财报分析时间范围 - 财报分析涉及2020年3月31日和2019年12月31日财务状况，以及2020年和2019年第一季度运营结果[126] 前瞻性陈述相关 - 报告中包含前瞻性陈述，受多种风险和不确定性影响，实际结果可能与陈述有重大差异[127][129] - 前瞻性陈述风险包括贷款组合信用质量恶化、新冠疫情影响、合并交易无法完成等[129][130][131] 合并交易相关 - IBTX已向SEC提交关于与TCBI合并的Form S - 4注册声明，尚未生效[134] - 投资者可从SEC网站、IBTX网站、TCBI网站免费获取相关文件[136] - IBTX、TCBI及其部分董事和高管可能是合并交易代理征集参与者[137] 新冠疫情影响 - 2020年3月新冠疫情被认定为大流行，对金融市场和商业活动造成全球影响[139] - 公司采取行动增强资产负债表实力，以服务客户和社区[140] - 公司客户面临不同程度财务困境，预计未来几个月会加剧[140] - 公司修改业务实践，包括限制员工旅行、安排员工在家工作等[140] PPP贷款业务 - 公司与NOVATRAQ合作设立PPP贷款门户，截至2020年4月16日，已为约1267个客户获批约6.89亿美元贷款[141] 短期贷款修改计划 - 公司实施短期贷款修改计划，截至2020年3月31日，约146笔贷款延期支付约370万美元利息；截至4月21日，新增约200笔延期，新增约140万美元利息延期[142] 能源贷款数据 - 2020年3月31日，能源未偿贷款总计13亿美元，占总贷款的5%，较2019年12月31日的14亿美元和2019年3月31日的17亿美元有所下降[144] - 2020年第一季度，公司能源净冲销为3730万美元，3月31日能源非应计贷款总计1.519亿美元[145] - 2020年3月31日，分配给能源贷款的准备金总计1.139亿美元，占未偿能源贷款的9%[146] 公司盈利指标变化 - 2020年第一季度，公司净亏损1670万美元，归属于普通股股东的净亏损为1910万美元，而2019年第一季度净利润为8280万美元和8040万美元[150] - 2020年第一季度，摊薄后每股收益为 - 0.38美元，而2019年第一季度为1.60美元；平均普通股权益回报率为 - 2.85%，平均资产回报率为 - 0.20%，2019年第一季度分别为13.58%和1.26%[150] 信贷损失拨备情况 - 2020年第一季度，信贷损失拨备增至9600万美元[150] - 2020年第一季度采用ASU 2016 - 13后，信用损失准备金增加910万美元，记录了9600万美元的信用损失拨备[174] 净利息收入相关 - 2020年3月31日止三个月，净利息收入为2.29787亿美元，净利息收益率为2.78%，净利息差为2.24%；2019年同期净利息收入为2.37052亿美元，净利息收益率为3.73%，净利息差为2.98%[153] - 与2019年第一季度相比，2020年第一季度净利息收入减少726.5万美元，其中因平均规模变动增加346.34万美元，因平均利率变动减少418.99万美元[156] - 2020年第一季度净利息收入为2.283亿美元，较2019年同期的2.356亿美元有所下降，净利息收益率从3.73%降至2.78%[158] 生息资产与资金成本变化 - 2020年3月31日止三个月平均生息资产增加，包括待售贷款平均增加10亿美元、投资贷款平均增加18亿美元、流动性资产平均增加45亿美元[158] - 2020年第一季度总存款和借款资金的平均成本从1.46%降至0.95%，总生息资产利差从3.69%降至2.77%[159] 非利息收入与支出变化 - 2020年第一季度非利息收入降至1180万美元，较2019年同期减少1820万美元，主要因贷款出售净损益和其他非利息收入减少[160][161] - 2020年第一季度非利息支出较2019年同期增加2500万美元，主要由于法律专业费用、通信技术费用、服务相关费用和合并相关费用增加[163][164] 投资贷款数据 - 截至2020年3月31日，投资贷款总额为24.205424亿美元，较2019年12月31日的24.451215亿美元有所下降[165] 非应计贷款与潜在问题贷款数据 - 截至2020年3月31日，非应计贷款中能源贷款为1.51858亿美元，占非应计资产的69%，杠杆贷款为5000万美元，占23%[169][172] - 截至2020年3月31日，潜在问题贷款为9820万美元，高于2019年12月31日的4660万美元和2019年3月31日的7400万美元[173] 净冲销额与信用损失准备金情况 - 2020年第一季度净冲销额为5770万美元，高于2019年第四季度的1280万美元和2019年第一季度的460万美元[174] - 2020年3月31日、2019年12月31日和2019年3月31日，信用损失准备金分别为2.511亿美元、2.037亿美元和2.184亿美元；贷款信用损失准备金占贷款持有投资的比例分别为1.03%、0.83%和0.93%；不含抵押融资的贷款持有投资的比例分别为1.49%、1.24%和1.28%[175] 流动性资产数据 - 