公司基本信息 - 公司是一家自动化全球电子经纪商，为对冲基金、共同基金等多种客户托管和服务账户[10] - 公司的互联网地址是www.interactivebrokers.com ，投资者关系页面位于www.interactivebrokers.com/ir [13] - 公司的投资者关系部门联系地址为康涅狄格州格林威治市皮卡威广场二号，邮箱为investor - relations@interactivebrokers.com [14] - 公司官网为www.interactivebrokers.com ，投资者关系部分位于www.interactivebrokers.com/ir [13] - 公司投资者关系部门联系地址为康涅狄格州格林威治Two Pickwick Plaza，邮箱为investor - relations@interactivebrokers.com [14] 员工信息 - 截至2024年12月31日，公司全球有2998名员工[10] - 截至2024年12月31日，公司在全球28个地点有2998名员工[60] - 公司员工体验调查的全公司参与率为76%[61] - 公司是自动化全球电子经纪商，截至2024年12月31日有2998名员工[10] 股权结构信息 - 公司持有IBG LLC约25.8%的会员权益，即108,931,614份；Holdings持有约74.2%，即313,643,354份，总计422,574,968份[11][16][18] - 2011 - 2024年，公司向Holdings发行40,444,445股普通股（公允价值20亿美元），以换取IBG LLC同等数量的会员权益[19] - 公司的主要资产是持有IBG LLC约25.8%的会员权益以及作为其唯一管理成员的控股权和相关合同权利[11][16] - 公司拥有IBG LLC约25.8%的会员权益，是其唯一管理成员[11][16] - 剩余约74.2%的IBG LLC会员权益由Holdings持有[16] - 截至2024年12月31日，公司持有的IBG LLC会员权益数量为108931614，Holdings为313643354，总计422574968[18] - 2011 - 2024年，公司向Holdings发行40444445股普通股，公允价值20亿美元，以换取IBG LLC同等数量的会员权益[19] - 创始人Thomas Peterffy及其关联方实益拥有Holdings约91.4%的经济权益和全部投票权益，Holdings持有的公司B类普通股占公司所有类别有表决权股票总投票权的约74.2%[110] - 公司作为控股公司，主要资产是持有IBG LLC约25.8%的股权及相关控制权[112] 业务线信息 - 电子经纪业务 - 公司自1993年开展电子经纪业务，已发展到约330万机构和个人经纪客户[21] - 公司可在全球超160个电子交易所和市场中心、36个国家、28种货币中，为客户提供股票、期权等多种产品的交易服务[10][20] - 公司为客户提供IBKR Desktop、IBKR Trader Workstation等多种交易平台选择[23] - IBKR Universal Account可让客户在36个国家超160个电子交易所和市场中心，用28种货币无缝交易[25] - 保险银行存款扫仓计划为符合条件客户提供250万美元FDIC保险，加上现有25万美元SIPC保险，总保险额达275万美元，每家银行每日扫仓上限24.65万美元[25] - 共同基金市场为客户提供超4.3万只全球共同基金，包括超1.8万只无交易费用基金，来自超600个基金家族[25] - 债券市场可让客户从超100万只美洲、欧洲和亚太地区发行人的债券中搜索最佳收益率[25] - 零碎股交易中，欧洲股票无最低投资限制，美国股票最低投资1美元[27] - 客户可近24小时、一周五天交易超1万只美国股票和ETF等产品[27] - 未投资现金余额超1万美元（或等值外币）可获利息[27] - 股票收益增强计划向客户支付的抵押品利息一般为市场股票借贷利率的50%[27] - 推荐好友计划中，推荐客户可获200美元固定费用，新客户最多可获1000美元IBKR股票[29] - IBKR GlobalAnalyst的世界地图筛选器可让客户从超7万只全球股票中轻松找到符合策略的股票[29] - 公司客户可在36个国家的超160个电子交易所和市场中心交易[38] - 公司目前服务约334万个清算客户账户，客户遍布超200个国家和地区[59] - 公司业务涉及160多个电子交易所和市场中心，分布在36个国家，支持28种货币[10][20] - 公司客户可通过交易平台，经第三方服务提供商交易某些加密货币[10] - 公司主要从康涅狄格州格林威治总部和伊利诺伊州芝加哥开展美国业务，在多个国家和地区设有海外办事处[10] 业务线信息 - 其他业务 - 公司的ESG影响概况工具中，顾问客户可从13个影响价值和原则中选择个人投资标准，并基于10个类别排除投资[35] - 公司的员工计划管理账户允许美国顾问为个体经营者和员工少于100人的公司提供储蓄投资匹配计划个人退休账户[35] - 公司的交易处理在交易的整个生命周期内实现自动化[46] - 公司在美国的业务完全自行清算，在多个国家也有完全或部分自行清算业务[50] - 公司通过维持名为GLOBAL的一篮子货币来积极管理全球货币敞口，GLOBAL由多种货币组成且比例会变化[55] - 公司IBKR培训门户现托管超1000门点播和直播课程[65] 