财务数据关键指标变化 - 2024年第四季度净总收入8.66381亿美元，较2023年同期的5.9111亿美元增长47%；2024年前六个月净总收入15.64861亿美元，较2023年同期的10.87657亿美元增长44%[221] - 2024年第四季度总运营费用8.70703亿美元，较2023年同期的7.63261亿美元增长14%；2024年前六个月总运营费用17.01805亿美元，较2023年同期的14.69255亿美元增长16%[221] - 2024年第四季度运营亏损432.2万美元，较2023年同期的17215.1万美元减少97%；2024年前六个月运营亏损13694.4万美元，较2023年同期的38159.8万美元减少64%[221] - 2024年第四季度其他净收入8718.1万美元，较2023年同期的454.9万美元增长1816%；2024年前六个月其他净收入12148.3万美元，较2023年同期的4325.6万美元增长181%[221] - 2024年第四季度所得税费用249.9万美元，较2023年同期的 - 70万美元增长457%；2024年前六个月所得税费用440.1万美元，较2023年同期的34.3万美元增长1183%[221] - 2024年第四季度净利润8036万美元，较2023年同期的 - 16690.2万美元增长148%；2024年前六个月净亏损1986.2万美元，较2023年同期的 - 33868.5万美元减少94%[221] - 截至2024年12月31日的三个月和六个月，总净收入分别为8.66381亿美元和15.64861亿美元，较2023年同期增长47%和44%[253] - 截至2024年12月31日的三个月和六个月，总运营费用分别为8.70703亿美元和17.01805亿美元，较2023年同期增长14%和16%[253] - 截至2024年12月31日的三个月和六个月，运营亏损分别为432.2万美元和1369.44万美元，亏损较2023年同期分别收窄97%和64%[253] - 截至2024年12月31日的三个月和六个月，净收入（亏损）分别为8036万美元和 - 1986.2万美元，较2023年同期分别扭亏为盈和亏损收窄94%[253] - 2024年截至12月31日的三个月和六个月，商户网络收入分别增加5650万美元（30%）和9490万美元（28%），主要因GMV分别增加27亿美元（35%）和46亿美元（35%）[256] - 2024年截至12月31日的三个月和六个月，卡网络收入分别增加1890万美元（48%）和3290万美元（45%），主要因发卡合作伙伴处理的GMV分别增加31亿美元（43%）和55亿美元（41%）[259] - 2024年截至12月31日的三个月和六个月，利息收入分别增加1.21亿美元（42%）和2.354亿美元（43%），与投资贷款平均余额分别增长34%至66亿美元和32%至63亿美元相关[260] - 2024年截至12月31日的三个月和六个月，贷款销售收益分别增加7260万美元（138%）和1.019亿美元（117%），贷款未偿还本金余额分别为46亿美元和74亿美元，高于2023年同期的31亿美元和52亿美元[261] - 2024年截至12月31日的三个月和六个月，服务收入分别增加630万美元（28%）和1210万美元（28%），主要因表外贷款平均未偿还本金余额分别从2023年的49亿美元和47亿美元增至63亿美元和60亿美元[264][265] - 2024年截至12月31日的三个月和六个月，贷款购买承诺损失分别增加1660万美元（31%）和3600万美元（41%），购买贷款金额分别为81亿美元和145亿美元，较2023年同期增长36%和38%[267] - 2024年截至12月31日的三个月和六个月，信贷损失拨备分别增加3210万美元（27%）和9220万美元（42%），主要因投资贷款量增长，投资贷款信用损失拨备率从2023年的5.0%增至5.4%[269] - 2024年截至12月31日的三个月和六个月，资金成本分别增加2310万美元（27%）和5340万美元（34%），主要因融资债务和证券化信托发行票据增加，表内贷款平均余额也有所增长[271][272] - 2024年截至12月31日的三个月和六个月，销售和营销费用分别减少2520万美元（16%）和2690万美元（9%），主要因亚马逊认股权证费用和商业协议摊销费用减少[279] - 2024年截至12月31日的三个月和六个月，一般及行政费用分别增加660万美元（5%）和480万美元（2%）[281] - 2024年截至12月31日的三个月和六个月，其他收入净额分别增加8260万美元（1816%）和7820万美元（181%）[283] - 2024年和2024年6月30日，销售和回购协议下未偿还债务分别为4880万美元和3450万美元[294] - 2024年和2023年截至12月31日的六个月，经营活动提供的净现金分别为5.089亿美元和1.732亿美元[300] - 2024年和2023年截至12月31日的六个月，投资活动使用的净现金分别为6.641亿美元和6.408亿美元[300] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024年第四季度和前六个月，Pay - in - X分别占平台促成总GMV的15%和14%，0% APR分期贷款分别占13%和12%；2023年同期，Pay - in - X均占16%，0% APR分期贷款占11%[223] - 