2020年第一季度末、2019年末和2019年第一季度末，流动性资产分别为94.98189亿美元、42.63766亿美元和21.54155亿美元，占总贷款持有投资的比例分别为38.9%、17.3%和9.2%；占总盈利资产的比例分别为27.3%、13.5%和7.9%；占总存款的比例分别为35.0%、16.1%和10.4%[178] 存款数据 - 2020年3月31日、2019年12月31日和2019年3月31日，核心客户存款分别为223.68584亿美元、225.49568亿美元和169.62888亿美元，占总存款的比例分别为82.4%、85.2%和82.1%[179] - 2020年3月31日、2019年12月31日和2019年3月31日，关系经纪存款分别为21.01329亿美元、16.17247亿美元和21.24497亿美元，占平均总存款的比例分别为7.7%、6.1%和10.3%[179] - 2020年3月31日、2019年12月31日和2019年3月31日，传统经纪存款分别为26.6435亿美元、23.11778亿美元和15.62742亿美元，占总存款的比例分别为9.8%、8.7%和7.6%[179] - 公司估计可获得的传统经纪存款来源为75亿美元，2019年和2020年因该市场利率有利而增加了使用[180] 短期借款与借款能力数据 - 2020年3月31日，短期借款包括联邦基金购买2.89165亿美元、回购协议0.06102亿美元、FHLB借款49亿美元，总计51.95267亿美元[181] - 2020年3月31日，FHLB借款能力为45.53436亿美元，未使用的商业银行联邦基金额度为13.55亿美元，未使用的美联储借款能力为33.74084亿美元，未使用的循环信贷额度为1.3亿美元[182] 股权资本与股息计划 - 2020年第一季度，公司平均股权资本为29亿美元，2019年同期为26亿美元，且暂无支付普通股现金股息的计划[184] 合同义务数据 - 截至2020年3月31日，公司总合同义务为327.25155亿美元，其中一年内到期的为322.74079亿美元[186] 财务会计政策 - 公司遵循美国公认会计原则的财务会计和报告政策，与信贷损失准备金相关的政策对财务报表列报最为关键[188][189] 市场风险相关 - 公司主要通过非交易目的资产组合受利率变化影响面临市场风险，能源贷款业务使公司面临商品价格相关市场风险[192] - 公司董事会制定政策指南，规定利率100个基点增减时，净利息收入可接受的负变动一般限制在正负10 - 12%[193] 利率敏感性数据 - 截至2020年3月31日，公司利率敏感资产总计35020232千美元，利率敏感负债总计23304852千美元[197] - 截至2020年3月31日，0 - 3个月利率敏感性缺口为12870814千美元，4 - 12个月为 - 2370746千美元，1 - 3年为203875千美元，3年以上为1011437千美元[197] - 截至2020年3月31日，累计利率敏感性缺口为11715380千美元[197] - 2020年3月31日模拟显示，利率100个基点和200个基点上升时，未来十二个月净利息收入预计变化分别为161553千美元和77720千美元；2019年3月31日模拟显示，利率100个基点和200个基点上升及100个基点下降时，未来十二个月净利息收入预计变化分别为102923千美元、206515千美元和 - 116839千美元[202] - 截至2020年3月31日，总利率敏感资产为35020232000美元，总利率敏感负债为23304852000美元[197] - 截至2020年3月31日，0 - 3个月、4 - 12个月、1 - 3年、3 + 年的利率敏感性缺口分别为12870814000美元、 - 2370746000美元、203875000美元、1011437000美元[197] - 截至2020年3月31日，累计利率敏感性缺口为11715380000美元[197] - 2020年3月31日模拟显示，利率上升100个基点和200个基点时，未来十二个月净利息收入变化分别为161553000美元和77720000美元[202] - 2019年3月31日模拟显示，利率上升100个基点和200个基点、下降100个基点时，未来十二个月净利息收入变化分别为102923000美元、206515000美元、 - 116839000美元[202] LIBOR应对措施 - 公司大量金融工具依赖LIBOR确定利率和/或价值，英国金融行为监管局宣布2021年后不再强制银行提交LIBOR计算利率，公司成立工作组应对[203] - 2017年英国金融行为监管局宣布2021年后不再强制银行提交LIBOR计算利率，公司成立工作组应对相关不确定性[203] 内部控制评估 - 公司管理层评估认为，截至报告期末，披露控制和程序有效[205] - 公司管理层评估认为，截至报告期末，披露控制和程序能有效记录、处理、汇总和报告信息[205] - 报告期内，公司财务报告内部控制无重大影响的变化[206] 利率风险管理 - 利率上下变动100个基点时，净利息收入可接受的负变动范围通常为正负10 - 12%[193] 衍生品管理 - 公司目前未使用衍生品管理利率风险，但未来可能会考虑[200]