公司收购 - 公司将以约8660万美元的全股票交易收购Northway Financial, Inc.，预计2025年第一季度完成，合并后实体截至2024年6月30日的总资产、贷款和存款预计分别为70亿美元、51亿美元和55亿美元[17][20] - 2024年第三季度和前九个月，公司因与NFI的合并计划产生了72.7万美元的非经常性合并相关费用[21] - 根据合并协议，NFI股东每持有一股NFI普通股将获得0.83股公司普通股，按2024年9月9日收盘价计算，每股NFI普通股的隐含合并对价为31.46美元[18] - NFI将于2024年12月17日召开特别股东大会寻求股东对交易的批准[19] 证券公允价值与收益 - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，公司交易性证券的公允价值分别为510万美元和460万美元[22] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，可供出售债务证券的公允价值分别为6.03211亿美元和6.25808亿美元[24] - 2022年公司将公允价值为5.203亿美元的证券从可供出售类别转入持有至到期类别，截至2024年9月30日和2023年12月31日，转入证券在其他综合收益中的净未实现损失分别为4300万美元和4690万美元[25] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，可供出售债务证券（不包括从可供出售转入持有至到期的证券）在其他综合收益中的净未实现损失分别为4830万美元和6050万美元[26] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，可供出售债务证券的应计利息应收款均为170万美元[30] - 截至2024年9月30日，可供出售（AFS）债务证券摊销成本为6.64768亿美元，公允价值为6.03211亿美元[32] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，持有至到期（HTM）债务证券摊销成本分别为5.26251亿美元和5.44931亿美元，公允价值分别为5.00619亿美元和5.10595亿美元[33] - 2023年第一季度，公司核销180万美元签名银行公司债券，2024年第一季度出售该债券收回91万美元[35] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，HTM债务证券应计利息分别为150万美元和170万美元[38] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，AFS和HTM债务证券分别质押5.136亿美元和6.755亿美元，公允价值分别为4.665亿美元和6.079亿美元[41] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，其他投资分别为2251.3万美元和1539.4万美元[43] - 2024年前三季度债务证券公允价值变动税前金额为15,572千美元，税后为12,224千美元；2023年同期税前为 - 9,993千美元，税后为 - 7,844千美元[133] - 2024年第三季度债务证券公允价值变动税前金额为22,412千美元，税后为17,593千美元；2023年同期税前为 - 18,115千美元，税后为 - 14,220千美元[131] - 截至2024年9月30日，净未实现债务证券收益（损失）余额为 - 91,349千美元，现金流套期为4,506千美元，设定受益退休后计划为 - 256千美元，累计其他综合收益为 - 87,099千美元[135] - 截至2023年9月30日，净未实现债务证券收益（损失）余额为 - 139,228千美元，现金流套期为9,343千美元，设定受益退休后计划为 - 323千美元，累计其他综合收益为 - 130,208千美元[135] 会计准则影响 - FASB发布的ASU 2023 - 09将于2024年12月15日后的年度期间生效，公司预计对合并财务报表无重大影响[16] 贷款业务 - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，贷款总额分别为4.116729亿美元和4.098094亿美元[44] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，关联方未偿还贷款均低于公司股东权益的5%[46] - 2024年和2023年第三季度，公司分别出售6240万美元和6620万美元住房抵押贷款，净收益分别为68.7万美元和42.9万美元[47] - 2024年和2023年前九个月，公司分别出售1.573亿美元和1.372亿美元住房抵押贷款，净收益分别为150万美元和120万美元[47] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，公司指定为待售的住宅抵押贷款本金余额分别为1160万美元和1020万美元，未实现收益分别为9.9万美元和16.8万美元[48] - 2024年和2023年截至9月30日的三个月，公司在合并损益表的抵押贷款银行业务净收入中分别记录了待售贷款未实现（损失）收益的变动为 -6万美元和6.9万美元；九个月分别记录了6.9万美元和4.9万美元[48] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，公司对每笔待售贷款都有与二级市场投资者的远期交割承诺[49] - 公司通过信用风险和特殊资产团队、信用风险政策委员会、管理拨备委员会、董事会董事信用委员会和审计委员会等治理结构管理贷款组合和监控信用风险[50] - 公司将贷款分为非业主自用商业房地产、业主自用商业房地产、商业、住宅房地产、房屋净值和消费等组合部分来确定贷款损失准备[51] - 2024年截至9月30日的三个月，贷款组合各部分的期初余额总计3541.2万美元，期末余额总计3541.4万美元；九个月期初余额总计3693.5万美元，期末余额总计3541.4万美元[59] - 2023年截至9月30日的三个月，贷款组合各部分的期初余额总计3698.3万美元，期末余额总计3640.7万美元；九个月期初余额总计3692.2万美元，期末余额总计3640.7万美元；全年期初余额总计3692.2万美元，期末余额总计3693.5万美元[59] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，贷款应计利息总额均为1270万美元，在合并财务状况表的其他资产中列报，且两个日期对应计利息均未计提准备[59] - 公司专注维持均衡多元贷款组合，设内部信贷集中限制并由信贷风险政策委员会季度审查[60] - 