业务运营 - 公司截至2024年9月30日共服务约7,210名PACE参与者，在加利福尼亚、科罗拉多、佛罗里达、新墨西哥、宾夕法尼亚和弗吉尼亚州运营20个PACE中心[128] - 公司在加州遭遇监管机构处罚,导致计划在唐尼和巴克斯菲尔德开设的新中心暂时无法开业[141] - 公司计划继续投资中心、价值型护理模式以及销售和营销组织,以支持长期增长[145] - 公司在2024年9月30日运营了20个PACE中心[177] - 公司的总会员月数为21,380[180] 财务表现 - 2025财年第一季度运营费用同比增加8.7%,主要由于参与者人数增加和人工成本上升导致护理成本增加[129] - 2024财年和2025财年第一季度,公司通过临床价值举措和运营价值举措,持续提高支付能力并降低外部供应商成本[129] - 公司三个月营收为2.051亿美元，同比增长12.4%[159] - 医疗保险收入为2.048亿美元，同比增长12.4%[159] - 外部医疗服务成本为1.072亿美元，同比增加7.9%[162] - 医疗成本(不含折旧和摊销)为6,339万美元，同比增加14.7%[163] - 销售和营销费用为649.2万美元，同比增加20.7%[164] - 公司、一般和行政费用为2,754万美元，同比下降4.9%[165] - 利息费用净额为124.3万美元，同比增加88.0%[167] - 所得税费用为40.4万美元，同比增加0.2万美元[171] - 归属于公司股东的净亏损为492.9万美元[174] - 中心层面的贡献利润率为16.8%[182] - 公司的非GAAP调整后EBITDA为6,476千美元，调整后EBITDA利润率为3.2%[184] - 公司的净亏损为5,710千美元，净亏损率为2.8%[184] - 公司的中心层面贡献利润增加主要由于总收入增加12.4%，而外部供应商成本和护理成本(不含折旧和摊销)仅增加10.3%[181] - 公司的调整后EBITDA和调整后EBITDA利润率的增加主要来自于(i)资本化费率的提高和(ii)企业、一般及行政费用的降低[184] 财务状况 - 公司的现金及现金等价物为39.0百万美元[189] - 公司主要使用现金资源用于债务服务、租赁义务、业务运营、税款支付、资本性支出和股票回购[190] - 公司计划继续投资于为参与者提供必要和优质服务的资源和举措[190] - 截至2024年9月30日，公司有6,500万美元的长期债务[191] - 截至2024年9月30日，公司在2037年之前的不可撤销经营租赁付款为3,840万美元，在2028年之前的不可撤销融资租赁付款为1,950万美元[191] - 公司认为现金及现金等价物、经营现金流、可用资金和融资渠道(包括循环信贷额度)将足以满足未来12个月及以后的经营和资本需求[192] - 公司于2021年3月8日签订了2021年信贷协议,包括7,500万美元的有担保定期贷款和最高1亿美元的循环信贷额度[193][194] - 截至2024年9月30日,公司在循环信贷额度下没有借款,有520万美元的未使用信用证,剩余可借款额度为9,480万美元[195] - 公司目前计划保留几乎所有可用资金和未来收益用于业务发展和偿还债务,在可预见的未来不会支付现金股利[196] - 2024年第三季度,公司经营活动使用现金7,516,000美元,投资活动使用现金2,790,000美元,筹资活动使用现金7,622,000美元[197][198][199] 其他 - 公司关注用户数据、未来展望和业绩指引、新产品和新技术研发、市场扩张和并购等方面的关键指标[175] - 公司符合"新兴成长公司"和"小报告公司"的资格,可享受相关报告要求豁免[200][201][202] - 公司面临利率风险,但认为利率变动100个基点不会对业务、财务状况或经营业绩产生重大影响[207][209][210]