财务数据关键指标变化：收入和利润（同比环比） - 2017年营业收入为6.94亿元，同比增长20.56%[24] - 公司营业收入为人民币6.94亿元，同比增长20.56%[61][69] - 扣除收购COMAN并表影响后，营业收入同比增长13.33%[61] - 归属于上市公司股东的净利润为875万元，同比增长20.78%[24] - 归属于上市公司股东的净利润为人民币875.46万元，同比增长20.78%[61] - 归属于上市公司股东的扣非净利润为-376万元，同比下降190.82%[24] - 第四季度营业收入最高达2.08亿元，占全年29.9%[26] - 第四季度实现净利润763万元，扭转前三季度亏损局面[26] - 非经常性损益总额1252万元，其中政府补助146万元[30] - 加权平均净资产收益率为0.90%，同比上升0.16个百分点[24] - 公司2017年营业收入为6.94亿元，同比增长20.56%[111] - 公司归属于上市公司股东的净利润为875.46万元，同比增长20.78%[111] 财务数据关键指标变化：成本和费用（同比环比） - 设备行业营业收入同比增长38.38%至4.78亿元，毛利率下降5.09个百分点至30.80%[71] - 材料行业营业收入同比下降14.91%至1.95亿元，毛利率下降19.26个百分点至18.89%[71] - 灌装机设备收入同比大幅增长89.50%至1.86亿元，但毛利率下降15.20个百分点[71] - 境外收入同比增长71.62%至1.21亿元，但毛利率大幅下降45.36个百分点[72] - 研发投入同比增长28.78%至3616.86万元，占营业收入比例5.21%[80] - 管理费用同比增长30.15%至1.05亿元，主要因业务拓展及收购COMAN公司[78] - 财务费用激增4255.43%至563.69万元，主要因短期借款利息支出[78] 各条业务线表现 - 公司主营业务为液态食品包装机械和纸铝复合无菌包装材料[34] - 设备行业收入同比增长38.38%至人民币4.78亿元，占营业收入比重68.90%[69] - 材料行业收入同比下降14.91%至人民币1.95亿元，占营业收入比重28.10%[69] - 灌装机系列设备收入同比大幅增长89.50%至人民币1.86亿元[69] - 无菌包装材料业务重点提升存量客户配套采购[42] - 前处理设备销售量同比下降21.56%至884台，生产量下降35.05%[72] - 包材库存量同比增长33.06%至1.50亿包，主要因订单较多未及时发货[73] 各地区表现 - 境外收入同比增长71.62%至人民币1.21亿元，占营业收入17.47%[69] 管理层讨论和指引：对外投资布局 - 公司通过新设普华盛、苏州普洽、上海普狄及收购苏州食品、意大利COMAN公司等进行对外投资布局[12] - 对外投资项目处于培育期需持续资本投入且业绩释放尚未实现[12] - 公司以1,750万欧元对价收购意大利COMAN公司100%股权[64] - 新设的普华盛、苏州普洽等公司实现合并营业收入1.18亿元，合并净利润142.85万元[61] - 收购意大利COMAN公司100%股权，投资金额1.32亿元，本期投资亏损380.83万元[90] - 公司以1750万欧元收购意大利COMAN公司100%股权[108][111] - 变更后对外投资江苏普华盛包装科技有限公司投入6,000万元，进度100%[99] - 对外投资项目本报告期实现效益59.92万元，未达到预计效益[99] - 募集资金变更总金额12,301.74万元，实际累计投入12,320万元[99] 管理层讨论和指引：技术研发与创新 - 公司掌握无菌纸铝复合材料灌装技术、无菌共挤材料灌装技术等多种无菌灌装核心技术[8] - 公司掌握无菌纸铝复合材料/共挤材料/纸罐等多种灌装技术[51] - 公司拥有技术研发人员百余名及60余项专利技术[55] - 行业长期被国外厂商垄断公司需通过自主创新巩固市场竞争地位[8] - 公司产品价格仅为进口同类产品的1/3-1/2[54] 管理层讨论和指引：风险因素 - 