监管与合规信息 - 公司建立了全面的反洗钱和客户身份识别程序，并为电子经纪子公司指定反洗钱合规官[92] - 公司制定了业务连续性计划，为北美、欧洲和亚洲地区办公室的关键业务建立了备份能力[94] 风险信息 - 市场对电子经纪服务竞争激烈，公司在交易执行质量等多方面竞争[71] - 若公司净资本规则改变或有大额费用，可能限制资本密集型业务[78] - 美国监管机构对净资本低于标准有通知要求，未达标可能被吊销注册[79] - 公司章程条款可能阻碍股东改变公司方向或管理层，也会增加第三方收购难度[118] - 宏观经济、地缘政治等挑战及不确定性会对公司业务产生负面影响[120] - 公司直接市场准入清算和非清算经纪业务面临激烈竞争，竞争对手主要有五类[132][134] - 2024年，公司约31%的净收入来自美国以外的运营子公司，国际业务面临多种风险[137] - 公司面临交易对手违约风险，客户保证金信贷风险在一定程度上可缓解，但特定情况下仍有风险[138][139] - 未来收购可能带来重大交易费用、整合和合并风险，公司可能无法盈利运营合并后的公司[143][144] - 公司收入和盈利能力取决于交易量和利率水平，易出现大幅波动且难以预测[145] - 公司做市活动可能产生重大交易损失，持仓集中会增加损失风险[146] - 证券定价利差缩小、交易活动水平降低和通过做市商交易减少可能损害公司业务[148] - 做市活动依赖专有定价数学模型，模型缺陷或软件故障可能导致重大交易损失[149] - 金融工具估值可能导致持仓价值和收益大幅异常波动，季度末最后一个工作日尤为明显[150] - 因信息不完美，公司做市时可能积累不利头寸，事件频率或幅度增加会导致损失相应增加[151] - 作为指定做市商，规则可能要求公司进行无利可图的交易或阻止进行有利可图的交易[152] - 公司风险管理政策和程序可能无法在所有市场环境或应对所有类型风险时完全有效[153] - 因部分子公司是FINRA成员，公司未来出售股份或筹集额外资本可能因法规延迟或禁止，FINRA定义控制为单一实体或个人拥有公司25%或以上股权[155] - 证券和衍生品业务受严格监管，监管和法律不确定性可能损害公司业务[157] - 公司面临诉讼和潜在证券法律责任风险，不利判决可能对公司产生重大不利影响[159] - 2024年1月1日起欧盟实施的Pillar Two Directive规定最低有效税率为15%，新税法变化带来重大风险和不确定性[163] - 公司依赖计算机软件，软件中断或损坏可能导致重大财务损失[166] - 网络安全措施可能无法检测或阻止所有系统攻击，第三方服务提供商控制措施的失败或缺陷可能对公司业务、运营或机密信息产生不利影响[174] - 数据隐私规则严格复杂，不遵守可能面临财务损失、诉讼和其他责任，公司受国内外多项相关法律和标准约束[176] - 公司依靠第三方加密货币服务提供商（CSPs）提供交易和托管服务，合作中断或服务受影响会影响客户信心和公司业务[182] - CSPs数据泄露可能导致不可挽回的损失，其私钥丢失、被盗等情况可能使客户的加密货币资产损失[183][184] - 公司部分子公司（IB LLC、IBUK、IBHK）不负责客户加密货币资产的执行、托管等服务，与客户的协议中明确相关免责条款[185][186][187] - CSPs未能保障加密货币资产安全可能导致客户损失，影响客户信心和公司业务[188] - 公司和CSPs的计算机系统和服务易受干扰、延迟或故障影响，导致客户无法访问交易平台和服务[189] - 加密货币相关法律法规的变化可能影响公司未来为客户提供买卖和持有加密货币的能力，对公司业务产生不利影响[190] 财务与税务信息 - 截至2024年12月31日，所有运营子公司的总超额监管资本为124亿美元[80] - 截至2024年12月31日，IB LLC净资本94.5亿美元，要求12.68亿美元，超额81.82亿美元[83] - 截至2024年12月31日，IBHK净资本14.27亿美元，要求3.59亿美元，超额10.68亿美元[83] - 截至2024年12月31日，IBIE净资本13.02亿美元，要求2.93亿美元，超额10.09亿美元[83] - 截至2024年12月31日，其他受监管运营子公司净资本22.74亿美元，要求1.7亿美元，超额21.04亿美元[83] - 公司目前约有10890万股流通普通股，未来发行可能新增约31360万股[108] - 公司同意将因税基增加而实现的税收节省（如有）的85%支付给Holdings[114] - 由于首次公开募股和Holdings的赎回，公司在IBG LLC权益的税基增加21亿美元[115] - 基于2024年12月31日的事实和假设，历史和未来购买Holdings持有的IBG LLC权益可能带来的潜在税基增加高达312亿美元[115] - 312亿美元的税基增加假设所有剩余的IBG LLC权益被公司以应税交易购买且按2024年12月31日收盘价进行[116] - 若美国国税局成功质疑税基增加，在某些情况下公司可能需向Holdings支付超过现金节税的款项[117] - 2011年第二季度至2024年第一季度，公司每季度支付0.10美元/股现金股息，2024年第二季度起提高至0.25美元/股[131] 前瞻性陈述信息 - 公司年报中包含的前瞻性陈述存在不确定性，实际结果可能与预期有重大差异[8] - 导致前瞻性陈述结果与实际不同的因素包括经济条件、行业竞争、技术变革、网络安全威胁等[9]