公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2019年9月30日，公司总资产为247,535千美元，较2018年12月31日的215,662千美元增长14.8%[14] - 2019年前三季度总营收为21,396千美元，较2018年同期的19,473千美元增长9.9%[16] - 2019年前三季度净利润为15,043千美元，较2018年同期的1,596千美元增长842.6%[16] - 2019年第三季度净利润为4,157千美元，而2018年同期净亏损为5,716千美元[16] - 截至2019年9月30日，现金及现金等价物为4,486千美元，较2018年12月31日的20,227千美元下降77.8%[14] - 截至2019年9月30日，应收账款净额为2,452千美元，较2018年12月31日的2,195千美元增长11.7%[14] - 截至2019年9月30日，金融应收款净额为175,048千美元，较2018年12月31日的166,610千美元增长5.1%[14] - 2019年前三季度金融应收利息收入（含费用）为21,243千美元，较2018年同期的19,463千美元增长9.2%[16] - 2019年前三季度信用损失拨备为609千美元，较2018年同期的6,179千美元下降90.2%[16] - 截至2019年9月30日，股东权益总额为227,628千美元，较2018年12月31日的213,057千美元增长6.8%[14] - 2019年前三季度合并净收入为15043美元，2018年同期为1596美元[24] - 2019年前三季度经营活动提供的净现金为13394美元，2018年同期为14966美元[24] - 2019年前三季度投资活动使用的净现金为28326美元，2018年同期为25801美元[24] - 2019年前三季度融资活动使用的净现金为809美元，2018年同期为508美元[24] - 2019年和2018年第三季度末，基本每股净收益分别为0.32美元和 - 0.44美元，摊薄后每股净收益分别为0.32美元和 - 0.44美元；2019年和2018年前三季度末，基本每股净收益分别为1.17美元和0.12美元，摊薄后每股净收益分别为1.17美元和0.12美元[64] - 2019年和2018年第三季度末，分别约有436,000和290,000份普通股股票期权和认股权证因反摊薄而未纳入摊薄每股净收益计算；2019年和2018年前三季度末，分别约有428,000和271,000份因反摊薄未纳入计算[64] - 2019年和2018年前九个月，公司分别确认了30万美元和10万美元的利息费用[90] - 2019年9月30日止九个月，公司认股权证负债公允价值从2018年12月31日的1.3万美元增至12.7万美元，变动值为11.4万美元[92] - 2019年和2018年9月30日止九个月，公司董事会分别授予非员工董事10,069股和15,397股普通股作为服务补偿，分别记录约10万美元和20万美元的董事会股份薪酬费用，九个月总股份薪酬费用分别为30万美元和20万美元[96] - 2019年9月30日止九个月，公司记录或有对价负债1630万美元[111] - 2019年9月30日止九个月，认股权证资产公允价值从2018年12月31日的277.7万美元增至294万美元，发行19.5万美元，公允价值变动 - 3.2万美元[114] - 截至2019年9月30日和2018年12月31日，公司两项特许权使用费Besivance和Cambia被视为减值，账面价值分别为631.4万美元和822.7万美元[114] - 2019年第三季度，金融应收款业务收入为6198千美元，制药开发业务收入为149千美元，控股公司及其他业务收入为2千美元，合并收入为6349千美元[119] - 2019年前九个月，金融应收款业务收入为21243千美元，制药开发业务收入为149千美元，控股公司及其他业务收入为4千美元，合并收入为21396千美元[119] - 2019年第三季度和前九个月，控股公司及其他业务的一般及行政费用分别为2400千美元和4700千美元，其中1100千美元与收购Enteris有关[120] - 公司2019年和2018年第三季度营收分别为630万美元和590万美元，增长主要源于新老应收款项利息和费用增加230万美元，被已还清或偿还部分的应收款项利息和费用减少190万美元所抵消，2019年第三季度营收含制药开发部门10万美元收入[141][142] - 2019年第三季度未确认信用损失准备或减值费用，2018年第三季度确认与Hooper第一留置权和ABT第二留置权相关的减值费用分别为250万美元和530万美元，还确认ABT第一留置权信用损失准备500万美元[141][143][144] - 2019年和2018年第三季度利息费用均为10万美元，包括未使用信贷额度和维护费以及循环信贷额度债务发行成本摊销[141][145] - 制药开发部门在2019年第三季度产生制药制造、研发费用30万美元[141][146] - 由于收购Enteris获得的固定资产和无形资产增加，折旧和摊销费用增加40万美元[141][147] - 2019年和2018年第三季度综合净收入（亏损）分别为420万美元和 - 570万美元，变化为990万美元[141] - 截至2019年9月30日九个月确认信用损失准备609美元[135] - 2019年第三季度一般及行政费用从2018年同期的120万美元增至270万美元，主要因绩效奖金、法律和会计专业费用及制药开发业务费用增加[148] - 2019年第三季度其他收入（支出）净额方面，认股权证衍生品净市值损失120万美元，美索尼克斯普通股净市值收益180万美元；2018年同期认股权证衍生品净市值收益80万美元，股权证券净市值收益10万美元[149][150] - 2019年和2018年前三季度分别确认递延所得税收益60万美元和所得税费用170万美元[151] - 2019年和2018年前三季度收入分别为2140万美元和1950万美元，增长主要因新老应收融资利息和费用增加及提前还款费用，部分被应收融资利息和费用减少抵消[153] - 2019年前三季度信用损失准备费用为60万美元，2018年为1400万美元，2018年还确认了与Hooper第一留置权和ABT第二留置权相关的减值费用[153][154][156] - 2019年前三季度利息费用从2018年同期的10万美元增至30万美元，因2018年6月签订信贷安排协议[153][157] - 