公司应收账款总额因销售量增大而增加引发坏账及资金周转风险[6] - 公司主要原材料包括钢材、电气元器件、管道阀门类产品、原纸、塑料粒子等价格波动影响经营业绩[9] - 公司面临宏观经济下行及下游行业不景气导致的经营压力[5] - 公司存在非专利技术因外协加工或核心人员流动导致失密的风险[10][11] - 下游行业不景气导致无菌灌装生产线销售减少[97] 管理层讨论和指引：现金流与资金状况 - 经营活动产生的现金流量净额为2081万元，同比大幅改善133.71%[24] - 经营活动现金净流量为人民币2,080.82万元，前两年分别为负6,172.19万元和负4,759.02万元[61] - 经营活动产生的现金流量净额大幅改善，同比增长133.71%至2080.82万元[84][85] - 经营活动现金流入小计同比增长41.80%至7.29亿元，主要因销售资金回笼增加[84] - 投资活动现金流入激增133,113.88%至2117.42万元，因收到吴江市土地购置退款[84][85] - 投资活动现金流出增长167.26%至1.59亿元，主要因支付收购意大利COMAN股权款[84][85] - 筹资活动现金流入增长115.35%至1.31亿元，因银行贷款增加[84][85] - 货币资金减少因购建固定资产及对外投资[48] - 货币资金占总资产比例下降4.11个百分点至4.62%，期末余额7696.60万元[87] - 短期借款大幅增加6.22个百分点至9.81%，余额1.63亿元[87] - 公司以自筹资金预先投入募投项目92,548,070.64元，后以募集资金置换[97] 管理层讨论和指引：资产与债务结构 - 资产总额达16.65亿元，同比增长17.32%[24] - 收购COMAN公司100%股权导致其他应收款、存货及其他流动资产增加[48] - 境外资产COMAN厂房及设备规模为人民币4274.69万元，占净资产比重4.31%[49] - 在建工程减少因报告期内结转固定资产[48] - 长期股权投资变动因对参股公司上海普狄权益法核算[48] - 存货占总资产比例上升4.63个百分点至26.40%，余额达4.40亿元[87] 管理层讨论和指引：子公司与并购企业表现 - 苏州包材2017年营业收入4.62亿元，同比下降16.13%，净利润641.11万元，同比下降62.71%[103][104] - 上海三环2017年营业收入1.90亿元，同比下降3.85%，净利润1530.15万元，同比增长30.54%[103][106] - 普华盛2017年营业收入1.18亿元，同比增长371.34%，净利润142.85万元，实现扭亏为盈[103][107] - COMAN公司2017年实现销售收入4162.86万元，净利润-380.83万元[108][111] - 苏州食品2017年营业收入2734.35万元，同比增长612.71%，净利润-407.90万元[103][109] - 江苏普华盛包装科技有限公司2017年实际净利润54.08万元，远低于承诺的800万元，仅达成预测的6.76%[132][133] 管理层讨论和指引：利润分配与股东回报 - 公司以100,000,000股为基数向全体股东每10股派发现金红利0.18元（含税）[12] - 2017年度现金分红总额为180万元，占归属于母公司股东净利润的20.56%[119][120][122] - 2016年度现金分红总额为150万元，占归属于母公司股东净利润的20.69%[120][122] - 2015年度现金分红总额为1010万元，占归属于母公司股东净利润的20.17%[119][122] - 2017年度每10股派发现金红利0.18元（含税），股本基数为1亿股[118][119][120] - 2017年度归属于母公司股东的净利润为875.46万元[118][119][122] - 2017年度可分配利润为3.33亿元[118] - 现金分红占利润分配总额比例为100%[118] - 近三年现金分红占净利润比例均保持在20%以上[122] - 2017年度未分配利润结转下一年度为695.46万元[119][120] - 