公司基本信息 - 公司法定代表人为陆建成[12] - 公司股票为A股，上市交易所为上海证券交易所，简称城投控股，代码600649[16] - 公司聘请的境内会计师事务所为普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）[17] - 签字会计师为肖峰、刘玉玉[17] - 公司注册地址为上海市浦东新区北艾路1540号，办公地址为上海市虹口区吴淞路130号[14] - 公司实际控制人为上海市国有资产监督管理委员会[165] 重大资产重组情况 - 重大资产重组方案于2016年10月下旬获批复，11月下旬取得外管事项批复，12月正式实施[6] - 重组涉及的换股吸收合并部分于2016年12月23日完成，2017年2月22日完成分立[6] - 2017年2月23日取得登记公司出具的《证券变更登记证明》，2月28日上海环境召开第一次股东大会[6] - 公司换股吸收合并阳晨投资及分立上市方案于2016年10月取得中国证监会核准，截至报告期末换股发行程序完成，股本变更为3232119518股，分立涉及的证券登记程序完成后股本变更为2529575634股[151] - 公司换股吸收合并阳晨投资及分立上市的重大资产重组方案于2016年12月正式开始实施，换股吸收合并部分于2016年12月23日完成，于2017年2月22日完成分立，2月23日取得登记公司出具的《证券变更登记证明》[142] - 上海环境于2017年2月28日召开第一次股东大会，后续将为分立上市做准备[142] - 2016年12月23日公司发行244,596,000股股份换股吸收合并上海阳晨投资股份有限公司，12月30日上市流通[155] 财务数据关键指标变化 - 公司2016年度实现净利润19.1037585104亿元，提取10%法定盈余公积金1.910375851亿元[2] - 2016年度可分配利润合计为71.6010813049亿元，暂不进行利润分配和资本公积金转增股本[2] - 2016年基本每股收益0.65元/股，较2015年调整后1.13元/股减少42.63%[19] - 2016年营业收入94.77亿元，较2015年调整后83.35亿元增长13.70%[19] - 2016年归属于上市公司股东的净利润20.95亿元，较2015年调整后36.51亿元减少42.63%[19] - 2016年经营活动产生的现金流量净额16.93亿元，较2015年调整后34.20亿元减少50.49%[19] - 2016年末归属于上市公司股东的净资产225.66亿元，较2015年末调整后209.63亿元增长7.65%[19] - 2016年非流动资产处置损益5.45亿元，主要为出售西部证券所得[24] - 2016年可供出售金融资产期末余额26.74亿元，较期初30.46亿元减少3.72亿元[27] - 2016年公司完成换股吸收合并阳晨投资，总股本由29.88亿增加至32.32亿[28] - 2016年第一季度至第四季度营业收入分别为19.22亿、31.03亿、26.56亿、17.96亿元[22] - 2016年非经常性损益合计4.87亿元，较2015年22.45亿元减少[25] - 截至2016年12月31日，公司总资产446.01亿元，归母净资产225.66亿元，资产负债率47.25%[51] - 营业收入为94.77亿元，同比增加13.70%，主要因房产销售和环保业务收入增加[53] - 营业成本为66.53亿元，同比增加7.62%，主要因房产销售和环保业务成本增加[53] - 经营活动产生的现金流量净额为16.93亿元，同比减少50.49%，主要因房产销售回笼减少[53] - 投资收益为12.15亿元，同比减少67.08%，主要因上年同期减持金融资产收益大[53] - 税金及附加为9.02亿元，同比增加62.27%，主要因房地产业务营业税费增加[53] - 投资收益本期发生额为12.15亿元，占利润总额比例44.94%，上期发生额为36.91亿元，占比78.76%，占比变动率 - 33.82%[66] - 应收账款本期期末数为1.76亿元，占总资产0.40%，上期期末数为3.70亿元，占比0.81%，变动比例 - 52.42%[69] - 