物业持有与运营情况 - 截至2024年12月31日，公司持有并运营1074个自助存储物业，分布在42个州和波多黎各，可出租面积约7020万平方英尺，配置约55.2万个存储单元[18] - 截至2024年12月31日，公司拥有815个自助存储物业，分布在38个州和波多黎各，可出租面积约5220万平方英尺，配置约40.9万个存储单元，其中306个从原PROs收购，508个从第三方卖家收购，1个从2016年合资企业收购[26] - 截至2024年12月31日，2024年合资企业拥有并运营56个自助存储物业，公司持股25%，可出租面积约320万平方英尺，配置约2.4万个存储单元[34] - 截至2024年12月31日，公司通过与第三方的非合并房地产合资企业拥有259家门店[52] - 截至2024年12月31日，公司持有并运营1074个自助存储物业，分布在42个州和波多黎各，可出租面积约7020万平方英尺，约55.2万个存储单元[138] - 公司全资拥有815个自助存储物业，可出租面积约5220万平方英尺；持有259个非合并房地产合资企业物业25%的所有权，可出租面积约1800万平方英尺[138] - 公司合并物业中，德克萨斯州物业数量为175个，可出租面积1125.6079万平方英尺，占比21.6%，期末入住率84.3%[140] - 公司非合并房地产合资企业物业中，德克萨斯州物业数量为27个，可出租面积211.1858万平方英尺，占比11.7%，期末入住率85.7%[142] - 公司合并物业加权平均期末入住率为84.2%[140] - 公司非合并房地产合资企业物业期末入住率为85.1%[142] - 截至2024年12月31日，公司管理815个合并物业和259个非合并房地产合资企业物业[167] - 截至2024年12月31日，公司拥有815个自储物业，约5220万可出租平方英尺，约409,000个存储单元[170] - 截至2024年12月31日，同店组合包括776个自储物业[213] 物业收购与出售情况 - 2024年，公司从第三方卖家收购7个合并自助存储物业及现有物业附属设施，总公允价值6487.3万美元，可出租面积462942平方英尺，配置3420个单元[27][28] - 2024年，公司向第三方出售40个自助存储物业，可出租面积约260万平方英尺，配置约1.9万个存储单元，售价约2.731亿美元；向2024年合资企业贡献56个自助存储物业，可出租面积约320万平方英尺，配置约2.4万个存储单元，价值约3.437亿美元[30] - 2023年，公司收购20个合并自助存储物业及现有物业附属设施，总公允价值2.2945亿美元，可出租面积1298864平方英尺，配置10479个单元[31] - 2023年，公司向第三方出售32个自助存储物业和一块未开发土地，可出租面积约200万平方英尺，配置约1.6万个存储单元，售价约2.623亿美元[32] - 2024年，公司向非关联第三方出售40个自助存储物业，净收益2.731亿美元，向2024年合资企业贡献56个自助存储物业，净现金收益3.437亿美元[53] - 2023年，公司向非关联第三方出售32个自助存储物业和一块未开发土地，净收益2.623亿美元[53] - 2024年公司向2024年合资企业贡献56个自储物业，向第三方出售40个；2024年收购7个自储物业[176] 员工与管理平台情况 - 2024年7月1日起，公司开发了内部员工配置的物业管理平台，当日11906167个未偿还的次级绩效单位和DownREIT次级绩效单位转换为总计17984787个OP单位和DownREIT OP单位[21][22] - 截至2024年12月31日，公司物业管理平台管理815个合并物业中的大部分和259个非合并房地产合资企业物业[24] - 截至2024年12月31日，公司约52%的员工为女性，33%的高级管理团队（总监级别及以上）为女性[63] - 截至2024年12月31日，公司有1466名员工，包括物业管理平台的员工[64] 信贷与债务情况 - 截至2024年12月31日，公司无担保信贷安排总借款为13.55亿美元，包括最高9.5亿美元的循环信贷额度、2.75亿美元的D期定期贷款安排和1.3亿美元的E期定期贷款安排[45] - 