美元和560万美元[290] - 2019年前九个月，净实现投资收益为370万美元（毛收益1370万美元，毛损失1000万美元）；2018年前九个月，净实现投资收益为560万美元（毛收益560万美元，毛损失0美元）[291] - 2019年第三季度和前九个月债券减值或估值减记分别为194.5万美元和784.7万美元[293] - 2019年3月31日公司对德州圣马科斯养老院相关房地产计提220万美元减值，5月1日出售实现200万美元损失[293] - 2019年前九个月死亡理赔金为5030万美元，2018年同期为3340万美元，其中2770万美元与国家西部业务相关，2260万美元与奥扎克国家相关[296] - 2019年前九个月国家西部人寿保险理赔数量较2018年同期减少9%，平均净理赔额约为5万美元[296] - 2019年第三季度和前九个月递延保单获取成本解锁调整分别为减少864.3万美元和864.3万美元，2018年同期分别为减少95万美元和95万美元[301] - 2019年第三季度和前九个月递延保单获取成本赚取利息分别为260万美元和820万美元，2018年同期分别为790万美元和2410万美元[305] - 2019年前九个月国家西部年金不含和含固定指数产品近似平均贷记利率分别为1.94%和2.02%，2018年同期分别为2.10%和1.77%[308] - 2019年和2018年前九个月指数期权净实现和未实现收益/（损失）分别为6310万美元和3560万美元[308] - 2019年第三季度和前九个月递延销售诱导余额解锁分别增加合同利息费用70万美元和减少合同利息费用130万美元[313] - 递延保单获取成本解锁使准备金和合同利息费用增加960万美元，2018年第三季度的解锁调整使相同准备金增加1420万美元[314] - 2019年和2018年截至9月30日的三个月和九个月其他运营费用中，2019年前九个月总费用为7719.6万美元，2018年为7246.7万美元[316] - 2019年第三季度各业务板块总收益为2.0385亿美元，2018年为3.3844亿美元；2019年前九个月总收益为9.0958亿美元，2018年为9.0572亿美元[325] - 国内寿险业务2019年前九个月保费和其他收入为8.4389亿美元，2018年为7.0918亿美元；总收益和费用2019年为8.2878亿美元，2018年为6.8882亿美元[327] - 2019年前九个月索赔数量较2018年同期减少9%，平均净索赔金额（再保险后）从3.18万美元增至3.51万美元[336] - 2019年第三季度公司解锁国内寿险业务的DPAC余额，使DPAC余额增加40万美元（并减少摊销费用）；2018年同期使DPAC余额减少100万美元（并增加摊销费用）[338] - 2019年和2018年前三季度及前九个月，解锁调整使合同利息分别增加30万美元和减少100万美元[340] - 2019年前九个月国际寿险业务平均净索赔金额（再保险后）从2018年的20.72万美元降至17.55万美元，索赔数量下降7%[353] - 2019年9月30日止季度，公司国际寿险业务解锁DPAC余额使DPAC余额增加1090万美元，2018年同期减少30万美元[355] - 2019年和2018年前九个月，递延销售激励递延摊销金额分别约为230万美元和680万美元[363] - 2019年和2018年9月30日止九个月，年金业务净投资收入分别为2.70727亿美元和2.63983亿美元[365] - 2019年9月30日止季度，公司年金业务解锁DPAC余额使DPAC余额减少260万美元，2018年同期增加220万美元[369] - 2019年和2018年9月30日止三个月和九个月，收取的资产管理费分别为50万美元和810万美元、560万美元和1890万美元[371] - 2019年和2018年9月30日止三个月，合同利息因预计资产管理费变化分别减少680万美元和700万美元；九个月分别减少2710万美元和530万美元[372] - 2019年和2018年第三季度，解锁调整使合同利息费用分别增加60万美元和减少130万美元[373] - 2019年和2018年9月30日止季度，解锁保单福利准备金使准备金分别增加70万美元和减少1570万美元[374] - 截至2019年9月30日的三个月和八个月，公司总营收分别为2.88亿美元和7.67亿美元，细分项保费和合同收费分别为2.02亿美元和5.43亿美元，净投资收入分别为6300万美元和1.63亿美元，其他收入分别为2318万美元和6049万美元[376] - 截至2019年9月30日的三个月和八个月，奥扎克国民的DPAC和VOBA摊销费用分别为2176万美元和6330万美元[384] - 2019年和2018年前九个月，养老院业务的税前运营收益均为1100万美元，2019年前九个月还包括里诺运营结果和1400万美元的个人财产和设备销售净收益，以及圣马科斯运营结果和2000万美元的个人财产和设备销售净亏损[385] - 2019年和2018年九个月，BP III分别产生了80万美元和120万美元的税前亏损[386] 投资相关情况 - 2019年前九个月，债务和股权证券产生的净投资收入（不包括衍生品损益）约占总净投资收入的94%[278] - 2019年前九个月，公司新债券购买的投资收益率约为4.24%，9月30日加权平均投资组合收益率为3.82%，奥扎克国民为3.59%[278] - 2019年9月30日，公司股权证券投资组合的账面价值为1950万美元[279] - 2019年前九个月，抵押贷款投资组合余额从2018年12月31日的2.032亿美元增至2.24亿美元，新发放抵押贷款4770万美元，高于2018年同期的2480万美元[280] - 2019年前九个月，不包括衍生品的净投资收入为3.25084亿美元，平均投资资产为10.902847亿美元，年收益率为3.98%；包括衍生品的净投资收入为3.88211亿美元，平均投资资产为10.963371亿美元