财务数据关键指标变化：收入与利润 - 2022年第二季度总投资收入为809,591美元，其中费用收入410,000美元，利息收入399,591美元，而去年同期为0美元[16] - 2022年第二季度净投资收入为221,245美元，去年同期为净投资亏损164,062美元[16] - 2022年第二季度基本和稀释后每股净投资收入为0.04美元，去年同期为每股亏损425.03美元[16] - 截至2022年6月30日止季度，利息收入（不含折价摊销）为390,083美元，而去年同期为0美元[57] - 截至2022年6月30日止季度，费用收入为410,000美元，而去年同期为0美元[61] - 截至2022年6月30日止三个月，公司净投资收入为221,245美元，去年同期净投资亏损为(164,062)美元[109] - 截至2022年6月30日止三个月，公司基本和稀释后每股净投资收入为0.04美元，去年同期为每股亏损(425.03)美元[109] - 投资净收入为221,245美元，每股净投资收入为0.04美元[16] - 总运营净收入为211,737美元，每股为0.03美元[16] - 截至2021年6月30日，公司净投资亏损为16.4062万美元[21] 财务数据关键指标变化：成本与费用 - 2022年第二季度总费用为588,346美元，去年同期为164,062美元，主要因法律、审计及管理费等运营费用增加[16] - 截至2022年6月30日止季度，组织费用为0美元，而去年同期为154,062美元[67] - 截至2022年3月31日，应付发行成本为264,581美元，这些款项已在2022年6月30日前全部支付[69] - 截至2022年6月30日止三个月，公司管理费支出为55,041美元，去年同期为0美元[98] - 费用与平均净资产比率为0.70%，净投资收入与加权平均净资产比率为0.26%[114] 财务数据关键指标变化：资产与负债 - 截至2022年6月30日，公司总资产为85,309,286美元，较2022年3月31日的85,031,787美元略有增长[13] - 现金及现金等价物为60,618,447美元，较上一季度末的84,766,060美元大幅减少28.5%[13] - 非控制/非关联投资按公允价值计为24,417,500美元（摊销成本为24,427,008美元），上一季度末为0美元[13] - 截至2022年6月30日，每股净资产（NAV）为13.64美元，较上一季度末的13.61美元增长0.2%[13] - 公司经营活动产生的现金流量净额为负2447.613万美元[24] - 期末现金及现金等价物为6061.8447万美元，较期初8476.606万美元减少2847.7613万美元[24] - 截至2022年6月30日，现金及现金等价物为6061万美元，其中6061万美元存放于道富机构美国政府货币市场基金[49] - 截至2022年6月30日，应收利息为66,090美元，而截至2022年3月31日为9,215美元[57] - 期末每股净资产为13.64美元，较期初13.61美元增长0.22%[114] - 期末总净资产为84,763,827美元[114][13] - 总资产从85,031,787美元增至85,309,286美元[13] - 非控制/非关联投资公允价值为24,417,500美元，成本为24,427,008美元，未实现亏损9,508美元[13][16] - 现金及现金等价物为60,618,447美元，较上季度84,766,060美元大幅减少[13] - 总负债为545,459美元，较上季度479,697美元有所增加[13] - 截至2022年6月30日，公司现金及现金等价物为6061.8447万美元[24] - 截至2022年6月30日，现金及现金等价物为6061万美元，其中6061万美元存放于道富机构美国政府货币市场基金[49] - 截至2022年6月30日，应收利息为6.609万美元，而截至2022年3月31日为9215美元[57] - 截至2021年6月30日，公司总净资产为负31.8377万美元[21] 投资组合构成与表现 - 公司投资组合总公允价值为8503万美元，其中现金等价物占71.51%，证券投资占28.80%[27] - 证券投资组合包含两笔高级担保定期贷款，公允价值合计2441.7万美元，占净资产的28.80%[27] - 对Shryne Group, Inc.的投资公允价值为2042.2万美元，占净资产的24.09%[27] - 对PharmaCann, Inc.