收入和利润 - 公司2024年第一季度净销售额为360万美元，同比下降37.9%（2023年同期为580万美元）[19] - 2024年第一季度净亏损480万美元，同比扩大104.5%（2023年同期亏损235万美元）[19] - 2024年第一季度净亏损为480.9万美元，相比2023年同期的235.4万美元亏损扩大[28] - Phexxi产品2023年净销售额达1820万美元，较2022年1680万美元增长8.3%[30] - 公司产品Phexxi自2020年9月上市以来实现连续年度净销售增长[13] 成本和费用 - 2024年第一季度销售费用从385.4万美元降至234.5万美元，降幅39.2%[19] - 研发费用从54万美元增至59.4万美元，增幅10%[19] - 2024年第一季度股票薪酬费用为23.7万美元[28] - 2024年第一季度股票薪酬费用总额为23.7万美元，较2023年同期的41.7万美元下降43.2%，研发、销售及营销、一般行政费用分别为1.6万、3.5万和18.6万美元[162] 现金流和流动性 - 现金及现金等价物余额为0美元，受限现金从2023年底的58万美元增至68.9万美元[17] - 公司现金及现金等价物期末余额为68.9万美元，较期初58万美元增长10.9万美元[28] - 2024年第一季度经营活动现金流为12.3万美元，较2023年同期-494万美元改善[28] - 累计赤字达8.936亿美元，营运资金赤字为6730万美元[38] - 公司现金及现金等价物从2023年3月的153.4万美元降至2024年3月的68.9万美元[55] - 公司受限现金从2023年3月的89.5万美元降至2024年3月的68.9万美元[55] - 公司预计未来12个月内现有流动性资源不足以维持现金流需求[41] - 公司面临重大流动性风险，若无法获得融资可能被迫削减运营或停止业务[42] 资产和负债 - 应收账款从573.8万美元降至430.6万美元，降幅24.9%[17] - 库存从169.7万美元降至130.6万美元，降幅23%[17] - 总负债从7247万美元增至7424万美元[17] - 截至2024年3月31日，公司累计亏损达8935.5万美元[17] - 预付及其他流动资产从2023年12月31日的1,195千美元下降48%至2024年3月31日的622千美元，主要因保险费用减少[118] - 2024年第一季度财产和设备净值为1,200千美元，较2023年底基本持平，其中计算机设备净值从647千美元大幅降至151千美元[119] - 应付费用总额从2023年12月的4,227千美元增至2024年3月的4,575千美元，主要由于应计特许权使用费增加190千美元[121] - 截至2024年3月31日，公司可转换债务工具的账面价值为140,372千美元，其中Baker Notes占101,974千美元，公允价值为12,260千美元[122] - 2024年第一季度衍生负债公允价值从1,926千美元大幅增至4,310千美元，主要因购买权价值上升[125] - 2024年第一季度Level 3金融负债公允价值变动显示，Baker Notes公允价值从13,510千美元降至12,260千美元[125] - 2023年同期Level 3金融负债中，Baker Notes公允价值从39,260千美元降至23,800千美元，降幅达39%[125] - 2024年第一季度末，Level 3金融负债中的衍生负债总额为431万美元，较2023年12月31日的192.6万美元增长123.8%[126] - 2024年第一季度衍生负债公允价值变动导致亏损80.2万美元，占期初余额的41.6%[126] - 2023年第一季度衍生负债公允价值变动导致亏损145.1万美元，占期初余额的86.6%[126] - 截至2024年3月31日，公司94%的应付账款逾期超过90天[141] 业务表现 - 公司前三大客户在2024年第一季度占总产品销售额的82%[51] - 截至2024年3月31日，公司前三大客户占应收账款余额的89%[51] - 公司Phexxi产品主要通过三大分销商和邮购药房销售，分销商不承担固定采购量义务[50] - 公司收入确认需扣除分销服务费、即时支付折扣、退换货、政府回扣等可变对价项目[67][74] - 公司采用ASC 606收入确认标准，需对可变对价进行重大判断和估计[63][68] - Phexxi产品的保质期从2020年9月上市的30个月延长至2022年6月的48个月[76] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，其他流动负债中的产品退货估计分别为320万美元[77] - 2023年库存减值计提130万美元，相关库存已在2023年底处置完毕[117] 债务和融资 - 公司于2020年4月发行了总额为2500万美元的可转换票据（Baker Notes），年利率为10%[78] - 截至2024年3月31日和2023年3月31日，Baker Notes的利息分别为250万美元和140万美元[79] - 2023年9月8日，公司与Baker Purchasers签署了第四修正案，规定Baker Notes的到期日为2028年9月8日，年利率仍为10%[88] - 公司需根据Phexxi的全球净收入支付季度现金付款，具体比例为：净收入≤500万美元时支付3%，500万-700万美元时支付4%，超过700万美元时支付5%[89] - 根据第四修正案，公司可在2024年9月8日前以1400万美元（扣除适用减免）回购Baker Notes，此后逐年递增至2028年9月8日的2500万美元[90] - 2023年12月31日，公司因Baker Notes的终止确认了7530万美元的收益，其中7320万美元来自其他综合收益[93] - 2023年12月11日，Baker Notes被转让给Aditxt，2024年2月26日重新转让回Baker Purchasers[94] - Baker