业务运营情况 - 公司为约100家企业客户在超60个国家、以超48种语言提供基于订阅的应用服务，verbCRM应用下载超130万次[28] - 公司为约100家企业客户在超60个国家提供基于订阅的应用服务，verbCRM应用下载超130万次[137] - 日本约有400万直销代表，2018年直销收入约160亿美元，超50%美国企业客户在日销售代表未订阅应用[31] - 公司已与17家直销后台系统提供商完成verbCRM集成，与Salesforce、Microsoft等CRM提供商达成合作协议[24][25] - 公司已将verbCRM集成到17家最受欢迎的直销后台系统提供商的系统中[133] - 2020年4月公司在日本开展业务，已与6家日本企业客户签订verbCRM订阅协议[30][31] - 公司verbLIVE预计2020年夏季商业推出，目前处于预售阶段并接受客户定金[21] - verbLIVE目前处于预售阶段，接受客户存款，预计2020年夏季商业推出[130] - 公司verbCRM新手用户创建互动视频通常少于4分钟，互动视频可通过多种方式轻松分发[19] - 公司预计2020年推出“Open API”架构，允许第三方开发者创建与verbCRM集成的应用[23] - 公司为verbCRM用户开发并部署应用内购买功能，预计2020年引入“开放API”架构[131][132] - 2020年2月28日公司与Range Printing达成意向书，由其提供非数字服务并按服务进行收入分成[27] - 公司营销利用自有互动视频平台，包括社交媒体互动、网站管理、邮件营销和电视广告等[40] - 公司是SaaS应用平台开发商，平台包括verbCRM、verbLEARN和verbLIVE等应用程序[125] 行业市场情况 - 2018年全球CRM软件销售收入超482亿美元，预计到2025年将超800亿美元[41] - CRM行业长期领导者占行业销售约41%[41] - 市场中包括Salesforce.com、Microsoft等在内的竞争对手合计占行业销售约41%，公司面临激烈竞争[68] 财务数据关键指标变化 - 2019年和2018年研发费用分别为431.1万美元和98万美元[48] - 2019年单一客户占公司收入的13%[50] - 2019年和2018年净亏损分别为1591.8万美元和1212.7万美元[55] - 2019年和2018年审计报告对公司持续经营能力存重大疑虑[59] - 2019年总营收910万美元，2018年为3.2万美元，增长主要源于收购子公司Verb Direct [140][143] - 2019年数字业务营收424万美元，2018年为3.2万美元；欢迎套件和履行服务营收391.3万美元，2018年为0；运输业务营收94.7万美元，2018年为0 [140] - 2019年总营收成本487万美元，2018年为5.2万美元，增长归因于Verb Direct [140][144] - 2019年研发费用431.2万美元，2018年为98万美元，增长与Verb Direct及产品开发测试有关[140][145] - 2019年折旧和摊销费用104.2万美元，2018年为2万美元，增长与Verb Direct无形资产摊销有关[140][146] - 2019年一般及行政费用1471万美元，2018年为677.2万美元，增长与Verb Direct及多项费用增加有关[140][147] - 2019年净亏损1591.8万美元，2018年为1212.7万美元，亏损增加379.1万美元[142][152] - 2019年调整后EBITDA为 - 1061.4万美元，2018年为 - 435.7万美元，减少630万美元[152] - 2019财年公司净亏损1591.8万美元，经营活动使用现金811.8万美元，持续经营依赖额外融资[155] - 截至2019年12月31日，公司现金为98.3万美元，未来三个月运营费用或超收入，需通过债务或股权融资维持运营[158] - 2019年4月，公司公开发行股票，毛收入约2050万美元，用于支付收购款、偿还债务、支付佣金和运营费用[159] - 2019年8月14日，公司发行5030股A类优先股和可购买3245162股普通股的认股权证，收入503万美元[160] - 2020年2月5日至3月31日，公司私募发行4237833股普通股，扣除费用后净收入440万美元，发行价较当日收盘价折价20% [161] - 2020年4月17日，公司获得约121.8万美元薪资保护计划贷款，贷款及利息八周后可豁免，未豁免部分两年内按1%利率偿还[162][164] - 2019年和2018年，公司经营活动现金使用量分别为810万美元和420万美元，投资活动现金使用量分别为1460万美元和0，融资活动现金提供量分别为2300万美元和480万美元[165] - 截至2019年12月31日，公司应付关联方票据总计117.7万美元，其中流动部分为11.2万美元，年利率均为12% [170] - 2019年，公司记录利息费用14.1万美元，支付10.1万美元[171] - 截至2019年12月31日，公司递延激励补偿总计104.2万美元，将在2021年和2022年各支付50% [172] - 截至2019年12月31日，公司未来收入预支款总计101.2万美元，扣除债务折扣后净额为73.2万美元，年利率为10% [175] - 2019年和2018年年底发行期权估值假设中，2019年预期寿命为1.0、2.0和5.0年，2018年为5.0年；2019年股价波动率为180%-413.83%，2018年为184.45% -190.22%；2019年无风险利率为1.51-2.75%，2018年为2.25% - 3.00%；2019年和2018年预期股息均为0%；2019年没收率为22.48%，2018年为18%[183] - 2019年，1个主要客户占总收入的13%，2018年无[186] - 1个主要供应商占应付账款的14%，2018年无[187] 