会计政策与财务报表编制基础 - 公司合并财务报表需遵循IFRS - IASB和欧盟根据西班牙银行第4/2017号通告要求应用的EU - IFRS [37] - IFRS 17于2023年1月1日首次应用，适用于2024年和2023年，过渡日期为2022年1月1日，2022年资产负债表和利润表已重述，对集团合并财务报表影响不显著[40] - IFRS 17在保险合同会计方面带来重大变化，以实现更大同质性和提高实体间可比性，保险合同估值基于使用每个报告期更新假设的模型[41] - 从IFRS 4过渡到IFRS 17对累计其他综合收益（损失）和留存收益的影响主要与长期合同有关，2023年1月1日生效时对集团合并财务报表影响不显著[43] - 自2022年、2018年和2008年起，土耳其、阿根廷和委内瑞拉经济被视为恶性通货膨胀经济，相关实体财务报表按期末汇率换算，换算差异计入“累计其他综合收益（损失）”[45] - IAS 29不适用于Türkiye Garanti Bankası A.Ş.集团在土耳其以外的业务，特别是罗马尼亚Garanti Bank S.A.和荷兰GarantiBank BBVA International N.V.的财务报表[46] - 公司财务信息可能因会计政策变更和集团内部调整变更与以前年度报告不同[39] 公司业务风险 - 公司业务面临宏观经济、政治、金融、法律、监管、运营等诸多风险，如经济或政治状况恶化、利率波动、竞争加剧等[26][32][34] - 前瞻性陈述基于当前计划、估计和预测，不保证未来业绩，受多种风险因素影响，实际结果可能与陈述有重大差异[24] - 公司面临气候和ESG相关的物理、法律监管、技术、市场和声誉风险，可能影响业务和财务状况[96][97] - 疫情和大规模公共卫生事件可能对公司业务、财务状况和经营成果产生重大不利影响[98][99] - 公司在收购和剥离活动中面临风险，包括无法完成交易、交易结果不达预期等[100][102][104] - 若未获得政府和监管机构对目标公司受监管子公司控制权收购的批准，完成交换要约后BBVA可能面临罚款等制裁[103] - 即使完成交换要约和合并，也可能无法实现预期的成本和融资协同效应[104] - 收购存在整合困难、承担未预见负债等风险，可能影响公司经营结果[105][106] - 若交换要约未完成，BBVA证券市场价格可能下跌，公司声誉和业务关系可能受影响[110] - 完成交换要约可能对公司的资本、杠杆、流动性等状况产生不利影响，实际资本比率可能与估计值有显著差异[112] - 交易所要约完成可能增加公司在西班牙金融体系中的系统重要性，监管机构可能施加额外要求，影响公司业务、财务状况和经营业绩[113][114] - 存款或其他流动性来源的提取可能使公司无法履行财务义务，需承担更高成本、清算资产等，还可能面临监管干预措施[119] - 公司信用评级受自身和主权信用评级影响，评级降低会限制融资渠道、增加成本，影响业务和财务状况[120] - 资产减值会影响公司收益和财务状况，宏观经济环境恶化等因素可能导致资产减值[125][126] - 公司面临法律和监管诉讼，可能导致运营和合规成本增加、收入减少，损害公司声誉和财务状况[128][134] - 集团业务若需遵守特定法规，可能导致收入损失、声誉受损、业务机会受限等不利影响[143] - 集团受全面监管框架约束，监管复杂性和范围在2008年金融危机和新冠疫情后显著增加[144] - 监管变化增加集团运营费用，影响商业模式，如审慎资本标准限制子公司向集团分配资本[145] - 若集团不符合“综合缓冲要求”，需计算最大可分配金额，限制自由裁量支付，还可能导致额外“第二支柱”要求[150] - 集团面临税务风险，税务申报和准备金计提需使用估计和解释，与税务机关的误差或差异可能导致不利影响[157] - 集团面临合规风险，违反客户行为、反洗钱等法规可能导致重大处罚和声誉损害[160] 公司术语定义 - 公司业务涉及的术语中，“BBVA”等指Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A.及其合并子公司，“BBVA Mexico”指Grupo Financiero BBVA Bancomer, S.A. de C.V.