截至2024年12月31日，公司已提取D期和E期定期贷款全额，循环信贷额度下有4.433亿美元未偿还借款，还有5亿美元借款额度[45] - 截至2024年12月31日，公司信贷安排有扩张选择权，若全部行使，信贷安排总额将达19亿美元[45] - 截至2024年12月31日，公司有4.6亿美元定期贷款安排、19.5亿美元高级无担保票据和2.008亿美元固定利率抵押贷款未偿还[46] - 截至2024年12月31日，公司约有34亿美元债务未偿还，其中约2.233亿美元（6.5%）为可变利率债务（不包括利率互换的可变利率债务）[101] 股票与股息情况 - 2024年11月19日，公司启动新的市价发行计划，授权出售最多4亿美元普通股，2024年未通过该计划出售普通股[51] - 公司普通股自2015年4月22日起在纽交所上市，股票代码“NSA”[148] - 截至2025年2月24日，公司有71名普通股记录持有人[149] - 公司需将至少90%的“REIT应税收入”分配给股东以维持REIT身份[150] - 2024年普通股股息中，普通收入为每股1.272584美元，占比56.6%；资本返还为每股0.977416美元，占比43.4%，总计每股2.25美元[151] - 2024年第四季度，公司运营合伙企业发行127,923股普通股以满足有限合伙人赎回请求[153] - 截至2025年2月24日，除公司持有的OP单位外，有58,600,003个OP单位流通在外[156] - 2022年7月11日批准的股票回购计划剩余256,892美元额度，2023年12月1日批准的计划无剩余额度，2024年11月14日批准的计划额度为3.5亿美元[158] - 公司未来支付股息的能力取决于物业运营和财务表现、资本支出等因素，且未设定最低股息支付水平[123][124] 业务风险情况 - 公司在加州有86处合并物业和12处非合并物业，若取消房地产税增长限制，物业税费用可能大幅增加[72] - 公司存储租约多为按月计算的短期租约，市场租金下降时，公司收入和经营业绩受影响更快[74] - 公司依赖信息技术和互联网商务，网络和运营可能因安全漏洞受干扰，敏感数据或被泄露[75] - 公司未能采用信息技术进步成果，可能阻碍战略目标实现或损害业务[77] - 公司若违反ADA相关法律，可能面临罚款、赔偿和资本支出[78] - 公司物业可能存在环境合规成本和负债，现有评估或研究可能未揭示所有问题[79] - 公司租户保险和保护计划相关业务受州政府监管，可能被暂停业务、罚款或处罚[80] - 隐私法律或法规变化可能给公司带来额外成本和责任，限制信息使用和披露[82] - 气候变化和恶劣天气可能对公司物业、运营和业务产生重大不利影响，还可能增加资本支出[83] - 未保险损失或超出保险范围的损失可能对公司财务状况、经营成果和现金流产生不利影响[84] - 房地产投资的流动性不足可能严重阻碍公司应对物业业绩不利变化的能力[86] - 关键人员离职可能损害公司业务和前景[87] - 投资战略合资企业使公司面临额外风险，如合作伙伴破产或未能出资等[88] 合规与治理情况 - 经营合伙协议规定，某些控制权变更交易需获持有超50%OP单位持有者同意，否则需公司范围有限合伙人超50%投票批准[93] - 为符合REIT资格，任一纳税年度最后半年内，不得超50%价值的流通股由5个或更少个人直接或间接持有，且12个月纳税年度至少335天内至少100人实益拥有公司股份[98] - 公司信托声明一般禁止任何人实益或间接拥有超9.8%价值或数量的各类别和系列流通股、优先股或普通股[98] - 董事会已为部分机构投资者设立所有权限制豁免，允许其持有最多20%普通股和最多25%优先股[98] - 公司需每年向股东分配至少90%的净应税收入（不包括净资本利得），若满足90%分配要求但不足100%，将对未分配净应税收入缴纳美国联邦企业所得税，且若分配少于规定最低金额，将产生4%的不可抵扣消费税[111] - 公司对销售或处置某些财产的收入需缴纳100%的税，与TRS的某些非公平交易也需缴纳100%的税，从C类公司收购资产后5年内处置可能按最高企业税率纳税[112] - 为符合REIT资格，公司每个纳税年度至少75%的总收入（某些金额除外）需来自特定不动产相关来源，至少95%需来自特定不动产相关来源和被动收入[113] - 