公司连续三年未进行资本公积金转增股本[119][120] - 现金分红最低比例为年度实现可分配利润的20%[126] - 公司优先采用现金分红方式进行利润分配[125] 管理层讨论和指引：募集资金使用 - 募集资金使用进度29.22%，尚结余11.34万元存放专用账户[94] - 承诺投资项目总额为42,121.84万元，实际投入29,820.1万元，投资进度为70.8%[97] - 全自动无菌砖式灌装生产线项目终止，原计划投入资金变更用途[97] - 变更后购买办公楼投入4,748.45万元，进度98.93%[99] - 变更后永久性补充流动资金投入1,571.55万元，进度104.65%[99] - 尚未使用的募集资金存放于专用账户[97] - 募集资金到位后公司每股收益和净资产收益率等指标将出现短期下降[130] - 公司承诺通过加强募集资金管理、加快募投项目实施等方式填补即期回报[130] 管理层讨论和指引：公司治理与承诺 - 姜卫东、姜晓伟、舒石泉、张锡亮股份限售承诺自2015年4月24日起至2018年4月24日有效[123] - 新疆大容民生投资合伙企业等股份限售承诺自2015年4月24日起至2018年4月24日有效[123] - SV Investments Company Limited承诺锁定期满后24个月内减持股份不超过公司发行后所持股份的50%[123] - MASTERWELL (HK) LIMITED等承诺锁定期满后24个月内减持股份不超过公司发行后各自所持股份的75%[124] - 新疆大容民生投资合伙企业等承诺锁定期满后两年内减持价格不低于发行价且减持不超过公司发行后总股本的3%[124] - 姜卫东、姜晓伟、舒石泉、张锡亮一致行动协议自2011年3月25日起至2018年4月24日有效[124] - 公司利润分配政策自2015年4月24日起至2018年4月24日期间持续有效[124] - 重大投资或支出定义为净资产50%或总资产30%且金额超5000万元[126] - 股东大会利润分配决议需三分之二以上表决权通过[125] - 董事会利润分配决议需全体董事过半数通过[125] - 监事会利润分配决议需全体监事过半数通过[125] - 未进行现金分红时需披露具体原因及资金用途[126] - 股东违规占用资金将扣减对应现金分红[126] - 利润分配政策调整需经董事会和监事会表决[125] - 公司上市后三年内若股价连续20个交易日低于上年度每股净资产值将启动股份回购计划[128] - 实际控制人承诺若违反同业竞争承诺则利益归股份公司所有[127] - 公司上市后三年内股价稳定承诺有效期至2018年4月24日[128] - 实际控制人承诺不直接或间接从事与公司构成竞争的业务[127] - 若存在同业竞争情况股份公司拥有优先收购相关资产或股权的权利[127] - 股价稳定承诺触发条件为连续20个交易日加权平均价低于上年度审计每股净资产[128] - 实际控制人承诺不为竞争对手提供资金、技术或管理支持[127] - 同业竞争承诺涵盖中国境内及境外所有地区业务[127] - 股价稳定承诺包含公司回购及实际控制人增持两种执行方式[128] - 违反承诺需赔偿股份公司及其他股东全部损失[127] - 公司股票连续20个交易日除权后加权平均价格低于上一会计年度经审计每股净资产时将触发股价稳定预案[129] - 控股股东新疆大容民生投资承诺在2015年4月24日至2018年4月24日期间履行IPO股价稳定承诺[129] - 公司董事及高管承诺对股份回购决议投赞成票并履行股价稳定义务[129] - 若招股说明书存在虚假记载导致投资者损失将依法启动赔偿程序[129] - 控股股东承诺无条件承担可能产生的社会保险金及住房公积金补缴费用[130] - 所有承诺均处于正常履行状态且未出现超期未履行情况[131] - 公司确认业绩补偿收益10,714,758.72元，顾凯伦需以1元价格转让3,315,210元注册资本股权[133] 其他没有覆盖的重要内容：客户与市场 - 公司客户涵盖蒙牛、伊利、光明等知名液态食品企业[47][53] - 