公司重大事件 - 公司计划在2024年11月剥离Sunrise实体，该剥离计划于2024年10月25日获股东特别会议批准[212] - 2023年10月，公司完成Telenet收购要约，将其所有权增至100%[212] 公司业务覆盖与客户情况 - 截至2024年9月30日，公司网络覆盖854.6万户家庭，服务400.88万固网客户和593.25万移动用户[213] 公司收入货币构成 - 2024年第三季度，公司报告收入中56.5%和45.2%分别来自以欧元和瑞士法郎为功能货币的子公司[217] 公司可报告分部收入来源 - 公司Sunrise、Telenet和VM Ireland可报告分部收入主要来自住宅和B2B通信服务[220] - 公司Central and Other可报告分部包括与VMO2 JV、VodafoneZiggo JV和第三方服务协议相关收入等[220] 可报告分部财务数据详情提供情况 - 文档提供可报告分部2024年第三和九个月与2023年同期相比的收入和调整后EBITDA详情[221] - 文档还提供可报告分部2024年和2023年第三和九个月调整后EBITDA利润率表[221] 公司关键指标意义 - 公司认为合并调整后EBITDA是有意义指标，能反映经常性运营表现[222] 影响公司经营的因素 - 竞争、宏观经济和监管因素对公司收入、客户数量和ARPU产生不利影响[214] 公司整体财务数据关键指标变化 - 2024年9月30日净收益（亏损）为 -14.109亿美元，2023年为8.227亿美元[223] - 2024年9月30日调整后EBITDA为6.683亿美元，2023年为5.977亿美元[223] - 2024年第三季度总营收为19.352亿美元，2023年同期为18.545亿美元，同比增长4.4% [227] - 2024年前三季度总营收为57.540亿美元，2023年同期为55.709亿美元，同比增长3.3% [228] - 2024年前三季度公司调整后EBITDA为18.544亿美元，较2023年增加3080万美元，增幅1.7%；第三季度为6.683亿美元，较2023年增加7060万美元，增幅11.8%[241][242] - 公司综合收入在2024年截至9月30日的三个月和九个月内分别增加8070万美元（4.4%）和1.831亿美元（3.3%），有机增长分别为4690万美元（2.5%）和1.22亿美元（2.2%）[253] - 2024年前三季度，公司节目及其他服务直接成本分别增加530万美元（0.9%）和1.125亿美元（6.5%），有机增长分别为 -390万美元（-0.7%）和9190万美元（5.3%）[264] - 2024年前三季度，其他运营费用（不含股份支付费用）分别增加540万美元（1.8%）和210万美元（0.2%），有机增长分别为110万美元（0.4%）和 -890万美元（-1.0%）[269] - 2024年前三季度，SG&A费用（不含股份支付费用）减少60万美元（0.2%），有机减少590万美元（1.6%）[272] - 2024年前三季度，股份支付费用减少620万美元（11.7%）[272] - 九个月内，除股份支付费用外的总SG&A费用从11.132亿美元增至11.509亿美元，增幅3.4%，有机增长2250万美元，增幅2.0%[274][275][276] - 股份支付费用从1.68亿美元降至1.304亿美元，降幅22.4%[274] - 三个月内，除股份支付费用外的SG&A费用从3.705亿美元降至3.699亿美元，降幅0.2%，有机减少590万美元，降幅1.6%[275][276] - 折旧和摊销费用在2024年三季度和前九个月分别为5.006亿美元和15.127亿美元，2023年同期为5.84亿美元和16.818亿美元，排除外汇影响后分别下降15.3%和10.9%[284] - 2024年三季度和前九个月确认的减值、重组和其他经营项目净额分别为1350万美元和5170万美元，2023年同期为 - 1370万美元和660万美元[285] - 2024年三季度和前九个月利息费用分别为2.512亿美元和7.562亿美元，2023年同期为2.414亿美元和6.56亿美元，排除外汇影响后分别增加2.9%和14.8%[289] - 