每个日历季度末，公司至少75%的总资产价值需由现金、现金项目、美国政府证券和合格房地产资产构成[113] - 公司投资证券中，一般不能包含任何一家发行人超过10%的有表决权证券或超过10%的已发行证券总价值，任何一家发行人的证券价值一般不能超过资产的5%，TRS证券价值不能超过总资产的20%，无不动产担保的公开REIT债务工具不能超过资产的25%[113] - 若公司在任何日历季度末未遵守资产要求，需在季度结束后30天内纠正或符合法定救济条款[113] - 公司运营合伙企业若被视为美国联邦所得税目的的公司，将不再符合REIT资格[116] - 公司董事会可在未经股东批准的情况下撤销REIT选举，若不再符合REIT资格，将对净应税收入缴纳美国联邦所得税，且一般不再需向股东分配净应税收入[118] - 公司董事会可在未经普通股股东批准的情况下授权发行额外普通股和优先股，并可修改信托声明增加授权发行股份数量[121] - 公司运营合伙企业可发行OP单位、优先股单位等，这些单位可兑换为现金或公司证券[121] 网络安全管理情况 - 公司网络安全子委员会成员在网络安全领域拥有超过50年的综合经验[135] - 公司将网络安全风险管理纳入更广泛的风险管理框架，审计委员会负责监督网络安全风险[128][132] 法律诉讼情况 - 公司目前没有需要考虑的重大法律诉讼[144] 财务数据关键指标变化 - 2024年总营收7.70335亿美元，较2023年的8.58063亿美元减少8770万美元，降幅10.2%[179][180] - 2024年租金收入7.00247亿美元，较2023年的7.93966亿美元减少9370万美元，降幅11.8%[179][181] - 2024年其他物业相关收入2736.2万美元，较2023年的2968.6万美元减少232.4万美元，降幅7.8%[179][182] - 2024年管理费用和其他收入4272.6万美元，较2023年的3441.1万美元增加831.5万美元，增幅24.2%[179][183] - 2024年物业运营费用2.11852亿美元，较2023年的2.28986亿美元减少1713.4万美元，降幅7.5%[179][184] - 2024年折旧和摊销1.89855亿美元，较2023年的2.21993亿美元减少3213.8万美元，降幅14.5%[179][186] - 2024年利息费用1.5426亿美元，较2023年的1.66147亿美元减少1188.7万美元，降幅7.2%，主要因可变利率债务从2023年末的5.11亿美元降至2024年末的2.233亿美元[179][188] - 2024年提前偿债损失32.3万美元，较2023年的75.8万美元减少43.5万美元，降幅57.4%[179][189] - 2024年未合并房地产企业的权益亏损1607.5万美元，2023年为收益755.3万美元[179][190] - 2024年出售自助存储物业收益6384.1万美元，2023年为6391万美元[179][191] - 2024 - 2022年净收入分别为183,270千美元、236,988千美元、183,765千美元[204] - 2024 - 2022年FFO归属于普通股股东、OP单位持有人和LTIP单位持有人分别为304,123千美元、341,528千美元、353,893千美元[204] - 2024 - 2022年核心FFO归属于普通股股东、OP单位持有人和LTIP单位持有人分别为308,719千美元、343,423千美元、363,026千美元[204] - 2024 - 2022年FFO每股和每单位分别为2.40美元、2.67美元、2.74美元[204] - 2024 - 2022年核心FFO每股和每单位分别为2.44美元、2.69美元、2.81美元[204] - 2024 - 2022年摊薄后每股收益分别为1.18美元、1.48美元、0.99美元[209] - 2024年较2023年总租金收入减少93,719千美元[213] - 2024年较2023年总其他物业相关收入减少2,324千美元[213] - 2024年较2023年总净营业收入减少78,909千美元[213] - 2024年净收入为183270千美元，2023年为236988千美元，2022