截至2024年9月30日，公司对非住宅建筑出租行业和住宅建筑出租行业的总敞口分别占总贷款的13%和12%，占商业房地产贷款的31%和30%[60] - 截至2024年9月30日，无其他行业敞口超过公司总贷款组合的10%[60] - 公司按信用风险特征对各投资组合细分进行分类，并应用信用质量指标[61] - 风险评级会根据分析和审查情况定期调整，过程包括年度信贷和贷款审查等[61] - 1 - 6级贷款无监管指导定义的不利批评，风险为低到中度[61] - 7级贷款有潜在弱点，目前受抵押和还款能力保护[61] - 8级贷款有明确弱点，抵押或还款能力不足[61] - 9级贷款有潜在损失，全额收回高度存疑[61] - 10级贷款有明确损失，被视为无法收回[61] - 截至2024年9月30日，非业主自用商业房地产贷款总额为73,912千美元，较2023年的99,653千美元有所下降[64] - 截至2024年9月30日，业主自用商业房地产贷款总额为36,367千美元，较2023年的31,930千美元有所上升[64] - 截至2024年9月30日，商业贷款总额为63,122千美元，较2023年的31,023千美元大幅上升[64] - 截至2024年9月30日，住宅房地产贷款总额为95,442千美元，较2023年的161,383千美元有所下降[64] - 截至2024年9月30日，房屋净值贷款总额为3,586千美元，较2023年的14,832千美元大幅下降[64] - 截至2024年9月30日，消费者贷款总额为3,323千美元，较2023年的3,748千美元有所下降[64] - 2024年前九个月，商业贷款的总冲销额为1,157千美元[64] - 2024年前九个月，住宅房地产贷款的总冲销额为0千美元[64] - 2024年前九个月，房屋净值贷款的总冲销额为1千美元[64] - 2024年前九个月，消费者贷款的总冲销额为82千美元[64] - 2023年末非自用商业房地产贷款总额为11.1756亿美元，2022年为36.5227亿美元[66] - 2023年末自用商业房地产贷款总额为2.6902亿美元，2022年为5.3952亿美元[66] - 2023年末商业贷款总额为4.2164亿美元，2022年为5.4911亿美元[66] - 2023年末住宅房地产贷款总额为16.0315亿美元，2022年为53.9835亿美元[66] - 2023年末房屋净值贷款总额为1.5976亿美元，2022年为2.3104亿美元[66] - 2023年末消费者贷款总额为0.5525亿美元，2022年为0.4908亿美元[66] - 2023年商业房地产非自用、自用、商业、住宅房地产、房屋净值、消费者贷款的冲销总额分别为0、0.0058亿美元、0.0156亿美元、0.0018亿美元、0、0.0091亿美元[66] - 公司密切监控贷款组合表现，借款人财务状况恶化等情况贷款会被列入非应计状态[68] - 贷款列入非应计状态时会冲回之前应计未付利息，满足条件后会恢复应计状态[68] - 无担保贷款通常在可收回性存疑时直接冲销，不列入非应计状态[68] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，贷款逾期90天及以上且应计的总额分别为518.4万美元和853.5万美元[69] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，非应计贷款总额分别为535万美元和544.8万美元[71] - 2024年和2023年截至9月30日的三个月，若非应计贷款按原条款正常还款，估计应确认的利息收入分别为4.4万美元和3.4万美元；九个月分别为14.8万美元和8.4万美元[72] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，抵押依赖型贷款总额分别为498.5万美元和516.5万美元[74] - 2024年截至9月30日的三个月和九个月，对陷入财务困境借款人的商业贷款修改中，期限延长金额为40.7万美元，占投资组合的0.1%[78] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，处于止赎程序中的消费者抵押贷款分别为65.7万美元和110万美元[80] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，作为抵押的住宅房地产和商业贷款的合并账面价值均为19亿美元[81] 负债情况 - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，短期借款总额分别为51633.6万美元和48560.7万美元[83] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，公司有两笔次级附属债券，金额均为4430万美元[83] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，回购协议总额分别为19133.6万美元和20065.7万美元[86] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，特定客户持有的由MBS和CMO证券抵押的定期存单分别为33.1万美元和39.6万美元[87] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，公司的信贷承诺分别为80074.8万美元和70671.9万美元，备用信用证分别为50.65万美元和59.98万美元[88] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，表外信贷风险的预期信用损失准备分别为270万美元和240万美元[90] - 2024年和2023年截至9月30日的三个月，表外信贷风险的信贷损失抵减分别为4.4万美元和11.8万美元；九个月的信贷损失拨备（抵减）分别为39.1万美元和 - 59.5万美元[91] 套期会计与衍生品 - 截至2024年9月30日，指定为套期工具的利率合约名义金额为1.35亿美元，衍生资产公允价值为93.62万美元，衍生负债公允价值为49.71万美元[105] - 截至2023年12月31日，指定为套期工具的利率合约名义金额为4.35亿美元，衍生资产公允价值为122.06万美元，衍生负债公允价值为33.87万美元[105] - 截至2024年9月30日，未指定为套期工具的客户贷款互换名义金额为2990.25万美元，衍生资产公允价值为64.13万美元，衍生负债公允价值为64.51万美元[105] - 截至2023年12月31日，未指定为套期工具的客户贷款互换名义金额为2981.43万美元，衍生资产公允价值为106.99万美元，衍生负债公允价值为107.48万美元[105] - 2024年第三季度，利率合约在现金流量套期会计下，重新分类至收入的总损失为4948千美元，在OCI中确认的总收益为