应收股利本期期末数为1.05亿元，占总资产0.24%，上期期末数为0.65亿元，占比0.14%，变动比例61.16%[69] - 其他流动资产本期期末数为120.39亿元，占总资产26.99%，上期期末数为7.14亿元，占比1.56%，变动比例1585.54%[69] - 应付账款本期期末数为17.40亿元，占比3.90%，上期期末数为33.18亿元，占比7.25%，变动比例 - 47.56%[69] - 预收款项本期期末数为17.99亿元，占比4.03%，上期期末数为49.15亿元，占比10.73%，变动比例 - 63.39%[69] - 其他应付款本期期末数为14.05亿元，占比3.15%，上期期末数为8.10亿元，占比1.77%，变动比例73.40%[69] - 长期借款本期期末数为30.70亿元，占比6.88%，上期期末数为52.24亿元，占比11.41%，变动比例 - 41.23%[69] - 期末融资总额为89.5亿元，整体平均融资成本为5.41%，利息资本化金额为3.5225亿元[81] - 报告期公司对外新增股权投资12359万元，较上年同期减少68992万元，变动率为 - 84.81%[89] - 持有其他上市公司股份最初投资成本合计1389745588.99元，期末账面价值合计2435965974.75元，报告期损益合计70119310.97元，报告期其他综合收益变动合计 - 182620267.09元[89] - 基金投资最初投资金额合计217694128.15元，期末账面价值合计223352079.66元，报告期损益合计5657951.51元[89] - 卖出西部证券27893892股，收到资金580428624.77元，产生税前投资收益480054150.78元[92] - 2016年末公司资产总计446.01亿元，较期初457.85亿元有所下降[199][200] - 2016年末流动资产合计323.44亿元，较期初234.61亿元增长37.87%[199] - 2016年末非流动资产合计122.56亿元，较期初223.24亿元下降45.10%[199] - 2016年末负债合计210.75亿元，较期初239.68亿元下降12.07%[200] - 2016年末流动负债合计126.67亿元，较期初117.99亿元增长7.35%[199] - 2016年末非流动负债合计84.08亿元，较期初121.68亿元下降30.90%[200] - 2016年末所有者权益合计235.26亿元，较期初218.18亿元增长7.83%[200] - 2016年末货币资金为53.69亿元，较期初50.28亿元增长6.78%[199] - 2016年末存货为142.18亿元，较期初166.77亿元下降14.74%[199] - 2016年末长期借款为30.70亿元，较期初52.24亿元下降41.24%[200] 各条业务线数据关键指标变化 环保业务 - 公司拥有生活垃圾焚烧发电项目12个，总设计处理能力达15550吨/天；填埋项目5个，总设计处理能力达7350吨/天；在上海运营5座中转站，承担上海80%生活垃圾中转任务[31] - 上海4座污水处理厂合计处理市政污水176万吨/日，占上海市中心城区市政污水处理总量的三分之一[32] - 2016年环境集团营业收入25.51亿元，归母净利润4.65亿元，同比增长53.97%，固废业务总量975.75万吨，同比增长50.58%[47] - 2016年环境集团入厂焚烧垃圾556.67万吨，同比增长27.97%，垃圾焚烧上网电量157,531万度，同比增长32%[47] - 截至2016年12月底，环境集团全国运营和在建生活垃圾处理处置项目总规模29,710吨/日，其中焚烧18,550吨/日、污泥焚烧490吨/日、填埋7,350吨/日、中转3,320吨/日[40] - 环保业务营业收入25.37亿元，毛利率34.67%，同比减少0.75个百分点，因子公司运营及业务量增加[56] - 环保处理业务成本16.57亿元，占24.91% [60] - 污水处理产能为182.3万吨/日，产能利用率为94.11%[83] - 上海天马再生能源有限公司总投资额21.07亿元，为各项目最高；上海城瀛废弃物处置有限公司总投资额0.13亿元，为各项目最低[85] - 