及其合并子公司等[23] 股票回购与减资 - 2024年3月1日，公司宣布实施股票回购计划，旨在减少最高7.81亿欧元的股本[47] - 2024年4月9日，公司完成股票回购计划，收购74,654,915股，约占4月9日公司股本的1.28%[48] - 2024年5月24日，公司部分执行减资决议，减少36,580,908.35欧元的股本，赎回74,654,915股[49] 公司收购活动 - 2021年11月15日，公司宣布对Garanti BBVA发起自愿收购要约，涉及21.063亿股，占其总股本的50.15%[53] - 2022年5月18日，收购要约结束，公司收购Garanti BBVA 36.12%的股本，支付约227.58亿土耳其里拉（约合13.9亿欧元），产生约9.24亿欧元的资本收益[53] - 2024年5月9日，BBVA宣布发起自愿交换要约，收购目标公司所有已发行和流通的股份[101] - 交换要约需获得CNMV批准等多项条件，合并需获得董事会、股东和西班牙经济部的批准[102] - 2021年11月15日公司宣布对Garanti BBVA 21.063亿股发起自愿收购要约，占其总股本50.15%[177] - 2022年5月18日收购完成，公司获得Garanti BBVA 36.12%的股份，支付约2275.8亿土耳其里拉（约合13.9亿欧元），产生约9.24亿欧元资本收益[177] - 收购完成后，公司持有Garanti BBVA 85.97%的股份，与2024年12月31日比例相同[177] 公司区域资产与风险分布 - 截至2024年12月31日，公司在西班牙、墨西哥和土耳其的资产分别占集团资产的54.1%、21.8%和10.7%[63] - 截至2024年12月31日，公司在西班牙、墨西哥和土耳其的金融资产总风险分别为239.058亿欧元、143.924亿欧元和62.473亿欧元，分别占集团金融资产总风险的34%、21%和9%[74] - 截至2024年12月31日，公司在西班牙、墨西哥和土耳其的客户贷款和垫款总敞口分别为232.185亿欧元、91.717亿欧元和50.083亿欧元，分别占集团客户贷款和垫款总额的55%、22%和12%[74] 集团关键财务指标 - 截至2024年12月31日，集团总最大信用风险敞口为9.7299万亿欧元，2023年和2022年分别为9.04889万亿欧元和8.15533万亿欧元[77] - 截至2024年、2023年和2022年12月31日，集团不良贷款率分别为3.0%、3.4%和3.4%，保持相对稳定[78] - 截至2024年12月31日，集团全球住宅抵押贷款组合余额为9457.7亿欧元，2023年和2022年分别为9335.8亿欧元和9206.4亿欧元，其中71.9%与西班牙相关[79] - 截至2024年12月31日，集团在西班牙对建筑和房地产行业（不包括抵押贷款组合）的敞口相当于96亿欧元，其中22.07亿欧元对应西班牙的建筑和开发活动贷款，分别占集团在西班牙（不包括公共部门）客户贷款和垫款的1.2%以及集团合并资产的0.3%[79] - 截至2024年12月31日，西班牙包括开发商信贷和止赎资产在内的总房地产敞口（不包括抵押贷款组合）覆盖率为24%[79] - 截至2024年、2023年和2022年12月31日，集团对期限超过一年的客户贷款和垫款的总敞口中，分别有45.6%、47.7%和49.2%为浮动利率[82] - 2024年土耳其通货膨胀率为44.4%，截至2024年12月31日，土耳其里拉兑欧元较2023年12月31日贬值11.1%[89] - 截至2024年12月31日，客户存款余额占公司按摊余成本计算的总金融负债的77%，发行的债务证券占比12%[116][117] - 截至2024年和2023年12月31日，公司对西班牙公共债务组合的风险敞口分别为518.33亿欧元和469.78亿欧元，分别占合并总资产的6.7%和6.1%；对墨西哥公共债务组合的风险敞口分别为316.81亿欧元和385.83亿欧元，分别占合并总资产的4.1%和5.0%[121] - 截至2024年12月31日，公司为面临的法律诉讼计提了7.91亿欧元的准备金[136] - 截至2024年12月31日，集团分阶段和完全加载的杠杆率为6.81%，自2021年6月28日起，杠杆率的约束性要求为一级资本的3%[151] - 