Notes在2024年2月26日被终止并消除，其公允价值为1350万美元[95] - 截至2024年3月31日，Baker Notes的短期可转换应付票据总公允价值为1230万美元，包括本金和应计利息的总未偿余额为1.02亿美元[96] - Adjuvant Notes的总本金金额为2500万美元，年利率为7.5%，2024年第一季度的实际利率为8.8%[97][98] - 2024年第一季度，Adjuvant Notes的利息支出为56.4万美元，其中票面利息为53.6万美元，发行成本摊销为2.8万美元[100] - 截至2024年3月31日，Adjuvant Notes的总余额为2910万美元，包括2250万美元的本金（扣除未摊销债务发行成本）和660万美元的应计利息[107] - Adjuvant Notes的转换价格在2024年3月31日为每股0.0158美元，可转换为1,842,275,987股普通股[108] - 2022年12月至2023年9月期间发行的SSNs（高级次级票据）的年利率为8.0%，违约事件发生时可能上升至12%[109] - SSNs的转换价格在2024年3月31日后调整为每股0.0154美元[110] - 2022年12月至2023年9月期间，公司通过发行票据和权证共筹集资金7,140千美元，对应本金总额为10,985千美元，并发行了31,133,776份普通权证[115] 股权和认股权证 - 截至2024年3月31日，Baker Warrants的行权价格为每股0.0158美元，后续调整为0.0154美元[82] - 公司于2020年4月和6月发行认股权证，可购买最多2,732股普通股，行权价格从初始的每股4,575美元重置为2024年3月31日的每股0.0158美元[144] - 2022年5月公开发行中，公司发行了362,640股普通股认股权证，公开价格为每股93.75美元，截至2024年3月31日，894,194股认股权证未行使，行权价格重置为每股0.0158美元[145] - 2022年6月发行582,886股普通股认股权证，初始行权价格为每股93.75美元，截至2024年3月31日重置为每股0.0158美元[146] - 2023年2月至9月期间，公司发行了多批认股权证，可购买最多1,152,122股（行权价2.50美元）、2,615,383股（行权价1.25美元）和22,189,349股（行权价0.13美元）普通股，截至2024年3月31日行权价格均重置为每股0.0158美元[147] - 截至2024年3月31日，公司未行使认股权证可购买20,807,543股普通股，加权平均行权价格为每股2.42美元[149] - 2023年8月发行2,300股E-1系列可转换优先股，转换价格为每股0.40美元，股息率为10%（触发事件时为12%）[151] - 2023年8月投资者将180万美元可转换票据本息兑换为1,800股E-1系列优先股，截至2024年3月31日转换价格调整为每股0.0158美元[152] - 2023年12月发行95,000股F-1系列可转换优先股，转换价格为每股0.0635美元，清算时有权获得Black Scholes价值加125%转换金额[153] - 2023年12月21日发行22,280股F-1系列优先股，其中613股用于兑换可购买9,972,074股普通股的认股权证[154] - 公司于2023年9月将普通股授权发行量增至30亿股[156] - 公司在2024年第一季度因行使价格重置增加了1,145,333,158份未行使购买权，2023年同期为10,467,332份，分别记录为330万美元和10万美元的金融工具发行损失[158] - 截至2024年3月31日，公司有1,530,645,242份购买权未行使，期间通过行使购买权发行了17,725,000股普通股[159] - 截至2024年3月31日，公司为未来发行预留的普通股总计915,547,554股，其中722,646,377股用于购买权行使，148,541,458股用于可转换票据转换[161] - 截至2024年3月31日，未确认的员工股票期权薪酬费用约为90万美元，预计在1.4年内摊销[163] - 2019年员工持股计划(ESPP)的购买价格为当期首日或最后一日股价的85%，单期最高购买金额为25,000美元，该计划已于2022年10月暂停[164] - 2024年4月26日公司终止合并协议，但在5月2日通过第四次修订恢复协议，Aditxt需支付100万美元首期款项，并承诺在后续融资中按40%比例购买公司F-1优先股，上限为250万美元[169] - 2024年4月19日部分金融工具转换价格重置为0.0154美元[170] - 2024年3月31日后，公司通过现金less交易行使6,150,000份购买权，并将10万美元可转换票据转换为7,200,000股普通股[171] 其他财务数据 - 公司普通股截至2024年5月10日收盘价为0.0136美元[39] - 2024年第一季度通过认股权证行权发行246,153股普通股，融资1.5万美元[25] - 2024年第一季度非现金票据转换发行10,731,443股普通股，融资3.5万美元[25] - 公司未记录坏账准备，截至2024年3月31日未发生信用损失[49] - 公司使用蒙特卡洛模拟模型评估Baker Notes公允价值，关键假设包括5%特许权使用费和15%折现率[128][129] - 2024年第一季度SSNs公允价值调整导致信用风险变动20万美元，2023年同期为160万美元[130] - 2024年第一季度运营租赁总成本为5.6万美元，较2023年同期的45.6万美元下降87.7%[139] - 公司需在2025年3月前向Rush University支付专利许可费，2024年第一季度已支付20万美元[143] - 2023年6月与房东达成和解后，公司确认33万美元使用权资产和42万美元租赁负债的冲回，实现20万美元收益[136] - 2022年转租协议约定月租金10万美元，年增长率3.5%，该协议已于2023年6月终止[138]