九个月内人员成本增加1390万美元，增幅2.7%，主要因Telenet临时人员成本增加和Sunrise可资本化活动减少[276] - 外部销售和营销成本在三个月和九个月内分别增加680万美元（增幅9.0%）和1250万美元（增幅5.3%），主要因Telenet广告活动成本增加[276] - 核心网络和信息技术相关成本在三个月和九个月内分别增加160万美元（增幅5.7%）和970万美元（增幅11.4%），主要在Sunrise[277] - 业务服务成本在三个月和九个月内分别减少400万美元（降幅8.1%）和780万美元（降幅5.1%），主要因Sunrise咨询成本降低[277] - 截至2024年9月30日的三个月，衍生品合约总计亏损5.668亿美元，2023年同期盈利1.771亿美元；九个月总计盈利6700万美元，2023年同期盈利1.938亿美元[293] - 截至2024年9月30日的三个月，外币交易净亏损5.783亿美元，2023年同期盈利6.644亿美元；九个月净亏损2.803亿美元，2023年同期盈利4.179亿美元[296] - 截至2024年9月30日的三个月，特定投资公允价值变动净亏损4590万美元，2023年同期盈利7150万美元；九个月净盈利3890万美元，2023年同期亏损3.448亿美元[298] - 截至2024年9月30日的三个月，联营公司业绩份额净亏损1.33亿美元，2023年同期亏损2.408亿美元；九个月净亏损1.666亿美元，2023年同期亏损3.411亿美元[299] - 2024年和2023年第三季度其他收入净额分别为6390万美元和3980万美元，前九个月分别为1.911亿美元和1.595亿美元[306] - 2024年第三季度和前九个月所得税收益（费用）分别为 - 90万美元和 - 8850万美元，2023年同期分别为170万美元和 - 1.7亿美元[307] - 2024年和2023年第三季度净收益（亏损）分别为 - 14.109亿美元和8.227亿美元，前九个月净亏损分别为6.087亿美元和4.021亿美元[312][313] - 2024年和2023年第三季度非控股股东应占净收益分别为2320万美元和1.635亿美元，前九个月分别为4730万美元和1.597亿美元[316] - 截至2024年9月30日，合并现金及现金等价物余额为23.564亿美元，其中欧元和美元分别占12.89亿美元（54.7%）和10.343亿美元（43.9%）[319][320] - 截至2024年9月30日，SMAs投资余额为10.945亿美元，其中97.6%（10.678亿美元）为美元计价[321] - 2024年前九个月，公司股票回购总额（含直接收购成本）为5.031亿美元，2024年授权回购不超过2023年12月31日总流通股的10%[329] - 2024年和2023年前九个月，经营活动提供的净现金分别为12.413亿美元和13.267亿美元，减少8540万美元[340] - 2024年和2023年前九个月，投资活动提供（使用）的净现金分别为3.349亿美元和 - 9.664亿美元，增加13.013亿美元[340] - 2024年和2023年前九个月，融资活动使用的净现金分别为 - 6.502亿美元和 - 3.431亿美元，增加3.071亿美元[340] - 2024年和2023年前九个月，现金及现金等价物和受限现金净增加额分别为9.414亿美元和1610万美元，增加9.253亿美元[340] - 2024年前九个月，物业和设备增加额为11.254亿美元，2023年同期为11.077亿美元[343] - 2024年前九个月，资本支出净额为9.872亿美元，2023年同期为10.162亿美元[343] - 2024年和2023年调整后自由现金流分别为1.642亿美元和4800万美元[348] Sunrise业务线数据关键指标变化 - 2024年第三季度Sunrise营收为8.657亿美元，2023年同期为8.593亿美元，同比增长0.7% [227] - 2024年前三季度Sunrise营收为25.355亿美元，2023年同期为24.829亿美元，同比增长2.1% [228] - 2024年前三季度Sunrise调整后EBITDA为8.862亿美元，较2023年增加2510万美元，增幅2.9%；第三季度为3.189亿美元，较2023年增加790万美元，增幅2.5%[241][242] - 