前五名客户销售额合计2.40亿元，占年度销售总额34.64%[77] 其他没有覆盖的重要内容：诉讼与担保 - 重大诉讼涉案总金额1,570.41万元，其中广西增点案件涉案1,076.14万元[138] - 所有诉讼应收账款已全额计提坏账准备[138] - 报告期末实际担保余额合计为1,363.36万元，占公司净资产比例为1.40%[153] - 报告期内对子公司担保实际发生额合计为2,404.52万元[152][153] - 报告期末已审批的对子公司担保额度合计为2,000万元[152] - 公司不存在委托理财、委托贷款及违规对外担保情况[154][155][156] - 公司实际担保总额中无关联方担保及高风险担保（资产负债率超70%被担保对象）[153] 其他没有覆盖的重要内容：股权结构与股东信息 - 公司股份总数保持100,000,000股不变，无限售条件股份增至58,088,125股（占比58.09%）[166] - 有限售条件股份减少至41,911,875股（占比41.91%），主要因解除限售1,720,500股[166] - 苏州汇勤创业投资中心解除限售1,720,000股（占总股本1.72%）[167] - 境内法人持股减少1,720,000股至35,469,375股（占比35.47%）[166] - 境外法人持股保持5,638,125股不变（占比5.64%）[166] - 新疆大容民生投资期末限售股数为27,795,000股，占总股本27.80%[169][172] - MASTERWELL (HK) LIMITED持有总股本11.24%，其中限售股2,818,125股，无限售股8,416,875股[169][172] - 软库博辰创业投资企业持有总股本9.70%，其中限售股2,424,375股，无限售股7,273,125股[169][172] - 苏州工业园区合杰创业投资中心持有限售股5,250,000股，占总股本5.25%[169][172] - SBCVC Fund II－Annex (HK) Limited持有总股本2.69%，其中限售股671,250股，无限售股2,013,750股[169][172] - SV INVESTMENTS COMPANY LIMITED持有限售股2,148,750股，占总股本2.15%[169][172] - 姜卫东持有总股本1.07%，其中限售股804,375股，无限售股268,125股[169][172] - 张思亮持有无限售条件股份1,968,021股，占总股本1.97%[172] - 新疆大容民生投资质押股份22,230,000股[172] - 报告期末普通股股东总数10,354人，较上月减少371人[172] - 控股股东新疆大容民生投资合伙企业成立于2007年4月29日[175] - 持股10%以上法人股东MASTERWELL (HK) LIMITED注册资本1万港元[177] - 实际控制人为姜卫东、舒石泉、姜晓伟、张锡亮四位自然人[176] - 报告期内公司无优先股发行[180] 其他没有覆盖的重要内容：董监高与员工情况 - 董事长兼总经理姜卫东持有公司股份1,072,500股且报告期内无变动[182] - 监事会主席刘景洲持有公司股份500股且报告期内无变动[182] - 独立董事李忠与谢继志于2017年10月10日任期届满离任[184] - 新任独立董事靳建国与蒋怡雯于2017年10月10日就任[184] - 新任副总经理兼董事会秘书池国进于2017年10月10日就任[184] - 财务总监苏锦山等6名高管报告期末持股数为0[182] - 姜晓伟自2011年9月25日起担任公司董事及生产总监[187] - 宋安澜自2011年9月25日起担任公司董事[187] - 钱和自2016年4月21日起担任公司独立董事[188] - 靳建国自2017年10月10日起担任公司独立董事[188] - 蒋怡雯自2017年10月10日起担任公司独立董事[189] - 刘景洲自2011年9月25日起担任公司监事会主席[189] - 沈峰自2015年6月25日起担任公司监事[189] - 程群自2011年9月25日起