的投资公允价值为399.5万美元，占净资产的4.71%[27] - 公司持有的现金等价物主要为State Street Institutional US Money Market，公允价值为6061.3万美元[27] - 截至2022年6月30日，所有债务投资均为生息资产[28] - Shryne Group, Inc.的贷款为浮动利率，基准利率PRIME为4.75%加上8.5%或最低利率[27][33] - PharmaCann, Inc.的贷款为固定利率12%[27] - 截至2022年6月30日，公司投资组合的摊余成本为2442.7008万美元，公允价值为2441.75万美元，全部为批发贸易行业[74] - 截至2022年6月30日，投资组合按地域划分：中西部占16.36%（成本399.5182万美元），西部占83.64%（成本2043.1826万美元）[77] - 截至2022年6月30日，公司全部投资组合均为高级担保定期贷款[78] - 截至2022年6月30日，公司没有贷款投资被置于非应计状态[55] - 公司投资组合的公允价值总额为24,417,500美元，全部归类为使用重大不可观察输入（第三级）计量[95] - 截至2022年6月30日，公司持有的高级担保定期贷款公允价值为24,417,500美元[95][96] - 在截至2022年6月30日的季度内，公司购买了价值24,417,500美元的投资[96] - 截至2022年6月30日，公司三级投资的未实现净贬值变动为(9,508)美元[96] - 公司投资税收成本为24,427,008美元，净未实现贬值为(9,508)美元[113] - 投资组合中，对Shryne Group, Inc.的优先担保定期贷款公允价值为2042.2万美元，占净资产的24.09%[27] - 投资组合中，对PharmaCann, Inc.的优先担保定期贷款公允价值为399.5万美元，占净资产的4.71%[27] - 截至2022年6月30日，公司债务证券投资总额公允价值为2441.7万美元，占净资产的28.80%[27] - 截至2022年6月30日，现金等价物（货币市场基金）公允价值为6061.3万美元，占净资产的71.51%[27] - 截至2022年6月30日，总投资组合及现金等价物公允价值为8503万美元，占净资产的100.31%[27] - 截至2022年6月30日，公司投资组合的摊余成本为2442.7008万美元，公允价值为2441.75万美元，全部为批发贸易行业[74] - 投资组合按地域划分：中西部占16.36%（成本399.5182万美元，公允价值399.5万美元），西部占83.64%（成本2043.1826万美元，公允价值2042.25万美元）[77] - 投资组合全部由高级担保定期贷款构成，占摊余成本和公允价值的100%[78] - 截至2022年6月30日，公司没有处于非应计状态的贷款投资[55] - 公司投资组合主要由担保贷款构成，按公允价值计量，截至2022年6月30日未进行重估[89] 公允价值计量方法 - 公允价值计量采用三级层次结构，最高优先级为活跃市场中的报价（第一级），最低为不可观察输入值（第三级）[90] - 第三级公允价值计量可能包含可观察（第一、二级）和不可观察（第三级）输入值[91] - 公允价值计量中使用的重大不可观察输入值与EBITDA和收入倍数以及债务投资收益率波动相关[92] - EBITDA和收入倍数输入值单独显著增加（减少）将导致公允价值计量显著升高（降低）[92] - 收益率输入值单独显著增加（减少）将导致公允价值评估显著升高（降低）[92] 风险因素 - 公司面临市场风险，包括因发行人信用质量、利差、利率及其他证券或商品价格变动和波动导致的金融工具价值潜在不利变化[80] - 公司面临信用风险，若投资组合证券的发行人或担保人或衍生品合约对手方未能及时付款，可能导致损失[81] - 公司面临利率风险，借款投资时，净投资收益受借款利率与投资收益率之差影响，利率上升期借款成本增加可能减少净投资收益[83] - 公司面临提前还款风险，投资组合中的贷款可能因有利融资条件而提前偿还，若返还资金无法以同等或更高预期收益率再投资，可能降低公司可实现收益率[84] 公司治理与资本结构 - 公司已授权100,000,000股普通股，截至2022年6月30日，已发行6,214,672股普通股，筹集资金约87,000,000美元[107] - 关联方SSC持有公司约72%的有表决权股份，并能对公司行动施加实质性控制[104] - 2021年第二季度，公司通过发行普通股净融资5400美元[21] - 2022年第二季度，公司经营活动产生的净现金流出为2414.7613万美元[24] 投资回报率 - 基于市场价值的总回报率为-26.47%，基于净资产价值的总回报率为0.22%[114]