2024年第四季度和前六个月，计息贷款分别占平台促成总GMV的72%和74%；2023年同期分别占73%和73%[224] - 2024年第四季度和前六个月，公司直接发起约17亿美元（占比17%）和约30亿美元（占比17%）的贷款；2023年同期分别约为13亿美元（占比17%）和约22亿美元（占比17%）[227] - 截至2024年12月31日和2024年6月30日，公司股权资本占总平台投资组合的比例均为5%[230] - 2024财年扩大贷款修改计划资格，使投资贷款拖欠率有所改善；截至2024年12月31日的财季，贷款修改量较2023年同期下降，该季度及前十二个月修改贷款分别占资产负债表上未偿还贷款本金余额的0.15%和0.29%[239] - 截至2024年12月31日的三个月和六个月，GMV分别为101亿美元和177亿美元，较2023年同期增长约35%；一般商品和电子产品类别分别增长40%和43%，旅游和票务等类别同比增长超20%[242][244] - 截至2024年12月31日的三个月和六个月，前五大商户和平台合作伙伴GMV分别占比51%和49%，2023年同期为48%和46%；亚马逊GMV分别占比25%和24%，2023年同期为21%[245][246] - 截至2024年12月31日，活跃消费者约2100万，较2023年同期增长19%[247][249] - 截至2024年12月31日，每位活跃消费者交易约5.3笔，较2023年同期增长22%；Affirm Card交易占比从2023年的约4%增至2024年的约10%[247][251] 资产与负债情况 - 截至2024年12月31日，贷款投资折扣期末余额为1.03433亿美元，与2023年同期的1.009亿美元相近[254] - 截至2024年12月31日，公司有19亿美元现金及现金等价物和可供出售证券，36亿美元可用资金债务额度，3.3亿美元循环信贷额度借款能力[286] - 截至2024年12月31日，现金、现金等价物和债务证券投资为18.67065亿美元，6月30日为21.44734亿美元[287] - 截至2024年12月31日，仓库信贷安排和证券化信托发行票据未来到期总额为96.80136亿美元，本金未偿还额为61.78509亿美元[290] - 截至2024年12月31日，公司在仓库信贷安排上共提取17亿美元[291] - 截至2024年12月31日，加拿大信贷安排承诺总额为5.987亿美元，已提取3.721亿美元[292] - 截至2024年12月31日，第三方投资者持有的贷款和表外证券化贷款的未偿还余额总计为69亿美元[314] - 截至2024年12月31日，公司按公允价值计量的可供出售证券中，包括6.667亿美元到期期限超过三个月的可销售债务证券[318] 风险相关情况 - 截至2024年12月31日，假设利率瞬间平行上升100个基点，未来12个月与市场风险敏感工具相关的现金流负面影响将小于6000万美元[321] - 截至2024年12月31日和2024年6月30日，公司在中期简明合并资产负债表上持有的贷款面临的信用风险分别为68亿美元和57亿美元[324] - 截至2024年12月31日和2024年6月30日，公司已出售的需进行风险分担安排的贷款未偿还本金余额分别为68亿美元和42亿美元[324] - 截至2024年12月31日，公司在风险分担安排中的最大损失敞口为8510万美元，其中包括4010万美元的风险分担负债和4500万美元的风险分担资产公允价值[324] - 截至2024年12月31日和2023年12月31日，公司在非合并证券化信托中持有的应收票据和剩余信托证书留存权益的公允价值分别为6910万美元和3240万美元[324] - 截至2024年12月31日和2024年6月30日，约11%的贷款应收款来自加利福尼亚州的客户[324] - 截至2024年12月31日，约10%的贷款应收款来自得克萨斯州的客户，2024年6月30日该比例未超过10%[324] - 对于非合并证券化交易，若Affirm作为发起人和风险保留持有人，可能会在高级票据和剩余信托证书上分别面临高达5%的损失[313] - 截至2024年12月31日和6月30日，公司中期简明合并资产负债表上持有的贷款信用风险敞口分别为68亿美元和57亿美元[324] - 截至2024年12月31日和6月30日，约11%的贷款应收款来自加利福尼亚州客户[324] - 截至2024年12月31日，约10%的贷款应收款来自得克萨斯州客户；截至6月30日，该比例不超过10%[324] - 截至2024年12月31日和6月30日，公司已出售有风险分担安排的贷款未偿还本金余额分别为68亿美元和42亿美元[324] - 截至2024年12月31日和6月30日，公司在风险分担安排下的最大损失敞口分别为8510万美元和8120万美元[324] - 截至2024年12月31日，风险分担负债的最大潜在损失为4010万美元，风险分担资产的公允价值为4500万美元[324] - 截至2024年12月31日和2023年12月31日，公司在非合并证券化信托中持有的应收票据和剩余信托证书留存权益的公允价值分别为6910万美元和3240万美元[324] 内部控制情况 - 公司管理层评估认为本季度披露控制和程序有效[327] - 截至2024年12月31日的季度内，公司财务报告内部控制无重大变化[328] - 财务报告内部控制系统存在固有局限性，只能提供合理而非绝对保证[329]