青岛环境再生能源有限公司产能利用率达112.47%，为各项目最高；上海城瀛废弃物处置有限公司产能利用率48.04%，为各项目最低[85] - 上海天马再生能源有限公司垃圾处置费标准为257.87元/吨，为各项目最高；奉化环境能源利用有限公司垃圾处置费标准为29.26元/吨，为各项目最低[85] - 漳州环境再生能源有限公司发电效率98%，为各项目最高；威海环境再生能源有限公司发电效率60%，为各项目最低[86] - 南京环境再生能源有限公司发电量3.0794亿度，为各项目最高；上海城投瀛洲生活垃圾处置有限公司发电量0.1594亿度，为各项目最低[86] - 上海天马生活垃圾末端处置综合利用中心工程总累计投资数181180万元，为各建设项目最高；新昌县相关项目总累计投资数954.67万元，为各建设项目最低[87] - 上海天马生活垃圾末端处置综合利用中心工程投资规模210720万元，为各建设项目最高；上海奉贤生活垃圾末端处置中心二期工程项目投资规模5666万元，为各建设项目最低[87] - 上海天马生活垃圾末端处置综合利用中心工程2016年投入金额30185.53万元，为各建设项目最高；新昌县相关项目2016年投入金额928.37万元，为各建设项目最低[87] 房地产业务 - 2016年房地产业务营业收入69.31亿元，同比增长9.46%，净利润9.16亿元，同比增长86.56%，置地集团总资产217.03亿元[49] - 2016年保障房佘山北完成80%房源配售，南部新城完成100%房源配售，露香园高区去化率94%，新江湾城首府去化率75%，“湾谷”科技园一期销售率达三分之二[49] - 2016年房地产业务新增土地储备244亩，为金山区朱泾镇“城中村”项目[49] - 房地产业务营业收入68.30亿元，毛利率27.57%，同比增加4.99个百分点，因房产销售结转增加[55] - 上海地区营业收入86.54亿元，同比增加14.63%，浙江地区同比增加110.98% [58] - 房产行业成本49.47亿元，占总成本74.35% [60] - 公司房地产业务在青浦区朱家角持有待开发土地面积434855平方米，规划计容建筑面积217427.5平方米[74] - 公司房地产业务在朱泾“城中村”改造项目持有待开发土地面积145265平方米，一级土地整理面积228668平方米，规划计容建筑面积313265平方米，合作开发项目涉及面积281939平方米，权益占比90%[74] - 杨浦新江湾城C4商品房可供出售面积74,879平方米，报告期签约销售面积10,220平方米，签约销售金额76,017万元[79] - “湾谷”科技园办公楼可供出售面积518,967平方米，报告期签约销售面积60,632平方米，签约销售金额130,055万元[79] - 黄浦露香园商品房可供出售面积153,348平方米，报告期签约销售面积4,906平方米，签约销售金额45,041万元[79] - 虹口城投控股大厦办公楼出租建筑面积25,957平方米，租金收入5,847万元，出租率80%[82] - 杨浦上海城投置地（集团）有限公司商业出租建筑面积950平方米，租金收入97万元，出租率100%[82] - 松江上海新凯房地产开发有限公司商业出租建筑面积7,188.79平方米，租金收入109万元，出租率100%[82] - 虹口四川北路商铺商业出租建筑面积2,686.9平方米，租金收入168.58万元，出租率100%[82] - 黄浦露香园酒店式公寓出租建筑面积12,204.84平方米，租金收入2,916万元，出租率76%[82] 投资业务 - 公司已上市公司股权总市值规模为111亿元[37] - 诚鼎基金共计管理PE基金16支，资金管理规模逾100亿元[37] - 公司发起成立2支城市产业投资基金（PPP基金），基金规模200亿元[37] - 2016年投资业务出售西部证券2,789万股，贡献税前利润4.8亿元，收到已上市证券分红1.63亿元，期末持有的已上市证券市值111亿元[50] - 2016年诚鼎基金退出项目15个，退出金额23亿元，新增投资项目12个，投资金额15亿元[50] 行业市场情况 - 截至2015年，生活垃圾焚烧已运营项目中前五强企业市场占有率达34.59%，前十强