2019年前三季度制药制造、研发费用为30万美元，折旧和摊销费用增加40万美元，因收购Enteris[153][158][160] - 截至2019年9月30日，公司现金及现金等价物为450万美元，较2018年12月31日的2020万美元减少，主要因新投资和收购Enteris支付现金，部分被应收融资款项抵消[166] - 截至2019年9月30日，公司应收融资组合包含1.75亿美元应收融资、190万美元可销售投资和50万美元公司债务证券[167] 公司业务收购相关情况 - 2019年8月26日，公司以2150万美元收购Enteris开展制药开发业务[32] - 2019年8月26日公司收购Enteris，总合并对价为3630万美元，其中包括1630万美元或有对价[66] - 截至2019年8月26日收购日，Enteris资产和负债的合并对价初步估计分配中，商誉约为460.2万美元[69] - 2019年8月26日至9月30日，Enteris的收入为0.1百万美元，净亏损为0.8百万美元[70] - 假设业务合并于2018年1月1日发生，2019年和2018年第三季度末预计收入分别为1466.4万美元和649.5万美元，2019年和2018年前三季度末预计收入分别为3435.5万美元和2216万美元[72] - 假设业务合并于2018年1月1日发生，2019年和2018年第三季度末预计净收入（亏损）分别为972.2万美元和 - 757.3万美元，2019年和2018年前三季度末预计净收入（亏损）分别为1977.5万美元和 - 356.8万美元[72] - 从2018年12月31日到2019年9月30日，商誉账面价值从0增加到460.2万美元，增加原因是收购Enteris[73] - 2019年8月公司收购Enteris BioPharma Inc.，旨在扩展其Peptelligence™平台[185] 公司业务合作与交易情况 - 截至2019年11月14日，公司及其合作伙伴自战略实施以来与35个不同方执行交易，资助了生命科学领域各种金融产品总计5.232亿美元[30] - Enteris与Cara Therapeutics的非独家许可协议中，卖方获得800万美元预付款的100% [37] - 对于Ovarest和Tobrate，Enteris收回全部投资后，卖方将获得每个产品前500万美元利润的60%直至每个产品累计获得300万美元[37] - 对于奥曲肽制药开发产品候选项目，Enteris收回300%投资后，卖方有权获得该产品剩余利润的10% [37] - 2019年10月25日，Cheetah Medical向SWK Funding偿还信贷安排，SWK Funding收到约11400千美元，包括1200千美元退出费和200千美元认股权证收益[122] - 2019年11月13日，SWK Funding与Eton Pharmaceuticals签订信贷协议，提供最高本金10000千美元的定期贷款，初始发放5000千美元，贷款于2024年11月13日到期，利率为三个月LIBOR和2%中的较高者加10%[123] 公司资产与负债情况 - 公司库存中原材料成本为0.2百万美元，反映在未经审计的简明合并资产负债表的其他资产中[53] - 公司递延收入为0.3百万美元，包含在未经审计的简明合并资产负债表的应付账款和其他应计负债中[56] - 截至2019年9月30日，无形资产总值为3.3023亿美元，累计摊销32万美元，净值为3.2703亿美元[75] - 截至2019年9月30日，公司信用损失备抵金为680万美元，其中120万美元和60万美元分别与Cambia和Besivance特许权使用费相关，其余500万美元与Best ABT的第二留置权定期贷款有关[77] - 2019年9月30日，定期贷款账面价值为1.49858亿美元，特许权购买为3197.8万美元，扣除信用损失备抵后总账面价值为1.75048亿美元[77] - 2019年9月30日，公司有三项应收款处于非应计状态，分别是对B&D Dental的定期贷款（净值830万美元）、Best特许权（净值580万美元）和TRT特许权（净值360万美元）[78] - 2013年4月2日，公司以600万美元购买了Besivance销售额2.4%的特许权，2019年第一季度因降低未来特许权收入预期，确认了60万美元的信用损失备抵[79] - 截至2019年9月30日，财产和设备净值为125.9万美元，2019年第三季度和前九个月的折旧和摊销费用分别为3.64万美元和4.38万美元[81][82] - 截至2019年9月30日，公司的企业债务证券投资为48.3万美元，可交易投资为194.6万美元，总计242.9万美元[84] - 2018年6月29日，公司与State Bank签订了一项2000万美元的循环高级担保信贷协议，协议于2021年6月29日到期，截至2019年9月30日，无未偿还金额，可用借款额度为2000万美元[87][90] - 截至2019年9月30日，金融资产中认股权证资产、有价证券、公司债务证券账面价值分别为294万美元、194.6万美元、48.3万美元；金融负债中或有对价应付账款、认股权证负债账面价值分别为1627.4万美元、12.7万美元[113] - 截至2019年9月30日，现金及现金等价物账面价值和公允价值均为4486千美元，金融应收款为175048千美元，有价投资为1946千美元，公司债务证券为483千美元，认股权证资产为2940千美元；或有对价应付账款为16274千美元，认股权证负债为127千美元[115] - 截至2018年12月31日，现金及现金等价物账面价值和公允价值均为20227千美元，金融应收款为166610千美元，公司债务证券为532千美元，认股权证资产为2777千美元，认股权证负债为13千美元[115] 公司股权与激励相关情况 - 2013年9月6日，公司向股东附属公司发行了10万份公司普通股认股权证，行权价为每股13.88美元，后因2014年的配股发行，行权价降至每股13.48美元[91] - 2019年1月28日，公司首席执行官获授最多75,000股普通股期权，每股行权价12.50美元，分三年等额归属，2012和2014年期权到期日延至2021年12月31日[97] - 首席执行官获授37,500股受限股，分三年等额归属，在特定情况下可加速归属[98] - 2018年12月21日董事会授权的350万美元股票回购计划于2019