财务收益相关 - 2014年第三季度公司出售四个Trup Cdos实现净收益130万美元[70] 存款保险相关 - 2010年7月21日多德 - 弗兰克法案将标准最高存款保险金额永久提高至25万美元[69] - 2018年9月30日存款保险基金储备率达到1.36%，超过法定最低储备率1.35% [77] - 2019、2018和2017年公司FDIC保险费用分别为810万美元、1150万美元和710万美元[78] 资本规则相关 - 自2019年1月1日全面实施后，巴塞尔III资本规则要求公司维持多项资本比率，如CET1与风险加权资产最低比率为7.0%等[80][81] - 2019年7月资本简化规则生效前，特定类别超过CET1的10%或所有此类项目合计超过CET1的15%时从CET1中扣除，生效后为超过25%时扣除[82] - 2022年1月1日起巴塞尔IV标准一般生效，2027年1月1日完成总产出下限逐步实施[85] - 2015年1月1日起，巴塞尔III资本规则下机构“资本充足”的快速纠正行动要求为总风险加权资本比率10%或更高等[90] - 《巴塞尔协议III资本规则》要求公司和联合银行自2019年1月1日全面实施后，维持CET1与风险加权资产最低比率7.0%、一级资本与风险加权资产最低比率8.5%、总资本与风险加权资产最低比率10.5%以及最低杠杆比率4.0% [144][147] - 《巴塞尔协议III资本规则》和《资本简化规则》规定，特定递延税资产和对非合并金融实体的重大投资，若单项超过CET1的25%需从CET1中扣除，2019年7月前该比例为10%，所有此类项目合计超过15%也需扣除[145] 机构评级与法规提议相关 - 截至2019年12月31日联合银行被视为“资本充足”机构[91] - 联合银行在最近的CRA检查中获得“优秀”评级[92] - 2019年12月，FDIC和OCC联合提议规则，将显著改变现有CRA法规，美联储未参与[93] 监管声明与规则提案相关 - 2015年3月，联邦监管机构发布网络安全相关声明，公司若未遵守可能受制裁[94] - 2016年4 - 5月，相关机构联合发布规则提案，涵盖资产超10亿美元机构，最终规则未通过[104] 州银行法相关 - 西弗吉尼亚州银行法规定，收购或合并后存款机构控制该州存款超25%可能受限，可申请豁免[98] 监管约束相关 - 资产超100亿美元的银行如联合银行，受CFPB监管的联邦消费者金融法律约束[100] 风险因素 - 利率与信用风险 - 利率变化可能影响公司净利息收入，LIBOR改革或影响相关金融工具[117][118] - 公司面临信用风险，经济条件变化可能导致贷款损失[119] 风险因素 - 信息系统与业务连续性 - 公司信息系统可能中断或遭安全漏洞，影响声誉和业务[120] - 公司业务连续性计划或数据安全系统可能不足，影响运营结果[127] 风险因素 - 外部经济影响 - 恐怖袭击等负面经济影响可能导致贷款组合质量下降和客户基础减少[128] 风险因素 - 高管流失 - 公司首席执行官或其他高管流失可能对业务产生不利影响，首席执行官理查德·M·亚当斯的服务尤其难以替代，其雇佣协议至2023年3月31日[130] 市场竞争相关 - 公司在高度竞争的市场中运营，市场区域包括西弗吉尼亚州、俄亥俄州部分县、宾夕法尼亚州费耶特县以及弗吉尼亚州部分地区[131] - 激进竞争可能导致公司市场份额下降，进而导致净收入下降，对股东价值产生负面影响[132] 金融机构关联风险 - 公司受其他金融机构稳健性的不利影响，金融服务机构相互关联，违约或传闻可能导致市场流动性问题和公司损失[133] 法规影响相关 - 公司受广泛的政府监管和监督，《多德 - 弗兰克法案》等法规变化可能对公司产生重大且不可预测的影响[134][135] 税务审查风险 - 公司及其子公司常面临联邦和州税务机关的税务审查，挑战若未解决可能对财务状况和经营成果产生重大不利影响[136] 资本需求风险 - 公司未来可能需要额外资本，但资本可能在需要时无法获得，这取决于资本市场条件、经济状况等多种因素[138][140] 财务报告内部控制风险 - 公司若未来无法维持有效的财务报告内部控制，可能影响财务结果的准确及时报告，导致投资者信心丧失，对业务和股价产生不利影响[150] 供应商风险 - 供应商问题可能对公司业务、成本、声誉和财务状况产生重大不利影响[158] 外部事件风险 - 恶劣天气、自然灾害等外部事件可能影响公司业务开展和财务状况[159] 股价波动风险 - 公司股价可能因多种因素大幅波动[160] 股息支付限制 - 公司子公司向公司及公司向股东支付股息可能受限[161] 股息支付能力 - 截至2019年12月31日，联合银行约1.215亿美元可在无监管批准情况下向公司支付股息[162] 投资风险 - 投资公司普通股存在风险，可能损失部分或全部投资[163] 反收购效应 - 某些银行法律可能产生反收购效应，影响公司普通股市场价格[164]