公司整体财务数据关键指标变化 - 公司2024财年收入约为人民币752.8百万元，较2023财年的约人民币654.6百万元增加约人民币98.2百万元，增幅为15.0%[13] - 公司2024财年公司拥有人应占溢利约为人民币54.8百万元，较2023财年的约人民币57.7百万元减少约人民币2.9百万元，减幅为5.3%[13] - 公司确认上市开支较2023财年增加约人民币7.7百万元[13] - 2024财年收入约为人民币452.8百万元，2023财年约为人民币448.4百万元，收入保持相对稳定[19] - 2024年毛利率为30.9%，2023年为30.1%[27] - 2024年纯利率为7.3%，2023年为8.8%[27] - 2024年权益回报率为15.8%，2023年为69.5%[27] - 2024年总资产回报率为9.3%，2023年为11.1%[27] - 2024年流动比率为1.3倍，2023年为1.1倍[27] - 2024年资产负债率为9.6%，2023年为15.7%[27] - 公司收入从2023财年约6.546亿元增至2024财年约7.528亿元，增加约0.982亿元，增幅15.0%[28] - 销售成本从2023财年约4.573亿元增至2024财年约5.199亿元，增加约0.626亿元，增幅13.7%[28] - 总毛利从2023财年约1.973亿元增至2024财年约2.329亿元，增加约0.356亿元，增幅18.0%，毛利率从约30.1%提高到约30.9%[31] - 销售及分销开支从2023财年约0.911亿元增至2024财年约1.094亿元，增加约0.183亿元，增幅约20.1%[32] - 行政及其他经营开支从2023财年约0.396亿元增至2024财年约0.417亿元，增加约0.021亿元，增幅约5.3%[33] - 上市开支从2023财年约0.06亿元增至2024财年约0.137亿元，增加约0.077亿元，增幅128.3%[34] - 所得税开支从2023财年约0.089亿元增至2024财年约0.143亿元，增加约0.054亿元，增幅60.7%，实际税率从约13.4%增至约20.7%[37] - 公司拥有人应占利润从2023财年约0.577亿元减至2024财年约0.548亿元，减少约0.029亿元，减幅5.3%[38] - 存货结余从2023年12月31日约0.738亿元减至2024年12月31日约0.467亿元，减少约0.271亿元[39] - 贸易及其他应收款项从2023年12月31日约0.947亿元增至2024年12月31日约1.983亿元，增加约1.036亿元[40] - 贸易及其他应付款项从2023年12月31日的约1.257亿元增加约0.654亿元或52.0%至2024年12月31日的约1.911亿元，其中贸易应付款项及应付票据结余增加约0.589亿元或105.6%至2024年12月31日的约1.147亿元[44] - 2024年12月31日，集团银行结余及现金约为0.267亿元，2023年12月31日约为0.63亿元；计息借款总额约为0.33亿元，2023年约为0.13亿元；资本负债比率约为9.6%，2023年为约15.7%[45] - 2024年12月31日，集团共有287名雇员，2023年为467名；2024财年员工成本总额约为0.226亿元，2023财年约为0.41亿元，减少约0.184亿元或44.9%[46] - 2024财年，集团向中国定额供款计划的供款总额约为0.035亿元，2023财年约为0.053亿元[46] - 2024年12月31日，集团计息借款以租赁土地2.0467亿元、投资物业4.421亿元、质押银行存款0.5728亿元作抵押，2023年分别为2.0912亿元、4.4161亿元、0元[50] - 2024年12月31日，集团资本开支承担及租赁承担分别约为0.21亿元和0.003亿元，2023年分别约为0.069亿元和0.007亿元[52] - 2024财年集团慈善及其他捐款为人民币50,000元[168] - 2024财年，志华物流向婴舒宝中国提供物流服务金额约为人民币1620万元，2023财年约为人民币1570万元[184] - 2024财年，集团向五大客户销售额约占整体销售额的51.2%，向最大客户销售额约占41.1%[187] - 2024财年，向五大供应商采购额占总采购额约24.2%，向最大供应商采购额约为7.8%[187] 公司上市相关情况 - 公司上市后成功筹集所得款项净额约85.1百万港元[16] - 股份上市合共发行2.5亿股发售股份，按最终发售价格每股0.51港元计算，全球发售所得款项净额约为0.851亿港元[58] - 截至2025年4月28日，为增设婴童护理和女性护理用品生产线购买机器、增设无纺布生产线购买机器、提升集团的品牌营销及推广活动、集团仓库升级改造及IT基础设施投资、一般营运资金的经调整所得款项净额分别为0.02486亿港元、0.022136亿港元、0.014558亿港元、0.015069亿港元、0.008514亿港元，均未动用[58] - 2025年4月28日，未动用所得款项净额约0.851亿港元已存入香港持牌银行[58] - 公司已采纳联交所上市规则附录C1所载企业管治守则，2024财年不适用，自上市日期起适用[89] - 公司自上市日期起采纳上市规则附录C3所载标准守则作为董事证券交易行为守则，2024财年不适用[91] - 组织章程细则于2025年3月10日经特别决议案批准，自上市日期起生效[146] - 公司于2023年11月22日在开曼群岛注册成立为获豁免有限公司[149] - 上市日期，颜先生于受控法团权益持有675,000,000股，占公司已发行股本67.50%；曾先生于受控法团权益持有75,000,000股，占7.50%[179] - 上市日期，Softo BVI实益拥有442,125,000股，占44.21%，于受控法团权益持有232,875,000股，占33.29%；Wish BVI实益拥有120,000,000股，占12.00%；Galaxey