财务数据关键指标变化：收入与利润 - 2021年第一季度运营收入为3.071亿美元，较2020年同期的4.566亿美元下降32.7%[23] - 2021年第一季度运营亏损为8.461亿美元，较2020年同期的30.518亿美元大幅收窄[23] - 2021年第一季度净亏损为9.076亿美元，归属于Valaris的净亏损为9.1亿美元[23] - 2021年第一季度每股基本及摊薄亏损为4.56美元[23] - 2021年第一季度，公司运营总收入为2.707亿美元，运营总支出为11.2亿美元，其中资产减值损失为7.565亿美元[74] - 2021年第一季度，公司净亏损为9.147亿美元[74] - 公司第一季度净亏损9.147亿美元，其中包含7.565亿美元的资产减值损失[77] - 2021年第一季度归属于Valaris的持续经营业务亏损为9.1亿美元，而2020年同期亏损为30亿美元[135] - 公司2021年第一季度净亏损为9.1亿美元，而2020年同期净亏损为30.063亿美元[213] - 公司2021年第一季度收入为3.071亿美元，较2020年同期的4.566亿美元下降33%[213][214] - 2021年第一季度合并收入为3.071亿美元，较2020年同期的4.566亿美元下降32.7%[175] 财务数据关键指标变化：成本与费用 - 合同钻井费用在2021年第一季度同比下降2.238亿美元，降幅达47%[215] - 费用下降主要源于闲置钻机成本降低1.089亿美元[215] - 费用下降部分源于出售VALARIS 5004等多艘钻机，贡献2450万美元降幅[215] - 与ARO的第二协议相关费用下降1750万美元[215] - 2021年第一季度重组相关净支出总计5220万美元，其中专业费用为4780万美元，合同相关项目为440万美元[66] - 公司2021年第一季度重组相关净支出总计5220万美元[194] 资产减值与公允价值变动 - 2021年第一季度发生资产减值损失7.565亿美元[23] - 2021年第一季度，公司记录了与某些浮式钻井平台相关的税前非现金减值损失7.565亿美元[117] - 2020年第一季度，公司记录了与某些浮式钻井平台、自升式钻井平台和备用设备相关的税前非现金减值损失28亿美元[118] - 2021年第一季度公司记录了7.565亿美元的非现金资产减值损失[216] - 2020年同期公司记录了28亿美元的非现金资产减值损失[216] - 2021年第一季度，公司对某些浮式钻井平台进行减值测试，其公允价值被评估为2600万美元[121] - 2020年第一季度，公司对某些资产进行减值测试，其公允价值被评估为7230万美元[123] - 公司总资产从2020年12月31日的175.961亿美元下降至2021年3月31日的166.507亿美元，减少9.454亿美元[75] - 截至2021年3月31日，公司财产和设备（包括钻井平台和设备、在建工程及其他）的账面价值为121.259亿美元；截至2020年12月31日，为132.093亿美元[116] - 截至2021年3月31日，公司净财产和设备总额为100.839亿美元，其中浮式钻井船板块56.854亿美元，自升式钻井平台板块37.789亿美元[163] - 截至2021年3月31日，公司总债务的账面价值为70.963亿美元，公允价值为14.181亿美元；截至2020年12月31日，账面价值为70.963亿美元，公允价值为9.408亿美元[112] 现金流与流动性 - 2021年第一季度经营活动所用现金净额为3170万美元[28] - 第一季度经营活动所用现金净额为4,040万美元[77] - 现金及现金等价物从2.289亿美元减少至1.862亿美元，季度减少4,270万美元[75][77] - 截至2021年3月31日，现金及现金等价物为2.917亿美元，较2020年末的3.258亿美元减少10.5%[27] - 截至2021年3月31日，公司未动用债务人持有资产融资便利的借款，且遵守了相关契约[55] - 2021年第一季度，公司未动用债务人持有资产融资额度[142] - 公司获得总额不超过5亿美元的债务人持有资产融资，现金利率为7.00%，实物支付利率为8.00%[50][51] - 公司已支付2000万美元的承诺费，重组后公司将获得5.2亿美元现金以换取5.5亿美元票据[58] 债务、重组与破产程序 - 公司于2020年8月19日根据美国破产法第11章自愿申请重组[33][41] - 破产法院于2021年3月3日确认了公司的第11章重组计划[33][41][49] - 公司预计在2021年6月15日前（根据协议条款可能延长60天）完成第11章程序[49] - 截至2021年3月31日，待和解负债总额为73.137亿美元，其中包括多项不同利率和到期日的优先票据[69] - 2021年第一季度，未担保优先票据和循环信贷额度的合同利息支出超出账面利息支出1.003亿美元[70] - 公司高级票据未偿还本金总额为65亿美元，截至申请日应计利息为2.019亿美元[143] - 2024年可转换票据本金总额为8.495亿美元[144] - 截至2021年3月31日，公司循环信贷额度下有5.81亿美元未偿借款和2600万美元未提取信用证[145] - 根据修订后的重组支持协议，高级票据持有人将按比例获得约39%的新普通股[44] - 高级票据持有人将按比例获得约97.6%的参与5.5亿美元新第一留置权担保票据认购权[44] - 参与认购权的高级票据持有人将按比例获得约29.3%的新普通股[44] - 循环信贷贷款人将按比例获得约0.7%的新普通股[44] - 同意支持修订后重组支持协议的债权人持有公司循环信贷额度100%的承诺总额[46] - 循环信贷贷款人可选择获得高达30.8%的新普通股及高达4500万美元现金，或高达27.8%的新普通股及高达1.162亿美元现金[48] - 根据修订后的后备承诺协议，后备承诺方将购买总价值1.875亿美元的新担保票据中预留的部分，以及3.125亿美元新票据发行中提供给所有债权人的部分[57] - 后备承诺方将获得相当于新Valaris股权2.7%的股权溢价，以及以价值5000万美元新担保票据支付的后备承诺溢价[57][58] 各业务线表现 - 2021年第一季度，公司总收入为3.071亿美元，其中浮式钻井船收入9730万美元，自升式钻井平台收入1.726亿美元，ARO收入1.227亿美元，其他收入3720万美元[163] - 2021年第一季度，公司运营亏损8.461亿美元，其中浮式钻井船板块亏损8.143亿美元，自升式钻井平台板块亏损1520万美元，ARO板块盈利1730万美元[163] - 2021年第一季度，公司录得资产减值损失7.565亿美元，全部来自浮式钻井船板块[163] - 浮式钻井平台2021年第一季度利用率为29%，平均日费率约为19.8万美元[202] - 自升式钻井平台2021年第一季度利用率为50%，平均日费率约为9.5万美元[207] - 浮式钻井平台部门积压订单从2020年底的2.057亿美元增至2021年3月31日的3.405亿美元[201] - 自升式钻井平台部门积压订单从2020年底的8.595亿美元降至2021年3月31日的8.099亿美元[206] 联营公司（ARO）表现 - 在ARO合资公司中的股权投资为1.228亿美元[75] - Valaris与沙特阿美同意确保ARO在约10年内分批购买20座新建自升式钻井平台[97] - ARO于2020年1月订购首批2座新建平台，每座船厂价格为1.76亿美元，计划2022年交付[97] - 若ARO运营现金流不足或无法获得第三方融资，各合作伙伴可能需追加资本出资，每方上限总额为12.5亿美元[97] - 沙特阿美将为新建平台提供初始8年钻井合同，之后至少再续8年，每3年基于市场机制重新定价[97][98] - 截至2021年3月31日，ARO第一季度营收为1.227亿美元，净利润为830万美元[102] - 截至2021年3月31日，ARO总资产为11.536亿美元，总负债为10.044亿美元[102] - Valaris从ARO获得的关联收入（包括租赁、借调和服务）在2021年第一季度为1740万美元，2020年同期为4330万美元[105] - 截至2021年3月31日，Valaris对ARO的长期应收票据账面金额为4.427亿美元，第一季度确认利息收入260万美元[107] - 截至2021年3月31日，Valaris对ARO的最大风险敞口为5.471亿美元[109] - Valaris在ARO的权益法投资收益中，2021年第一季度50%净收益份额为410万美元，基础差异摊销为-220万美元，净权益收益为190万美元[104] - 联营公司ARO的积压订单在2021年3月31日为8.695亿美元，较2020年12月31日的8420万美元大幅增加[199] 