截至2024年12月31日，公司员工数量为125,916人[162] - 2024年公司无重大资本支出[175] - 2023年公司无重大资本支出[176] - 2022 - 2024年公司无重大资本剥离[178] - 截至2024年12月31日，公司总资产为7724.02亿欧元，2023年为7755.58亿欧元，2022年为7120.92亿欧元[188] - 2024年、2023年、2022年归属母公司的利润分别为100.54亿欧元、80.19亿欧元、63.58亿欧元[190] - 2024年西班牙、墨西哥、土耳其、南美、其他业务的利润占比分别为34%、50%、6%、6%、5%[190] - 2024年12月净利息收入为252.67亿欧元，2023年12月为230.89亿欧元，2022年12月为191.24亿欧元[192] - 2024年12月毛收入为354.81亿欧元，2023年12月为295.42亿欧元，2022年12月为247.43亿欧元[192] - 2024年12月税前营业利润为154.05亿欧元，2023年12月为124.19亿欧元，2022年12月为104.02亿欧元[192] - 截至2024年12月31日，总资产为8095.36亿欧元，总负债为7621.2亿欧元，总权益为474.16亿欧元[194] - 截至2024年12月31日，客户贷款和垫款为4139.3亿欧元，其中住房抵押贷款为945.8亿欧元[194] - 截至2023年12月31日，总资产为8284.45亿欧元，总负债为7854.12亿欧元，总权益为430.33亿欧元[197] - 截至2023年12月31日，客户贷款和垫款为3792.31亿欧元，其中住房抵押贷款为933.63亿欧元[197] - 2024年和2023年，经营部门和集团中心的损益表总和与集团合并损益表无差异[191] - 截至2022年12月31日，公司总资产为74.7545亿欧元，总负债为70.7642亿欧元，总股本为3.9903亿欧元[202] 公司运营段财务指标 - 截至2024年12月31日，西班牙运营段现金及央行现金余额等为127.34亿欧元，较2023年的446.53亿欧元下降71.5%[207] - 截至2024年12月31日，西班牙运营段公允价值金融资产为1157.35亿欧元，较2023年的1461.36亿欧元下降20.8%[208] - 截至2024年12月31日，西班牙运营段摊余成本金融资产为2372.79亿欧元，较2023年的2163.34亿欧元增长9.7%[209] - 截至2024年12月31日，西班牙运营段交易性金融负债等为752.79亿欧元，较2023年的1117.01亿欧元下降32.6%[210] - 截至2024年12月31日，西班牙运营段客户存款为2284.71亿欧元，较2023年的2172.35亿欧元增长5.2%[211] - 截至2024年12月31日，西班牙运营段表外资金为1086.95亿欧元，较2023年的972.53亿欧元增长11.8%[212] - 截至2024年12月31日，西班牙运营段不良贷款率从2023年的4.1%降至3.7%，不良贷款覆盖率从55%升至59%[213] - 截至2024年12月31日，墨西哥比索兑欧元贬值13.1%，对墨西哥运营段业务产生负面影响[215] - 截至2024年12月31日，墨西哥运营段现金及央行现金余额等为125.64亿欧元，较2023年的100.89亿欧元增长24.5%[216] 公司法律诉讼情况 - 2017年4月，墨西哥联邦经济竞争委员会对包括公司子公司BBVA Mexico在内的金融机构发起反垄断调查并罚款，BBVA Mexico已提出质疑；2018 - 2025年，BBVA Mexico及其关联公司涉及的美国集体诉讼案仍在进行中[130] - 2019年7月29日，公司因涉嫌贿赂、泄露机密和腐败被列为刑事司法调查对象；2024年1月29日，预审阶段结束；6月20日，法官授权对公司及相关人员继续进行简易刑事诉讼[138][139] 税务政策变化 - 自2022年起，西班牙引入信贷机构最低有效税率，为税基的18%；2022年12月14日欧盟理事会指令引入全球企业最低有效税率为15%，待转化为西班牙法规[158] - 自2021年起，西班牙将国内外子公司股息和资本利得免税限制为95%，即集团公司5%的股息