公司人员情况 - 截至2019年4月20日，公司有83名全职法定员工、8名兼职员工、5名董事会成员和34名全职顾问及承包商[53] 公司面临风险 - 新冠疫情可能对公司业务、销售、经营成果和财务状况产生重大负面影响[63] - 若新冠疫情持续，公司流动性可能受负面影响，需寻求额外融资[64] - 公司依赖股权融资和债务融资，若无法获得足够资金或需付出高成本，可能影响业务发展[66] - 公司业务成功依赖扩大客户群和提高客户服务使用量，客户流失或使用量下降会损害业务[67] - 公司计划在2020年夏季推出verbLIVE，若无法跟上技术发展开发新功能，业务将受损害[70] - 互联网中断或故障会影响公司服务交付，导致客户流失和业务受损[72] - 公司信息安全可能受黑客攻击、员工失误等威胁，数据泄露会带来法律和声誉风险[73][74] - 公司依赖第三方维护服务器和提供带宽，若第三方出现问题，会影响产品和服务提供[76] - 公司可能无法以可接受成本找到合适软件开发者，影响软件开发和维护[77] - 公司业务与经济状况高度相关，经济下滑会影响财务结果和业务增长[78] - 公司有2项相关专利并提交1项临时专利申请，专利保护可能不足，侵权诉讼会影响业务[81][83] 公司股权情况 - 公司已注册8000000股基于股权奖励计划授予的期权和股票[89] - 截至2020年5月5日，公司有3246股优先股流通，可转换为2094197股普通股[90] - 董事会有权不经股东进一步投票或行动，发行至多15000000股优先股[90] - 截至2020年5月5日，公司高管和董事及其关联方约持有17.2%的流通有表决权股票[98] - 美国证券交易委员会规定，市场价格或行权价格低于5美元的股票为“低价股”，公司股票受此规则约束[101] - “合格投资者”通常指资产超过5000000美元的机构，或净资产超过1000000美元、年收入超过200000美元（或与配偶合计超过300000美元）的个人[101] 公司法规相关 - 2018年9月，加州颁布SB 826法案，要求加州上市公司董事会达到女性代表最低比例，否则面临财务处罚和声誉损害[104] - 到2019年底，董事会至少有1名女性；到2020年底，5人董事会至少有2名女性董事，6人及以上董事会至少有3名女性董事[104] - 内华达州商业合并法规定，“利益股东”成为“利益股东”后三年内，禁止内华达公司与“利益股东”进行某些商业合并，“利益股东”指直接或间接拥有公司10%或以上有表决权股份的人[105] 公司办公场地情况 - 公司总部约6700平方英尺，位于加利福尼亚州纽波特海滩，运营租赁至2027年5月31日，月租金约35000美元[108] - 2019年4月12日，公司收购犹他州美国福克四处办公和仓库租赁权，月租金总计31000美元[109] 公司纠纷情况 - 公司与前员工存在纠纷，前员工声称有权获得约300000美元2015年未支付奖金补偿[111] 公司股东情况 - 截至2020年5月5日，公司普通股约有167名登记持有人[119] 公司股息情况 - 公司从未宣布或支付过股息，预计可预见未来也不会支付现金股息[120] 公司财务报告内部控制情况 - 公司财务报告内部控制存在与职责分离不足、风险评估无效和财务报表结账流程人员不足相关的重大缺陷[61] - 截至2019年12月31日，公司披露控制和程序无效[193] - 截至2019年12月31日，公司财务报告内部控制无效，存在职责分离不足、风险评估无效和人员配置不足等重大缺陷[196] - 公司拟采取实施NetSuite系统、更新内部控制流程文档、确保职责分离和招聘更多资源等补救措施[200] 公司管理层情况 - 董事长、总裁、首席执行官等Rory J. Cutaia年龄64岁，2014年10月16日当选[203] - 首席财务官和财务主管Jeffrey R. Clayborne年龄49岁，2016年7月15日任命[203] - 首席财务官Jeffrey R. Clayborne有超20年战略、财务等方面经验，2014年4月曾因酒驾被定罪[206] - James P. Geiskopf自bBooth USA成立起担任董事，有32年服务行业公司领导经验[207] - Philip J. Bond于2018年9月10日被任命为董事，同年共同创立Potomac International Partners, Inc. [209] - Kenneth S. Cragun于2018年9月10日被任命为董事，有超30年经验，曾是两次“CFO of the Year – Public Companies”决赛入围者[211] - Nancy Heinen于2019年12月23日被任命为董事，有超25年硅谷高级管理经验[213] - Judy Hammerschmidt于2019年12月23日被任命为董事，有37年国际律师经验[215] - James P. Geiskopf曾在1975 - 1986年担任Budget Rent a Car的首席财务官，1986 - 2007年担任总裁兼首席执行官[207] - Philip J. Bond在2009 - 2010年先后担任TechAmerica总裁和首席执行官[209] - Kenneth S. Cragun在2006 - 2009年担任Modtech Holdings, Inc.首席财务官，2009 - 2016年担任Local Corporation首席财务官[211] - Nancy Heinen于1997年加入苹果执行团队协助其转型[213] - Judy Hammerschmidt在1994 - 1996年先后担任Herbalife欧洲副总裁兼总法律顾问、执行副总裁兼国际首席法律顾问[215] 公司股票分割情况 - 2019年2月1日公司实施1比15的普通股反向股票分割[35] 公司现金存放情况 - 现金存于有限数量金融机构，任一金融机构余额有时可能超过联邦存款保险公司25万美元保险限额[184]