2024年第三季度，Sunrise调整后EBITDA利润率为36.8%（2023年为36.2%）；2024年前九个月，Sunrise调整后EBITDA利润率为34.9%（2023年为34.7%）[244] - 住宅固定订阅收入在2024年截至9月30日的三个月和九个月有机减少分别为2760万美元（3.7%）和5190万美元（2.4%），主要因Sunrise业务下降[254] - 住宅固定非订阅收入在2024年截至9月30日的三个月和九个月有机减少分别为650万美元（35.5%）和1220万美元（24.0%），主要因Sunrise业务下降[255] - 住宅移动订阅收入在2024年截至9月30日的三个月和九个月有机减少分别为1220万美元（3.1%）和450万美元（0.4%），主要因Sunrise业务下降[256] - 住宅移动非订阅收入在2024年截至9月30日的三个月和九个月有机增加分别为220万美元（1.8%）和170万美元（0.4%），主要是Sunrise增长和Telenet下降的综合影响[257] - B2B非订阅收入在2024年截至9月30日的三个月和九个月有机增加分别为700万美元（3.0%）和470万美元（0.7%），主要是Sunrise增长和Telenet下降的综合影响[259] - 2024年前三季度，Sunrise的客户服务成本分别减少890万美元（22.4%）[269] - 2024年前三季度，Sunrise的人员成本分别减少950万美元（3.4%）[270] Telenet业务线数据关键指标变化 - 2024年第三季度Telenet营收为7.852亿美元，2023年同期为7.752亿美元，同比增长1.3% [227] - 2024年前三季度Telenet营收为23.029亿美元，2023年同期为22.967亿美元，同比增长0.3% [228] - Telenet在2024年前三季度总营收增加6200万美元，其中订阅收入增加1160万美元，非订阅收入减少540万美元[233] - Telenet在2024年第三季度总营收增加1000万美元，其中订阅收入增加100万美元，非订阅收入增加900万美元[233] - 2024年前三季度Telenet调整后EBITDA为9.812亿美元，较2023年减少750万美元，降幅0.8%；第三季度为3.609亿美元，较2023年增加2110万美元，增幅6.2%[241][242] - 2024年第三季度，Telenet调整后EBITDA利润率为46.0%（2023年为43.8%）；2024年前九个月，Telenet调整后EBITDA利润率为42.6%（2023年为43.0%）[244] - Telenet住宅固定订阅收入在第三季度因客户平均数量减少1330万美元，因ARPU增加880万美元；九个月因客户平均数量减少4860万美元，因ARPU增加4130万美元[233] - Telenet住宅固定非订阅收入在第三季度增加80万美元，九个月减少450万美元[233] - Telenet住宅移动收入在第三季度减少860万美元，九个月减少400万美元[233] - Telenet B2B收入在第三季度减少720万美元，九个月减少1640万美元[233] - Telenet其他收入在第三季度增加2160万美元，九个月增加2300万美元，其中2024年第三季度包含约1800万美元先前递延收入确认的一次性影响[233][234] - B2B订阅收入在2024年截至9月30日的三个月和九个月有机增加分别为170万美元（1.2%）和1280万美元（3.1%），主要因Telenet业务增长[258] - 2024年前三季度，Telenet的节目及版权成本分别减少930万美元（5.8%）[264] - 2024年前三季度，Telenet的客户服务成本分别减少1680万美元（14.7%）[269] - 2024年前三季度，Telenet的业务服务成本分别减少1040万美元（7.0%）[270] - 2024年前三季度，Telenet的外包劳动力成本分别增加240万美元（8.5%）和870万美元（10.1%）[270] VM Ireland业务线数据关键指标变化 - 2024年第三季度VM Ireland营收为1.198亿美元，2023年同期为1.2