公司资金筹集与累计情况 - 截至2020年3月31日，公司自成立以来净筹集现金约2.64亿美元[117] - 截至2020年3月31日，公司现金及现金等价物为3450万美元，短期投资为7050万美元[120] - 截至2020年3月31日，公司现金及现金等价物3450万美元，短期投资7050万美元，累计亏损2.233亿美元；自2017年4月通过“市价发行”筹集净收益3190万美元，自2017年6月完成三次公开发行，净收益约1.354亿美元；2019年12月24日完成私募融资，净收益2510万美元[151][152] - 截至2020年3月31日，公司现金、现金等价物和短期投资约1.05亿美元，未来需要大量额外资金来继续临床开发和潜在商业化活动[159] 公司亏损情况 - 2020年第一季度净亏损1540万美元，2019年全年净亏损7820万美元，截至2020年3月31日累计亏损2.233亿美元[118] 公司许可与协议情况 - 2020年3月31日，公司获得Apulmiq独家全球许可，需支付约320万美元现金、100万股普通股，还有开发和销售里程碑付款及特许权使用费[123] - 2020年1月31日，公司对贷款协议进行第三次修订，2500万美元定期贷款的只付利息期延长至2022年6月30日，若2021年3月31日前Molgradex无正在进行的3期或4期临床试验，只付利息期结束[124] - 第三次修订生效后，公司需向硅谷银行支付0.5万美元期末费用，贷款利息为《华尔街日报》公布的优惠利率加3.0%或7.75%中的较高者，还有提前还款费用和6.0%的期末费用[125] - 修订后的贷款协议要求公司在2021年6月30日前提供至少2500万美元的现金收益证明[126] - 除与Grifols的Apulmiq许可协议中的开发里程碑付款、销售里程碑付款和特许权使用费外，2020年第一季度公司合同义务无重大变化[161] 公司费用情况 - 2020年第一季度和2019年第一季度研发费用分别为1320万美元和1001.9万美元，其中AeroVanc分别为284.4万美元和330.4万美元，Molgradex分别为498.9万美元和668.5万美元，Apulmiq为536.7万美元（2019年无），其他分别为0和3万美元[132] - 2020年第一季度研发费用从1000万美元增至1320万美元，增加320万美元，增幅31.7%；一般及行政费用从280万美元增至300万美元，增加20万美元，增幅7.9%[148][149][150] 公司税收政策情况 - 《CARES法案》允许公司在2018 - 2020年全额使用净运营亏损抵税，2018 - 2020年产生的净运营亏损可向前结转五年，2019 - 2020年净利息费用扣除限额从30%提高到50%等[130] - 《CARES法案》允许雇主将2020年3月27日至12月31日的社会保障工资税在未来两年内支付，符合条件的雇主可获得合格工资50%的税收抵免[128] 公司商誉与资产情况 - 2020年3月31日公司无商誉，商誉和收购的在研研发项目（IPR&D）被确定为具有不确定使用寿命，不进行摊销，每年进行减值测试[138] - 公司未签订任何资产负债表外安排，也没有可变利益实体的持股[162] 公司现金流情况 - 2020年第一季度经营活动使用现金1310万美元，投资活动使用现金178.5万美元，融资活动使用现金46.6万美元，现金净减少1528.9万美元[154] 公司收入与费用预期情况 - 公司尚未从产品销售中获得任何收入，预计在获得产品候选药物的监管批准并商业化之前不会产生产品销售收入，且随着研发和生产活动的进行，费用预计将增加[158] 公司未来资金需求与解决方式 - 公司预计通过发行额外股权证券、借款、获得赠款和与合作伙伴建立战略联盟来满足未来资金需求，但可能会导致股权稀释、债务限制或放弃技术权利等问题[160] 公司股票期权估值情况 - 公司使用Black - Scholes模型估计股票期权授予日的公允价值，确定时需做出多项假设，假设变化可能对确认的补偿费用产生重大影响[144] 公司利率影响情况 - 假设利率变动1%，不会对公司合并财务报表产生重大影响[164] - 若利率较2020年3月31日变动10%，不会对未偿还借款的利息费用义务产生重大影响[165] 公司投资证券情况 - 公司投资证券为美元计价的固定收益工具，短期到期，通常少于12个月，至少有两家全国认可统计评级组织给予最低“A”评级[164] 公司贷款情况 - 截至2020年3月31日，与硅谷银行的有担保定期贷款未偿还本金总额为2500万美元[165] - 贷款协议利率为《华尔街日报》公布的优惠利率加3.0%或7.75%中的较高者[165] 公司业务地区与外汇情况 - 公司在丹麦和澳大利亚有业务，分别用丹麦克朗、欧元和澳元支付供应商[166] - 公司使用衍生工具和短期外汇远期合约应对外汇波动[166] - 2020年和2019年第一季度未确认重大汇率损失[166] - 若2020年3月31日丹麦克朗、欧元、澳元兑美元或丹麦克朗兑澳元汇率变动10%，不会对公司经营业绩或财务状况产生重大影响[166] 公司疫情监测情况 - 公司正谨慎积极监测新冠疫情对现金、投资、贷款利率和外汇汇率的影响[167]