BVI实益拥有112,875,000股，占11.29%[181] - 上市日期，Aspiring BVI实益拥有45,400,000股，占4.54%，于受控法团权益持有29,600,000股，占2.96%；Ambition BVI实益拥有29,600,000股，占2.96%[181] - 除已披露人士外，无其他人士拥有须向公司及联交所披露的实益权益或淡仓，或拥有可投票类别股本面值5%或以上权益[182] - Softo BVI、Wish BVI及Galaxey BVI分别持有公司已发行股本约44.21%、12.00%及11.29%，颜先生被视为拥有权益[183] - Aspiring BVI及Ambition BVI分别持有公司已发行股本约4.54%及2.96%，曾先生被视为拥有权益[183] - 公司上市所得款项净额约为8510万港元[196] - 自上市日期起至年报日期，公司维持不少于已发行股份总数25%的充足公众持股量[197] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024财年合同生产业务和品牌产品业务分别约占总收入的60.1%及约29.6%[18] - 2024财年最大客户为俄罗斯顶级零售商，约占总收入的41.1%，2023财年约占48.7%[20] - 2024财年品牌产品业务收入增长约人民币68.8百万元，增幅44.6%，达到约人民币222.8百万元，2023财年约为人民币154.0百万元[22] 公司业务概况 - 公司主要从事中国内地一次性卫生用品及无纺布的制造与销售，已发展14年[12] - 公司垂直整合业务模式涵盖产品开发到物流管理各环节[12] - 公司看好直接面向消费者（D2C）模式[12] - 公司产品包括婴儿护理、女性卫生及成人失禁用品[15] - 公司面临新品牌及产品推出、小型企业竞争、海外市场竞争加剧等挑战[15] - 计划新增三条婴儿护理用品生产线及一条女性卫生用品生产线[23] 公司人员相关情况 - 颜培坤61岁，2023年12月4日获委任为董事，2024年5月8日调任执行董事兼董事长，在制造和贸易行业拥有逾29年经验[61] - 曾国栋49岁，2024年5月8日获委任为执行董事，在销售和管理方面拥有逾27年经验[64] - 周家豪34岁，2024年5月8日获委任为执行董事，在一次性使用卫生用品的生产及销售方面拥有10年以上经验[67] - 高跃35岁，2024年5月8日获委任为执行董事，拥有逾13年的生产和采购经验[68] - 蔡昊30岁，2024年5月8日获委任为非执行董事，在金融行业拥有约3年经验[72] - 梁佳颖38岁，2025年3月10日获委任为独立非执行董事，在财务报告等领域拥有逾11年经验[73] - 颜培坤曾在晋江金山针纺有限公司2007年3月7日解散、梁山茂丰服装有限公司2002年1月8日解散时担任董事及/或监事[62] - 曾国栋曾在福建省晋江东石福东岩石制品厂2015年7月13日、成华区曾国栋商贸部2018年6月11日等公司解散时担任董事及/或监事[66] - 高跃曾在福建奕奇科技有限公司2020年10月27日、深圳市耀信盛电子商务有限公司2023年10月26日解散时担任监事[70] - 蔡昊于2021年7月至2023年11月担任国金证券研究助理，自2023年12月起担任福建盼盼食品集团投资部执行副总裁[72] - 吴康政先生40岁，于2025年3月10日获委任为独立非执行董事，拥有逾9年法律经验[75] - 黄大维先生66岁，于2025年3月10日获委任为独立非执行董事，拥有逾20年IT管理与实践发展经验[76] - 颜嘉玮女士26岁，2021年3月加入集团，2024年5月8日获委任为联席公司秘书之一，有逾四年一次性使用卫生用品生产和销售经验[79][87] - 江树坤先生45岁，2010年11月加入集团，在一次性使用卫生用品行业有超14年经验[80][81] - 詹国强先生36岁，2011年3月加入集团，在一次性使用卫生用品行业有超14年经验[83] - 颜良友先生34岁，2015年5月加入集团，在财务领域有逾13年经验[85] - 杨光伟先生51岁，2024年5月8日获委任为联席公司秘书之一，有逾25年审计、会计、财务管理及企业管治经验[87] 公司治理相关情况 - 执行董事实行三年初步固定期限服务合约，非执行董事和独立非执行董事分别实行三年和一年初步固定期限委任函[99] - 公司每届股东大会，三分之一董事或最接近但不少于三分之一的人数将轮值退任，每名董事最少每三年轮席退任一次[99] - 董事会每年至少召开四次会议，全体董事在会前会获发至少十四天通知，2024财年未举行董事会会议，截至2025年4月28日已举行两次[102] - 2024财年未举行股东大会[103] - 公司全体董事应参与持续专业发展，所有董事均参加了相关培训研讨会[104][105] - 董事会已成立审计、薪酬、提名及制裁监督四个董事委员会[106] - 颜培坤于2023年12月4日获委任为执行董事兼董事长，曾國棟于2024年5月8日获委任为执行董事兼首席执行官[94][96] - 梁佳穎、黃大維、吳康政于2025年3月10日获委任为独立非执行董事[94] - 颜先生为周先生的岳父及高先生的姨父，周先生为颜先生的女婿及高先生的表弟，高先生为颜先生的表侄及周先生的表兄[95] - 公司已接获各独立非执行董事的独立性确认书，认为全体独立非执行董事均为独立人士[97] - 董事会于2025年3月10日决议成立审计、薪酬、提名委员会[107][111][113] - 审计、薪酬、提名、制裁监督委员会于2025年4月28日各举行一次会议[107][112][114][118] - 2024财年审计、薪酬、提名、制裁监督委员会均未举行会议[107][112][114][117] - 董事会由8名成员组成，包括4名执行董事、1名非执行董事及3名独立非执行董事[121] - 董事年龄范围在30岁至66岁之间[121] - 董事会将维持至少一名女性董事，女性成员至少占10%[122] - 2024年12月31日集团有287名雇员，女性147