各地区表现 - 2021年第一季度，美国墨西哥湾地区收入为5680万美元，较2020年同期的7870万美元下降27.8%[175] - 2021年第一季度，沙特阿拉伯地区收入为4160万美元，较2020年同期的8390万美元下降50.4%[175] 客户集中度 - 2021年第一季度，BP贡献了公司总收入的15%，高于2020年同期的7%[174] - 2021年第一季度，沙特阿美贡献了公司总收入的8%，低于2020年同期的10%[174] - 2021年第一季度，Total贡献的收入占比为0%，而2020年同期为16%[174] 合同负债与递延成本 - 截至2021年3月31日，公司合同负债（递延收入）总额为6,750万美元，其中流动部分为5,360万美元[92] - 截至2021年3月31日，公司递延合同成本总额为1,120万美元，较2020年底的1,380万美元有所减少[93] - 截至2021年3月31日，公司递延认证成本总额为770万美元，较2020年底的840万美元有所减少[94] - 预计2021年将摊销的合同负债为5,130万美元，占当前合同负债总额的76%[95] - 预计2021年将摊销的递延成本为1,490万美元[95] 其他财务数据（资产、负债、权益） - 截至2021年3月31日，总资产为119.469亿美元，总负债（含重组相关负债）为84.857亿美元[27] - 截至2021年3月31日，公司股东权益为34.631亿美元，较2020年末的43.746亿美元减少20.8%[27] - 累计其他综合亏损从2020年12月31日的8790万美元扩大至2021年3月31日的9320万美元[171] - 2021年第一季度留存收益赤字增加至50.938亿美元[147] - 其他流动资产总额从2020年12月31日的3.979亿美元下降至2021年3月31日的3.835亿美元[170] - 其他负债总额从2020年12月31日的7.624亿美元下降至2021年3月31日的7.046亿美元[170] 其他运营与财务事项 - 审计报告指出公司持续经营能力存在重大不确定性[19] - 截至2021年3月31日，待支付的重组相关费用为3580万美元，已支付1590万美元[66] - 截至2021年3月31日，公司及ARO共运营61座钻井平台（浮式16座，自升式36座，其他9座），ARO另运营7座自升式钻井平台[167] - 截至2021年3月31日，公司未偿还的信用证总额为1.166亿美元，相关抵押存款为1270万美元[159] - 截至2020年12月31日，持有待售资产的账面总价值为230万美元[126] - 公司2021年第一季度待履行合同价值（积压订单）为12亿美元[197] 税务相关 - 2021年第一季度离散所得税费用为2030万美元，2020年同期离散所得税收益为1.644亿美元[152] - 排除离散项目后，2021年第一季度所得税费用为1140万美元，2020年同期为1240万美元[152] - 卢森堡税务机关于2019年发出约1.42亿欧元（约合1.666亿美元）的税务评估，但在2020年第一季度撤销，导致公司注销了约7900万欧元（约合9270万美元）的未确认税务负债[153] - 截至2021年3月31日，与澳大利亚税务评估相关的未确认税务负债为1800万美元[154] 养老金与员工福利 - 2021年第一季度，公司养老金及其他退休后福利净定期成本为净收入400万美元[128] - 在截至2021年3月31日的三个月内，公司向养老金及其他退休后福利计划缴款2220万美元[128] - 根据美国《关怀法案》和《2021年美国救援计划法案》，公司预计2021年剩余时间向某些计划的最低缴款额约为270万美元[128] 其他综合收益与薪酬成本 - 2021年第一季度，有560万美元的收益从累计其他综合收益重分类至减值损失[132] - 2021年第一季度，公司净其他综合损失为540万美元[147] - 2021年第一季度，公司基于股份的薪酬成本为380万美元[147] - 2020年第一季度，公司净其他综合损失为1340万美元[147] 其他收入与支出 - 2021年第一季度其他净收入为2110万美元，而2020年同期为50万美元[172] 市场环境与指引 - 布伦特原油价格在2021年4月回升至约每桶62美元，接近疫情前水平[189]